股份转让情况 - 出让方拟转让12,479,096股，占总股本2.98%[3][6][7] - 出让方持股121,350,840股，占总股本29.01%[4] - 拟转让股份占出让方所持股份比例为10.28%[7] 相关方持股情况 - 公司实际控制人间接持股11.34%，不参与转让[4] - 一致行动人间接持股6.85%，拟转让0.7960%[4] 转让价格与受让方 - 转让价格下限不低于2024年6月28日前20日均价70%[8] - 受让方为具备相应能力的机构投资者[3][9] 风险与事项 - 转让计划有中止风险[12] - 公司无应披露经营风险及未披露重大事项[11]

中信证券股份有限公司 关于晶晨半导体（上海）股份有限公司股东 向特定机构投资者询价转让股份 相关资格的核查意见 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 1 中信证券股份有限公司（以下简称"中信证券"）受晶晨半导体（上海）股 份有限公司（以下简称"晶晨股份"）股东 Amlogic (Hong Kong) Limited（以下 简称"出让方"）委托，组织实施本次晶晨股份首发前股东向特定机构投资者询 价转让（以下简称"本次询价转让"）。 根据《关于在上海证券交易所设立科创板并试点注册制的实施意见》《科创 板上市公司持续监管办法（试行）》《上海证券交易所科创板股票上市规则》《上 海证券交易所科创板上市公司自律监管指引第 4 号——询价转让和配售》（以下 简称"《询价转让和配售指引》"）等相关规定，中信证券对参与本次询价转让 股东的相关资格进行核查，并出具本核查意见。 一、本次询价转让的委托 2024 年 6 月 21 日，中信证券收到出让方关于本次询价转让的委托，委托中 信证券组织实施本次询价转让。 二、关于参与本次询价转让股东相关资格的核查情况 （一）核查过程 根据相关法规要求，中信证券对出让方 ...

公司经营情况 - 2024年第一季度实现营业收入13.78亿元，同比增长33.16% [6] - 2024年第一季度实现归母净利润1.28亿元，同比增长319.05% [6] - 2024年第一季度实现归母扣非净利润1.18亿元，同比增长394.22% [6] - 研发费用3.28亿元，相较2023年同期增长0.46亿元 [6] - 股份支付费用0.37亿元，对归属于母公司所有者的净利润的影响0.41亿元 [6][7] T系列产品表现 - T系列产品收入同比2023年第一季度增长超过100% [7] - 公司不断扩大与全球主流电视生态系统的深度合作 [7] - 公司推出了新一代T系列高端芯片，采用12nm FinFET工艺 [7] - T系列产品在新技术加持下以及公司产品竞争力进一步增强的情况下，还会爆发出更大的潜能 [7] 机顶盒芯片业务 - 2023年公司S系列的海外收入高于国内收入 [8] - S系列芯片已广泛应用于北美、欧洲、拉丁美洲、亚太和非洲等海外运营商设备 [8] - 2023年全年以及2024年第一季度，12nm的收入占比均高于28nm [8] 8K芯片和智能家居业务 - 公司的8K芯片已顺利通过运营商招标认证测试，即将在国内运营商市场批量商用 [9] - 2024年第一季度，公司的A系列销售收入同比2023年第一季度增长显著 [9][10][11] - 智能家居行业潜力巨大，未来将进一步提升 [9][10][11] 其他业务拓展 - 公司的汽车电子芯片进一步从高价位车型向中低价位车型渗透 [13] - 公司最近流片成功的Wi-Fi新产品支持Thread/Zigbee，可赋予终端产品Matter控制器、IoT网关等应用 [13] - 公司首颗6nm商用芯片流片成功，可提供更高性能、更低能耗、更强图像及画质处理能力 [13][14] 财务及研发情况 - 2024年度营业收入预计增长率为15%-30%，研发费用预计增长率为15%-25% [14] - 2024年第一季度综合毛利率相较2023年第四季度有所下滑，主要缘于产品销售结构的变化 [14][15] - 公司一直注重库存管理，2024年第一季度库存情况继续保持健康水平 [14] - 公司2023年研发费用占营业收入的比重为23.88% [14] 其他 - 公司通过了Google的EDLA生态认证，主要用于大屏商显等企业级应用 [13] - 公司将根据企业发展规划和业务发展需要开展对外投资和产业并购活动 [17] - 公司新应用和市场拓展为公司提供了新的增长动力 [18]

