发行基本情况 - 向特定对象发行A股股票91,046,021股，发行价格7.51元/股，募集资金总额683,755,617.71元 [5][7][9] - 发行后总股本增至394,532,758股，新增股份于2025年8月26日在深交所上市，股票代码000635，上市首日股价不除权 [1][3][25] - 控股股东英力特集团认购股份锁定期18个月，其他发行对象锁定期6个月，自2025年8月26日起计算 [1][25] 发行对象结构 - 最终发行对象共15名，包括控股股东英力特集团、私募基金、资产管理公司及自然人投资者 [5][12][15] - 英力特集团认购比例不低于实际发行数量的30%，不高于50%，与其他发行对象同价认购 [5] - 发行对象资金来源均为自有或自筹资金，无结构化安排或发行人资助情形 [21][22] 财务影响分析 - 发行后每股净资产从3.62元提升至4.51元（2024年末），基本每股收益从-1.65元改善至-1.27元 [26] - 募集资金净额679,483,919.60元，扣除发行费用4,271,698.11元，资本公积增加588,437,898.60元 [10] - 资产负债率从57.23%下降，资产结构和偿债能力优化，业务结构保持不变 [27][29] 公司经营状况 - 主营业务为PVC、E-PVC和烧碱的生产销售，2024年营业收入184,611.52万元，同比增5.66% [31] - 2025年一季度营业收入40,011.75万元，同比降2.32%，毛利率为-9.03% [29][31] - 流动资产占比从37.11%降至15.14%，非流动资产以固定资产和在建工程为主（占比超94%） [30] 合规性与程序 - 发行经深交所审核通过及证监会注册批复（证监许可〔2024〕1749号），符合《证券法》《注册管理办法》等法规 [3][22][23] - 发行价格7.51元/股为发行底价7.45元/股的100.81%，配售遵循价格优先、金额优先、时间优先原则 [5][8][9] - 私募基金及资管产品均已完成备案，发行对象投资者适当性管理符合监管要求 [16][17][19]

股权变动情况 - 公司向15名特定对象发行91,046,021股A股股票 发行价格为7.51元/股 募集资金总额为683,755,617.71元 扣除发行费用后募集资金净额为679,483,919.60元 [1] - 发行完成后公司总股本从303,486,737股增加至394,532,758股 增幅达30% [1] - 控股股东英力特集团持股数量从155,322,687股增加至182,636,494股 但持股比例从51.18%被动稀释至46.29% 下降4.89个百分点 [1][2] 发行核准与资金情况 - 发行获得中国证监会批复(证监许可〔2024〕1749号) 立信会计师事务所出具验资报告(信会师报字[2025]第ZG12725号)确认资金到位 [1] - 发行费用包括保荐承销费用3,584,905.66元及其他发行费用686,792.45元 [1] 股东权益变动 - 本次权益变动系定向增发导致股本增加造成的持股比例被动稀释 不涉及股东股份减持行为 [1][2] - 英力特集团参与本次发行 持股数量增加27,313,807股但持股比例下降 [2]

公司融资活动 - 宁夏英力特化工股份有限公司通过向特定对象发行股票方式进行股权融资 [1] - 相关上市公告书及文件已在巨潮资讯网披露 供投资者查阅 [1] 信息披露 - 公司董事会保证公告内容真实准确完整 无虚假记载或误导性陈述 [1] - 此次公告编号为2025-054 对应证券代码000635和证券简称英力特 [1]

发行情况 - 公司向15名特定对象发行91,046,021股A股，发行价7.51元/股[3] - 本次募集资金683,755,617.71元，净额679,483,919.60元[3] 股本变动 - 发行后总股本由303,486,737股增至394,532,758股[4] - 控股股东英力特集团持股数量由155,322,687股增至182,636,494股[4] - 英力特集团持股比例由51.18%被动稀释至46.29%[2][4] 权益变动影响 - 不涉及股东股份减持，未触及要约收购[2] - 不会导致控股股东及实际控制人变化[2][5] - 不存在违规情形，不影响治理结构和持续经营[5] 公告信息 - 公告日期为2025年8月25日[7]

