大宗交易概况 - 2024年1月12日，青农商行发生一笔大宗交易，成交量为80万股，成交金额为223.2万元，占该股当日总成交额的1.68% [1] - 该笔大宗交易的成交价格为每股2.79元，相较于当日市场收盘价3.11元，折价幅度为10.29% [1] 交易细节 - 该笔交易为权益类证券大宗交易（协议交易）[2] - 交易买方营业部为招商证券股份有限公司青岛金家岭金融证券营业部 [2]

核心处罚事件 - 国家金融监督管理总局上饶监管分局对德兴蓝海村镇银行股份有限公司罚款30万元人民币 原因为违规发放贷款 [1] - 德兴蓝海村镇银行相关责任人张弛被给予警告 [1] - 同一监管分局同期对多家银行机构作出处罚 包括上饶银行股份有限公司因信息安全管理不足被罚款30万元 江西婺源江淮村镇银行股份有限公司因贷款管理不到位被罚款30万元 [2] 涉事银行股权结构 - 德兴蓝海村镇银行股份有限公司成立于2016年6月8日 注册资本为9,000万元人民币 [1] - 青农商行持有德兴蓝海村镇银行股权97.78% 根据一致行动安排 青农商行拥有该村镇银行的表决权比例也为97.78% [1]

中长期战略重点 - 坚持服务实体经济和“支农支小”的根本方向，聚焦“三农”、中小微企业和区域产业发展 [2] - 围绕金融“五篇大文章”持续发力，推进科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融领域的业务 [2] - 统筹发展与安全，将风险防控和合规经营放在重要位置，通过提升精细化管理和数字化能力夯实发展基础 [2] 2026年对公客群发力重点 - 深化重点领域贷款投放：围绕青岛市创新型“10+1”产业体系，推动制造业贷款增长；聚焦绿色金融，扩大可持续发展挂钩贷款，升级“碳核算数智平台”；聚焦战略新兴产业和海洋产业，推出专项产品 [2] - 筑牢“白名单”经营核心：动态调优公司客群经营评价体系，精准发力3.68万户对公优质白名单客户，并建立全流程考核督导机制 [3] - 推动贷款结构优化转型：将营销资源向民营企业、战略新兴行业倾斜，加大“绿碳转型贷”、“制造领航贷”等重点产品推广，信贷资源向新一代信息技术、高端装备、绿色低碳等产业倾斜 [3]

2025年息差表现与2026年展望 - 2025年息差环比基本持平，资产端生息资产平均收益率预计下降，负债端付息率下降对净息差支撑效果显著 [2] - 展望2026年，负债成本压降空间依旧积极，息差企稳趋势有望保持 [2] 2026年财富管理业务发展举措 - 完善体制机制与顶层设计，推动组织架构落地，组建队伍，形成总分支三级联动的高端客户运营体系 [2] - 完善产品矩阵，重点推进代销资管计划、商业养老金、自营品牌金、黄金积存、三方存管五项业务创新 [2] - 聚焦队伍产能提升，搭建理财经理全年培训体系，以“训—战—复”闭环管理推动业绩转化 [2] - 聚焦私行客户精准深耕，完成C9客户清单梳理与专属建档，举办专业投资策略会以深化高净值客户服务 [2]

公司股价与市场表现 - 公司股票于2025年1月8日收盘价为3.09元，单日跌幅0.64%，总市值为171.67亿元 [1] - 公司股票当前处于破发状态，其首次公开发行价格为3.96元/股 [1] - 公司股价历史最高点出现在2019年4月4日，盘中达10.97元 [1] 首次公开发行(IPO)详情 - 公司于2019年3月26日在深圳证券交易所上市 [1] - 首次公开发行新股5.56亿股，发行价格为3.96元/股 [1] - IPO募集资金总额为22.00亿元，扣除发行费用后募集资金净额为21.52亿元 [1] - IPO发行费用总额为4792.83万元，其中保荐机构招商证券获得承销及保荐费用3154.72万元 [1] - 根据招股说明书，IPO募集资金净额将全部用于充实公司资本金，以提高资本充足率，增强综合竞争力 [1] 可转换公司债券发行 - 公司于2020年8月25日公开发行可转换公司债券 [2] - 可转债发行获得中国银保监会青岛监管局及中国证监会核准 [2] - 可转债票面金额及募集资金总额均为50亿元 [2] - 扣除发行费用3466.42万元（不含增值税）后，可转债实际募集资金金额为49.65亿元 [2] 累计融资情况 - 公司通过首次公开发行及发行可转换公司债券，累计融资金额达72亿元 [3]

