文章核心观点 - 安徽特储电动科技有限公司作为一家中国新能源企业，通过为国际高空作业设备领军品牌Skyjack定制研发高性能动力电池组，成功嵌入全球高端装备供应链，并凭借其技术实力、产能保障和协同创新能力，成为推动高空作业设备乃至非道路车辆电动化转型的关键供应商 [1][5][7] 行业动态与产品发布 - 2025年12月，全球高空作业设备领军品牌Skyjack在天津发布专为中国及东南亚市场定制的电动直臂式高空作业平台SJ28 TE+，其最大作业高度28米，载荷454kg，具备零排放、低噪音及45%爬坡能力 [1] - 高空作业设备全球排名显示，Skyjack（斯凯杰克）位列第五，前四名分别为JLG、Genie、XCMG（徐工）和DINGLI（鼎力） [2] - 在“双碳”政策推动下，高空作业设备电动化渗透率正以年均15%的速度增长 [7] 安徽特储的技术与产品方案 - Skyjack SJ28 TE+的核心动力来自安徽特储定制研发的83.2V519Ah动力电池组，该系统电压80V，容量519Ah，支持60A/80A双规格快充，4小时内可完成紧急补能 [1][2] - 该电池组系统电量达43.18Kwh，综合能效较行业同类产品提升15% [3] - 电池组通过了30余项极限环境测试，可在-20℃~55℃宽温域稳定工作，并具备IP67级防水防尘设计 [3] - 电池集成了安徽特储自主研发的新一代BMS（电池管理系统），可实时监控核心参数，支持远程故障诊断与OTA无感升级 [5] - 公司锂电池组采用模块化设计，可快速适配剪叉式、直臂式、曲臂式等多种高空作业设备 [8] 安徽特储的研发与生产能力 - 公司研发团队占比达35%，核心成员来自新能源行业头部企业，拥有电池热管理、安全防护等多项核心专利 [5] - 安徽特储在合肥高新区建有占地超10000㎡的生产基地，年产能达5GWh，配备全自动PACK生产线与MES全流程追溯系统 [7] - 产品生产需经过16道质量检测工序，并已通过Un38.3、MSDS、CB62619:2022、GB38031-2025等国内外权威认证 [7] - 截至目前，安徽特储累计交付电池系统超3万套，覆盖高空作业车、工程机械、仓储物流车等多个领域，未出现重大质量问题 [7] 市场合作与竞争优势 - 安徽特储是Skyjack SJ28 TE+项目的核心供应商，从电压匹配到快充协议优化的方案落地与测试验证仅用时3个月 [5] - 公司产品已进入Skyjack、湖南星邦智能、太原重工等国际知名厂商的供应链 [7] - 作为本地供应商，安徽特储在国内多地设有服务中心，可实现48小时内上门技术支持，相比依赖进口电池所需的1-2周售后响应周期有显著优势 [8] - 公司通过提供现成技术方案，帮助主机厂（如Skyjack）缩短“油改电”研发周期并降低研发成本 [8]

公司上市备案进展 - 中国证监会于2025年12月26日公布境外发行上市备案补充材料要求 涉及临工重机等19家企业 [1] - 临工重机已于2025年11月6日向港交所递交上市申请 联席保荐人为中金公司与兴证国际 [1] - 证监会要求公司就控股股东认定 新增股东入股定价 发行上市方案 募集资金用途等六项具体事项补充说明并请律师核查出具法律意见 [1][2] 监管关注的具体事项 - 需说明备案材料中控股股东认定结果不一致的原因及标准 并就认定情况出具明确结论 [1] - 需说明最近12个月内新增股东入股价格的定价依据及公允性 解释价格差异原因 明确是否存在入股对价异常或利益输送 [1] - 需对照监管指引完善发行上市方案说明 并说明募集资金的境内外具体用途 比例及是否涉及已履行程序的募投项目 [1] - 需说明公司无人驾驶矿山设备业务具体情况 是否涉及地理信息数据使用 并就业务是否涉及外资限制或禁止领域出具结论 [2] - 需说明员工持股平台工商变更登记进展 以及离职员工份额转让处理进展 明确是否存在纠纷或潜在纠纷 [2] - 需说明本次拟参与“全流通”股东所持股份是否存在质押 冻结或其他权利瑕疵情形 [3] 公司业务与市场地位 - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业 销售网络触达全球100多个国家和地区 [3] - 以2024年收入计 公司在全球矿山运输设备及挖掘机市场位列国内企业第三 [3] - 以2022年至2024年各年收入计 公司在全球非公路宽体自卸车领域排名第一 [3] - 以2024年收入计 公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一 [3] - 以2024年收入计 公司在全球高空作业设备市场位列国内企业第五 在亚太区该市场排名第三 [3] - 以2024年收入计 公司在全球无人驾驶矿山运输设备市场位列国内企业第四 [3] - 公司是国内第一家研发电控矿用挖掘机的厂商 [3]

