内蒙古能源集团迎峰度夏准备 - 公司坚决落实国家能源安全战略，统筹安全生产与能源保供，所属单位通过优化运行调度、强化检修维护、提升应急能力夯实保供根基 [1] - 长城发电公司实施"零死角"排查，通过红外测温仪检测锅炉关键部位温度，振动监测仪保障汽轮机平稳运行，DCS智能监控平台实时掌握机组负荷与煤耗数据 [4] - 准大发电公司细化安全生产保障细则，开展防汛预演，加强设备巡检频次，借助测温测振工具监视轴承温度、振动等参数，设备消缺管理制度执行严格 [7] 新能源与智慧化运维 - 新丰热电公司针对12个核心系统排查3265个测点，梳理800余组逻辑组态，整改三类典型问题，空冷系统专题培训采用"理论+实操"模式纠正常见操作误区 [10] - 巴彦淖尔中心利用无人机与智能监控系统发现988个光伏方阵中200多处缺陷，锡林郭勒中心采用分层浇筑、保水毡控温等措施建设32万千瓦风储项目 [25] - 智慧运维公司在大风高负荷时段开展红外测温与历史数据比对，优化机组运行调整降低电量损耗，各运维中心全面加强设备治理与应急值守 [28] 重点检修项目与效率提升 - 锡林热电公司启动76座换热站1103项检修任务，3号机组34吨低压外缸吊装作业提前完成，专业办票团队10天内办理185张工作票且合格率100% [13] - 科右中发电公司1号机组C级检修后并网，汽轮机、发电机等核心设备健康水平提升，锅炉系统完成589道焊口射线检测，设备缺陷消除率100% [16][17] - 金山热电公司4号机组"精品检修"严格把关工序，空冷岛散热效率显著提升，消除776条缺陷且消缺率100%，同步推进"老带新"实战培训 [19]

财务表现 - 截至2025年3月31日止年度未经审核收入预期由2024年同期的31.732亿港元减少至约28亿港元，同比下降约11.8% [1] - 同期未经审核毛利预期由2024年同期的11.869亿港元减少至约8.48亿港元，同比下降约28.6% [1] - 收入和毛利减少主要由于平均煤炭销售价格下跌 [1] 税务争议 - 蒙古税务局向MoEnCo LLC徵收尚未清缴税款总额约13.331港元 [1] - MoEnCo银行账户因部分尚未清缴税项约1.09亿美元（约8.52亿港元）被蒙古税务局冻结 [1] - 蒙古税务争议解决委员会的复审聆讯将于2025年5月23日进行 [1] 潜在运营风险 - 若复审聆讯结果不利于集团且拖欠金额持续，蒙古税务局有权扣押MoEnCo在蒙古的资产 [1] - 若发生资产扣押情况，MoEnCo将暂停营运，目前营运维持正常 [1] - 蒙古法律顾问提出MoEnCo仍可在法律程序下进行辩护 [2] 应对措施 - 集团将尽一切合理努力与蒙古相关部门协商寻求友善解决方案 [2] - 若无法迅速达成解决方案且复审聆讯取得负面结果，可能对集团营运和财务方面产生不利影响 [2]

能源工业增加值表现 - 1-4月能源工业增加值同比增长5.0% 对规上工业增加值增速贡献率达52.4% 较一季度提高0.7个百分点 [1] - 煤炭行业增加值增长5.1% 拉动规上工业增长2.2个百分点 [1] - 电力行业增加值增长5.5% 拉动规上工业增长0.9个百分点 [1] 能源投资增长态势 - 1-4月能源重大项目完成投资同比增长27% 较一季度提高1个百分点 [1] - 4月单月投资同比增长43% 项目建设进度明显加快 [1] - 新能源项目完成投资438亿元 同比增长24% [1] - 电力项目完成投资131亿元 同比增长64% [1] 能源产品产量数据 - 规上工业原煤产量4.28亿吨 同比增长0.6% [2] - 发电量2797亿千瓦时 同比增长5.1% [2] - 新能源发电量1005亿千瓦时 同比增长43% 占全区发电量35.9% 同比提高9.6个百分点 [2] - 外送电量1105亿千瓦时 同比增长7.9% [2] - 外送新能源电量350亿千瓦时 同比增长63% [2] - 原油产量109.4万吨 同比增长2.2% [2] - 天然气产量114.7亿立方米 同比基本持平 [2] 新能源建设进展 - 新增新能源装机325万千瓦 累计装机达1.38亿千瓦 占电力总装机51.2% 同比提高6.4个百分点 [2] - 新型储能新增装机53万千瓦 累计建成装机达1085.7万千瓦 [2] - 绿氢产量2413吨 已达到2024年全年产量的87% [2] - 两个"沙戈荒"外送基地配套煤电项目获得核准 [2] - 新增自用煤电规模已分解至5个盟市 其中3个项目完成选址 [2]

机构持股情况 - 截至2025年4月23日共有9家机构投资者持有公司A股股份合计持股量达410.97万股占总股本比例1.16% [1] - 机构投资者包括J.P.Morgan Securities PLC-自有资金、高盛国际-自有资金、MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC.等国际投行以及中信建投远见回报A等公募基金产品 [1] - 机构持股比例较上一季度下降0.65个百分点 [1] 公募基金持仓变动 - 本季度新披露6只公募基金持仓主要包括中信建投远见回报A、易方达中证万得并购重组指数(LOF)等产品 [1] - 持仓基金类型涵盖主动管理型产品（如西部利得量化优选一年持有期混合A）及被动指数型产品（如南方中证2000ETF） [1] 外资机构持仓变化 - 高盛国际-自有资金为本季度唯一持股增加的外资机构持股占比实现小幅上涨 [2] - 本季度新披露2家外资机构分别为J.P.Morgan Securities PLC-自有资金和MORGAN STANLEY & CO. INTERNATIONAL PLC. [2]

