证券代码：835179 证券简称：凯德石英 公告编号：2025-055 北京凯德石英股份有限公司 2024 年年度股东会决议公告 本公司及董事会全体成员保证公告内容的真实、准确和完整，没有虚假记 载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个 别及连带法律责任。 一、会议召开和出席情况 （一）会议召开情况 1.会议召开时间：2025 年 5 月 15 日 2.会议召开地点：公司会议室 3.会议召开方式：现场投票和网络投票相结合 4.会议召集人：董事会 5.会议主持人：董事长张忠恕 6.召开情况合法合规的说明： 本次股东会的召集、召开、议案审议程序等方面均符合《公司法》等法律 法规、行政法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的有关规定。 出席和授权出席本次股东会的股东共 16 人，持有表决权的股份总数 23,513,268 股，占公司有表决权股份总数的 31.35%。 其中通过网络投票参与本次股东会的股东共 7 人，持有表决权的股份总数 336,904 股，占公司有表决权股份总数的 0.45%。 （三）公司董事、监事、高级管理人员出席或列席股东会情况 1.公司在任董事 7 人，出席 7 ...

会议基本信息 - 2025年4月22日发布2024年年度股东会通知公告[4] - 现场会议于2025年5月15日在公司会议室召开[6] - 网络投票时间为2025年5月14 - 15日15:00[6] 参会股东情况 - 参会股东（代理人）16人，代表股份23,513,268股，占比31.3510%[9] 议案表决结果 - 多项议案同意股数均为23,513,268股，占比100%[12][13][15][16][17][18][26][27][28][29][30][31][32] - 1 - 18项议案经出席会议股东所持有效表决权过半数通过[35] 会议合法性 - 会议表决程序和结果合法有效[36] - 律师认为会议召集、程序等均合法有效[37]

股东减持 - 2025年5月7 - 12日德益诚减持192,336股，持股从8.7109%降至8.4545%[2] - 2025年5月7 - 12日英凯石英减持167,400股，持股从2.1467%降至1.9235%[2] - 德益诚减持比例0.2564%，英凯石英减持比例0.2232%[4] 股东持股 - 张忠恕、王毓敏、张凯轩持股比例变动前后无变化[5] - 信息披露义务人及其一致行动人合计持股从41.4788%降至40.9992%[5] 合规情况 - 本次减持与计划、承诺一致，无违规情形[5]

股东权益变动 - 凯德石英控股股东一致行动人德益诚和英凯石英通过集中竞价合计减持596,820股，导致其合计持股比例从42.2746%降至41.4788%，变动幅度达0.7958% [1][2] - 德益诚减持306,820股，持股比例从9.1200%降至8.7109%；英凯石英减持290,000股，持股比例从2.5333%降至2.1467% [1] - 减持后一致行动人总持股数从31,705,947股减少至31,109,127股 [2] 公司上市与融资 - 凯德石英于2022年3月4日在北交所上市，保荐机构为天风证券，签字保荐代表人为郑昌鑫、邹万鹏 [2] - 公司通过公开发行1,500万股普通股募集资金，发行价20元/股，募集总额3亿元，实际净募集资金2.695亿元，容诚会计师事务所出具验资报告确认资金到位 [3] - 发行方案经董事会、临时股东大会及证监会批准，采用战略配售与网上定价发行结合的方式 [3]

股东减持 - 2025年5月6日德益诚减持306,820股，持股从9.1200%降至8.7109%[2] - 2025年5月6日英凯石英减持290,000股，持股从2.5333%降至2.1467%[2] - 德益诚减持比例0.4091%，英凯石英减持比例0.3867%[4] 权益变动 - 减持后一致行动人权益比例由42.2746%降至41.4788%[2] 未变动股东 - 张忠恕、王毓敏、张凯轩持股本次未变动[5] 影响说明 - 本次权益变动不影响控股股东、实控人和生产经营[6]

报告披露 - 《2024年年度报告》于2025年4月22日披露[3] 说明会安排 - 公司拟于2025年5月13日15：00 - 17：00召开2024年年度报告说明会[3][4] - 说明会采用网络方式，可登陆中证路演中心参与[4][6] - 参加人员包括董事长等[5] 问题征集 - 提前征集问题，截止时间为2025年5月12日15:00[7] 联系方式 - 联系人南舒宇，电话010 - 80583352[9] - 邮编101109，邮箱nansy@kaidequartz.com[9] - 联系地址有北京市通州区漷县镇工业区漷兴三街6号等[9] 公告时间 - 公告发布于2025年4月30日[10]

会议信息 - 2025年4月28日在公司会议室现场召开监事会会议[4] - 2025年4月23日书面发出会议通知[4] - 会议主持人是监事会主席王笑波[4] 议案审议 - 审议通过《关于2025年第一季度报告的议案》[3] - 表决结果为同意3票、反对0票、弃权0票[5] - 议案不涉及关联交易，无需回避表决，无需提交股东会审议[6]

