募投项目研发支出资本化 - 募投项目研发支出资本化率为83.33% 高于公司现有同类项目资本化率64.94% [1] - 资本化支出12985.20万元 费用化支出2597.04万元 [1] - 资本化率高于现有项目因技术基础及客户基础良好 费用化投入比例相对较少 [1] 募投项目具体测算依据 - 计划建设期3年 按相同岗位职级人员薪酬测算开发支出 [1] - 参考现有同类项目7个月资本化时点 预计本次项目资本化开始时间距研发投入6个月 [1] - 开发支出以研发人员薪酬为主 但本次项目人员岗位级别及月均工资存在差异 [2] 募投项目与现有项目差异 - 本次项目增加场地投入 因2023年8月退租部分办公场所致济南人均办公面积较低 [2] - 资本化时点略短于现有项目 因技术储备充足且客户前景、人才储备、政策推动条件有利 [2] - 资本化率83.33%与同行业上市公司平均值81.85%不存在较大差异 [3] 募投项目应用领域与风险 - 国产ERP项目聚焦金融、能源行业信创替代及供应链管理 目标客户拓展不确定性较小 [3] - 数智化金融风险项目结合AI大模型升级XBRL产品 应用于银行保险机构监管报表 [3] - 云湖平台项目进行智能化升级 作为技术底座支撑软件开发 研发目标拓展不确定性较小 [3] 中介机构核查意见 - 保荐人及会计师认为资本化率测算依据合理 符合相关要求 [4] - 本次项目在技术、客户、人才、政策等方面条件较好 建设内容多且研发周期长 [4] - 资本化率高于现有同类项目具有合理性 [4] 发行申请进展 - 可转债申请于2025年4月24日获深交所受理 [4] - 经自查暂无重大舆情 信息披露真实准确完整 [4]

财务业绩 - 营业收入2.1亿元，同比增长9.45% [2] - 归属于母公司净利润121万元，同比下降90.99% [6] - 毛利率35.05%，同比下降3.5个百分点 [5][6] - 营业成本1.36亿元，同比增长15.69%，其中职工薪酬占比72.63% [5] - 研发费用4,363万元，同比增长77.50%；研发投入5,472万元，同比增长5.92% [6] - 累计回款2.83亿元 [6] 分行业收入 - 石油石化行业收入10,145万元，同比增长7.95%，占比48.28% [2] - 建筑地产行业收入3,635万元，同比下降13.56%，占比17.30% [2] - 金融行业收入2,060万元，同比增长19.64%，占比9.80% [3] - 煤炭电力行业收入2,490万元，同比增长50.73%，占比11.85% [3] - 其他行业收入1,892万元，同比增长11.16%，占比9.00% [3] 分产品收入 - 集团管控产品收入占比81.71%，其中集团财务22.70%、集团司库27.90%、业财融合31.11% [4] - 数字生产领域收入1,151万元，占比5.48% [4] - XBRL数据应用收入982万元，占比4.67% [4] 战略客户与业务进展 - 深度服务六家传统战略客户，新增拓展两家战略客户（中国中化、中国中煤） [8][9] - 司库业务实现从资金管理到价值创造的跨越，落地数据中台与风控功能 [9] - 共享服务延伸至业务前端，打通全流程数据链路 [10] - XBRL与数据应用领域巩固金融保险市场优势 [10] - 信创业务实现产品突破与项目验证，覆盖ERP、全面预算、设备管理等领域 [11][12][17] 技术研发与创新 - 云湖平台V7.0版本升级数据中台与开发套件 [13] - 人工智能研发聚焦智能体开发平台、企业级AI功能及场景化落地（如问知、问数、智能报告等） [13][19] - 建立专职AI团队与事业部智能化团队，提升基础能力与场景应用 [18][19] 未来规划与增长点 - 下半年聚焦项目交付、市场拓展（信创化、智能化）、研发投入（信创产品、云湖平台、AI智能体） [14] - 未来两到三年深耕能源、建筑、金融行业，拓展信创、司库、数据治理、智能化应用等领域 [16] - 人员规划以控制总量、调整结构为主，提升业务与技术引领能力 [23] 境外业务优势 - 境外财资管理领域服务17年，覆盖20多家大型集团客户、80多个国家和地区 [21] - 系统对接30多家境外主流银行，支持SWIFT、CIPS、人民币跨境结算等功能 [21]

公司董事及高管减持计划 - 公司董事及高管蔺国强、冯学伟、张廷兵计划减持不超过195.75万股，占总股本0.70% [1] - 具体减持计划：董事长蔺国强减持不超过170.52万股（0.61%）、总经理冯学伟减持不超过14.99万股（0.05%）、副总经理张廷兵减持不超过10.23万股（0.04%） [1] - 减持方式为集中竞价或大宗交易，价格依市价而定 [1] 股东当前持股情况 - 减持前持股情况：董事长蔺国强持有3126.93万股（11.13%）、总经理冯学伟持有288.88万股（1.03%）、副总经理张廷兵持有517.45万股（1.84%） [2] - 三人合计持有3933.26万股，占总股本14.00% [2][3] - 减持股份来源均为二级市场竞价增持（含资本公积转增部分） [2] 公司上市及融资历史 - 公司于2021年6月3日创业板上市，发行2210万股，发行价20.81元/股，募集资金净额3.98亿元（超原计划1.03亿元） [4] - 2022年以简易程序定向增发181.01万股，发行价47.33元/股，募集资金净额8192.92万元 [4][5] - 上市以来累计募集资金5.46亿元 [5] - 当前拟发行可转债募资不超过2.43亿元，用于ERP扩展、金融风控产品及云湖平台研发 [5] 减持影响说明 - 公司声明本次减持系股东正常行为，减持比例0.70%不会影响治理结构、股权稳定性或控制权 [3]

投资者关系活动基本信息 - 活动类别为现场参观 [2] - 参与单位及人员包括中信证券韩林轩、高信百诺李广帅等 [2] - 活动时间为2025年4月29日10:00 - 11:00和13:30 - 15:00 [2] - 活动地点为北京市东城区和山东省济南市的会议室 [2] - 上市公司接待人员有副总经理乔海兵、证券事务部张庆超和吴晨 [2] 2025年第一季度经营业绩情况 - 本报告期实现营业收入5,876.37万元，较上年同期下降24.20%，较2022 - 2024年第一季度平均营收6,021.83万元降低2.4% [2] - 定制软件收入占比较高，营收受单一项目完工验收确认节奏影响大，呈现季节性分布，2022 - 2024年第一季度收入占全年收入分别为7.0%、7.2%、9.3% [2] - 2024年年末在手订单3.78亿元，同比增长27.7%，2024年新签订单、回款同比均有增长，2025年第一季度在手订单等保持良好态势 [3] - 2025年第一季度研发费用2,618万元，对一季度利润影响较大 [3] 2025年公司经营发展思路 战略层面 - 保持战略定力，坚持两个聚焦不动摇，持续优化其内涵，推进业务升级 [4] 业务策略层面 - 坚持产品 + 市场策略，开展信创ERP系列软件产品化研发，扩大专业领域优势业务规模和质量 [4] 创新层面 - 坚持创新引领，推动智能化升级，构建业务与技术创新双轮驱动体系 [5] 资源配置层面 - 优化资源配置，以战略为导向做好组织调整和资源配置，严控人力数量增加，提高质量和改善结构 [6]