T PARTNERS 世纪同仁律师事务所 江苏世纪同仁律师事务所 关于江苏金融租赁股份有限公司 提前赎回可转换公司债券的 法律意见书 南 京 市 建 邺 区 贤 坤 路 江 岛 智 立 方 C 座 4 层 F4, Building C, Jiangdao Intelligent Cube, Xiankun Road, Jianye District, Nanjing 电 话 /Tel : +86 25-83304480 传 真 /Fax : +86 25-83329335 邮 编 /P.C.: 210019 江苏世 江苏世纪同仁律师事务所 关于江苏金融租赁股份有限公司 提前赎回可转换公司债券的 法律意见书 致:江苏金融租赁股份有限公司 江苏世纪同仁律师事务所(以下简称"本所")接受江苏金融租赁股份有限 公司(以下简称"公司")委托,担任公司公开发行 A 股可转换公司债券的特 聘专项法律顾问。 本所根据《中华人民共和国公司法》(以下简称"《公司法》")《中华人 民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《可转换公司债券管理办法》 (以下简称"《管理办法》")、《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 12 号 ...

华泰联合证券有限责任公司 关于江苏金融租赁股份有限公司 提前赎回"苏租转债"的核查意见 华泰联合证券有限责任公司（以下简称"华泰联合"或"保荐机构"）作为 江苏金融租赁股份有限公司（以下简称"江苏金租"、"公司"或"上市公司"） 向不特定对象发行可转换公司债券的保荐机构，根据《证券发行上市保荐业务管 理办法》《上海证券交易所股票上市规则》《可转换公司债券管理办法》《上海证 券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范运作》《上海证券交易所上市公 司自律监管指引第 12 号——可转换公司债券》等法律法规的规定，对江苏金租 提前赎回"苏租转债"有关事项进行了审慎核查，核查情况如下： 一、可转债发行上市概况 经中国证券监督管理委员会《关于核准江苏金融租赁股份有限公司公开发行 可转换公司债券的批复》（证监许可〔2021〕3087 号）核准，江苏金融租赁股份 有限公司（以下简称"公司"）于 2021 年 11 月 11 日公开发行了 5,000 万张可 转换公司债券，每张面值 100 元，发行总额 50 亿元，期限 6 年，票面利率为第 一年 0.20%、第二年 0.40%、第三年 0.60%、第四年 0.80%、第 ...

报告公司投资评级 - 公司维持"买入"评级 [4] 报告的核心观点 - 公司资产投放稳健,负债结构持续调整 [4] - 利差环比改善,主因负债成本下降 [4] - 双线拓客并行推进,资产质量稳步向好 [4] 公司经营情况总结 财务数据 - 2024年中报实现营业收入26.16亿元,同比增长8.47% [4] - 实现归母净利润14.34亿元,同比增长8.80% [4] - ROE（加权）为7.70%,同比下降0.29个百分点 [4] - 截至2024年中期末,总资产1330.49亿元,较2023年末增长10.95% [4] 资产负债情况 - 融资租赁资产净额1219.66亿元,较2023年末增长11.43% [4] - 其中清洁能源、工业装备板块资产余额分别增长17.26%、17.99% [4] - 基础设施板块资产余额降幅最大,较2023年末下降33.28% [4] - 付息负债余额1071.86亿元,较2023年末增长14.28% [4] - 其中短期借款、长期借款、拆入资金、应付债券分别较2023年末下降30.77%、增长15.12%、17.93%、1.33% [4] 经营情况 - 利息净收入25.66亿元,同比增长6.70% [4] - 租赁业务净利差3.68%,同比下降3个基点,但较2024年一季度增加5个基点 [4] - 不良率0.90%,同比下降1个基点 [4] - 拨备覆盖率431.22%,同比下降17.17个百分点 [4] - 拨备率3.89%,同比下降19个基点 [4]

证券代码：600901 证券简称：江苏金租 公告编号：2024-047 可转债代码：110083 可转债简称：苏租转债 江苏金融租赁股份有限公司关于 持股 5%以上股东持股比例因可转债转股 被动稀释超过 1%的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担法律责任。 重要内容提示： 本次权益变动系"苏租转债"转股使公司总股本增加，导致公 司持股 5%以上股东南京银行股份有限公司（以下简称"南京银行"） 持股比例被动稀释超过 1%，不触及要约收购。 本次权益变动不会导致公司控股股东及实际控制人发生变化。 一、 本次权益变动基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准江苏金融租赁股份有限公 司公开发行可转换公司债券的批复》（证监许可〔2021〕3087 号）核 准，江苏金融租赁股份有限公司（以下简称"公司"）于 2021 年 11 月 11 日向社会公开发行 5,000 万张可转换公司债券（以下简称"苏 租转债"），每张面值人民币 100 元，按面值发行，发行总额人民币 50 亿元，期限 6 年。 经上海证券交易所自律监管决定 ...

证券代码：600901 证券简称：江苏金租 公告编号：2024-046 可转债代码：110083 可转债简称：苏租转债 江苏金融租赁股份有限公司关于 "苏租转债"可能满足赎回条件的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假 记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性 和完整性承担法律责任。 一、可转债发行上市概况 经中国证券监督管理委员会《关于核准江苏金融租赁股份有 限公司公开发行可转换公司债券的批复》（证监许可〔2021〕3087 号）核准，江苏金融租赁股份有限公司（以下简称"公司"）于 2021年11月11日公开发行了5,000万张可转换公司债券，每张面 值100元，发行总额50亿元，期限6年，票面利率为第一年0.20%、 第二年0.40%、第三年0.60%、第四年0.80%、第五年1.50%、第六 年2.00%。 经上海证券交易所自律监管决定书〔2021〕462号文同意， 公司50亿元可转换公司债券于2021年12月10日起在上海证券交 易所挂牌交易，债券简称"苏租转债"，债券代码"110083"。 "苏租转债"转股期起止日期为2022年5月17日至2027年11 月1 ...