公告信息 - 公司发布向特定对象发行股票上市公告书披露的提示性公告[1] - 《宁夏英力特化工股份有限公司向特定对象发行股票上市公告书》及相关文件于2025年8月25日在巨潮资讯网披露[1][2]

发行情况 - 发行股票数量为91,046,021股，价格为7.51元/股[20] - 募集资金总额为683,755,617.71元，净额为679,483,919.60元[20] - 本次发行新增股份91,046,021股，于2025年8月18日完成股份预登记，预计8月26日在深交所上市[20] - 发行后总股本为394,532,758股，调整后最近一年每股收益为 - 1.2738元/股[20] - 控股股东认购股份自上市日起18个月内不得转让，其他发行对象认购股份自上市日起6个月内不得转让[21] 公司概况 - 公司成立于1996年11月12日，上市于1996年11月20日[29] - 注册资本为30,348.6737万元[29] - 股票简称英力特，代码为000635[29] - 所属行业为化学原料和化学制品制造业（C26）[29] 财务数据 - 2025年1 - 3月基本每股收益发行前为 - 0.2710元/股，发行后为 - 0.2084元/股；2024年基本每股收益发行前为 - 1.6542元/股，发行后为 - 1.2738元/股[103] - 2025年3月31日每股净资产发行前为3.3663元/股，发行后为4.3117元/股；2024年12月31日每股净资产发行前为3.6249元/股，发行后为4.5107元/股[103] - 2025年3月31日流动资产40,301.98万元，非流动资产225,882.17万元，资产总额266,184.15万元[113] - 2025年3月31日流动负债144,226.95万元，非流动负债19,794.90万元，负债总额164,021.86万元[113] - 2025年3月31日所有者权益102,162.29万元[113] - 2025年1 - 3月营业收入40,011.75万元，营业利润 - 8,427.60万元，利润总额 - 8,223.50万元，净利润 - 8,223.50万元[116] - 2025年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额为 - 26,398.62万元，投资活动产生的现金流量净额为 - 295.81万元，筹资活动产生的现金流量净额为25,589.05万元[118] - 2025年1 - 3月现金及现金等价物净增加额为 - 1,105.38万元，期末现金及现金等价物余额为645.20万元[118] - 2025年1 - 3月毛利率为 - 9.03%，2024年为 - 13.89%，2023年为 - 23.86%，2022年为 - 7.46%[119] - 2025年1 - 3月加权平均净资产收益率为 - 7.77%，2024年为 - 37.21%，2023年为 - 34.51%，2022年为 - 15.79%[119] - 2025年1 - 3月资产负债率为61.62%，2024年为57.23%，2023年为40.28%，2022年为16.92%[119] - 2022 - 2025年1 - 3月公司营业收入分别为187505.57万元、174719.60万元、184611.52万元和40011.75万元；2023年降6.82%，2024年增5.66%，2025年1 - 3月降2.32%[139] 交易相关 - 发行人本次发行对象之一英力特集团为控股股东，构成关联交易[76] - 本报告披露前12个月内公司与英力特集团及其关联方关联交易均合规[78] 其他 - 保荐人认为英力特向特定对象发行股票符合相关规定并承担保荐责任[163] - 自发行获中国证监会同意注册至上市公告书刊登前无较大影响重要事项[165] - 发行新增股份上市时公司仍符合向特定对象发行股票实质条件[165]

