四川和邦生物科技股份有限公司第四期员工持股计划 证券简称：和邦生物 证券代码：603077 债券简称：和邦转债 债券代码：113691 四川和邦生物科技股份有限公司 第四期员工持股计划 二零二六年四月 1 / 21 四川和邦生物科技股份有限公司第四期员工持股计划 声明 本公司及董事会全体成员保证本员工持股计划不存在虚假记载、误导性陈述 或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。本员工持股 计划主要条款与公司 2026 年 3 月 31 日公告的和邦生物第四期员工持股计划（草 案）及其摘要内容一致。 5.公司后续将根据规定披露相关进展情况，敬请广大投资者谨慎决策，注意 投资风险。 3 / 21 四川和邦生物科技股份有限公司第四期员工持股计划 2 / 21 四川和邦生物科技股份有限公司第四期员工持股计划 风险提示 1.本员工持股计划将在本公司股东会表决通过后实施，本员工持股计划实施 后能否达到本员工持股计划的目标存在不确定性。 2.本员工持股计划中有关员工持股计划的资金来源、出资比例、实施方案等 内容属于初步确定的结果，存在不确定性。 3.若员工最终认购金额较低时，本员工持股计划存在不能成立的风 ...

会议信息 - 2026年第一次临时股东会于4月15日在成都召开[2] - 出席会议股东3091人，所持表决权股份3001840889股，占比37.5351%[2] - 9位在任董事全部列席会议[3] 议案表决 - 《第四期员工持股计划（草案）》A股同意票数2972717849，占比99.0298%[4] - 《第四期员工持股计划管理细则》A股同意票数2972666149，占比99.0281%[4] - 《第四期员工持股计划（草案）》部分表决同意票数71947500，占比71.1854%[5] - 《第四期员工持股计划管理细则》部分表决同意票数71895800，占比71.1342%[5] 其他 - 见证律所是北京国枫律师事务所，会议合法有效[6]

北京市东城区建国门内大街 26 号新闻大厦 7 层、8 层 电话：010-88004488/66090088 传真：010-66090016 邮编：100005 北京国枫律师事务所 关于四川和邦生物科技股份有限公司 法律意见书 国枫律股字[2026]A0108 号 致：四川和邦生物科技股份有限公司（贵公司） 北京国枫律师事务所（以下简称"本所"）接受贵公司的委托，指派律师出席并见 证贵公司 2026 年第一次临时股东会（以下简称"本次会议"）。 本所律师根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人 民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股东会规则》（以下简称 "《股东会规则》"）、《律师事务所从事证券法律业务管理办法》（以下简称"《证券法律 业务管理办法》"）、《律师事务所证券法律业务执业规则（试行）》（以下简称"《证券法 律业务执业规则》"）等相关法律、行政法规、规章、规范性文件及《四川和邦生物科技 股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"）的规定，就本次会议的召集与召开程 序、召集人资格、出席会议人员资格、会议表决程序及表决结果等事宜，出具本法律意 见书。 对本法律 ...

北京国枫律师事务所 关于四川和邦生物科技股份有限公司 第四期员工持股计划的 法律意见书 国枫律证字[2026]AN045-1 号 本法律意见书中,除非文义另有所指,下列词语或简称具有如下含义: | 和邦生物、公司 | 指 | 四川和邦生物科技股份有限公司,证券简称"和邦生 | | --- | --- | --- | | | | 物",证券代码为"603077" | | 本次持股计划、 | 指 | 四川和邦生物科技股份有限公司第四期员工持股计划 | | 员工持股计划 | | | | 标的股票 | 블 | 本次持股计划拟受让的公司 A 股普通股股票 | | 本所 | 指 | 北京国枫律师事务所 | | 《公司章程》 | 損 | 《四川和邦生物科技股份有限公司章程》 | | 《公司法》 | 블 | 《中华人民共和国公司法》 | | 《证券法》 | 損 | 《中华人民共和国证券法》 | | 《上市规则》 | 指 | 《上海证券交易所股票上市规则》 | | 《指导意见》 | 指 | 《关于上市公司实施员工持股计划试点的指导意见 | | | | (2025 修订) 》 | | 《监管指引 1 号》 | 指 | 《上海证券 ...

