市场表现 - A股三大指数表现分化，沪指涨0.17%，创业板指跌1.62%，盘中一度加速跳水但尾盘修复[1] - 银行、保险、石油石化等大盘蓝筹股走强托住指数，避免大幅回调[2] - 资金出现风格切换迹象，重新回归高股息资产[3] - 银行板块净流入12.00亿，六大国有行2024年派息总额达4206.34亿元，占A股上市银行分红总额66.5%[10] - 保险板块表现强势，中国平安、新华保险均涨超2%，中国平安盘中创反弹新高[10] 行业板块 - 涨幅居前板块：银行(+0.52%)、游戏(+0.59%)、钢铁(+0.96%)、保险(+0.43%)、饮料制造(+1.38%)[5] - 油气开采及服务板块大涨2.89%，影视院线板块涨3.57%[5] - 跌幅居前板块：电力设备、通信、计算机、数字货币、军贸概念[4] - 多晶硅期货主力合约飙涨9%至涨停，焦炭、焦煤、工业硅等工业品集体大涨[16] 政策动态 - 中共中央政治局会议提出保持流动性充裕，促进社会综合融资成本下行，利好高息资产[14] - 会议强调提振消费，培育服务消费新增长点，预计下半年将有更多消费刺激政策[15] - 卫健委计划发放900亿元育儿补贴，可能带动教育、食品饮料等板块[15] - 会议要求推动粮食和重要农产品价格维稳，利好农产品板块[15] - 会议强调科技创新引领新质生产力发展，推进重点行业产能治理[16] 外部因素 - 中美经贸会谈未达成超预期内容，双方同意展期90天关税措施[7] - 恒生指数跌超1%，恒生科技指数跌2.7%，理想汽车、中芯国际等大幅下跌[7] - 美国将公布ADP就业数据、GDP数据，美联储利率决议和非农就业报告将影响市场[21][22] - 微软、Meta、苹果和亚马逊等科技巨头财报将发布，总市值超11万亿美元[22] - 特朗普政府关税政策最后期限临近，仍存在不确定性[23]

稳定币概念股市场表现 - 稳定币概念股集体下跌 OSL集团跌8.19%至16.58港元 连连数字跌4.62%至12.38港元 国泰君安国际跌4.15%至6.46港元 耀才证券金融跌3.34%至14.46港元 [1] 香港稳定币监管制度实施安排 - 香港金管局8月1日起实施稳定币发行人监管制度 要求有意申请机构于8月31日前联系金管局 [1] - 已准备充分的机构可于9月30日前提交申请 预计年底前首批稳定币发行人牌照有望落地 [1] - 金管局总裁余伟文强调稳定币发行人须具备实际应用场景和关键能力 初期阶段预计仅批出数个牌照 [1] 监管机构对市场预期管理 - 金管局指出稳定币推进节奏略慢于预期 反映审慎稳健的监管态度 [1] - 强调需防范市场对稳定币的过度炒作 建议投资者对"利好"消息保持冷静和独立思考 [1] - 指出市场和社会对稳定币的讨论热度及降温力度仍需加强 [1]

A股市场整体表现 - 7月30日早盘A股表现分化，上证指数半日涨0.52%再创阶段新高，创业板指跌0.71% [1] - 权重股表现抢眼，石油、保险、钢铁板块领涨，中药、传媒板块轮动走强，稳定币概念大幅杀跌 [1] - 6月中旬以来A股市场持续上涨，三大指数齐创年内新高，资金流入改善与宏观政策发力共同助推市场转向增量 [1] AI应用端概念股 - 阿里通义千问和智谱发布最新大模型，刺激AI应用端概念股持续拉升，7月30日Wind Kimi指数大涨2%，短剧游戏指数涨近2% [2] - 当虹科技触及20cm涨停，慈文传媒涨停，因赛集团、福昕软件等多股跟涨 [2] - 阿里开源编程大模型Qwen3-Coder在代码能力和智能体能力方面取得突破，超越GPT4.1等闭源模型 [2] - 智谱发布新一代旗舰模型GLM-4.5，综合能力达到开源SOTA，API调用价格低至输入0.8元/百万tokens，输出2元/百万tokens [2] - 专家观点认为AI Agent将成为2025年AI发展重要方向，大模型性能持续升级，具备数据优势与生态构建能力的企业更具潜力 [3] 钢铁板块 - 7月30日钢铁板块早盘活跃，西宁特钢二连板，包钢股份一度涨超9%，八一钢铁一度涨7% [4] - 港股钢铁股同样大涨，中国东方集团一度大涨12%，重庆钢铁股份一度涨5% [4] - 钢铁工业协会强调行业面临总供给与总需求不平衡的主要矛盾，呼吁强自律、“反内卷”，深入推进区域和品种自律以促进行业平稳发展 [4] - 机构观点认为“反内卷”政策预期有望带动钢铁行业估值提升，需求端在地产基建筑底和制造业向好支撑下保持平稳 [5] - 供给端在经历长期亏损后，产业集中度提升、产量结构调整是行业转型必然趋势，系列“稳增长”政策推进下，钢铁需求总量有望保持平稳或边际略增 [5][6]

