行业突破与国际认可 - 《中国钼业》被美国化学文摘（CAS）数据库收录，标志着其在国际化学学术舞台上的重要突破 [2] - CAS是全球最权威的化学信息机构，拥有精通50多种语言的编辑科学家团队，对全球近万种期刊和109个专利机构的信息进行人工审读和专业分析 [2] - CAS数据库被全球化学、制药企业、大学和政府组织公认为最全面、最具权威性的信息来源 [2] 期刊质量与学术贡献 - 《中国钼业》的成功收录得益于编委会专家的专业素养和严谨治学态度，严格把控期刊学术质量 [3] - 审稿专家一丝不苟地审阅论文，确保学术成果的可靠性 [3] - 作者积极投身钼及相关有色金属领域研究，贡献高质量学术文章 [3] 未来发展方向 - 《中国钼业》将坚守特色定位，深耕钼及相关有色金属领域学术研究 [3] - 期刊计划聚焦学科前沿动态，紧跟行业发展趋势，提升学术水平 [3] - 目标是为钼工业高质量发展贡献更多智慧，并向更高国际学术目标迈进 [3]

核心观点 - 公司2024年在钼价同比下降的不利形势下通过优化生产组织、强化成本管控和加大市场营销等举措实现逆势增长 全年实现营业收入135.71亿元 利润总额39.01亿元 圆满完成年度经营目标 [4] - 公司2025年将坚持"材装并进、高端绿色"发展总基调 加快建设现代化产业体系 目标实现营业收入130亿元 生产钼精矿5万吨 [10] - 公司拟实施2024年度利润分配方案 每10股派发现金股利4元（含税） 共计派发现金股利12.91亿元 分红比例41.6% [22] 经营业绩 - 2024年钼精矿产量同比增长2.95% 单位产品可控成本同比下降10% 钼产品营销总量同比提升25.73% [4] - 2024年实现营业收入135.71亿元 利润总额39.01亿元 资产总额206.38亿元 同比增长12.82% 归母净资产170.13亿元 同比增长11.09% [4] - 2024年新增客户164家 实现增收7.26亿元 自主研发新产品贡献营收1.27亿元 [4] - 2025年预算营业收入130亿元 计划生产钼精矿50,000吨（45%） [21] 科技创新与产业升级 - 2024年科技创新投入强度2.59% 获授权专利33项 制修订16项国家标准和行业标准 [4] - 承担2项国家科技重大专项和2项省级科研项目 高纯钼粉、高端钼合金等"卡脖子"产品打破国外垄断 [4] - 2025年计划总投资59,963.5万元用于技改、安环、数智化、设备更新项目 其中重点项目4项投资49,744.5万元 数智化项目4项投资919万元 安全环保项目23项投资9,300万元 [24] - 将引入deepseek人工智能大模型、工业机器人等先进技术 推动生产、管理及装备的智能化改造 [12] 资源储备与产业布局 - 围绕"1+6+N"资源收储方向 初步形成资源并购的主攻区域 [4] - 高起点谋划打造"钼基新材料+高端装备+再生有色金属循环利用"产业集群 [4] - 2025年将加快优质资源项目并购进程 强化矿产资源保障能力 [10] - 组建成立金属材料事业部 打造专业化钼金属产业经营平台 [13] 公司治理与制度建设 - 2024年召开股东大会2次 董事会会议10次 专门委员会会议12次 形成决议51项 审议通过39项重大经营事项 [6] - 根据新《公司法》修订《公司章程》 取消监事会 [26] - 拟增补张保生先生和李少博先生为公司第五届董事会董事 [27] - 制定《公司独立董事制度》《舆情管理制度》《法定代表人授权委托管理办法（试行）》等制度 [7][8] 资本市场表现 - 2024年公司股价整体震荡上行 最高价13.09元 市值较年初增长11.16% [6] - 实施2023年度现金分红12.91亿元 分红比例41.6% 自上市以来累计现金分红达120.05亿元 [9] - 2024年完成4次定期报告和35项临时公告的编制及披露 信息披露及时率、完整率均为100% [9] - MSCI-ESG评级升至BB 达到有色金属行业平均水平 荣登"中国上市公司ESG指数"采矿业十佳榜单 [6] 2025年重点工作规划 - 深入推广生产经营"预防式"管理 确保全年实现营业收入130亿元 生产钼精矿5万吨 [10] - 加快在建新增长点项目、新产业项目和新管理项目的实施进度 [10] - 构建科技创新生态体系 打造"1+N"科研团队体系 [11] - 推动风险管控延伸到物资采购、授信额度管理等重点领域和关键环节 [13] - 打造国际化贸易枢纽平台 优化调整香港华钼组织架构 [13]