报告公司投资评级 - 维持买入评级 [7] 报告的核心观点 - 资产质量稳中向好，不良率环比回落 [8] - 公司"厂商+区域"双线并进，加大优质区域资产投放 [9] - 公司"3+N"业务布局日趋完善，清洁能源与工业装备板块增长明显 [10] - 公司高ROE、高股息特性显著，关注后续可转债转股压力 [11] 财务数据及盈利预测 - 预计公司2024-2026年的归母净利润为28.1、29.6、30.9亿元，同比分别+5.5%、+5.5%和+4.4% [13] - 公司2022-2026年营业收入、净利润、每股收益、ROE等财务指标预测 [13]

证券代码：600901 证券简称：江苏金租 公告编号：2024-045 可转债代码：110083 可转债简称：苏租转债 江苏金融租赁股份有限公司关于 控股股东及其一致行动人持股比例因可转债转股 被动稀释超过 1%的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承 担法律责任。 重要内容提示： 本次权益变动系"苏租转债"转股使公司总股本增加，导致公 司控股股东及其一致行动人在持股数量不变的情况下，持股比例被动 稀释超过 1%，不触及要约收购。 （一）信息披露义务人情况 1、信息披露义务人 1： | 企业名称 | 江苏交通控股有限公司 | | --- | --- | | 社会统一性 | 91320000134767063W | | 用代码 | | | 注册资本 | 1,680,000 万元人民币 | | 法定代表人 | 邓东升 | | 成立时间 | 年 月 日 1993 3 5 | | 注册地址 | 南京市中山东路 291 号 | | 经营范围 | 许可项目：公路管理与养护（依法须经批准的项目，经相关部门 | | | 批准后方可开展 ...

证券代码：600901 证券简称：江苏金租 公告编号：2024-044 可转债代码：110083 可转债简称：苏租转债 江苏金融租赁股份有限公司 关于"苏租转债"转股数量累计达到转股前 公司已发行股份总额 10%暨股份变动公告 本公司董事会、全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 累计转股情况：截至 2024 年 8 月 19 日，累计已有人民币 1,117,067,000 元苏租转债转为公司 A 股普通股，累计转股股数为 322,402,949 股，占苏租转债 转股前公司已发行 A 股普通股股份总额的 10.7948%。 未转股可转债情况：截至 2024 年 8 月 19 日，尚未转股的苏租转债金额 为人民币 3,882,933,000 元，占苏租转债发行总量的比例为 77.6587%。 一、可转债发行上市概况 经中国证券监督管理委员会《关于核准江苏金融租赁股份有限公司公开发行 可转换公司债券的批复》（证监许可〔2021〕3087号）核准，江苏金融租赁股份 有限公司（以下简称"公司"）于2021年11月11日向社会 ...

会议主要讨论的核心内容 - 公司上半年业绩稳健增长,利差较2023年全年有所改善,股息率达7.3%,体现公司稳健加高股息的属性 [1] - 公司上半年资产规模增长超10%,营收和经营利润增长8.8%-9.45%,符合预期 [2] - 公司上半年净利差较去年底略有增长,主要受益于融资成本下降 [2] - 公司上半年不良率略有下降,专业化水平得到进一步提升,业务结构保持相对稳定 [2][3][4] 问答环节重要的提问和回答 - 公司资产投放节奏和聚焦行业分布:公司将保持稳中求进,以稳定为主,延续现有3+N的业务结构,同时适度拓展新的有潜力行业 [5][6][7] - 公司资产收益率下降的原因及应对:主要受LPR下降、行业竞争加剧、公司主动控制风险等因素影响,公司将通过优化负债结构、提高融资创新等措施来稳定资产收益率 [9][10] - 公司融资成本下降的主要驱动:公司加大同业拆借、创新融资产品、发行低成本债券等措施,未来将继续优化负债结构、提高低成本资金占比 [11][12] - 公司资产质量管理:公司加强存量资产处置,提升系统化管理能力,同时在新增资产端严控风险,确保资产质量稳定 [13][14] - 公司可转债提前赎回的考虑因素:公司将结合内外部环境、主要股东意愿、市场转股情况等因素进行综合评估后决策 [15][16] - 公司股东回报政策:公司将继续保持积极的分红政策,为股东提供稳定回报 [17] - 公司与法巴合资子公司的发展规划:将在稳定延续现有经营理念和管理体系的基础上,深耕农业和科技领域,并进一步加强与法巴的国际化合作 [21][22] - 公司厂商及经销商合作拓展:公司将在现有行业内进一步拓展,同时开发新的细分行业,并持续优化厂商租赁服务能力 [23][24]

报告投资评级 - 报告维持对江苏金租的"优于大市"评级 [12] 报告核心观点 - 2024年上半年,江苏金租实现营业收入26.2亿元,同比增长8.5%;归母净利润14.3亿元,同比增长8.8% [8] - 公司主营业务收入稳健增长,其中农业装备、现代服务等板块增速领先 [9] - 公司净利差略有收窄,但仍能维持较为稳定表现,不良率保持较优水平 [11] - 公司长期发展空间广阔,维持"优于大市"评级 [12] 财务数据分析 - 2024年上半年,公司营业收入和净利润均环比改善 [8] - 2024年上半年,公司融资租赁资产规模达1269亿元,较年初增长11.2% [9] - 2024年上半年,公司业务及管理费占营收比重同比略增0.1个百分点至9.4% [10] - 2024年中,公司不良率为0.9%,较年初微降1个基点 [11] - 公司近年来分红率均在40%以上,2023年股息率达6.6% [12]