业绩总结 - 公司发布2024年一季报，营收13.78亿元，同比增长33.16%[1] - 公司24Q1研发费用3.28亿元，同比增加0.46亿元，股权激励确认的股份支付费用0.37亿元[1] - 晶晨股份2024年营收预期为6720百万元，同比增长25.1%[3] - 晶晨股份2026年预计营业收入增长率为22.6%[4] 未来展望 - 公司预计2024Q2及全年营收将同比进一步增长，2024-2026年EPS分别为1.88、2.75、3.31元/股[2] - 晶晨股份2026年预计ROE为15.7%[4] 评级及资格 - 给予公司24年40x PE估值，对应合理价值75.24元/股，给予“买入”评级[2] - 广发证券对股票的评级分为买入、持有和卖出三种[6] - 广发证券对公司的评级分为买入、增持、持有和卖出四种[7] - 广发证券股份有限公司具备中国证监会批复的证券投资咨询业务资格[9] - 广发证券（香港）经纪有限公司具备香港证监会批复的就证券提供意见的牌照[10] 其他 - 广发证券总部位于广州市天河区马场路[8] - 广发证券提醒投资者注意可能存在的利益冲突，不应仅仅依据本报告内容作出投资决策[12] - 研究人员声明报告内容反映个人观点，不代表广发证券立场，报酬标准受多种因素影响[13][14] - 投资者应自主作出投资决策并承担风险，过去业绩不保证未来表现，报告内容不构成特定证券投资建议[16][17]

报告公司投资评级 - 报告维持"买入"评级 [3] 报告的核心观点 - 2024Q1公司实现营业收入13.78亿元、同比+33.16%，实现归母净利润1.28亿元、同比+319.05%，实现扣非归母净利润1.18亿元、同比+394.22% [3] - 一季度公司多元产品策略经营成果显著，多产品系列齐头并进，市场份额呈稳步增长之势，其中T系列芯片销售收入同比增长超100% [3] - 公司高度重视研发投入，2024年一季度研发费用为3.28亿元、同比增加0.46亿元，研发费用率为23.83%，研发人员较2023年一季度增加116人 [3] - 公司首颗6nm商用芯片及Wi-Fi新产品流片成功，8k芯片已顺利通过运营商招标认证测试并将在国内运营商市场批量商用 [3] - S系列产品随着导入海外运营商的持续增多，海外市场有望成为该系列产品增长的主要驱动力；T系列芯片已广泛应用于智能电视、智能投影仪等领域，公司与全球主流电视生态系统深度合作，海外市场具备较大的拓展空间且保持强劲增长 [3][4] - 中短期公司营收有望同比进一步增长，中长期产品线的完善+海外市场的持续开拓+AIoT、汽车等下游领域的持续发力，多元布局下的持续成长可期 [4] 财务数据总结 - 2024Q1公司毛利率为34.22%、同比-3.17pct、环比-4.86pct，T系列芯片营收占比的提升致毛利率有所下降 [3] - 预计2024-2026年公司归母净利润分别为7.04/10.11/13.38亿元 [4]

财务数据 - 公司发布的2024年第一季度报告显示，营业收入为13.78亿元，同比增长33.16%[1] - 归母净利润为1.28亿元，同比增长319.05%[1] - 营收规模连续4个季度达到历史同期最高水平[3] - 净利润预计2024-2026年将分别达到7.07/9.9/13.33亿元[6] 产品与市场 - 公司持续开拓新增市场，多产品系列齐头并进[3] - 公司产品需求旺盛，新品流片成功[4] - 业绩有望持续增长随着下游行业修复和新品上市[4]

晶晨半导体（上海）股份有限公司 2023 年年度股东大会决议公告 本公司董事会及全体董事保证公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 本次会议是否有被否决议案：无 一、 会议召开和出席情况 （一） 股东大会召开的时间：2024 年 5 月 6 日 证券代码：688099 证券简称：晶晨股份 公告编号：2024-020 （二） 股东大会召开的地点：上海市浦东新区秀浦路 2555 号漕河泾康桥商务绿 洲 E5 栋一楼会议室 （三） 出席会议的普通股股东、特别表决权股东、恢复表决权的优先股股东及 其持有表决权数量的情况： | 1、出席会议的股东和代理人人数 | 31 | | --- | --- | | 普通股股东人数 | 31 | | 2、出席会议的股东所持有的表决权数量 | 211,911,862 | | 普通股股东所持有表决权数量 | 211,911,862 | | 3、出席会议的股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比 | 50.6570 | | 例（%） | | | 普通股股东所持有表决权数量占公司表决权数量的比例（%） | ...

