财务表现 - 2024年营业收入11.79亿元 同比增长30.21% [1][2] - 归属于上市公司股东的净利润亏损1.72亿元 同比下滑412.54% [1][2] - 经营活动产生的现金流量净额1442.25万元 同比下降74.82% [1][2] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润亏损1.95亿元 同比下滑937.72% [1][2] 资产负债状况 - 2024年末归属于上市公司股东的净资产16.69亿元 同比下降11.02% [2] - 2024年末总资产35.35亿元 同比增长2.76% [2] 融资活动 - 2020年首次公开发行募集资金净额8.72亿元 用于产能扩建及研发项目 [3] - 2022年发行可转换公司债券6.73亿元 债券简称"明新转债" [3] - 两次募集资金合计16.35亿元 [4] - 首次公开发行保荐及承销费用5805.40万元 [3] 市场表现 - 当前股价处于破发状态 发行价格为23.17元/股 [2]

文章核心观点 - 明新旭腾2024年年报显示营收增长但净利润亏损 2025年将转型升级 同时发布2025年一季报 营收增加净利润减少 公司在产品结构、环保等方面有举措且关注行业趋势 [1][3] 公司业绩情况 - 2024年实现营业收入11.8亿元、同比增长30.21% 净利润-1.7亿元、同比下降412.54% 亏损主要来自信用资产减值 [1] - 2025年一季度实现营业收入约2.82亿元 同比增加25.6% 归属于上市公司股东的净利润1049.6万元 同比减少19.62% [3] 公司业务体系 - 专注于汽车内饰新材料研发、清洁生产和销售 形成从材料研究到终端应用的一体化业务体系 [1] 公司战略与发展 - 2025年将通过"技术穿透产业 创新重构价值"战略路径 从汽车新材料专家向智能表面系统解决方案商转型升级 [1] - 坚守"可持续发展"战略核心 以"技术突破+客户深耕+产能赋能"为主线实现稳健增长 [1] 公司产品与市场 - 主动优化产品结构 推出低碳环保工艺技术 实现真皮材料业务营收7.47亿元 占公司总收入的63.32% 应对合资品牌去真皮化市场波动 [2] - 在真皮方向盘细分领域创新开发高档方向盘头层Nappa真皮 市场份额跃居国内前列 [2] 公司环保举措 - 坚持"为地球减负" 以环保属性为基调 用创新技术实现全链条环保设计和绿色材料解决方案 [3] 行业发展趋势 - 内饰材料向绿色化、可持续 智能化、个性化 轻量化方向发展 [2]

募集资金情况 - 2020年首次公开发行股票募集资金总额96,155.50万元，扣除发行费用后净额87,200.00万元，资金于2020年11月17日到账 [1] - 2022年公开发行可转换公司债券募集资金总额67,300万元，扣除费用后净额66,364.23万元，资金于2022年4月7日到账 [2] - 截至2024年12月31日，首次公开发行募投项目已结项并将节余资金12,849.59万元永久补充流动资金 [15] - 2024年使用不超过3亿元闲置可转换债券募集资金临时补充流动资金，期限不超过12个月 [10][11] 募投项目进展 - 年产110万张牛皮汽车革项目已验收但处于产能爬坡期，暂未达预计效益 [22] - 年产50万张高档无铬鞣牛皮汽车革项目已验收但处于产能爬坡期，暂未达预计效益 [22] - 年产800万平方米全水性定岛超纤新材料项目延期至2025年12月，2024年实际投入进度仅39.01% [16][18] 行业概况 - 2024年中国汽车产销分别完成3,128.2万辆和3,143.6万辆，同比增长3.7%和4.5% [27] - 乘用车产销分别完成2,747.7万辆和2,756.3万辆，同比增长5.2%和5.8% [27] - 汽车内饰材料行业向绿色化、智能化、个性化发展，同步开发模式成为主流 [29][30] - 新能源汽车政策推动内饰材料市场需求增长，轻量化材料应用趋势明显 [29] 公司经营 - 2024年营业收入117,939.27万元，同比增长30.21%，但净利润亏损17,215.42万元 [38] - 公司主营汽车内饰新材料，产品包括真皮、超纤革等，应用于座椅、方向盘等场景 [31] - 采用以销定产模式，采购周期3-4个月，销售通过大客户维护和新客户开发实现 [32][36] - 拟申请不超过15亿元综合授信额度，用于贷款、票据等业务 [59][60] 财务数据 - 2024年归属于上市公司股东的净资产16.69亿元，同比下降11.02% [38] - 总资产35.35亿元，同比增长2.76% [38] - 2024年不进行利润分配，因可供分配利润为负值 [26]

