公司股价与交易公告 - 9月15日公司股价报收23.15元/股 涨幅1.4% [1] - 公司拟以12.54亿元收购实控人裴振华持有的苏州天华时代新能源产业投资有限责任公司75%股权 [1] 收购交易背景与结构 - 2023年公司曾筹划收购苏州天华时代60%股权 但因交易条件不成熟终止 [3] - 交易前苏州天华时代股权结构为：裴振华出资12亿元占比75% 宁德时代出资4亿元占比25% [3] - 交易完成后公司成为苏州天华时代最大出资人 [3] - 交易对方裴振华系公司实际控制人 本次交易构成关联交易 [3] 标的公司基本情况 - 苏州天华时代成立于2021年8月27日 注册资本166亿元 [3] - 主要从事锂矿资源的投资与开发 金属矿石销售 与公司业务高度协同 [3] - 截至2025年6月底 标的公司营业收入为0元 净利润8643.70万元 [3] - 净利润来源主要为其他应收款计提的坏账准备冲回和闲置资金理财收益 [3] 交易评估与对价 - 以2025年6月30日为评估基准日 苏州天华时代100%股权评估价值约16.72亿元 [4] - 裴振华拟将75%股权（对应认缴出资额12亿元 已全部实缴）以12.54亿元转让给公司 [4] 公司财务状况 - 截至上半年末公司账上货币资金约25.72亿元 [3] - 2022年至2024年营收分别为170.3亿元 104.7亿元和66亿元 呈现大幅下滑趋势 [5] - 同期净利润分别为88亿元 21.17亿元和10.23亿元 同比大幅下滑 [5] - 2025年上半年营业收入34.58亿元 同比下降6.88% 净利润亏损1.73亿元 同比下降117% 为近10年来首次中期亏损 [5] 收购目的与战略意义 - 通过收购将实控人在锂矿资源的投资和开发转至上市公司体制内 [3] - 消除潜在同业竞争风险 [3] - 业内人士认为公司重启收购是试图将实控人名下的公司纳入上市公司体系 [3] 上游资源布局进展 - 2025年8月公司认购澳大利亚锂矿生产商Liontown Resources股权事项获澳大利亚政府正式批准 [5] - 2025年3月子公司取得江西省奉新县金子峰—宜丰县左家里矿区陶瓷土（含锂）矿采矿权 目前处于开发筹备阶段 [5] - 通过子公司四川天华时代锂能有限公司获得四川省道孚县容须卡南锂矿勘查探矿权 [5]

交易概述 - 天华新能拟以12.5亿元收购实控人裴振华持有的苏州天华时代新能源产业投资有限责任公司75%股权 [1] - 交易完成后苏州天华时代将成为天华新能控股子公司 [1] - 交易尚需提交股东大会审议 [3] 标的公司财务表现 - 苏州天华时代2025年上半年营业收入为0但净利润达8643.70万元 [1][2] - 净利润主要来自坏账准备冲回和闲置资金理财收益 [2] - 截至2025年6月30日总资产18.16亿元 净资产16.7亿元 [2] 标的公司业务特性 - 公司聚焦海外锂矿资源投资开发 [1][2] - 注册资本16亿元 法定代表人为裴振华 [2] - 锂矿资源投资开发存在较大不确定性 [2] 交易定价与支付 - 标的公司100%股权评估价值约16.7亿元 [4] - 75%股权交易价格确定为12.5亿元 [4] - 天华新能需在交割后30个工作日内支付全部价款 [4] 交易保障机制 - 裴振华做出远期减值补偿承诺 [4] - 以2027年12月31日为基准日进行减值测试 [4][5] - 若减值需按75%比例以现金补偿 并在30个工作日内支付 [4][5] 股权结构变化 - 交易前裴振华持股75% 宁德时代持股25% [2] - 交易后天华新能持股75% 宁德时代持股比例不变 [2] 交易影响 - 公司称交易有利于长远发展布局和未来经济效益提升 [5] - 对2025年度营业收入和净利润预计不会构成重大不利影响 [5]

股票交易异动 - 公司股票连续三个交易日内收盘价格涨幅偏离值累计超过20% 属于异常波动情形 [1] - 公司近期经营情况及内外部经营环境未发生重大变化 [1] - 公司及控股股东不存在应披露而未披露的重大事项或筹划阶段的重大事项 [1] 锂矿资源储备 - 公司在宜春地区拥有多个采矿权和探矿权 持有或控制的锂矿资源量超过1亿吨 [1] - 茜坑锂矿已取得采矿许可证 证载面积1.3826平方公里 [1] - 按Li2O平均品位0.44%计算 矿石资源储量为7293万吨 [1] - 按Li2O平均品位0.39%计算 矿石资源储量达到1.2667亿吨 属大型锂矿 [1] 业务发展布局 - 公司以尉尔（深圳）智能驱动有限公司为主体开发人形机器人关节模组 [1] - 积极与行业上下游合作 加强与头部机器人公司及零部件供应商的沟通协作 [1] - 人形机器人产业被视为历史性发展机遇 公司高度重视该领域发展 [1] 市场关注热点 - 近期资本市场对碳酸锂价格及锂电行业关注度较高 [1] - 市场对机器人行业动态保持较高关注度 [1]