能源领域简政放权 - 源网荷储一体化项目申报评估批复权限由自治区能源局全部下放到盟市能源主管部门 [1] - 分布式新能源规模管理权限由自治区能源局下放到盟市能源主管部门 [1] - 分布式新能源消纳空间确定权限由省级电网公司调整为盟市供电公司 [1] 审批流程优化 - 火电灵活性改造项目的新能源厂址意见出具单位由省级电网公司调整为盟市供电公司 [1] - 燃煤自备电厂可再生能源替代项目评估可由盟市能源主管部门会同盟市供电公司直接出具意见无需省级电网公司同意 [1] - 煤炭矿区总体规划及环评转报国家时间由35个工作日压减至20个工作日 压减时限43% [2] - 煤矿项目核准转报国家时间由30个工作日压减至15个工作日 压减时限50% [2] 行政效率提升 - 煤炭矿区总体规划审查实行专家评审与征求厅局意见并行办理 [2] - 煤矿项目核准征求意见环节控制在10个工作日内 大幅缩短厅局协调时间 [2]

煤炭生产与销售 - 公司在本财政期间生产约4,244,300吨毛煤，较去年同期的2,680,600吨增长58.3%[5] - 公司在本财政期间售出约1,006,900吨焦精煤，较去年同期的906,700吨增长11.0%[6] - 焦精煤平均售价为每吨1,685.7港元，较去年同期的1,714.2港元下降1.7%[6] - 公司毛焦煤产量为2,035,600吨，动力煤产量为2,208,700吨[27] - 公司煤炭加工平均回收率为79.2%，焦精煤平均回收率为66.7%[28] - 公司向最大客户销售约531,700吨焦精煤，占公司收入的53.2%[31] - 公司截至2024年9月30日止六个月的煤炭开采业务收入为1,699,926千港元，较2023年同期的1,557,257千港元增长9.2%[124][127] 财务表现 - 公司在本财政期间的销售成本为1,059,200,000港元，较去年同期的978,500,000港元增长8.2%[7] - 公司在本财政期间的毛利为640,700,000港元，毛利率为37.7%，与去年同期的37.2%基本持平[9] - 公司在本财政期间确认减值亏损598,500,000港元，较去年同期的660,900,000港元减少9.4%[18] - 公司截至2024年9月30日的净负债约为3,121,200,000港元，净流动负债约为4,751,800,000港元，期间产生亏损约442,900,000港元[115] - 公司截至2024年9月30日止六个月的收入为1,699,926千港元，同比增长9.2%[98] - 公司期内亏损为442,906千港元，较去年同期的546,838千港元有所收窄[98] - 公司截至2024年9月30日的净流动负债为4,751,826千港元，较2024年3月31日的4,924,259千港元有所减少[103] - 公司截至2024年9月30日的非流动资产为1,698,744千港元，较2024年3月31日的2,305,481千港元减少26.3%[103] - 公司截至2024年9月30日的现金及现金等价物为75,455千港元，较2024年3月31日的97,826千港元减少22.9%[103] - 公司截至2024年9月30日的应收购贸易账项及票据为1,362,700千港元，较2024年3月31日的1,037,155千港元增长31.4%[103] - 公司截至2024年9月30日的存货为531,341千港元，较2024年3月31日的402,669千港元增长32.0%[103] - 公司截至2024年9月30日的净负债为3,121,165千港元，较2024年3月31日的2,685,253千港元增加16.2%[105] - 公司截至2024年9月30日的累计亏损为3,564,666千港元，较2024年3月31日的3,121,760千港元增加14.2%[107] - 公司截至2024年9月30日止六个月的经营业务所得净现金为227,332千港元，较2023年同期的193,760千港元增长17.3%[110] - 公司购买物业、厂房及设备的现金流出为41,464千港元，较2023年同期的42,920千港元减少3.4%[110] - 公司截至2024年9月30日的一年内到期可换股票据及贷款票据分别为3,740,700,000港元和642,400,000港元，现金及现金等价物为75,500,000港元[114] - 公司截至2024年9月30日止六个月的除税前亏损为286,950千港元，较2023年同期的270,873千港元扩大5.9%[124][127] - 公司截至2024年9月30日止六个月的可换股票据衍生工具部分之公平值变动为164,952千港元，较2023年同期的326,267千港元减少49.4%[124][127] - 公司截至2024年9月30日止六个月的财务成本为343,148千港元，较2023年同期的317,302千港元增加8.1%[124][127] - 2024年9月30日止六个月的利息收入为452千港元，较2023年同期的365千港元有所增加[131] - 2024年9月30日止六个月的政府补贴为862千港元，较2023年同期的803千港元有所增加[131] - 2024年9月30日止六个月的净汇兑亏损为660千港元，较2023年同期的11,555千港元大幅减少[132] - 2024年9月30日止六个月的可换股票据实际利息开支为241,442千港元，较2023年同期的211,244千港元有所增加[135] - 2024年9月30日止六个月的中国企业所得税为67,639千港元，较2023年同期的41,996千港元有所增加[137] - 