公司注销回购股份及减少注册资本 - 公司于2025年3月21日召开第七届董事会第四次会议和第七届监事会第五次会议，审议通过了注销回购股份并减少注册资本的议案 [1] - 公司拟注销回购专用证券账户中的104,930,443股股份 [1] - 注销完成后，公司总股本将从21,499,240,619股减少至21,394,310,176股 [1] - 公司注册资本将从4,299,848,123.8元减少至4,278,862,035.2元 [1] 债权人通知事项 - 根据《公司法》规定，公司通知债权人有权在接到通知后30日内或公告披露后45日内要求清偿债务或提供担保 [2] - 债权人需提供有效债权文件及相关凭证进行申报 [2] - 法人债权人需提供营业执照副本、法定代表人身份证明等材料 [2] - 自然人债权人需提供有效身份证件及相关授权文件 [2]

公司章程修订 - 公司注册资本由人民币4,299,848,123.8元变更为人民币4,278,862,035.2元，减少20,986,088.6元 [3] - 公司股份总数由21,499,240,619股变更为21,394,310,176股，减少104,930,443股 [3] - A股数量由17,565,772,619股变更为17,460,842,176股，占比由81.70%降至81.61% [3] - H股数量保持3,933,468,000股不变，占比由18.30%升至18.39% [3] 法律审核程序 - 章程修订方案经公司第七届董事会第四次会议审议通过 [2][3] - 修订方案已通过2024年年度股东大会、2025年第一次A股/H股类别股东大会特别决议 [2][3] - 修订内容符合《公司法》《证券法》《上市公司章程指引》等现行法律法规 [4] 修订依据 - 修订基于公司注册资本变更情况 [2] - 依据《上海证券交易所股票上市规则》等监管规定调整章程条款 [2][3]

股东大会召集与召开程序 - 公司董事会于2025年4月28日通过公告及港交所网站发布会议通知，明确载明股东大会时间、地点、股权登记日及审议议案 [2] - 现场会议于2025年5月30日在洛阳国际大酒店召开，网络投票通过上交所系统及互联网平台同步进行，时间覆盖当日9:15至15:00 [3] - 股东大会召集程序符合《公司法》《证券法》及公司章程规定，通知提前二十日发出 [2][3] 出席会议情况 - 2024年年度股东大会共有2,891名股东（代理人）参与，代表表决权股份13.52亿股，占总股本63.18% [3] - 2025年第一次A股类别股东大会出席股东2,888人，代表A股表决权股份118.72亿股 [4] - H股类别股东大会现场出席股东3人，表决权股份数未披露 [5] 议案表决结果 - 2024年年度股东大会通过17项议案，包括董事会报告、财务决算、利润分配、聘任审计机构、使用闲置资金理财、对外担保授权等 [6][7] - 特别决议事项（如注销回购股份、变更注册资本、修订章程）获三分之二以上表决权通过 [9] - A股及H股类别股东大会分别通过注销回购股份及修订章程议案，表决程序符合法规要求 [8][9] 法律意见结论 - 股东大会召集、召开程序及出席人员资格合法有效，表决程序符合公司章程与监管规定 [10] - 涉及中小投资者利益的议案已单独统计投票结果，所有议案均获通过 [9][10]