中国证监会要求临工重机补充上市备案材料 - 中国证监会国际司于2025年12月22日至26日期间公示了对19家企业的补充材料要求 临工重机位列其中 [1] - 证监会要求临工重机就六大事项进行补充说明 并要求律师核查并出具明确法律意见 [1][2] 关于公司治理与股东情况的补充说明要求 - 要求说明备案材料中对控股股东认定结果不一致的原因及认定标准 并就控股股东认定出具明确结论性意见 [1] - 要求说明最近12个月内新增股东入股价格的定价依据及公允性 解释入股价格差异的原因 说明是否存在入股对价异常及利益输送 [1] - 要求说明本次拟参与“全流通”股东所持股份是否存在被质押、冻结或其他权利瑕疵的情形 [2] 关于发行上市方案与募集资金的补充说明要求 - 要求对照监管指引 完善说明发行上市方案 [1] - 要求说明募集资金的境内外具体用途及相应比例 是否涉及具体募投项目 以及是否已履行必要的审批、核准或备案程序 [1] 关于业务与股权激励的补充说明要求 - 要求说明公司及下属公司业务涉及无人驾驶矿山设备的具体情况 是否涉及获取和使用地理信息数据 [2] - 要求就公司经营范围及实际业务是否涉及限制或禁止外商投资领域出具明确结论性意见 [2] - 关于股权激励 要求说明员工持股平台办理工商变更登记手续的进展情况 [2] - 关于股权激励 要求说明离职员工份额转让事宜处理进展 以及是否存在纠纷或潜在纠纷 [2] 临工重机业务概况与市场地位 - 临工重机是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业 致力于提供智能化、高效、绿色的解决方案 [3] - 公司是国内第一家研发电控矿用挖掘机的厂商 以高可靠性和高稳定性见称 [3] - 截至2025年11月1日 公司产品销售覆盖全球100多个国家和地区 在亚洲、欧洲、非洲及美洲等主要市场占有重要地位 [3] - 以2024年收入计 公司在全球矿山运输设备及挖掘机市场排名位列国内企业中第三 [3] - 以2022年至2024年各年收入计 公司在全球非公路宽体自卸车领域排名第一 [3] - 以2024年收入计 公司在全球新能源矿山运输设备领域排名位列国内企业中第一 [3] - 以2024年收入计 公司在全球高空作业设备市场排名位列国内企业中第五 在亚太区高空作业设备市场排名第三 [3] - 以2024年收入计 公司在全球无人驾驶矿山运输设备市场排名位列国内企业中第四 [3]

公司上市申请与保荐人 - 临工重机股份有限公司向港交所提交上市申请书，联席保荐人为中金公司、兴证国际 [2] 公司业务定位 - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业，致力于以创新和科技持续为全球客户提供智能化、高效、绿色的解决方案 [2] 公司历史沿革与股权结构 - 公司成立于2012年2月，注册资金5000万元，实际由临工集团100%持有 [2] - 2013年11月至2020年8月，公司注册资本增至3.5亿元，由临工集团出资 [2] - 截止递表港交所，临工重机由临工集团持股55.5%，而临工集团由王志中控股94.86%，因此王志中为公司实际控制人，控股比例55.5% [3] - 公司有4个员工持股平台，合计持有公司5.06%的股权，这四个员工持股平台均由于孟生控制 [5] - 于孟生以临工集团股权置换临工重机股权，因而直接持有临工重机4.06%的股权 [5] 公司融资历程 - 2021年12月及2022年6月，公司完成A轮及B轮融资，募集资金1.59亿元及15.2亿元 [2] - 2024年12月，济南仁信为公司增资，作价2.36亿元 [2] - 公司引入的投资者包括前海投资、华宸创投、中金公司、建设银行、兴业证券、吉富创投、鲁信创投、远东宏信等 [2] 主要投资者股权变动 - 前海投资为公司的主要投资人，在B轮融资中的投资额将近4亿元 [3] - 2022年5月，前海投资向临工集团收购了临工重机4.85%的股权，作价2.1亿元，最终前海投资控制公司10.24%的股权 [3] - 2024年8月，山高弘金退出临工重机，前海投资与吉富创投接盘其股权，一共花费9665.76万元，而山高弘金入股时花费近8000万元 [3] - 于2024年12月及今年1月，陕西国华清仓了公司股权，变现2.51亿元，接盘方包括兴业证券、鲁信创投、浙江国资委旗下私募基金，而陕西国华入股时花费2亿元 [3] 公司上市历程 - 2022年12月，公司曾计划于上交所主板上市，后于2024年1月撤回申请 [3] - 2024年12月，公司为A股上市与中金公司签订辅导协议，并向证监会作出上市辅导备案，但未构成上市申请 [3]