2024年9月30日止六个月的蒙古企业所得税为95,044千港元，较2023年同期的217,251千港元大幅减少[137] - 2024年9月30日止六个月的每股基本亏损为442,906千港元，较2023年同期的546,838千港元有所减少[147] - 公司未在报告期间派付、宣派或建议派付股息[144] - 公司截至2024年9月30日止六个月的物业、厂房及设备添置总额为41,464千港元，较2023年同期的43,738千港元有所减少[151] - 公司对胡硕图相关资产进行减值测试，确认减值亏损598,493千港元，较2023年同期的660,943千港元有所减少[154] - 胡硕图相关资产在2024年9月30日的账面值为1,639,560千港元，较2023年同期的443,038千港元大幅增加[156] - 公司勘探及评估资产在2024年9月30日的总值为2,157千港元，较2023年4月1日的1,689千港元有所增加[159] - 公司应收贸易账款及票据在2024年9月30日的总值为1,362,700千港元，较2024年3月31日的1,037,155千港元有所增加[163] - 公司应收贸易账款及票据中，逾90天的账款在2024年9月30日为850,906千港元，较2024年3月31日的498,714千港元大幅增加[164] - 公司向供应商背书票据的账面值在2024年9月30日为152,980千港元，较2024年3月31日的129,998千港元有所增加[167] - 公司向银行贴现票据的账面值在2024年9月30日为369,093千港元，较2024年3月31日的131,912千港元大幅增加[167] - 公司已转让及终止确认的背书票据总账面值为104,100,000港元，贴现票据总账面值为218,967,000港元[168] - 公司存货中煤炭价值为509,310千港元，物资及供应品价值为22,031千港元[170] - 公司其他应收款项为34,710千港元，预付款项为45,951千港元，按金为3,811千港元[171] - 公司应收增值税为331,865千港元，其中94.8百万港元已由蒙古税务局确认[172] - 公司应付贸易账款总额为363,323千港元，其中0至30天的账款为150,539千港元[175] - 公司其他应付账款及应计费用总额为1,236,265千港元，其中其他应付账款为564,164千港元[176] - 公司应付特许权使用费为622,641千港元[177] - 公司可换股票据及贷款票据总额为3,740,689千港元，其中债务部分为3,733,129千港元[179] - 公司2020年可换股票据本金为3,438,058,423港元，到期日为2025年3月6日[181] - 2020年可换股票据的债务部分实际利率为14.26厘[184] - 2020年可换股票据的衍生工具部分采用二项式估值模式进行估值，波幅为77.62%[185][186] - 2020年可换股票据的衍生工具部分公平值参考独立估值师的估值报告确定[188] - 3厘ZV可换股票据延期至2024年11月21日，年票面利率为3厘[191] - 公司法定股本为15,000,000,000股，每股面值0.02港元，已发行股本为188,125,849股，金额为3,763千港元[192] - 2021年1月18日授予的购股权尚未行使，数量为16,300,000股，加权平均行使价为1.310港元[197] 市场与行业趋势 - 公司预计未来四年焦煤价格的平均全年增长率为-0.25%，较上一期的-4.26%有所改善[16] - 公司在本财政期间的贴现率为28.66%，较上一期的35.06%有所下降[16] - 公司在本财政期间的焦煤现时每吨平均价格为184美元，较上一期的213美元下降13.6%[16] - 2024年上半年中国国内生产总值增长5%，达到人民币61.68万亿元（8.49万亿美元）[21] - 2024年首九个月全球粗钢产量为1,394百万吨，同比下降1.9%，中国粗钢产量为768.5百万吨，同比下降3.6%[22] - 2023年全球煤炭需求增长2.6%，达到87亿吨，创历史新高[22] - 2024年上半年中国进口焦煤57.38百万吨，同比增长25.8%，主要来自蒙古和俄罗斯[25] - 公司向中国及蒙古客户销售焦煤、动力煤及原煤收入为1,699,900,000港元，同比增长9.2%[26] - 公司预计2024年及2025年全球经济增长率将稳定在3.2%[58] - 中国2024年首三季度工业产出及对外贸易分别增长5.8%及5.3%，预计全年国内生产总值增长5%[60] - 2024年全球钢铁需求量预计下降0.9%至17.51亿吨，2025年将反弹1.2%至17.72亿吨[60] - 2024年全球煤炭需求预计与上年持平，2025年将小幅下降0.3%[61] - 2024年首九个月蒙古出口煤炭59.1百万吨，同比增长26.3%，目标为78.1百万吨[62] 税务与法律事务 - 公司附属公司新疆蒙科能源科技有限公司因不符合“西部大开发税收优惠政策”，需补缴税款及滞纳金共计人民币65,000,000元，已支付49,510,000元[38] - 公司附属公司MoEnCo因少报销售收入，需补缴税款总额调整至约929,800,000港元[39] - 公司于2024年3月31日已就税务纠纷计提总额为273,000,000港元的额外拨备[42] 公司治理与股东信息 - 公司不计划派发2024年中期股息[68] - 鲁连城先生及其全资拥有的Golden Infinity