IPO及公司概况 - 盛龙股份主板IPO获受理，保荐机构为国投证券，会计师事务所为安永 [3] - 公司是国内领先的大型钼业公司，主要从事钼精矿和钼铁的生产、加工、销售 [3] - 公司拥有5宗大中型钼矿矿权（4宗采矿权+1宗探矿权），保有钼金属量71.05万吨，约占全国储量的9.10% [3] 财务数据 - 2024年营业收入28.64亿元（2023年19.57亿元，2022年19.11亿元），同比增长46.4% [4] - 2024年归母净利润7.57亿元（2023年6.19亿元，2022年3.44亿元），同比增长22.3% [4] - 2024年资产总额689.01亿元，同比增长14.0%（2023年604.26亿元） [4] - 资产负债率从2022年30.26%降至2024年9.34% [4] - 2024年经营活动现金流净额106.95亿元，同比大幅增长137.5%（2023年45.04亿元） [4] 股权结构 - 控股股东国晟集团直接持股25.3966%，通过一致行动人（有色集团+洛阳城建）间接控制38.0949%，合计持股63.4915% [5][6] - 洛阳市国资委为国晟集团、有色集团、洛阳城建及洛阳工控集团的实际控制人，自公司成立以来未变更 [6] 管理层 - 董事长卢幼霞曾任洛阳市国资委副调研员、有色集团党委书记兼董事长，现任国晟集团党委副书记 [7] - 财务总监兼董秘黄利娟曾任有色集团总会计师，拥有注册会计师和高级会计师资格 [8]

IPO审核与注册进展 - 上周新增4家IPO受理企业，沪市主板年内首单为长裕集团，拟募资7亿元，保荐机构为西南证券 [2] - 长裕集团主营锆类产品，2022-2024年锆类产品毛利率分别为30.65%、23.05%、22.41%，低于行业均值35.76%、31.74%、30.48% [2] - 长裕集团2022-2024年营收分别为16.69亿元、16.07亿元、16.37亿元，归母净利润分别为2.57亿元、1.88亿元、2.05亿元 [3] - 盛龙股份拟登陆深市主板，募资15.3亿元，2024年营收28.64亿元（+46.3%），归母净利润7.57亿元（+22.23%） [3] - 北交所新受理沛城科技和康华股份，沛城科技2024年营收7.33亿元（-4.02%），归母净利润0.93亿元（-17.58%）；康华股份2024年营收7.28亿元（-1.48%），归母净利润1.25亿元（+79.09%） [3][4] - 本周3家企业上会，海安橡胶拟募资29.52亿元，2024年境外收入占比74.23%，俄罗斯市场贡献44.16%营收 [5] - 海安橡胶2022-2024年营收增速分别为98.69%、49.21%、2.19%，归母净利润增速分别为345.76%、84.63%、3.84% [6] - 志高机械拟募资3.95亿元，世昌股份拟募资1.71亿元，均冲刺北交所 [7] - 酉立智能提交IPO注册，山大电力注册获批，2024年营收6.58亿元，归母净利润1.27亿元 [8] - 佳源科技终止创业板IPO审核，此前已过会但未提交注册 [9] 新股申购与上市动态 - 本周3只新股申购，预计募资13.32亿元 [10] - 优优绿能发行价89.6元/股，为2025年发行价第二高新股，实际募资9.41亿元（超募34%），2024年营收14.97亿元（+8.85%），归母净利润2.56亿元（-4.6%） [10] - 交大铁发发行价8.81元/股，拟募资1.68亿元 [11] - 影石创新拟募资4.64亿元，2024年营收55.74亿元，归母净利润9.95亿元 [11] 政策与监管动向 - 中证协新增8位D类保代，涉及国元证券、广发证券等6家券商 [12][13] - 财政部对5家证券评估机构、14名资产评估师作出行政处罚，4家机构被行业自律惩戒 [14] - 深交所表示将加大资本市场对算力芯片产业支持力度，健全从IP到IPO全周期服务体系 [15]