关于明新旭腾新材料股份有限公司 使用部分暂时闲置募集资金进行现金管理的核查意见 第一创业证券承销保荐有限责任公司 第一创业证券承销保荐有限责任公司（以下简称"一创投行"或"保荐机 构"）作为明新旭腾新材料股份有限公司（以下简称"明新旭腾"或"公司"） 首次公开发行股票并上市及公开发行可转换公司债券的保荐机构，根据《证券发 行上市保荐业务管理办法》《上市公司监管指引第 2 号——上市公司募集资金管 理和使用的监管要求》《上海证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——规范 运作》及《上海证券交易所股票上市规则》等有关规定，就明新旭腾拟使用部分 暂时闲置募集资金进行现金管理的情况进行了审慎核查，发表核查意见如下： 一、募集资金基本情况 经中国证券监督管理委员会《关于核准明新旭腾新材料股份有限公司公开发 行可转换公司债券的批复》（证监许可〔2022〕327 号）核准，公司于 2022 年 3 月 30 日公开发行了 6,730,000 张可转换公司债券，每张面值 100 元，募集资金总 额为人民币 67,300.00 万元，扣除承销费后实际收到的金额为 66,694.00 万元。另 扣除与本次公开发行相关的费用（不 ...

内部控制审计 - 审计明新旭腾公司2024年12月31日财务报告内部控制有效性[3] - 公司董事会负责建立健全和有效实施内部控制并评价其有效性[4] - 注册会计师对财务报告内部控制有效性发表审计意见并披露非财务报告内部控制重大缺陷[5] 审计结果 - 公司于2024年12月31日在所有重大方面保持了有效的财务报告内部控制[7] 审计日期 - 天健会计师事务所出具审计报告日期为2025年4月18日[9]

目 录 一、关于营业收入扣除情况的专项核查意见………………………第 1—2 页 二、2024 年度营业收入扣除情况表…………………………………第 3—5 页 | 三、附件………………………………………………………………第 | 6-10 | 页 | | --- | --- | --- | | （一）本所营业执照复印件……………………………………… | 第 6 | 页 | | （二）本所会计师事务所执业证书复印件……………………… | 第 7 | 页 | | （三）本所从事证券服务业务备案完备证明材料……………… | 第 8 | 页 | | （四）本所注册会计师证书复印件……………………………第 | 9-10 | 页 | 关于营业收入扣除情况的专项核查意见 天健审〔2025〕6235 号 明新旭腾新材料股份有限公司全体股东： 我们接受委托，审计了明新旭腾新材料股份有限公司（以下简称明新旭腾公 司）2024 年度财务报表，包括 2024 年 12 月 31 日的合并及母公司资产负债表， 2024 年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司所 有者权益变动表，以及财务报表附注，并出具了审计报告。在 ...

募集资金情况 - 2022年3月30日公开发行673万张可转债，募资67300万元，净额66364.23万元[1] - 截至2024年12月31日，募集资金实际余额为31261.57万元[5] 项目投资与进度 - 年产800万平方米新材料项目总投资62309.91万元，拟投募资48000万元，进度39.01%[4] - 补充流动资金项目总投资19300万元，拟投募资19300万元，进度102.11%[4] 资金使用 - 2024年4月用不超3亿闲置募资补流，2025年4月10日归还[6] - 拟用不超3亿闲置募资补流，期限12个月，已获审议通过[7][9]

目 录 | 一、审计报告……………………………………………………… 第 1—5 页 | | --- | | 二、财务报表……………………………………………………… 第 6—13 页 | | （一）合并资产负债表…………………………………………… 第 6 页 | | （二）母公司资产负债表………………………………………… 第 7 页 | | （三）合并利润表………………………………………………… 第 8 页 | | （四）母公司利润表……………………………………………… 第 9 页 | | （五）合并现金流量表……………………………………………第 10 页 | | （六）母公司现金流量表…………………………………………第 11 页 | | （七）合并所有者权益变动表……………………………………第 12 页 | | （八）母公司所有者权益变动表…………………………………第 13 页 | | 三、财务报表附注……………………………………………… 第 14—93 页 | | 四、附件………………………………………………………… 第 94—98 页 | | （一）本所营业执照复印件………………………………………第 94 ...