Co., Ltd持有公司634,324,270股，持股比例为337.18%[69] - 翁绮慧女士持有公司1,827,250股，持股比例为0.97%[69] - 鲁士奇先生持有公司1,500,000股，持股比例为0.80%[69] - 鲁士伟先生持有公司1,500,000股，持股比例为0.80%[69] - 鲁士中先生持有公司500,000股，持股比例为0.27%[69] - 杜显俊先生持有公司635,000股，持股比例为0.34%[69] - 徐庆全先生持有公司512,500股，持股比例为0.27%[69] - 刘伟彪先生持有公司505,030股，持股比例为0.27%[69] - 李企伟先生持有公司500,000股，持股比例为0.27%[69] - Cheng Yu Tung Family (Holdings) Limited及其关联公司持有公司2,698,101,424股，持股比例为1,434.20%[73] - 公司于2024年9月30日在香港、蒙古及中国共聘用875名全职雇员[92] - 公司董事鲁士中先生自2024年8月13日起由非执行董事调任为执行董事[95] - 公司雇员合计持有7,200,000股期权，行使价为每股1.310港元[83] - 公司未在财政期间购买、出售或赎回任何上市证券[85] - 公司董事会确认在财政期间遵守了证券交易的标准守则[91] - 公司审核委员会由三名独立非执行董事组成，具备会计及财务管理专业知识[96] - 公司董事会包括五名执行董事、一名非执行董事及三名独立非执行董事[97] - 公司主席因公务未能出席2024年股东周年大会，由审核委员会及薪酬委员会主席主持[86] - 公司已采纳董事进行证券交易的自订守则，条款不较上市规则宽松[87] - 公司为提升企业管治透明度，已将守则及雇员指引登载于公司网站[90] 资产与负债 - 公司持有十项矿产许可证，包括九项采矿许可证和一项勘探许可证[32] - 公司于2024年9月30日确认净负债约3,121,200,000港元及净流动负债约4,751,800,000港元[44] - 公司于2024年9月30日的现金及银行结余为75,500,000港元，流动比率为0.34[45] - 公司于2024年财政期间产生资本开支约41,500,000港元[47] - 公司应收贸易账项大部分无逾期，应收票据为不计息银行承兑票据，结算由中国持牌银行提供担保[48] - 公司预付增值税为331,900,000港元，较2024年3月31日的280,000,000港元有所增加[49] - 公司透过损益按公平值列账的金融资产价值为25,000,000港元，占总资产的0.6%，投资于北京北大青鸟环宇科技股份有限公司的权益为5.58%[50] - 公司资产负债比率为1.27，较2024年3月31日的1.25有所上升[53] - 煤炭开采资产从2024年3月31日的4,120,617千港元减少至2024年9月30日的4,030,035千港元[129]

项目概况 - 内蒙古能源集团2023年实施的670万千瓦新能源项目顺利收官，包括杭锦风光火储热生态治理项目、鄂尔多斯采煤沉陷区100万千瓦光伏项目等[1][2] - 杭锦风光火储热生态治理项目位于内蒙古鄂尔多斯市杭锦旗锡尼镇，建设规模为170万千瓦，其中风电160万千瓦，光伏10万千瓦[1] - 项目全容量并网投运后，年平均上网电量约34.46亿千瓦时，每年可节约标准煤约143万吨，减少二氧化碳排放量370万吨[1] - 鄂尔多斯采煤沉陷区100万千瓦光伏项目年发电量达18.5亿千瓦时，可满足66万户居民一年的生活用电需求，每年可节约标准煤约56万吨，减少二氧化碳排放量155万吨[2] 项目建设 - 内蒙古能源集团在项目申报时重点抓建设用地、环评手续等工作，保证项目前期手续的完整合规[3] - 公司组建6个项目公司，成立项目建设指挥部、项目部，深入开展市场调研，科学合理进行设备选型[3] - 项目建设按照投产目标倒排工期，优化路径，挂图作战，流水作业，因地制宜增加工作面，实行"两班倒"作业[3] - 针对现场施工人数多、施工转场次数多、线缆敷设路径多等特点，制定相应安全管控措施与预案，减少超危大工程施工工序，增加吊装作业窗口期[4] 项目成果 - 巴彦淖尔100万千瓦光储+生态治理项目治理沙漠3万亩，打造乌兰布和光伏治沙样板工程[4] - 四子王旗100万千瓦风储项目是全国第一个在7个月内建成并网的百万千瓦级山地风电项目，创造山地风电建设速度最快纪录[4] - 化德县100万千瓦风光储项目每年可减排二氧化碳253.3万吨，节约标准煤约88万吨[4] - 东苏巴彦乌拉100万千瓦风储项目是行业首次采用陆上最大机型10兆瓦级风机并投入商业运营的项目[4] 公司战略 - 内蒙古能源集团全面提升新能源规划、设计、咨询、施工、监理、调试、运维、装备制造全产业链建设运营能力，深化与先进新能源装备制造企业的共赢合作[5] - 公司是自治区直属大型能源企业，在运在建装机容量规模排名自治区发电企业首位，新能源项目建设水平行业领先[5] - 公司率先在国内百万千瓦级新能源基地批量化使用陆上最大单机容量10兆瓦风机[5] - 2024年公司力争再并网1300多万千瓦新能源项目，新能源在运装机容量将首次超过火电装机容量[6] 行业影响 - "670"项目总装机670万千瓦，分布于自治区4个盟市、7个旗县，充分利用当地自然资源禀赋，推动地方经济发展、绿电替代、生态文明建设[2] - 项目在推动自治区做强做优做大新能源产业链、筑牢我国北方重要生态安全屏障等方面意义重大[2] - 公司紧抓快干新能源，坚持以新能源带动新型储能、绿氢绿氨、装备制造等战略新兴产业协同发展，着力推动能源结构转型升级[6]