会议信息 - 会议于2025年4月28日召开[4] - 发出董事会会议通知时间为2025年4月23日[4] 报告审议 - 审议通过《关于2025年第一季度报告的议案》[3] - 《2025年第一季度报告》公告编号为2025 - 050[3] 表决情况 - 《关于2025年第一季度报告的议案》表决同意7票，反对0票，弃权0票[5] 公告日期 - 公告日期为2025年4月29日[6]

财务数据关键指标变化 - 资产相关 - 2025年3月31日资产总计10.44亿元，较上年期末增长3.16%；归属于上市公司股东的净资产7.43亿元，较上年期末增长1.61%[9] - 应收账款1.09亿元，较期初增加37.85%，主要因客户通美晶体收入增加[10] - 应收款项融资3414.47万元，较期初增加80.72%，因母公司收到银行承兑汇票增加[11] - 预付款项267.34万元，较期初减少75.51%，因上期预付采购款本期提货[11] - 2025年3月31日流动资产合计469,085,487.11元，2024年12月31日为433,436,357.15元[36] - 2025年3月31日非流动资产合计574,558,603.49元，2024年12月31日为578,269,538.40元[37] - 2025年3月31日资产总计1,043,644,090.60元，2024年12月31日为1,011,705,895.55元[37] - 2025年3月31日公司资产总计844,025,836.03元，较2024年12月31日的815,622,704.50元增长3.48%[39][40][41] - 2025年3月31日流动资产合计552,074,836.80元，较2024年12月31日的520,957,442.13元增长6%[39] - 2025年3月31日非流动资产合计291,950,999.23元，较2024年12月31日的294,665,262.37元下降0.92%[40] 财务数据关键指标变化 - 负债相关 - 短期借款3807.88万元，较期初增加113.25%，因母公司借款增加及子公司新增借款[10] - 应交税费948.89万元，较期初增加60.99%，因子公司相关税费增加[10] - 2025年3月31日流动负债合计176,903,990.30元，2024年12月31日为158,988,266.34元[37] - 2025年3月31日非流动负债合计52,774,931.39元，2024年12月31日为55,193,012.20元[37] - 2025年3月31日负债合计132,914,242.88元，较2024年12月31日的111,486,187.85元增长19.22%[40][41] 财务数据关键指标变化 - 所有者权益相关 - 2025年3月31日所有者权益合计813,965,168.91元，2024年12月31日为797,524,617.01元[38] - 2025年3月31日所有者权益合计711,111,593.15元，较2024年12月31日的704,136,516.65元增长0.99%[41] 财务数据关键指标变化 - 收入与利润相关 - 2025年1 - 3月营业收入8531.75万元，较上年同期增长0.81%；归属于上市公司股东的净利润997.70万元，较上年同期下降13.56%[9] - 2025年1 - 3月营业总收入85,317,542.06元，较2024年1 - 3月的84,633,111.64元增长0.81%[42] - 2025年1 - 3月营业总成本70,163,077.76元，较2024年1 - 3月的67,754,162.92元增长3.55%[42] - 2025年1 - 3月税金及附加1,554,226.53元，较2024年1 - 3月的985,742.41元增长57.67%[42] - 2025年1 - 3月研发费用4,243,241.21元，较2024年1 - 3月的6,259,634.23元下降32.21%[42] - 2025年1 - 3月财务费用441,768.92元，2024年1 - 3月为 - 245,622.92元[42] - 2025年1 - 3月公司营业收入59,012,864.96元，2024年1 - 3月为56,196,299.00元[45] - 2025年公司净利润12,630,280.60元，2024年为13,860,011.36元[43] - 2025年1 - 3月母公司净利润5,164,805.20元，2024年1 - 3月为7,939,068.49元[45] - 2025年基本每股收益0.13元/股，2024年为0.16元/股[43] - 2025年稀释每股收益0.13元/股，2024年为0.16元/股[43] 财务数据关键指标变化 - 现金流相关 - 2025年1 - 3月经营活动现金流入小计41,711,112.83元，2024年1 - 3月为32,934,156.24元[47] - 2025年1 - 3月经营活动现金流出小计44,089,687.03元，2024年1 - 3月为45,588,959.62元[47] - 2025年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额 - 2,378,574.20元，2024年1 - 3月为 - 12,654,803.38元[47] - 2025年1 - 3月投资活动现金流入小计3,500,000.00元，2024年1 - 3月为25,026,623.29元[47] - 2025年1 - 3月购建固定资产等支付现金11,751,338.43元，2024年1 - 3月为28,246,416.19元[47] - 公司投资活动现金流出小计2025年为30,551,338.43元，2024年为62,246,416.19元；投资活动产生的现金流量净额2025年为 - 27,051,338.43元，2024年为 - 37,219,792.90元[48] - 公司筹资活动现金流入小计2025年为29,123,309.40元，2024年为36,055,492.09元；筹资活动产生的现金流量净额2025年为26,199,917.36元，2024年为35,798,686.74元[48] - 公司现金及现金等价物净增加额2025年为 - 3,229,417.97元，2024年为 - 14,074,516.27元；期末现金及现金等价物余额2025年为93,799,434.86元，2024年为107,463,235.87元[48] - 母公司经营活动现金流入小计2025年1 - 3月为19,630,390.88元，2024年1 - 3月为20,064,669.33元；经营活动产生的现金流量净额2025年1 - 3月为 - 3,106,716.93元，2024年1 - 3月为 - 8,337,111.34元[49] - 母公司投资活动现金流入小计2025年1 - 3月为25,026,623.29元[49] - 公司投资活动现金流出小计2025年为8,210,317.90元，2024年为38,653,780.20元；投资活动产生的现金流量净额2025年为 - 8,210,317.90元，2024年为 - 13,627,156.91元[50] - 公司筹资活动现金流入小计2025年为17,123,309.40元，2024年为12,806,820.00元；筹资活动产生的现金流量净额2025年为17,025,892.57元，2024年为12,657,262.81元[50] - 公司现金及现金等价物净增加额2025年为5,709,435.04元，2024年为 - 9,305,612.17元；期末现金及现金等价物余额2025年为76,367,860.12元，2024年为95,587,549.78元[50] - 公司投资支付的现金2025年为18,800,000.00元，2024年为34,000,000.00元[48] - 公司吸收投资收到的现金2025年为4,123,309.40元，2024年为12,806,820.00元[48] 财务数据关键指标变化 - 其他 - 研发费用424.32万元，较上期减少32.21%，因研发项目原材料消耗减少[11] - 其他收益105.98万元，较上期增加53.80%，因进项税加计扣除金额增加[11] - 非经常性损益合计26.91万元，净额为16.53万元[14] 股权结构相关 - 公司总股本为7500万股，无限售股份期末数量为59260770股，占比79.01%；有限售股份期末数量为15739230股，占比20.99%[17] - 持股5%以上的股东或前十名股东期末持股总数为38403677股，占比51.2049%[19] - 无限售股份中控股股东、实际控制人期末数量为11600986股，占比15.47%；有限售股份中控股股东、实际控制人期末数量为11214961股，占比14.95%[17] - 董事、监事、高管无限售股份期末数量为11992股，占比0.016%；有限售股份期末数量为365981股，占比0.49%[17] - 核心员工无限售股份期末数量为500股，占比0.0007%；有限售股份期末数量为901485股，占比1.20%[17] 股东关系相关 - 张忠恕与王毓敏为夫妻关系，张忠恕分别持有德益诚和英凯投资55.24%和26.67%股权[19] 担保事项相关 - 公司存在对外担保事项，担保总额为5800万元，担保余额为5222.17万元[23] 关联交易相关 - 日常性关联交易中，销售产品、商品，提供劳务预计金额为6000万元，发生金额为1317.590112万元[24] 股权激励相关 - 2024年12月27日公司向2023年股权激励计划激励对象授予预留部分限制性股票，授予数量为248485股，约占公司总股本的0.3313%[27] - 股权激励预留部分授予激励对象共32人，授予价格为10.04元/股[27] 承诺事项相关 - 公司董事、监事、高级管理人员于2018年8月签署《声明与承诺》，声明无相关不良情况[28] - 报告期内公司相关承诺正常履行，无超期未履行和违反承诺情形[29] 受限资产相关 - 公司受限资产账面价值总计63,223,209.67元，占总资产的6.06%[30] 审计情况相关 - 公司财务报告未审计[34]