募集资金情况 - 2020年首次公开发行股票，募集资金总额96,155.50万元，净额87,200.00万元[1] - 2022年公开发行可转换公司债券，募集资金总额67,300万元，净额66,364.23万元[4] - 2020年首次公开发行股票截至期末累计项目投入79,029.42万元，应结余12,886.35万元，实际结余0.00万元[5] - 2022年公开发行可转换公司债券截至期末累计项目投入37,477.56万元，应结余30,974.26万元，实际结余1,970.27万元[7] - 2024年度公司募集资金总额为87200万元，本年度投入21623.31万元，累计投入79029.42万元[36] - 2022年度公开发行可转换公司债券募集资金2024年投入1411.14万元，累计投入37477.56万元[41] 资金使用与管理 - 2023 - 2024年多次使用闲置募集资金暂时或临时补充流动资金，额度分别为不超3亿元可转债和2亿元首发募集资金，均已归还[19][20] - 2023年同意使用不超6亿元闲置募集资金现金管理，2024年为不超4亿元[22] - 2024年使用募集资金委托理财实际投入116791.30万元，收回本金87500.00万元，收益638.44万元，未收回本金29291.30万元[24] - 2024年不存在使用超募资金永久补充流动资金或归还银行贷款及用于在建和新项目情况[25][26] - 2024年不存在违规使用募集资金情况[31][34] 募投项目进展 - “年产800万平方米全水性定岛超纤新材料智能制造项目”2024年投入1411.14万元，进度39.01%，预计2025年12月达预定可使用状态[31][41] - “年产110万张牛皮汽车革清洁化智能化提升改造项目”2024年投入6205.94万元，累计投入18707.37万元，进度85.62%，已验收未达预计效益[36][38] - “研发中心建设项目”2024年投入1201.48万元，累计投入2498.71万元，进度45.02%[36] - “年产50万张高档无铬鞣牛皮汽车革工业4.0建设项目”2024年投入14215.89万元，累计投入37823.34万元，进度95.03%，已验收未达预计效益[36][39] - “补充流动资金项目”累计投入20000万元，进度100%[36] 项目调整与延期 - 2024年对“明新旭腾新材料股份有限公司研发中心建设项目”部分设备调整[29] - 将“年产800万平方米全水性定岛超纤新材料智能制造项目”达预定可使用状态日期从2024年7月延至2025年12月[29][41] - 2024年6月12日同意对研发中心建设项目部分设备调整及部分募投项目设备调整[38] 资金置换情况 - 2020年使用募集资金14484.15万元置换预先投入募投项目自筹资金，2021年12月31日完成置换[37] - 2022年用3913.68万元募集资金置换募投项目自筹资金，12月31日置换完毕[42]

会议召开 - 2024年公司召开8次董事会和3次股东大会[4] - 董事会薪酬与考核委员会召开2次会议[4] - 董事会战略与ESG委员会召开1次会议[5] - 董事会提名委员会召开1次会议[6] 独立董事情况 - 独立董事及其亲属持股和任职符合规定[3] - 独立董事出席会议无异常[4] - 公司协助独立董事了解情况[8] - 管理层与独立董事沟通重大事项[8] 财务与报告 - 按时披露多份报告，财务信息真实准确[9] - 2024年聘任天健会计师事务所为审计机构[10] - 报告期内未聘任或解聘财务负责人[11] - 2024年度募集资金存放与使用合规[13] - 2023年度利润分配方案合规[13] 公司决策 - 2024年终止2021年限制性股票激励计划[11][12] - 11月5日回购注销限制性股票[11][12] 担保事项 - 为子公司提供多笔担保，金额分别为6000万、7200万和约253.23万[12] 其他情况 - 报告期内无关联交易[8] - 无违反信息披露事项[14] - 内部控制体系运行良好[14] - 独立董事2025年将继续维护公司和股东利益[14][15]