财务表现 - 公司截至2024年9月30日止六个月的收入为1,699,926千港元，同比增长9.2%[1] - 公司截至2024年9月30日止六个月的毛利为640,711千港元，同比增长10.7%[1] - 公司截至2024年9月30日止六个月的净亏损为442,906千港元，同比减少19.0%[1] - 公司截至2024年9月30日止六个月的每股基本及摊薄亏损为2.35港元，同比减少19.2%[1] - 公司截至2024年9月30日止六个月的其他全面收益为6,994千港元，去年同期为亏损31,279千港元[3] - 公司截至2024年9月30日的非流动资产为1,698,744千港元，较2024年3月31日减少26.3%[5] - 公司截至2024年9月30日的流动负债为7,160,847千港元，较2024年3月31日增加4.8%[5] - 公司截至2024年9月30日的净流动负债为4,751,826千港元，较2024年3月31日减少3.5%[5] - 公司截至2024年9月30日的净负债为3,121,165千港元，较2024年3月31日增加16.2%[7] - 公司净负债约为3,121,200,000港元，净流动负债约为4,751,800,000港元，期间亏损约442,900,000港元[11] - 公司截至2024年9月30日止六个月的财务成本为345,432千港元，其中包括可换股票据的实际利息开支241,442千港元和贷款票据的实际利息开支61,848千港元[24] - 公司截至2024年9月30日止六个月的其他收入为3,490千港元，其中包括利息收入452千港元和政府补贴862千港元[20] - 公司截至2024年9月30日止六个月的其他收益及亏损为6,497千港元，主要包括金融资产公平值变动亏损5,921千港元和净汇兑亏损660千港元[26] - 公司截至2024年9月30日的煤炭开采分部资产为4,030,035千港元，较2024年3月31日的4,120,617千港元有所下降[21] - 公司截至2024年9月30日止六个月的税前亏损为442,906千港元，较2023年同期的546,838千港元有所减少[35] - 公司在中国和蒙古的企业所得税分别为67,639千港元和95,044千港元，总计155,956千港元[29] - 公司对胡硕图相关资产进行减值测试，确认减值亏损598,493千港元，较2023年的660,943千港元有所减少[40] - 公司雇员福利开支（扣除关联方补偿）为39,957千港元，较2023年同期的36,823千港元有所增加[27] - 公司物业、厂房及设备的折旧为49,933千港元，较2023年同期的26,809千港元大幅增加[27] - 公司无形资产摊销为6,187千港元，较2023年同期的2,563千港元有所增加[27] - 公司添置物业、厂房及设备的总额为41,464千港元，较2023年同期的43,738千港元有所减少[37] - 公司物业、厂房及设备在2024年9月30日的账面值为2,029,025千港元，计提减值亏损541,403千港元，减值后账面值为1,487,622千港元[42] - 公司无形资产在2024年9月30日的账面值为207,103千港元，计提减值亏损56,564千港元，减值后账面值为150,539千港元[42] - 公司应收贸易账款及票据在2024年9月30日的总额为1,362,700千港元，较2024年3月31日的1,037,155千港元有所增加[43] - 公司应收贸易账款及票据中，逾90天的账款在2024年9月30日为850,906千港元，较2024年3月31日的498,714千港元大幅增加[45] - 公司应付贸易账款在2024年9月30日的总额为363,323千港元，较2024年3月31日的337,406千港元有所增加[46] - 公司可换股票据的债务部分在2024年9月30日为3,733,129千港元，衍生工具部分为7,560千港元，总计3,740,689千港元[47] - 公司2020年可换股票据的本金为3,438,058,423港元，到期日为2025年3月6日，年利率为3厘[50] - 销售成本为1,059,200,000港元，同比增长8.2%，主要由于销售活动增加[59] - 毛利为640,700,000港元，毛利率为37.7%，与去年基本持平[60] - 其他净亏损改善，主要由于人民币走强，汇兑净亏损减少10,900,000港元[61] - 可换股票据衍生工具部分公平值变动产生收益165,000,000港元，较去年减少49.4%[64] - 财务成本中，可换股票据债务部分利息费用按实际年利率14.26厘计算[68] - 公司净负债为31.212亿港元，净流动负债为47.518亿港元[92] - 公司现金及银行结余为7550万港元，流动比率为0.34[93] - 物业、厂房及设备减值亏损为5.414亿港元[95] - 公司资产负债比率为1.27[100] - 公司无重大或然负债[105] 煤炭业务 - 公司主要收入来源为煤炭开采业务，截至2024年9月30日止六个月的分部收入为1,699,926千港元，分部亏损为76,440千港元[16] - 公司在2024年财政期间售出约1,006,900吨焦精煤，平均售价为每吨1,685.7港元，较2023年的1,714.2港元有所下降[58] - 公司在2024年财政期间售出约24,300吨动力煤，平均售价为每吨44.0港元，较2023年的19.3港元大幅上升[58] - 公司在2024年财政期间售出约28吨原煤，平均售价为每吨719.9港元，较2023年的690.1港元有所上升[58] - 