股东大会安排 - 会议时间定于2025年5月21日下午14:00，采用现场与网络投票结合方式，网络投票通过上交所系统在09:15-15:00进行 [3] - 现场会议地点为上海市奉贤区沪杭公路1487号公司5楼会议室，由董事长李裕陆主持 [3] - 会议议程包括审议议案、独立董事述职、股东发言与投票表决等环节，全程禁止个人录音录像 [7] 2024年度经营表现 - 全年实现营业收入41.93亿元，同比微降0.42%；归母净利润3.67亿元，同比下降3.28% [6] - 扣非净利润3.33亿元同比增长1.77%，总资产38.03亿元较期初增长4.28%，净资产29.78亿元增长1.11% [6] - 销售毛利率提升1.36个百分点至41.40%，但销售净利率下降0.26个百分点至8.74% [6] - 加权平均净资产收益率12.42%，较上年下降0.95个百分点 [6] 董事会工作情况 - 2024年共召开9次董事会会议审议38项议案，包括股份回购、股权激励等重大事项 [6][7][8] - 审计委员会召开4次会议，战略委员会1次，提名委员会1次，薪酬与考核委员会3次 [9] - 独立董事全年勤勉履职，在重大事项决策中发挥专业监督作用 [10] 监事会监督情况 - 全年召开7次监事会会议审议26项议案，重点关注财务合规、关联交易及内控执行 [13][14] - 确认公司财务报告真实反映经营状况，关联交易定价合理，未发现资金占用或违规担保 [15][16] - 内部控制评价报告获认可，现金分红政策执行符合股东回报规划 [17] 重大项目建设 - 水星电子商务园区（智能仓储基地）项目投入1.02亿元，水星家纺（南通）产业基地项目投入1111.89万元 [21] - 在建工程期末余额2705.26万元，较期初增长显著 [21] 子公司布局 - 全国范围内设立35家全资子公司，覆盖上海、北京、浙江等主要省市，注册资本合计超2亿元 [22] - 子公司业务集中于家纺产品生产销售，部分涉及电子商务和进出口贸易 [22] 关联交易 - 向贵州蚕源农业采购商品1269.65万元，向江西水星实业销售商品4604.33万元 [24] - 关联交易履行回避表决程序，独立董事出具无异议意见 [15] 利润分配与章程修订 - 2024年度利润分配预案已披露，拟维持与2023年相当的现金分红水平 [25] - 拟变更注册资本并修订《公司章程》，相关公告已披露 [26] 审计机构续聘 - 续聘立信会计师事务所，2025年度审计费用拟维持95.4万元，内控审计费用38.1万元 [27]

业绩表现 - 2024年营收增速0.11% 归母净利润增速21.39% 2025年一季度归母净利润增速达40.94% [1] - 利润增速持续提速且远超营收增速 [1] - 2024年经营活动产生的现金流量净额同比下滑23.84% [11] 供暖业务与欠款问题 - 公司承担高密市95%城市供暖 供暖期每年11月中旬至次年3月中旬 政府提供供热成本补贴 [3] - 截至2025年一季度末 未收到供暖成本补贴3.2亿元 对凤城管网应收账款1.78亿元 合计欠款近5亿元 [7][8] - 对凤城管网应收账款从2022年340.03万元增至2024年1.03亿元 [6] - 2022年披露2019-2022年供暖季补贴欠款6100万元 2023年6月审计显示欠款1.79亿元 2025年4月欠款增至3.2亿元 [4][5] 财务影响 - 凤城管网拖欠1.78亿元占2024年经营活动现金流量净额34.97% [11] - 2024年末货币资金8.64亿元 短期借款及一年内到期负债合计16.98亿元 资金缺口8.34亿元 [11] - 流动比率1.22 较上年提升0.15 未使用银行借款额度10亿元 [12] 公司应对措施 - 通过正常程序积极沟通催款 [8] - 强调短期偿债能力提升 财务风险可控 [12]

主要会计数据和财务指标 - 基本每股收益0 65元 同比下降5 8 2023年为0 69元 2022年为0 65元 [1] - 每股净资产4 64元 同比增长0 65 2023年为4 61元 2022年为4 55元 [1] - 每股公积金0 14元 同比大幅增长40 2023年为0 1元 2022年为0 06元 [1] - 每股未分配利润3 17元 同比下降0 94 2023年为3 20元 2022年为3 18元 [1] - 营业收入30 11亿元 同比下降0 63 2023年为30 3亿元 2022年为30 8亿元 [1] - 净利润5 42亿元 同比下降5 24 2023年为5 72亿元 2022年为5 35亿元 [1] - 净资产收益率13 12 同比下降12 71个百分点 2023年为15 03 2022年为14 33 [1] 前10名无限售条件股东持股情况 - 前十大流通股东累计持股19129 19万股 占流通股39 43 较上期减少372 78万股 [1] - 林国芳为第一大股东 持股8324 74万股 占比17 16 持股未变化 [2] - 香港中央结算有限公司减持614 43万股 持股降至1796 77万股 占比3 7 [2] - 宝盈品质甄选混合A增持150万股 持股900万股 占比1 86 [2] - 东方红中证东方红红利低波动指数A 泰康人寿保险 东吴证券新进前十大股东 [2] - 大成社保基金17011组合 富国兴远优选 宝盈优势产业退出前十大股东 [2] 分红送配方案情况 - 分红方案为每10股派发现金红利6 2元 含税 [3]

财务表现 - 2025年第一季度营收为5.36亿元，同比下降17.80% [1] - 2025年第一季度净利润为5614.23万元，同比下降54.12% [1]