农商行板块市场表现 - 2024年1月8日，农商行板块整体下跌0.18%，表现弱于大盘，当日上证指数下跌0.07%，深证成指下跌0.51% [1] - 在板块内10只个股中，仅渝农商行上涨1.72%，其余9只个股均下跌，其中张家港行以1.31%的跌幅领跌 [1] - 板块当日总成交额表现分化，常熟银行成交额最高，达2.24亿元，紫金银行成交额最低，为7012.96万元 [1] 个股价格与交易情况 - 渝农商行是唯一上涨个股，收盘价6.50元，成交量105.30万手，成交额6.85亿元 [1] - 领跌的张家港行收盘价4.53元，成交量27.24万手，成交额1.24亿元 [1] - 常熟银行虽然股价下跌0.71%，但成交额在板块中居首，达2.24亿元 [1] - 沪农商行股价下跌0.77%，收盘价9.08元，为板块内股价最高的个股 [1] 板块资金流向分析 - 当日农商行板块整体呈现主力资金净流出状态，净流出金额为3731.72万元 [1] - 游资资金整体呈现净流入状态，净流入金额为5547.43万元，与主力资金流向形成反差 [1] - 散户资金整体呈现净流出状态，净流出金额为1815.71万元 [1] 个股资金流向明细 - 瑞丰银行、无锡银行、苏农银行三只个股获得主力资金净流入，其中瑞丰银行主力净流入476.72万元，净占比5.04%，为最高 [2] - 常熟银行、沪农商行、渝农商行主力资金净流出居前，分别净流出1181.97万元、1177.77万元和677.26万元 [2] - 游资积极介入多只个股，其中张家港行游资净流入1433.94万元，净占比高达11.58%，江阴银行游资净流入810.74万元，净占比6.16% [2] - 散户资金流向分化，渝农商行获得散户净流入1175.05万元，而张家港行遭遇散户净流出763.11万元 [2]

农商行板块市场表现 - 2024年1月7日，农商行板块整体下跌0.57%，表现弱于大盘，当日上证指数上涨0.05%，深证成指上涨0.06% [1] - 在板块内个股中，瑞丰银行领跌，跌幅为1.24%，沪农商行下跌1.08%，常熟银行下跌0.70%，仅渝农商行上涨0.16%，江阴银行和张家港行股价持平 [1] 个股交易数据 - 渝农商行成交额最高，达3.74亿元，成交量为58.48万手，常熟银行成交额次之，为2.69亿元 [1] - 紫金银行收盘价最低，为2.77元，沪农商行收盘价最高，为9.15元 [1] - 苏农银行成交量最低，为21.46万手，成交额为1.09亿元 [1] 板块资金流向 - 当日农商行板块整体呈现主力资金与游资净流入，散户资金净流出的格局，主力资金净流入5042.72万元，游资资金净流入3420.7万元，散户资金净流出8463.42万元 [1] - 张家港行主力资金净流入额最高，达1365.98万元，主力净占比为10.85% [2] - 常熟银行主力资金净流入1324.62万元，同时游资也净流入953.14万元 [2] - 渝农商行是唯一主力资金和游资同时净流出的个股，主力净流出1223.74万元，游资净流出159.04万元，但其散户资金净流入1382.78万元 [2] - 苏农银行主力资金净流出387.10万元，但游资大幅净流入1576.54万元，游资净占比高达14.50% [2]

可转债转股情况 - 截至2025年12月31日，累计32.3万元青农转债转股，累计转股66,910股，占比0.0012%[3] - 2025年四季度，青农转债转股减少69张，转股1,725股，余额49,996,770张[10] 可转债金额与价格 - 截至2025年12月31日，未转股青农转债金额49.99677亿元，占发行总量99.9935%[3] - 2020 - 2025年多次调整青农转债转股价格[3][5][6][7][8][9] 股本情况 - 2025年四季度末，限售股减至116,041,484股，占比2.09%[10] - 2025年四季度末，流通股增至5,439,580,982股，占比97.91%[10] - 2025年四季度末，总股本增至5,555,622,466股[10]

农商行板块市场表现 - 2024年1月5日，农商行板块整体上涨0.09%，表现弱于当日上证指数1.38%和深证成指2.24%的涨幅 [1] - 板块内个股涨跌互现，沪农商行以0.75%的涨幅领涨，瑞丰银行以-1.05%的跌幅领跌 [1] - 板块当日主力资金净流入7699.1万元，游资资金净流入8457.16万元，但散户资金净流出1.62亿元，显示资金面存在分歧 [1] 个股价格与交易情况 - 沪农商行收盘价为9.36元，成交36.34万手，成交额3.37亿元，为板块内涨幅最高个股 [1] - 渝农商行成交最为活跃，成交73.35万手，成交额达4.68亿元，但股价下跌0.62% [1] - 无锡银行和苏农银行股价持平，涨跌幅为0.00% [1] 个股资金流向分析 - 沪农商行获得主力资金最大净流入，达4723.99万元，主力净占比为14.02%，但散户资金净流出5485.89万元 [2] - 常熟银行主力资金净流入3271.59万元，主力净占比12.72% [2] - 渝农商行主力资金净流出3647.51万元，但获得了最大的游资资金净流入，达7720.61万元，游资净占比16.50% [2] - 张家港行是唯一一只主力资金净流出的银行股，净流出563.74万元 [2]

监管处罚事件 - 青岛农商行章丘支行因违规发放流动资金贷款承接本行不良贷款受到行政处罚 [1] - 国家金融监督管理总局山东监管局对青岛农商行章丘支行处以30万元人民币罚款 [1] - 时任该支行副行长李水青因相同违规行为被处以5万元人民币罚款 [1] 违规行为细节 - 主要违法违规事实为“违规发放流动资金贷款承接本行不良贷款” [1] - 行政处罚决定书文号分别为鲁金罚决字〔2025〕158号和159号 [1] - 处罚决定由国家金融监督管理总局山东监管局作出 [1]