矿场资产可收回金额评估中，焦煤现时每吨平均价格为184美元，较上一财政年度下降13.6%[65][67] - 公司在本财政期间向中国及蒙古客户销售焦煤、动力煤及原煤收入为1,699,900,000港元，同比增长9.2%[73] - 公司在本财政期间毛焦煤产量为2,035,600吨，动力煤产量为2,208,700吨，分别较2023年增长28.6%和101.1%[74] - 公司在本财政期间加工1,236,200吨毛煤，产生978,900吨原焦煤，平均回收率为79.2%[76] - 公司在本财政期间从蒙古运送到新疆的原焦煤为1,662,300吨，较2023年增长18.9%[77] - 公司在本财政期间向最大客户销售531,700吨焦精煤，占公司收入的53.2%[78] - 公司持有十项矿产许可证，包括九项采矿许可证和一项勘探许可证[79] 税务与融资 - 公司收到蒙古税务局修订后的税款催告函，追收税款总额调整至约929,800,000港元[33] - 公司对不确定的税务状况进行评估，并计提29,900,000港元的额外税项拨备[33] - 新疆蒙科因不符合西部大开发税收优惠政策，需补缴税款及滞纳金合计约人民币65,000,000元[87] - 蒙古税务局要求MoEnCo补缴税款总额调整至约9.298亿港元，主要因少报销售收入[88] - MoEnCo收到另一封催缴通知，要求补缴4.033亿港元特许权使用费[88] - 公司已计提2.73亿港元额外拨备以应对不确定税务状况[90] - 公司已获得鲁连城先生提供的1,900,000,000港元融资，其中839,600,000港元为已动用本金，未动用融资余额1,060,400,000港元有效期至2026年3月24日[10] - 公司成功将贷款票据还款期延后至2025年6月底[91] 市场与行业 - 2024年上半年中国国内生产总值增长5%，达人民币61.68万亿元[69] - 2024年首九个月中国原煤产量为34.8亿吨，同比增长0.6%，进口煤炭3.9亿吨，同比增长11.9%[71] - 2024年上半年中国进口焦煤57.38百万吨，同比增长25.8%，主要来自蒙古及俄罗斯[71] - 中国从蒙古进口焦煤在2024年前九个月达到43.41百万吨，同比增长15.2%[72] - 2024年及2025年全球经济预计增长率为3.2%[106] - 2024年中国钢铁需求预计下降3%，2025年再下降1%[107] - 2024年全球钢铁需求量预计下降0.9%至17.51亿吨，2025年反弹1.2%至17.72亿吨[107] - 2024年中国焦煤消费量预计为595.64百万吨，较2023年微增0.9%[109] - 2024年首九个月中国进口焦煤89百万吨，同比增长22.1%[109] - 蒙古2024年首九个月出口煤炭59.1百万吨，同比增长26.3%[109] - 蒙古设定2024年出口78.1百万吨煤炭的目标[109] - 2024年全球煤炭需求预计与上年持平，2025年预计下降0.3%[109] 公司治理 - 公司于2024年9月30日聘用875名全职雇员[111] - 审核委员会由三名独立非执行董事组成，包括刘伟彪先生（主席）、徐庆全先生和李企伟先生[118] - 审核委员会已审阅公司截至2024年9月30日止六个月的未经审核简明综合财务报表，并对会计处理方法无异议[118] - 董事会由九名董事组成，包括五名执行董事、一名非执行董事和三名独立非执行董事[119] 投资与股权 - 公司持有北京北大青鸟环宇科技股份有限公司5.58%的股权，价值2500万港元[98]

蒙古经济与贸易 - 2023年蒙古经济增长率为7.1%预计2024年为4.8%[11] - 2023年蒙古进出口额较2022年激增54%[11] - 2023年蒙古煤炭产量约81百万吨同比激增118%[12] - 2023年蒙古出口至中国煤炭约66.38百万吨较2022年激增123%[12] - 2023年中国进口焦煤100百万吨同比增长60.6%[12] - 2023年蒙古煤炭累计出口量达70百万吨[54] - 2023年蒙古举行204场煤炭竞拍交易14.9百万吨煤炭成交价达7.3万亿图格里克(21.5亿美元)拍卖煤炭平均价格上涨8.5%[61] 公司煤炭业务相关数据 - 公司2024财年煤炭出口量达2707100吨[13] - 公司2024财年焦煤平均售价从每吨2123.4港元降至每吨1796.5港元[13] - 公司2024财年毛煤产量较上财年激增164.95%达约7112200吨[14] - 公司2024财年煤炭销售量约1873600吨较上财年提升14.94%[14] - 财政年度集团生产约7112200吨毛煤较2023年2864400吨增加售予客户约1873600吨煤炭较2023年1630000吨增加[26] - 财政年度集团售出约1742900吨焦精煤约76900吨动力煤约53800吨原煤[27] - 焦精煤动力煤原煤平均售价分别约为每吨1796.5港元24.4港元695.3港元[27] - 财政年度公司向中国及蒙古客户销售煤炭录得收入31.732亿港元较上一财政年度上升9.22%[46] - 财政年度内向最大客户销售约945500吨焦精煤占集团财政年度收入约54.04%[52] - 财政年度在新疆有九名其他焦煤销售客户在中国其他地区有三名客户[52] 全球经济与中国经济数据 - 国际货币基金组织预测2024及2025年全球经济皆增长3.2%[15] - 2023年中国国内生产总值增长约5.2%超越2022年3%增长率[39] - 2024年第一季度中国国内生产总值增长5.3%达到29.63万亿元[39] - 