公司基本信息 - 公司注册资本为303,486,737元人民币[9] 财务数据 - 2025年3月31日资产总计266,184.15万元，2024年末为257,203.81万元等[13] - 2025年3月31日负债合计164,021.86万元，2024年末为147,192.12万元等[13] - 2025年1 - 3月营业总收入40,011.75万元，2024年度为184,611.52万元等[15] - 2025年1 - 3月净利润 - 8,223.50万元，2024年度为 - 50,256.03万元等[15] - 2025年1 - 3月经营活动现金流量净额 - 26,398.62万元，2024年度为 - 49,381.73万元等[16] - 2025年1 - 3月投资活动现金流量净额 - 295.81万元，2024年度为 - 3,736.57万元等[16] - 2025年1 - 3月筹资活动现金流量净额25,589.05万元，2024年度为52,559.08万元等[16] - 2025年1 - 3月综合毛利率 - 9.03%，2024年度为 - 13.89%等[17] - 2025年1 - 3月加权平均净资产收益率为 -7.77%，2024年度为 -37.21%等[18] - 2025年1 - 3月基本每股收益为 -0.27元/股，2024年度为 -1.65元/股等[18] - 2025年1 - 3月资产负债率为61.62%，2024年度为57.23%等[18] - 报告期内公司营业收入分别为187,505.57万元等，归属净利润分别为 -38,886.92万元等[21] - 报告期各期末公司存货账面价值分别为29,422.74万元等，占资产总额比重分别为10.77%等[23] - 2022 - 2024年公司分别计提存货跌价损失16,815.42万元、4,451.14万元、5,200.14万元[23] - 2022 - 2025年1 - 3月公司经营活动现金流量净额分别为 - 16158.36万元等，2025年3月末货币资金余额840.30万元[25] - 2025年3月末公司流动比率、速动比率分别为0.28、0.18，短期偿债能力较弱[25] - 报告期内公司关联采购金额分别为53968.19万元等[27] 募集资金 - 本次募集资金项目总投资额为135,412.92万元[23] - 募投项目年产30万吨电石技改工程项目运营期内年均新增资产折旧摊销4691.23万元等[29] - 本次向特定对象发行股票数量不超过91046021股，不超过发行前总股本的30%[33] - 本次向特定对象发行股票实际发行数量为91046021股，募集资金总额683755617.71元[34] - 本次向特定对象发行股票定价基准日为2025年7月29日，发行价格不低于7.45元/股[35] - 本次发行价格为7.51元/股，与发行底价比率为100.81%[36] - 本次发行募集资金总额683755617.71元，扣除发行费用后净额为679483919.60元[37] - 英力特集团拟认购股票数量占比不低于30.00%、不高于50.00%，认购金额不超3.5亿元[38] - 本次发行对象为15家，均以现金认购并签订认购协议[38] - 英力特集团认购股份限售期18个月，其他发行对象认购股份限售期6个月[38][40] 风险提示 - 公司面临宏观经济波动、产业政策变化、主要产品价格波动等风险[19][20] - 公司生产面临安全生产及环保风险，可能增加环保费用或受处罚[22] - 2024年公司较上年同期减亏但仍亏损，未来业绩可能下滑影响持续经营[24] 其他信息 - 中信建投证券指定杨学雷、徐兴文担任保荐代表人[42] - 原项目协办人王世辰因岗位变动不再担任，保荐人不再指派协办人[45] - 项目组其他成员包括骆桁、李净东、夏祖扬[46] - 截至2025年8月7日，保荐人衍生品交易部自营账户持有发行人11,345股股票[48] - 保荐人及其关联方与发行人及其关联方不存在影响公正履职的关联关系[48][50] - 发行人于2023 - 2024年分别召开会议审议通过本次发行股票相关事项[53] - 2024年11月1日，公司本次向特定对象发行股票申请经深交所审核中心审核通过[53] - 2024年12月5日，公司本次向特定对象发行股票申请获中国证监会同意注册[54] - 本次向特定对象发行股票募集资金投向项目包括年产30万吨电石技改工程项目等[55][56] - 保荐机构及保荐代表人将在本次发行股票上市当年剩余时间及其后一个完整会计年度内对发行人进行持续督导，每年至少现场检查一次[57] - 保荐人协助发行人制订、执行防止控股股东等违规占用发行人资源的制度[57] - 保荐人协助发行人制定防止董事等损害发行人利益的内控制度[57] - 保荐人督导发行人关联交易按规定执行，对重大关联交易发表意见[58] - 保荐人定期跟踪发行人募集资金项目进展，对实施、变更发表意见[58] - 保荐人督导发行人履行信息披露义务，审阅相关文件[58]