上市申请与市场地位 - 临工重机于2025年11月6日向港交所主板提交上市申请书，联席保荐人为中金公司与兴证国际 [1] - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业 [1] - 按2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一 [3] - 公司销售版图触达全球100多个国家和地区，在亚洲、欧洲、非洲及美洲等主要市场占有重要地位 [3] 产品与技术优势 - 公司是国内第一家研发电控矿用挖掘机的厂商，产品以高可靠性和高稳定性见称 [3] - 截至2025年6月30日，公司矿用挖掘机累计出货近600台 [3] - 公司顺应电动化和智能化趋势，率先推出新能源及无人驾驶矿山设备，具备高可靠性、高出勤率和低运营成本 [3] - 截至2025年6月30日，公司已售出约1600台新能源矿山运输设备 [3] - 公司还提供洒水车等矿山辅助机械，为客户提供实现高效、高质量矿山作业的全面解决方案 [3]

公司上市申请与市场地位 - 临工重机于2025年11月6日向港交所提交上市申请书，联席保荐人为中金公司和兴证国际 [2] - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业，销售网络覆盖全球100多个国家和地区 [2] - 以2024年收入计，公司在全球矿山运输设备及挖掘机市场位列国内企业第三，在非公路宽体自卸车领域连续三年（2022-2024）全球排名第一 [2] - 以2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一，在全球高空作业设备市场位列国内企业第五，在亚太区高空作业设备市场排名第三 [2] 资本市场历程与战略 - 公司曾于2022年12月申请上海证券交易所主板上市，但于2024年1月鉴于市场状况和公司战略自愿撤回A股申请 [4] - 为拓展全球业务并利用联交所平台对接国际资本，公司决定寻求在香港上市 [4] - 公司于2024年12月与中金公司就A股上市事宜签订辅导协议并进行备案，截至2025年10月13日，A股上市第三期辅导工作已完成且状态正常 [4] 财务业绩表现 - 2022年至2024年，公司收入分别为105.29亿元、98.97亿元和120.28亿元，年度利润分别约为9.54亿元、9.74亿元和10.00亿元 [5] - 2025年上半年，公司实现收入55.31亿元，利润约为6.35亿元 [5] - 2025年上半年营业收入同比下降14.23%，但利润同比增长21.6%，呈现增利不增收态势 [6] - 毛利率从2022年的17.7%提升至2025年上半年的22.4% [5] 股权控制结构 - 上市前，公司实际控制人王志中通过临工集团持有公司约55.50%的股权 [6] - 王志中直接控制临工集团约34.61%的股权，并通过四个持股平台间接控制临工集团约60.26%的股权 [6]

上市申请基本信息 - 临工重机股份有限公司于2025年11月6日向港交所主板提交上市申请书 [1] - 联席保荐人为中金公司与兴证国际 [1] 公司业务与市场地位 - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业，销售网络覆盖全球100多个国家和地区 [3] - 以2024年收入计，公司在全球矿山运输设备及挖掘机市场位列国内企业第三 [3] - 以2022年至2024年各年收入计，公司在全球非公路宽体自卸车领域排名第一 [3] - 以2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一，在全球高空作业设备市场位列国内企业第五，在亚太区高空作业设备市场排名第三 [3] - 公司产品线包括柴动非公路宽体自卸车、新能源非公路宽体自卸车、矿用自卸车和铰接式卡车，是50-100吨位区间的主流产品 [4] - 截至2025年6月30日，公司矿用挖掘机累计出货近600台，已售出约1600台新能源矿山运输设备 [4] 财务表现 - 2022年、2023年、2024年收入分别为人民币105.29亿元、98.97亿元、120.28亿元 [5] - 2025年上半年收入为人民币55.31亿元 [5] - 2022年、2023年、2024年及2025年上半年利润分别约为9.54亿元、9.74亿元、10亿元、6.35亿元人民币 [6] - 整体毛利率呈现上升趋势，2022年、2023年、2024年及2025年上半年分别为17.7%、18.8%、20.1%、22.4% [9] - 分业务看，2025年上半年高空作业设备毛利率最高，为27.7%，其次为物料搬运机械（27.2%）和市场服务及其他（29.5%）[10] 行业概览 - 全球矿业规模从2020年的38.5万亿元增长至2024年的54.8万亿元，复合年增长率达9.3% [11] - 全球矿山设备市场规模2024年为7367亿元，预计2030年将达到10256亿元，2024年至2030年复合年增长率为5.7% [11] - 中国矿山设备市场2024年规模为1230亿元，预计2030年达1771亿元，复合年增长率为6.3% [12] - 北美矿山设备市场2024年规模预计为1894亿元，2030年有望增至2461亿元，复合年增长率为4.5% [12] - 运输设备是增长最快的细分领域，市场规模预计从2020年的1729亿元增长至2030年的3451亿元，2024年至2030年复合年增长率达7.3% [15] 公司治理与股权结构 - 董事会由10名董事组成，包括两名执行董事、四名非执行董事以及四名独立非执行董事 [16] - 关键管理人员包括执行董事兼董事长于孟生先生和执行董事兼首席执行官张菩睿先生 [18] - 截至2025年11月1日，王志中先生通过临工集团控制公司约55.50%的股权 [19] - 雇员激励平台合计持有约5.06%的股权 [19]