2023年全球粗钢总产量为18.882亿吨与上一年持平[40] - 2024年第一季度中国粗钢产量为2.566亿吨同比下降1.9%[40] - 2024年第一季度中国钢材出口量接近2600万吨同比增长30.7%[40] 公司财务状况 - 财政年度销售成本为1986300000港元[28] - 毛利率约为37.4%与2023年基本持平[29] - 财政年度净亏损包括投资公平值亏损20700000港元汇兑净亏损30100000港元[30] - 行政开支大幅增加因税务罚款及不当损失拨备[31] - 二零二零年可换股票据兑换期权衍生工具公平值变动收益959300000港元[32] - 根据可收回金额评估财政年度确认减值亏损拨回10.913亿港元2023年为减值亏损13.609亿港元[36] - 公司发行可换股票据债务部分利息费用按实际年利率14.26厘2023年相同[37] - 来自一名董事垫款利息费用按香港最优惠年利率加3厘计算方法与以往财政年度相同[37] - 贷款票据利息按实际年利率22.37厘2023年相同[37] - 2024年3月31日公司有净负债26.853亿港元及净流动负债约49.243亿港元[80] - 鲁连城先生提供19亿港元融资2024年3月31日未动用融资结余9.316亿港元[80] - 2024年3月31日公司借贷共52.514亿港元（2023年：59.626亿港元）[80] - 2024年3月31日公司现金及银行结余为9780万港元（2023年：6030万港元）流动比率为0.28（2023年：0.68）[81] - 物业厂房及设备账面价值增加源于拨回减值亏损965100000港元2023年为计提减值亏损1231500000港元本集团财政年度资本开支约122400000港元2023年为227200000港元[82] - 透过损益按公允价值列账之金融资产2024年3月31日公允价值为30900000港元2023年为51600000港元占集团总资产约0.7%2023年为1.8%集团收到青鸟股息6200000港元2023年无[85] - 其他应收账项预付款项及按金中预付增值税280000000港元2023年为197300000港元[84] - 2024年3月31日集团资产负债率为1.25 2023年为2.1[87] 公司税务相关 - 新疆蒙科因税务争议2023纳税年度按25%计提所得税并计提1.321亿港元额外税项拨备[74] - 蒙古税务局对MoEnCo2017 - 2020财政年度追收税款约4.064亿港元（5210万美元）[75] - 经重新调查后MoEnCo被追收税款总额调整至约9.298亿港元[77] - 2024年5月6日MoEnCo被要求缴纳4.033亿港元的补加税[78] - 截至2024年3月31日已对不确定税务状况评估并计提2.73亿港元额外税项拨备[79] - 蒙古企业所得税按累进制收取首60亿蒙古图格里克应课税年度收入为10%超出部分为25%[118] 公司运营风险 - 集团业务受煤炭市场周期性和价格波动影响[93] - 集团业务受政策法规影响[99] - 若蒙古政府收紧税收政策或提高税率将影响公司在蒙古的溢利及业务可持续性[124] - 若许可证持有人存在多种情况会被撤销矿产许可证[106] - 若许可证持有人未能遵守矿产资源法其他规定或相关法律法规许可证可能被暂停或撤销[112] - 蒙古政治经济状况变化可能对公司产生不利影响公司资产或业务可能被国有化征用或没收[113] - 若公司未能符合环境法律法规可能需采取补救措施影响业务财务状况和经营业绩[115] - 公司运营依赖多个承包商若承包商无法提供服务且无解决方案运营将受严重影响[116] - 公司运营依赖蒙古燃料供应状况[116] - 公司煤炭运输依赖胡硕图公路若公路损坏未修缮运输可能中止[116] 公司未来计划与投资 - 计划建造全新干选煤炭处理厂预计2025年下半年开始运营[20] - 集团财政年度除建造干选厂外无重大投资无附属公司联营公司合营企业重大收购出售事项[88] - 截至报告日除搬迁配套设施外无重大投资或资本资产具体未来计划[89] 公司资产相关 - 集团持有十项矿产许可证包括九项采矿许可证一项勘探许可证[53] - 公司在蒙古西部有勘探及采矿专营权[128] - 胡硕图煤炭项目采矿许可证为期70年根据JORC标准报告有约141百万吨原地资源[130] - 自2015年开始煤炭商业生产以来开采了约19.6百万吨毛煤根据JORC标准剩余原地资源为121.4百万吨[137] - 2024年3月31日集团无资产抵押[87] 公司治理结构 - 公司董事会由9名成员组成包括4名执行董事2名非执行董事3名独立非执行董事[149] - 公司已应用企业管治守则第二部分所载原则并遵守当中所载守则条文除部分偏离情况外[138] - 公司已采纳董事进行证券交易的自订守则并为相关雇员订立书面指引[142][143] - 全体董事及相关雇员在业绩公布前特定期间不得买卖公司证券及衍生工具[144][145] - 公司已为集团董事及主管人员安排董事及主管责任保险范围每年检讨[148] - 财政年度董事会基本满足上市规则第3.10A条有关独立非执行董事占董事会成员至少三分之一规定[157] - 所有独立非执行董事财务独立于公司及其附属公司[158] - 董事由董事会委任后需在下一届股东大会经股东选举执行董事和非执行董事至少每三年经股东重选一次[159] - 潜在新董事按提名政策和成员多元化政策以能对董事会表现有正面贡献的技能和经验为标准甄选[160] - 独立非执行董事未参与日常管理并对董事会审议事项发表独立意见确保企业管治和财政廉洁[165] - 