报告公司投资评级 - 维持“买入”评级 [1] 报告的核心观点 - 公司营收基本符合预期，归母净利润因管理费用端扰动下滑，考虑新厂房折旧增加和股权激励费用支付，向下调整2025 - 2026年归母净利润预测，新增2027年预测，对应PE分别为60.35/47.15/37.41倍，维持“买入”评级 [9] 各部分总结 财务数据 - 2024年实现营收3.06亿元，同比增长17.95%；归母净利润3290.59万元，同比减少13.31%；毛利率41.67%，同比增加2.77个百分点 [1][9] - 预计2025 - 2027年营业总收入分别为3.45亿元、3.98亿元、4.50亿元，同比分别增长12.67%、15.40%、13.03%；归母净利润分别为4331万元、5543万元、6986万元，同比分别增长31.61%、28.00%、26.03% [1] 业务发展 - 营收增长因光伏与半导体市场火热，化合物半导体与12英寸半导体业务收入提升；归母净利润减少因高端石英制品产业化等项目新增折旧金额大，且完成股权激励首次授予，整体费用增加 [9] 行业环境 - 受益于下游半导体产能转移、5G光纤需求增长、光伏产业持续发展，石英材料行业有望加速进口替代，进入快速上行趋势；中国集成电路产业销售额近年来持续增长，2023年达12276.9亿元；2024年1月相关部门发布意见强调发展先进半导体等关键战略材料 [9] 产能建设 - 子公司凯德芯贝推进半导体精密配件研发生产基地建设项目，2024年取得ISO:9001质量管理体系认证，获多家高端石英制品客户青睐；与通美石英投资成立的凯美石英项目进展顺利，第一期石英玻璃管已试生产，2024年实现营业收入1310.81万元 [9] 技术创新 - 2024年公司获得9项发明专利，获多项荣誉；5项研发项目完成，还有7项研发项目在研，创新能力在国产厂商中居前列 [9]