江中药业股份有限公司 2023 年年度股东大会会议材料 江中药业股份有限公司 2023 年年度股东大会会议材料 股票简称：江中药业 股票代码：600750 南 昌 二〇二四年五月 江中药业股份有限公司 2023 年年度股东大会会议材料 议案目录 | 议案一：公司 | 2023 | 年度董事会工作报告 | 6 | | --- | --- | --- | --- | | 议案二：公司 | 2023 | 年度监事会工作报告 | 16 | | 议案三：公司 | 2023 | 年年度报告全文及摘要 | 21 | | 议案四：公司 | 2023 | 年度财务决算报告 | 22 | | 议案五：公司 | 2023 | 年年度利润分配方案 | 31 | | 议案六：公司 | 2024 | 年预计日常关联交易的议案 | 33 | | 议案七：关于使用闲置自有资金购买理财产品的议案 | | | 46 | | 议案八：关于续聘 | | 2024 年度审计机构的议案 | 50 | | 听取《公司独立董事 | | 2023 年度述职报告》 | 54 | 2 江中药业股份有限公司 2023 年年度股东大会会议材料 江中药业股份有限公司 ...

报告公司投资评级 - 维持"增持"评级 [3] 报告的核心观点 - 2024年Q1高基数下公司收入略有承压,但利润增长稳健,净利率提升 [1][2] - 非处方药业务高基数下表现稳健,处方药业务消化集采影响,大健康业务阶段性放缓 [2] - 公司力争2024-2026年保持收入和利润双位数增长,通过持续优化产品结构、加强营销创新、并购整合等措施实现 [2] 财务数据总结 - 2024-2026年预计营业收入分别为49.68亿元、56.18亿元、63.52亿元,同比增长13.2%、13.1%、13.1% [3] - 2024-2026年预计归母净利润分别为8.01亿元、9.07亿元、10.25亿元,同比增长13.2%、13.1%、13.1% [3] - 2024-2026年预计毛利率分别为64.9%、64.7%、64.5% [5] - 2024-2026年预计ROE分别为19.1%、21.1%、23.2% [5] - 2024-2026年预计每股收益分别为1.27元、1.44元、1.63元 [5]

报告公司投资评级 无 [1] 报告的核心观点 1) 2023年公司业绩表现亮眼,实现营业收入43.90亿元,同比增长13.00%,实现归母净利润7.08亿元,同比增长18.40%,实现扣非归母净利润7.04亿元,同比增长38.97%。[2] 2) 2024年一季度,公司实现营收12.27亿元,同比下降8.74%,实现归母净利润2.67亿元,同比增长9.99%。处方药类业务由于部分产品集采未中标引起产品结构变化、整体收入规模下降,大健康及其他类收入因部分产品业务拓展进度较去年同期放缓,同时受到业绩高基数影响短期承压。[2] 3) 2024年一季度,非处方药板块营收10.07亿元,同比增长4.40%,保持稳健增长态势。处方药业务营收1.05亿元,同比下降43.97%,大健康产品及其他营收1.10亿元,同比下降40.33%。[3] 4) 2023年,公司持续加大现代中药、大产品、大健康等重点研发领域的投入,目前已成功获批现代中药全国重点实验室,研发费用1.33亿元,同比增长33.37%。[5] 5) 预计公司2024-2026年营收分别为50.46/56.15/63.70亿元,归母净利润分别为8.72/10.06/11.26亿元,对应PE分别为19/17/15X。[6]

财务表现 - 2024年第一季度，江中药业营业收入为1,227,404,483.82元，较上年同期下降8.74%[4] - 归属于上市公司股东的净利润为266,779,517.36元，同比增长9.99%[4] - 经营活动产生的现金流量净额为82,585,412.66元，较上年同期增长10.81%[4] - 加权平均净资产收益率为6.71%，较上年同期增加0.69个百分点[5] 主营业务 - 主营业务中，医药业营业收入为1,219,511,774.80元，毛利率较上年同期增加1.70个百分点[8] - 处方药类营业收入为105,305,249.69元，毛利率较上年同期减少23.76个百分点[8] - 华南地区营业收入增长5.68%，华北、华东、华西地区营业收入均有下降[8] 股东情况 - 公司前十名股东中，华润江中制药集团有限责任公司持股占比最高，为43.07%[10] - 公司股东总数为32,818，无表决权恢复的优先股股东[10] 资产状况 - 公司2024年第一季度财报显示，流动资产合计为2,787,985,903.69元，较上一季度增长[15] 资金运作 - 公司在2024年第一季度委托理财方面，平安银行南昌分行的委托理财金额为100,000,000.00元，预计收益率为3.05%[14] - 公司通过华夏银行向江西省长荣汽车销售有限公司发放委托贷款1,350万元，贷款期限为3年，年利率为5.70%[13] 现金流量 - 2024年第一季度，公司营业总收入为1,227,404,483.82元，较去年同期1,344,892,149.19元有所下降[18] - 营业总成本为899,421,405.12元，较去年同期1,061,122,062.19元有所下降[18] - 经营活动产生的现金流量净额为82,585,412.66元，较去年同期74,525,625.90元有所增加[20] - 2024年第一季度公司投资活动现金流入小计为348,198,778.70和763,792,391.97[21] - 2024年第一季度公司投资支付的现金为360,000,000.00和824,864,083.51[21] - 2024年第一季度公司现金及现金等价物净增加额为14,773,104.88和-57,558,969.30[21]

证券代码：600750 证券简称：江中药业 编号：2024-024 江中药业股份有限公司 第九届监事会第十六次会议决议公告 本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者 重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 江中药业股份有限公司（以下简称"公司"）第九届监事会第十六次会议于 2024 年 4 月 25 日以通讯方式召开，会议通知于 4 月 20 日以书面形式发出。会议召集召开 符合《公司法》和《公司章程》的有关规定。经与会监事充分研究和讨论，审议通过 以下议案： 一、《公司 2024 年第一季度报告》 表决情况：3 票同意，0 票反对，0 票弃权。通过本议案。 详见上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）。 二、关于公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解锁期解锁的议 案 表决情况：3 票同意，0 票反对，0 票弃权。通过本议案。 详见公司同日在上海证券交易所网站（www.sse.com.cn）披露的《江中药业关于 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解锁期解锁条件成就的公告》 （2024-025）。 特此公告。 江中 ...