市场表现 - 港股稳定币概念股板块7月29日跌幅明显，连连数字、众安在线、OSL集团、中国光大控股等个股盘中跌幅一度超过5%，但收盘后跌幅收窄，OSL集团翻红 [1] - A股稳定币概念股活跃，恒生电子7月29日涨停，报37.82元，成交额达59.78亿元，全天换手率8.65%，6月以来累计涨幅44.27% [2] - 四方精创、京北方、恒宝股份等前期涨幅较大的个股尾盘迅速拉升，四方精创收盘涨幅3.35% [1][3] 个股动态 - 恒生电子子公司恒云科技与蚂蚁数科传闻达成战略合作，围绕虚拟资产/稳定币运营及系统建设，计划9月召开稳定币大会 [2] - 恒云科技是香港首批提供虚拟资产交易系统的供应商，近两年助力多家金融机构上线虚拟资产交易系统，但相关业务对当期营业收入不构成重大影响 [2] - 中国三三传媒拟申请香港稳定币牌照，7月16日股价大涨72.73%，年内涨幅达1838.71% [6] - 加幂科技融资3.998亿港元，70%用于发展稳定币业务，7月29日复牌后股价大涨15.65%，年内涨幅1880% [7] 政策与市场反应 - 自5月底香港通过《稳定币条例草案》以来，相关个股涨幅明显，东信和平、恒宝股份股价翻倍，累计涨幅分别达161.85%、142.18% [6] - 香港金管局总裁余伟文发文提示投资者理性看待稳定币概念炒作，指出初阶段只会批出数个稳定币牌照 [8] 股东减持 - 恒宝股份副总裁高强减持19.75万股，减持均价20.08元 [4] - 京北方实际控制人一致行动人和道计划减持不超过2600万股，减持原因为自身资金需求 [4]

市场表现 - 沪指早盘涨008%创年内新高 深成指跌006% 创业板指涨071% [1] - 全市场超3100只个股下跌 个股跌多涨少 [1] - 沪深两市半日成交额109万亿元 较上个交易日缩量432亿元 [1] 板块表现 - 医药股持续活跃 辰欣药业等多股涨停 [1] - 影视股再度走强 幸福蓝海20CM3连板 [1] - 超级水电概念股冲高 西宁特钢7天6板 [1] - 稳定币概念股调整 东信和平等多股跌超5% [1] 个股成交额 - 新易盛成交额7391亿元居首 跌幅168% [2] - 包钢股份成交额6620亿元 涨幅4679% [2] - 宁德时代成交额6467亿元 跌幅375% [2] - 西藏天路成交额6440亿元 涨幅609% [2] - 北方稀土成交额6285亿元 跌幅084% [2] 重点个股表现 - 药明康德涨242% 成交额5285亿元 [2] - 兆易创新涨447% 成交额4711亿元 [2] - 盛和资源跌661% 成交额4857亿元 [2] - 恒生电子跌180% 成交额4929亿元 [2]

市场表现 - 沪指盘中创年内新高 收盘涨0.08% 深成指跌0.06% 创业板指涨0.71% [1] - 沪深两市半日成交额1.09万亿 较上个交易日缩量432亿 [1] - 全市场超3100只个股下跌 个股跌多涨少 [1] 板块涨跌 - 医药股持续活跃 辰欣药业等多股涨停 [1] - 影视股走强 幸福蓝海20CM3连板 [1] - 超级水电概念股冲高 西宁特钢7天6板 [1] - 稳定币概念股调整 东信和平等多股跌超5% [1] - 涨幅居前板块：影视 油气 创新药 钢铁 [1] - 跌幅居前板块：稀土永磁 固态电池 稳定币 人形机器人 [1]