融资情况 - 公司向15名特定对象发行91,046,021股A股，发行价7.51元/股[1] - 公司本次募集资金683,755,617.71元，扣除费用后净额为679,483,919.60元[1] 股本变化 - 发行前总股本303,486,737股，发行后变为394,532,758股[2] 董高人员持股 - 董高未参与认购，持股数量未变，比例被动稀释[2] - 发行前董高合计持股90,156股，比例0.0297%，发行后比例0.0229%[3]

发行情况 - 发行股票数量为91,046,021股，价格7.51元/股[2] - 2025年8月18日新增股份办理登记、托管及限售手续[2][15] - 发行对象为15名特定对象，英力特集团认购股份限售18个月，其他对象限售6个月[3][17] - 2023年7月21日董事会审议通过发行议案[5] - 2024年12月10日收到证监会同意发行注册批复[8] - 发行前总股本303,486,737股，本次发行不超30%即91,046,021股[9] - 实际发行91,046,021股，募集资金总额683,755,617.71元，超拟发行数量70%[10] - 发行价格与发行底价比率为100.81%[11] - 募集资金净额679,483,919.60元，新增股本91,046,021元，资本公积588,437,898.60元[13] 公司及相关方注册资本 - 国能英力特能源化工集团股份有限公司注册资本96,215.0956万元[18] 股东情况 - 发行前截至2025年3月31日，前十名股东合计持股166,930,324股，占比55.00%[41] - 发行后截至2025年8月15日，前十名股东合计持股218,605,909股，占比55.37%[43] 股份结构 - 发行前无限售条件股份303,087,602股，占比99.87%；有限售条件股份399,135股，占比0.13%[45] - 发行后无限售条件股份303,087,602股，占比76.82%；有限售条件股份91,445,156股，占比23.18%[45] - 发行前股份总数303,486,737股，发行后股份总数为394,532,758股[45] 发行影响 - 发行募集资金到位后，总资产和净资产增加，资产负债率下降[47] - 发行募集资金投资项目围绕主营业务开展，实施后主营业务不变[49] - 发行完成后，实际控制人未变，机构投资者持股比例提高[50] - 发行不对董事、高级管理人员和核心技术人员结构造成重大影响[51] - 发行完成后，与控股股东等关联方业务、管理关系无重大变化，不增加同业竞争[52] - 发行不使与控股股东等关联方的关联交易发生重大变化[52] 相关机构 - 保荐人（主承销商）为中信建投证券股份有限公司[53] - 律师事务所为国浩律师（银川）事务所[54] - 审计机构为大信会计师事务所和立信会计师事务所[54]

股东出席情况 - 出席会议股东163人，代表股份157,494,457股，占比51.8950％[3] - 现场投票股东1人，代表股份155,322,687股，占比51.1794％[3] - 网络投票股东162人，代表股份2,171,770股，占比0.7156％[4] - 中小股东出席162人，代表股份2,171,770股，占比0.7156％[4] 议案表决情况 - 《补选非独立董事议案》同意157,304,787股，占出席有效表决权99.8796％[6] - 《补选非独立董事议案》反对89,170股，占出席有效表决权0.0566％[6] - 《补选非独立董事议案》弃权100,500股，占出席有效表决权0.0638％[6] - 中小股东对补选议案同意1,982,100股，占有效表决权91.2666％[6] - 中小股东对补选议案反对89,170股，占有效表决权4.1059％[6] - 中小股东对补选议案弃权100,500股，占有效表决权4.6276％[7]