江中药业股份有限公司监事会 关于第九届监事会第十六次会议相关事项的核查意见 根据《上海证券交易所股票上市规则》和《上市公司股权激励管理办法》等 相关法律、法规以及《江中药业 2021 年限制性股票激励计划（2022 年 11 月修 订稿）》（以下简称"激励计划"）的有关规定，江中药业股份有限公司监事会 审阅了《关于公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分第一个解锁期解锁 的议案》,并提出如下书面审核意见： 鉴于本激励计划预留授予限制性股票第一个解除限售期的相关解除限售条 件已成就，公司董事会根据 2021 年第二次临时股东大会的授权，按照本激励计 划的相关规定为符合条件的 16 名激励对象办理本激励计划预留授予限制性股票 第一次解除限售的相关事宜，该等事项符合《上市公司股权激励管理办法》等法 律法规、规范性文件及《激励计划》、《公司章程》的有关规定，不存在损害公司 及股东利益的情况。 江中药业股份有限公司监事会 2024 年 4 月 25 日 ...

江中药业股份有限公司 关于召开 2024 年第一季度业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 江中药业股份有限公司（以下简称"公司"）已于 2024 年 04 月 27 日发布 公司 2024 年第一季度报告，为便于广大投资者更全面深入地了解公司 2024 年第 一季度经营成果和财务状况，公司计划于 2024 年 05 月 13 日下午 16:00-17:00 举行 2024 年第一季度业绩说明会，就投资者关心的问题进行交流。 证券代码：600750 证券简称：江中药业 公告编号：2024-026 一、说明会类型 本次投资者说明会以络互动形式召开，公司将针对 2024 年第一季度经营成 果及财务指标的具体情况与投资者进行互动交流和沟通，在信息披露允许的范围 内就投资者普遍关注的问题进行回答。 二、说明会召开的时间、地点 （一）会议召开时间：2024 年 05 月 13 日下午 16:00-17:00 （ 二 ） 会 议 召 开 地 点 ： 上 海 证 券 交 易 所 上 证 路 演 中 ...

证券代码：600750 证券简称：江中药业 公告编号：2024-025 江中药业股份有限公司 关于 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分 第一个解锁期解锁条件成就的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或 者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 重要内容提示： 本次解锁股票数量：164,338 股 公司将在办理完毕相关解除限售申请手续后，股份上市流通前，发布限制性 股票解除限售暨股份上市公告。 江中药业股份有限公司（以下简称"公司"）第九届董事会第二十一次会议和 第九届监事会第十六次会议审议通过了《关于公司 2021 年限制性股票激励计划预 留授予部分第一个解锁期解锁的议案》。根据《2021 年限制性股票激励计划（2022 年 11 月修订稿）》（以下简称"激励计划"）的有关规定和公司 2021 年第二次临 时股东大会的授权，公司董事会认为公司激励计划规定的预留授予部分限制性股票 第一个解除限售期解除限售条件已经成就。本次可解除限售的激励对象人数为 16 人， 可解除限售的限制性股票数量为 164,338 股，约占公司目前股本总额的 0.02 ...

国浩律师（上海）事务所 关 于 江中药业股份有限公司 2021 年限制性股票激励计划预留授予部分 第一个解除限售期解除限售条件成就 的 法律意见书 上海市北京西路 968 号嘉地中心 27 楼接待中心 邮编：200041 27/F, Garden Square, 968 West Beijing Road, Shanghai 200041, China T. +86 21 5234 1668 F. +86 21 5234 1670 E. grandallsh@grandall.com.cn W. www.grandall.com.cn 2024 年 4 月 | 义 释 | | | 2 | | --- | --- | --- | --- | | 第一节 | 律师声明事项 | | 4 | | 第二节 | 正文 | | 5 | | | | 一、本次解除限售的批准与授权 | 5 | | | | 二、本次解除限售条件成就情况 | 9 | | 三、结论意见 | | 11 | | 国浩律师（上海）事务所 法律意见书 释 义 以下词语如无特殊说明，在本文中具有如下含义： | 江中药业、本公司、公司 | 指 | 江中药业股份有 ...

证券代码：600750 证券简称：江中药业 公告编号：2024-027 江中药业股份有限公司 关于召开 2023 年年度股东大会的通知 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 一、 召开会议的基本情况 网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系统 网络投票起止时间：自 2024 年 5 月 17 日 至 2024 年 5 月 17 日 采用上海证券交易所网络投票系统，通过交易系统投票平台的投票时间为股 东大会召开当日的交易时间段，即 9:15-9:25,9:30-11:30，13:00-15:00；通过 互联网投票平台的投票时间为股东大会召开当日的 9:15-15:00。 (六) 融资融券、转融通、约定购回业务账户和沪股通投资者的投票程序 股东大会召开日期：2024年5月17日 本次股东大会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东大会网络投票系 统 (一) 股东大会类型和届次 2023 年年度股东大会 (二) 股东大会召集人：董事会 (三) 投票方式：本次股东大会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相 ...