市场表现 - 沪指涨0.52%至3628.53点 深成指跌0.06%至11283.18点 创业板指跌0.71%至2389.58点 [1][2] - 沪深两市半日成交额1.09万亿 较上个交易日缩量432亿 [1][5] - 全市场超3100只个股下跌 上涨个股仅228家 跌停3家 涨停35家 [2][4] 板块动态 - 影视 油气 创新药 钢铁板块涨幅居前 其中幸福蓝海20CM3连板 西宁特钢7天6板 [2][3] - 稀土永磁 固态电池 稳定币 人形机器人板块跌幅居前 东信和平等多股跌超5% [2][3] - 医药股持续活跃 辰欣药业等多股涨停 [2] 资金与情绪 - 封板率70% 昨涨停个股今日平均涨幅3.91% 高开率70% 获利率72% [6] - 上证指数总成交金额4843.96亿 深证成指总成交金额6022.03亿 [2] - 北证50成交金额158.06亿 创业板指成交金额2972.41亿 [2]

市场表现 - 沪指半日涨0.52% 盘中再创年内新高 [1] - 深成指跌0.06% 创业板指涨0.71% [1] - 沪深两市半日成交额1.09万亿元 较上个交易日缩量432亿元 [1] 板块涨跌 - 医药股持续活跃 辰欣药业等多股涨停 [1] - 影视股再度走强 幸福蓝海20CM3连板 [1] - 超级水电概念股一度冲高 西宁特钢7天6板 [1] - 稳定币概念股调整 东信和平等多股跌超5% [1] - 影视、油气、创新药、钢铁等板块涨幅居前 [1] - 稀土永磁、固态电池、稳定币、人形机器人等板块跌幅居前 [1] 个股表现 - 全市场超3100只个股下跌 个股跌多涨少 [1] - 热点较为杂乱 盘面分化明显 [1]

金融科技板块市场表现 - 30日早盘稳定币概念股集体回调 东信和平重挫9%逼近跌停 恒宝股份 四方精创 天阳科技均跌超5% [1] - 金融科技ETF(159851)场内价格下挫2% 实时成交额超4.5亿元 资金净申购达1.5亿份 [1] - 金融科技板块整体震荡下跌2% 盘中溢价现象频现 [1] 政策监管动态 - 香港《稳定币条例》8月1日实施 金管局披露发行人监管制度 [3] - 监管核心文件为《持牌稳定币发行人监管指引》 申请阶段以《稳定币发行人发牌制度摘要说明》最具指引意义 [3] - 首批牌照数量仅个位数 成熟申请人需在9月30日前提交申请 预计年底前落地 [3] 机构观点与投资主线 - 中信证券建议关注两条主线：可能获取首批稀缺牌照的发行人 参与稳定币使用场景创设的平台 [3] - 招商证券指出稳定币&RWA是金融科技明确发展方向 当前处于海内外产业渗透同步推进阶段 [3] - 互金板块兼具牛市业绩释放潜力与稳定币/RWA题材属性 金融科技配置价值显现 [3] 金融科技ETF产品特征 - 金融科技ETF(159851)规模超85亿元 近6个月日均成交额5.5亿元 规模流动性在同标的ETF中断层第一 [4] - 标的指数覆盖互联网券商 金融IT 跨境支付 AI应用 华为鸿蒙等热门主题 [4] - 联接基金包括A类013477和C类013478 [4]

股东减持 - 联想控股于2025年7月23日至25日通过集中竞价和大宗交易累计减持535 96万股 权益比例由26 54%降至25 86% [1] - 联想控股计划在7月23日至10月22日减持不超过3%股份 其中集中竞价减持不超过788 08万股(占总股本1%) 大宗交易减持不超过1576 16万股(占总股本2%) [1] - 减持股份来源为首次公开发行前取得及资本公积转增股本 [1] - 第三大股东孙浩然计划在6月12日至9月11日减持不超过2 45%股份(1927 08万股) [2] 股价表现与财务数据 - 2025年A股股价累计涨幅达67% 年内最大涨幅一度达到105% [2] - 2025年一季度营业总收入13 00亿元 同比下降13 02% 归母净利润1 01亿元 同比下降51 71% [2] - 经营活动现金净流入1672 73万元 同比下降94 95% [2] 业务发展 - 公司关注数字货币在跨境场景的应用 积极跟踪香港《稳定币条例》实施及牌照发放进展 [3] - 正在筹划H股上市以推进国际化战略 构建双循环格局 打造国际资本运作平台 [3] - H股上市方案需经董事会 股东大会审议及中国人民银行 中国证监会 香港联交所等监管机构审批 [3]