公司IPO及业务概况 - 盛龙股份主板IPO获受理 保荐机构为国投证券 会计师事务所为安永 [1] - 公司是国内领先的大型钼业公司 主要从事钼相关产品的生产、加工、销售 主要产品为钼精矿和钼铁 [1] 钼资源特性及应用领域 - 钼是稀缺的战略性矿产 含量仅占地壳重量的0 001% 具有不可再生性 [1] - 钼通过含钼不锈钢、合金钢等形态应用于钢铁、石油化工、建筑工程、汽车、船舶、医疗制药、农业等行业 [1] 全球钼产量及区域分布 - 2020-2024年全球钼金属年产量维持在26 21万~29 02万吨区间 [1] - 2024年中国钼产量占全球46% 南美27% 北美18% 其他9% 中国成为最大产区 [1] - 2024年全球钼产量约26万吨 中国、秘鲁、智利、美国、墨西哥五国占比90 67% 其中中国产量11万吨(42%)排名第一 [3] 全球钼消费量及区域结构 - 2020-2024年全球钼消费量维持在24 76万~29 41万吨区间 [5] - 2024年中国消费占比47% 欧洲19% 美国10% 日本7% 独联体3% 其他14% 中国连续五年保持最大消费国地位 [5][6] 钼需求增长驱动因素 - 钢铁行业高端化转型、石油化工/海洋运输需求增加、风电/新能源汽车等新兴产业发展推动钼需求增长 [7] - 预计2025年全球钼需求量30 71万吨 缺口3 64万吨 2026年需求量31 70万吨 缺口4 43万吨 [7]

公司章程修订核心内容 - 公司拟对《公司章程》进行全面修订，修订内容包括总则、经营宗旨和范围、股份和注册资本等章节 [1] - 修订后的章程强调维护公司、股东、职工和债权人合法权益，规范公司组织和行为 [1] - 新增党组织建设条款，明确党组织在国有企业中的领导作用 [1][6] 公司基本情况变更 - 公司由金钼集团、太钢集团、东方集团、宝钢集团作为发起人，以发起方式设立于2007年5月16日 [1] - 公司于2008年3月14日经证监会核准首次公开发行5.38亿股，同年4月17日在上海证券交易所上市 [1] - 公司注册地址为西安市高新技术产业开发区锦业一路88号，邮政编码710077 [2] 股份相关变更 - 公司股份采取股票形式，发行实行公开、公平、公正原则 [3][4] - 公司不得收购本公司股份，但为减少注册资本、与持有本公司股份的其他公司合并等情形除外 [10][11] - 公司董事、高级管理人员在任职期间每年转让股份不得超过所持本公司同类股份总数的25% [13] 股东会制度调整 - 股东会分为年度股东会和临时股东会，年度股东会每年召开1次 [34] - 单独或合计持有公司10%以上股份的股东可请求召开临时股东会 [43] - 股东会通知需在会议召开15日前以公告方式发出，内容包括会议时间、地点、审议事项等 [46] 公司经营调整 - 公司经营宗旨调整为坚持钼产业纵向一体化与非钼领域相关多元化协同发展战略 [7] - 经营范围新增锻件及粉末冶金制品制造、高性能有色金属及合金材料销售等项目 [8][9] - 公司对外担保总额超过最近一期经审计净资产50%后提供的任何担保需经股东会审议 [31]

公司IPO进展 - 公司向深交所主板递交IPO招股说明书获受理，保荐机构为国投证券 [1] 公司主营业务 - 公司是国内领先的大型钼业公司，主要从事钼相关产品的生产、加工、销售业务，主要产品为钼精矿和钼铁 [1] - 2024年钼金属产量1.06万吨，占我国钼金属产量的9.64% [1] 公司资源储备 - 拥有4宗采矿权和1宗探矿权 [1] - 在产矿山南泥湖钼矿的采矿证生产规模为1650万吨/年，是国内目前最大的单体在产钼矿山 [1] - 在建矿山安沟钼多金属矿位于国家级能源资源基地"栾川南泥湖-嵩县祈雨沟钼矿基地" [1] 公司财务表现 - 2022至2024年营业收入分别为19.11亿元、19.57亿元和28.64亿元 [1] - 同期归母净利润分别为3.44亿元、6.19亿元和7.57亿元 [1] 募资计划 - 拟募集资金15.3亿元 [2] - 资金用途包括"河南省嵩县安沟钼多金属矿采选工程项目"、"矿业技术研发中心项目"和"补充流动资金及偿还银行贷款项目" [2]