格隆汇9月4日｜花旗集团正将旗下数百亿美元客户投资委托给贝莱德管理，此举将关闭其最后一个仍在 运营的内部资产管理平台，并进一步将其财富管理部门的产品外包。两家公司表示，在这项新合作中， 贝莱德将接管目前由花旗投资管理公司管理的数千名高净值客户的资产。贝莱德此前已管理着花旗6350 亿美元客户资产中的一部分，而此次将接手花旗此前仍自行管理的最后800亿美元资产。花旗财富业务 主管安迪·西格表示，"我们自身并不具备将这一平台规模扩大一倍的实力，也无法达到跟贝莱德一起合 作所能实现的水平，现在是全球最国际化的银行，与全球领先的资管公司联手，共同推动这一变革。" ...

公司动态 - 贝莱德向Coinbase Prime存入33,884枚ETH，价值约1.486亿美元 [1] 行业数据 - 链上数据追踪平台LookOnChain监测到该笔交易 [1]

公司股权变动 - 贝莱德在海尔智家的持股比例从6.85%上升至7.06% [1] - 持股比例变动发生于2023年8月29日 [1] - 该股权变动信息由香港交易所披露 [1]

核心观点 - iShares Bitcoin Trust(IBIT)作为比特币现货ETF 受到多家知名对冲基金增持 未来可能因机构和企业对比特币需求增长而大幅上涨[1][7][8] 知名对冲基金持仓变动 - Millennium Management增持380万股IBIT 持仓增加22% 该ETF跻身其前15大持仓[5] - Schonfeld Strategic Advisors增持24.75万股IBIT 持仓增加5% 该ETF成为其第三大持仓[5] - Farallon Capital Management增持120万股IBIT 持仓增加21% 该ETF位列其前20大持仓[5] 比特币价格表现与预测 - 比特币过去一年上涨88%至11.1万美元 远超标普500指数16%的涨幅[4] - Standard Chartered预测比特币2029年达50万美元 较当前价格有350%上涨空间[6] - Ark Invest预测比特币2030年达71万美元 隐含540%上涨潜力[6] - AllianceBernstein预计比特币2033年达100万美元 隐含800%涨幅[6] - Fundstrat Global Advisors认为比特币长期看可达300万美元 隐含2600%涨幅[16] - MicroStrategy执行主席预测比特币2045年成为200万亿美元资产 较当前2.2万亿市值有8990%上涨空间[16] 机构采用趋势 - 机构投资者管理约130万亿美元资产 因现货比特币ETF获批和监管态度转变而开始配置加密货币[9] - 持有IBIT的大型资产管理公司(管理证券资产超1亿美元)数量过去一年增长150%[10] - 这些资产管理公司持有的IBIT股份数量同期增长200%[10] 企业采用趋势 - MicroStrategy持有63.6505万枚比特币 占总量3% 连续五年每季度增持 期间市值增长6500%[11] - 包括Block、Mara、Semler Scientific、Tesla和Trump Media & Technology Group等公司已将比特币作为企业国库资产[12] - 上市公司和私营企业持有的比特币总量过去一年增长95%[12] ETF优势比较 - iShares Bitcoin Trust年管理费率为0.25% 每投资1万美元年费25美元[14] - 直接持有比特币需通过加密货币交易所 美国最大交易所Coinbase对1万美元以下交易收取0.4%-0.6%费用 买卖双向收费[13][14]

收购交易核心 - 贝莱德已完成对净租赁房地产投资公司ElmTree Funds LLC的收购 该公司截至2025年3月31日管理73亿美元资产 [1] - 此次收购强化公司私人融资解决方案平台 巩固其作为企业和投资者领先提供商的地位 [2] - ElmTree在商业净租赁领域的专业能力将帮助扩大投资产品范围 为客户提供长期收入机会 [2] 战略扩张举措 - 收购ElmTree是公司2030年前为私募市场筹集4000亿美元长期目标的重要组成部分 [1] - 过去一年公司在高增长私募市场领域投资超280亿美元 包括2025年7月收购HPS 2025年3月收购私募市场数据提供商Preqin 2024年10月收购最大独立基础设施管理公司Global Infrastructure Partners [3] - 公司推出通过Great Gray Trust提供的目标日期基金 包含私募股权 私募信贷和其他另类投资 [5] - 与Partners Group合作将多种私募资产整合为面向零售客户的单一另类投资组合 [5] 产品创新布局 - 公司将私募股权和信贷投资整合至预制投资组合 以满足个人投资者日益增长的需求 [6] - 设计混合公开交易股票债券与复杂私募股权信贷基金的模型组合 并计划逐步增加其他另类资产 [6] - 公司声称该产品是资产管理行业的首创产品 [6] 行业竞争动态 - 竞争对手阿波罗全球管理和黑石集团在私募市场取得重大进展 扩展多策略平台 获取大型第三方授权 并扩大资产支持及基础设施信贷业务 [7] - 两家公司均重点发展常青基金和私人财富渠道 同时开展曾由银行主导的大型定制化融资业务 [7] 财务表现比较 - 公司股价今年上涨8.7% 同期行业指数下跌1.6% [10]