财政年度董事会未修订公司股息政策[167] - 除特定人员有亲属关系外董事间无重大关系可自主独立判断[168] - 财政年度董事会主席为鲁先生董事总经理为翁绮慧女士[169] - 主席职责为领导董事会制定业务策略确保董事会有效运作[170] - 公司设有薪酬委员会、审核委员会及提名委员会并明确各委员会职权范围[174] - 薪酬委员会包括三名独立非执行董事并委任外聘顾问[175] - 审核委员会包括三名独立非执行董事审查公司财务状况等[177] - 提名委员会由执行与独立非执行董事组成履行多种职责[182] - 列出各董事出席董事会会议及委员会会议等记录[184] - 各董事应声明是否存在利益冲突[187] - 主席与独立非执行董事每年至少单独会面一次[187] - 全体董事有机会提出董事会议程事项[187] - 董事会定期会议至少提前十四日通知[187] - 董事应参与持续专业发展[188] 公司审计相关 - 安永于二零二三年股东周年大会上被委任为公司独立核数师[190] - 审计服务已付/应付费用为5000千港元[190] - 非审计服务已付/应付费用为1536千港元[190] 公司信息披露 - 公司每月提供主要营运及财务资料供董事评估表现[193] - 公司网站刊载集团全面消息资料供股东及利益相关者查询[195] - 公司网站可查阅最新及过往报告公告等资料且定期更新[196] 公司风险管理与内部监控 - 董事会负责集团风险管理及内部监控系统[197] - 董事会设立识别评估管理集团重大风险的持续运作程序[198] - 董事会检讨集团风险管理及内部监控确保政策程序充足[199] - 公司风险管理及内部监控系统旨在管理风险不能绝对保证无重大错报或损失[200] 蒙古地理与人口经济分布 - 蒙古46%的人口居住在乌兰巴托75.8%的企业以及84%的贸易和服务业集中在乌兰巴托国内生产总值63%来自乌兰巴托[62] 公司工程合约相关 - 工程总承包合约与竞业限制协议总价为人民币1.0475亿元（约1.1523亿港元）[71] 公司董事性别比例 - 董事会有八名男性董事一名女性董事员工性别比例男性74%女性26%[155]

财务表现 - 本公司截至2024年3月31日止年度的收入为3,173,215千港元，较去年同期增长9.4%[1] - 本公司截至2024年3月31日止年度的毛利为1,186,888千港元，较去年同期增长9.3%[1] - 本公司截至2024年3月31日止年度的除税前溢利为2,214,039千港元，较去年同期增长161.6%[1] - 本公司截至2024年3月31日止年度的每股基本及摊薄盈利为8.92港元，较去年同期改善[1] - 本公司2024年度的溢利为1,677,921千港元，较去年同期增长[2] - 本公司2024年度的全面收益为1,651,593千港元，较去年同期改善[2] - 本公司2024年度的非流动资产总值为2,305,481千港元，较去年同期增长98.6%[3] - 本公司2024年度的流动资产总值为1,909,880千港元，较去年同期增长16.5%[3] - 本公司2024年度的净流动负债为(4,924,259)千港元，较去年同期恶化[3] - 本公司2024年度的非流动负债总值为66,475千港元，较去年同期减少[4] 资产负债情况 - 本集团于2024年3月31日确认有净负债约2,685,300,000港元和净流动负债约4,924,300,000港元[12] - 若再融资方案无法实施，本集团将需要调整资产账面值以减值，并重新分类非流动资产和非流动负债[13] - 本年度首次采用新订及经修订香港财务报告准则，包括保险合约、会计政策披露、会计估计等[14] - 本集团委任独立估值师对相关资产进行可收回金额评估，已出现减值虧損撥回迹象[18] - 2024年3月31日对相关资产进行了减值测试，确认减值虧損撥回1,091,300,000港元[19] 税务情况 - 中國企業所得稅在2024年为233,527千港元，较2023年的50,985千港元增长[39] - 蒙古企業所得稅在2024年为262,073千港元，较2023年的170,745千港元增长[39] - 新疆蒙科计提132,100,000港元额外稅款撥備[42] - MoEnCo收到經修訂稅項催告函，追收稅款總額調整至929,800,000港元[45] - MoEnCo收到催繳通知，要求繳納403,300,000港元的補加稅[46] 资金情况 - 公司截至2024年3月31日止年度未派付或建議派付股息[48] - 公司的流动比率为0.28，现金及银行结余为97,800,000港元[142] 业务运营 - 蒙古煤炭產量同比增長118%，向中國出口煤炭同比激增123%[104] - 集團向中國及蒙古客戶銷售焦煤、動力煤及原煤收入上升9.22%[105] - 集團完成土石方剝離工程量，毛焦煤及動力煤產量增加[106] - 集團經乾選煤炭處理廠加工原煤，產生原焦煤出口至新疆[107] - 集團在新疆加工原焦煤產生焦精煤，平均回收率为71.10%[108] 风险与展望 - 2024年展望：全球经济增长预计为3.2%，其中60%来自亚洲，但仍存在风险[151] - 中国消费支出将继续稳定经济增长，制造业活动呈现持续增强迹象[153] - 全球钢铁需求预计将上升，2024年全球不锈钢消耗量将增长3.6%[155] - 2024年中国鋼結構需求乐观，制造业有望成为经济增长焦点[156] - 中国煤炭进口将继续增加，由于能源安全仍是政策核心[157] - 预计2024年中国焦煤进口量将保持高位，蒙古焦煤出口量也将上升[158]