北京市嘉源律师事务所 关于晶晨半导体（上海）股份有限公司 2023 年年度股东大会的 法律意见书 西城区复兴门内大街 158 号远洋大厦 4 楼 中国 · 北京 致:晶晨半导体(上海)股份有限公司 北京市嘉源律师事务所 关于晶晨半导体(上海)股份有限公司 2023 年年度股东大会的 l 源律师事务所 YUAN LAW OFFICES 北京 BEIJING · 上海 SHANGHAI · 深圳 SHENZHEN · 香港 HONG KONG · 广州 GUANGZHOU · 西安 XI'AN 法律意见书 嘉源(2024)-04-291 北京市嘉源律师事务所(以下简称"本所")接受晶晨半导体(上海)股份 有限公司(以下简称"公司")的委托,根据《中华人民共和国公司法》(以下简 称"《公司法》")《上市公司股东大会规则》(以下简称"《股东大会规则》")等现 行有效的法律、行政法规、部门规章、规范性文件(以下简称"法律法规")以 及《晶晨半导体(上海)股份有限公司章程》(以下简称"《公司章程》")的有关 规定,指派本所律师对公司 2023年年度股东大会(以下简称"本次股东大会") 进行见证,并依法出具本法律意见书。 ...

报告公司投资评级 - 公司维持"买入-A"投资评级 [2] 报告的核心观点 - 公司连续3个季度营收规模同比实现较快增长,受益需求复苏及新产品开拓 [1] - 公司T系列芯片持续完成主流生态系统认证,销售收入同比增长超过100% [1] - 公司首颗6nm商用芯片流片成功,Wi-Fi新产品流片成功,8k芯片通过运营商招标认证测试即将批量商用 [1] - 公司持续保持较高强度研发投入,24Q1研发人员较23年同期增加116人,研发费用3.28亿元 [1] 公司产品线总结 - S系列芯片主要有全高清系列芯片、4K超高清系列芯片和8K超高清系列芯片,面向IPTV机顶盒、OTT机顶盒、混合模式机顶盒及其他智能终端 [1] - T系列应用于智能电视、智能投影仪、智慧商显、智能会议系统等,代表产品为2K/4K产品,公司还将继续推出智能T系列新产品 [1] - A系列应用于智能家居、智能办公、无人机、AR等众多消费类电子领域,支持最高5Tops神经网络处理器,通过了Google的EDLA生态认证 [1] - W系列芯片为自主研发的高速数传Wi-Fi蓝牙二合一集成芯片,可应用于高吞吐视频传输,第二代Wi-Fi 6产品更具竞争力 [1] - 汽车电子芯片已进入多个国内外知名车企,在宝马、林肯、Jeep、沃尔沃等多个车型实现量产、商用 [1] 财务数据总结 - 公司2024年~2026年收入分别预计为64.99亿元、83.84亿元、98.93亿元,归母净利润分别预计为7.3亿元、10.81亿元、14.93亿元 [2] - 公司2022年-2026年营业收入增长率分别为16.1%、-3.1%、21.0%、29.0%、18.0% [4] - 公司2022年-2026年净利润增长率分别为-10.5%、-31.5%、46.6%、48.0%、38.1% [4] - 公司2022年-2026年毛利率分别为37.1%、36.4%、36.0%、35.0%、35.0% [5] - 公司2022年-2026年净利润率分别为13.1%、9.3%、11.2%、12.9%、15.1% [5]

证券代码：688099 证券简称：晶晨股份 公告编号：2024-019 晶晨半导体（上海）股份有限公司 关于参加2023年度芯片设计专场 集体业绩说明会暨2024年第一季度业绩说明会的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 会议召开时间：2024 年 5 月 13 日（星期一）下午 15:00-17:00 本次业绩说明会以线上文字互动形式召开，公司将针对2023年度及2024年第 http://roadshow.sseinfo.com/） 投资者可于 2024 年 5 月 10 日（星期五）16:00 前通过邮件、电话等形 式将需要了解和关注的问题提前提供给公司。公司将在说明会上对投资者普遍 关注的问题进行回答。 晶晨半导体（上海）股份有限公司（以下简称"公司"）已于2024年4月12日 发布公司2023年年度报告，于2024年4月30日发布公司2024年第一季度报告。为 便于广大投资者更全面深入地了解公司2023年度及2024年第一季度经营成果、财 务状况等情况，公司参与了由上海证券交易所主 ...