公司股权变动 - 贝莱德于8月28日减持龙源电力1887.8万股 每股作价6.8373港元 总金额约为1.29亿港元 [1] - 减持后贝莱德最新持股数目约为1.59亿股 最新持股比例降至4.79% [1]

公司股权变动 - 贝莱德于8月28日减持中远海控1425.9万股[1] - 减持均价为每股14.6731港元[1] - 减持总金额达2.09亿港元[1] 持股结构变化 - 减持后贝莱德持股数量降至1.62亿股[1] - 持股比例由减持前水平降至5.63%[1] - 此次减持规模占原有持股比例的显著部分[1]

股价表现 - 贝莱德最新收盘价为1114.77美元 单日下跌1.1% 跌幅小于标普500指数的0.69%[1] - 过去一个月股价累计上涨0.99% 表现落后于金融板块4.76%的涨幅和标普500指数3.79%的涨幅[1] 季度业绩预期 - 分析师预计季度每股收益为11.78美元 同比增长2.79%[2] - 季度营收预期达62.6亿美元 较去年同期增长20.39%[2] 年度业绩展望 - 全年每股收益预估47.57美元 同比增长9.08%[3] - 全年营收预估234.7亿美元 同比增长15%[3] 估值水平 - 公司远期市盈率为23.7倍 显著高于行业平均的12.21倍[6] - PEG比率为2.16倍 高于投资管理行业平均的1.31倍[6] 分析师评级 - 当前Zacks评级为3级(持有) 最近30天内共识EPS预期上调0.91%[5] - Zacks评级系统自1988年来1级(强力买入)股票平均年回报率达25%[5] 行业地位 - 金融-投资管理行业在Zacks行业排名中位列第83位 处于所有250+个行业的前34%[7] - 该行业属于金融板块 排名前50%的行业表现是后50%的两倍[7]

贝莱德宣布，旗下iShares安硕ETF的环球资产管理规模突破5万亿美元。贝莱德首席产品总监及iShares 安硕全球主管Stephen Cohen预期，ETF产业规模在未来5年将接近倍增，从15万亿美元增长至27万亿美 元。 数据显示，iShares安硕在2025年上半年录得创纪录的1920亿美元ETF净流入，主要受惠于多个关键领域 的全球增长。在固定收益ETF方面，iShares安硕债券系列全球资产管理规模已超过1万亿美元，约占 40%市场份额，显示投资者愈加倚重ETF产品应对复杂的债券市场环境。 贝莱德全球产品解决方案亚太区主管Aarti Angara表示，ETF为亚太地区投资者提供更优质、便捷及具 成本效益的投资方案，推动ETF在区内的迅速发展。 贝莱德iShares安硕亚太区主管Nicholas Peach称，该行在亚太市场观察到，当投资变得更方便、高效且 具成本效益，就能吸引更多的投资者，而这正是ETF日益受到青睐的原因。 ...

基金产品概况 - iShares Russell 1000价值ETF（IWD）由贝莱德公司于2000年5月22日推出 提供大型和中型市值股票的价值型投资敞口[1] - 该基金管理资产规模约630亿美元 由贝莱德基金顾问公司负责运作[1] 投资策略特征 - 投资组合聚焦于具备价值特征的大型及中型市值股票[1] 个人投资背景 - 分析师自19岁开始学习市场知识 当前交易策略结合宏观洞察与技术指标[1] - 非工作时间通常通过跑步、骑行或力量训练保持状态 期间持续关注宏观与市场动态[1]