公司上市申请 - 临工重机股份有限公司于11月6日向香港联交所提交上市申请，拟于主板上市 [1] 公司业务与市场地位 - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业 [1] - 公司致力于以创新和科技持续为全球客户提供智能化、高效、绿色的解决方案 [1] - 以2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业中第一 [1]

公司上市申请与市场地位 - 临工重机于2025年11月6日向港交所主板提交上市申请书，联席保荐人为中金公司和兴证国际 [1] - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业，销售版图触达全球100多个国家和地区 [3] - 以2024年收入计，公司在全球矿山运输设备及挖掘机市场位列国内企业第三，在全球非公路宽体自卸车领域排名第一 [3] - 以2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一，在全球高空作业设备市场位列国内企业第五 [3] 产品与业务运营 - 矿山运输设备产品线包括柴动非公路宽体自卸车、新能源非公路宽体自卸车、矿用自卸车和铰接式卡车，是50-100吨位区间的主流产品 [4] - 截至2025年6月30日，矿用挖掘机累计出货近600台，并已售出约1600台新能源矿山运输设备 [4] - 公司率先推出新能源及无人驾驶矿山设备，具备高可靠性、高出勤率和低运营成本的特点 [4] - 以2024年收入计，公司在亚太区高空作业设备市场排名第三，在全球无人驾驶矿山运输设备市场位列国内企业第四 [3] 财务表现 - 2022年至2024年，公司收入分别为人民币105.29亿元、98.97亿元、120.28亿元，2025年上半年收入为55.31亿元 [5] - 2022年至2024年，公司年度利润分别约为9.54亿元、9.74亿元、10亿元，2025年上半年利润为6.35亿元 [6] - 整体毛利率呈现上升趋势，2022年至2024年及2025年上半年分别为17.7%、18.8%、20.1%、22.4% [9] - 2025年上半年，高空作业设备业务毛利率最高，为27.7%，其次是物料搬运机械（27.2%）和市场服务及其他（29.5%） [10] 行业概览与增长前景 - 全球矿业规模从2020年的38.5万亿元增长至2024年的54.8万亿元，2020年至2024年复合年增长率为9.3% [11] - 全球矿山设备市场规模2024年为7367亿元，预计到2030年达到10256亿元，2024年至2030年复合年增长率为5.7% [11] - 中国矿山设备市场规模2024年为1230亿元，预计到2030年达1771亿元，复合年增长率为6.3% [12] - 运输设备是增长最快的细分领域，市场规模预计从2020年的1729亿元增长至2030年的3451亿元，复合年增长率达7.3% [15] 公司治理与股权结构 - 董事会由10名董事组成，包括两名执行董事、四名非执行董事以及四名独立非执行董事 [16] - 执行董事兼董事长于孟生先生负责集团整体发展策略，自2012年2月加入集团 [18] - 截至2025年11月1日，王志中先生通过临工集团控制公司约55.50%的股权 [19] - 公司设有四个雇员激励平台，合计持有约5.06%的股权 [19]

上市申请与市场地位 - 公司于2025年11月6日向港交所主板提交上市申请书，联席保荐人为中金公司和兴证国际 [1] - 公司是全球领先的矿山设备和高空作业设备企业 [1] - 按2024年收入计，公司在全球新能源矿山运输设备领域位列国内企业第一 [3] 矿山设备业务与技术优势 - 公司是国内第一家研发电控矿用挖掘机的厂商，产品以高可靠性和高稳定性见称 [3] - 截至2025年6月30日，公司矿用挖掘机累计出货量近600台 [3] - 公司提供包括洒水车在内的矿山辅助机械，为客户提供全面解决方案 [3] - 公司率先推出新能源及无人驾驶矿山设备，具备高可靠性、高出勤率和低运营成本优势 [3] - 截至2025年6月30日，公司已售出约1600台新能源矿山运输设备 [3] 全球化布局 - 截至2025年11月1日，公司销售网络已覆盖全球100多个国家和地区 [3] - 公司在亚洲、欧洲、非洲及美洲等主要市场占有重要地位 [3]