报告行业投资评级 未提及 报告的核心观点 2026年初以来中东地缘政治局势紧张，影响大宗商品供需格局与价格曲线，为资本市场带来结构性投资机遇与挑战，可转债可衔接固收与权益市场，报告筛选出基本面有支撑的上市公司及其可转债，挖掘其“攻守兼备”的配置价值 [5][8] 根据相关目录分别进行总结 引言 2026年初以来中东地缘政治局势紧张，影响全球能源、化工及农产品供应链，改变大宗商品供需格局与价格曲线，为资本市场带来机遇与挑战，可转债兼具防御与增长弹性，可参与结构性行情，报告筛选相关上市公司及可转债，挖掘配置价值 [5][8] 美伊冲突下，哪些转债或更受益 - **和邦生物/和邦转债**：公司依托自有资源，形成“化工+农业+光伏”业务版图，核心产品众多。投资逻辑一是布局蛋氨酸业务，原料与中东油气供应相关，中东局势致蛋氨酸供应缺口扩大、价格上行，公司有产能优势并将把握机遇；二是中东局势使磷肥原料价格上涨、国内外价差扩大，公司相关产品价格上行，调整销售和发货节奏有望提升盈利 [9][10] - **新洋丰/洋丰转债**：公司深耕农资行业，是磷复肥龙头，坚持双主业驱动，形成完整产业链。投资逻辑是磷肥生产需大量硫酸，硫磺是硫酸主要原料，中东是最大硫磺出口区域，美伊局势使硫磺出口下降、价格攀升，推高全球磷肥成本和价格，公司产能大，产品价格上行或贡献业绩，且上游布局使原材料成本控制有优势 [15][17] - **龙星科技/龙星转债**：公司是炭黑生产企业，核心产品为炭黑，供应头部轮胎企业。投资逻辑一是炭黑上游原料价格与国际原油正相关，美伊局势使原油价格上涨，带动煤化工产业链价格上升，公司可上调炭黑出厂价，低价库存产生“库存溢价”释放利润弹性；二是下游轮胎企业高景气，公司与多家头部轮胎企业合作，订单支撑产能满负荷运转 [21][22] - **东方盛虹/盛虹转债**：公司是石化及新材料巨头，打通全产业链，产品丰富。投资逻辑是炼化企业利润受原油价格波动影响，公司正常有1 - 2个月原油库存，中东局势使油价飙升，化工品和成品油价格上涨，库存溢价为短期业绩带来弹性 [27][28] - **顺博合金/顺博转债**：公司是再生铝合金生产企业，贴近下游产业带。投资逻辑是电解铝生产耗能高，中东局势影响能源运输和天然气供应，铝厂有停产风险，全球原铝成本上升支撑铝价，公司以废铝为原料，能耗低，成本优势和抗能源价格波动能力在能源价格高企时放大，且公司正扩张产能 [31][32]

股份回购 - 2024年4月至8月公司回购股份227,027,340股，占总股本2.57%[2] 股份减持 - 2026年计划3月2日至9月1日减持不超176,630,744股，不超总股本2%[2] - 截至2026年3月31日，减持已回购股份23,400,000股，占总股本0.26%[3] - 2026年3月1 - 31日，减持价格区间为2.82 - 3.35元/股[8] - 2026年3月1 - 31日，减持总金额为72,885,716.12元[8] 持股情况 - 减持主体减持前持股数量857,667,072股，持股比例9.71%[4] - 当前持股数量834,267,072股，持股比例9.45%[8] 其他 - 截至2026年3月31日，成交均价为3.11元/股[3] - 原计划减持比例不超过2%，当前减持比例0.26%[8] - 本次减持计划实施存在不确定性[10]

可转债发行 - 2024年10月28日发行460,000.00万元可转换公司债券[3] - “和邦转债”2024年11月19日在上海证券交易所上市交易[3] 转股情况 - 截至2026年3月31日，累计转股金额845,000元，形成股份422,500股，占比0.0048%[2][5] - 2026年1 - 3月转股金额287,000元，形成股份143,500股[2][5] - 截至2026年3月31日，未转股金额4,599,155,000元，占比99.9816%[2][5] 其他信息 - “和邦转债”票面利率分六年不同标准[3] - 2025年5月6日起可转股，转股价格2.00元/股[4] - 转股期至2030年10月27日止[5] - 2026年1 - 3月总股本从8,831,529,228股增至8,831,672,728股[7]

担保情况 - 为乐山和邦农业提供两笔分别1亿和1.5亿担保[4][7][11][12] - 截至公告日对外担保总额68.000652亿，占净资产36.51%[5][15] - 2025年对外担保授权不超60亿[8] 被担保方数据 - 乐山和邦农业2025年9月资产683172.01万元，负债102617.15万元[10] - 2025年1 - 9月营收248891.56万元，净利润12580.82万元[10] 合同信息 - 2026年3月与交行、浦发签担保合同[7][11][12] 其他 - 2025年4月董事会通过对外担保授权议案[8][14] - 公司及子公司无逾期担保及为关联人担保[15]

会议信息 - 2026年第一次临时股东会现场会议4月15日15:00开始，预计半天[3] - 网络投票时间为4月15日多个时段[3] - 现场会议地点在四川成都青羊区[4] - 会议方式为现场记名与网络投票结合[4] 会议议程 - 议程包括参会股东资格审查等[4][5][6] 议案内容 - 议案涉及员工持股计划草案等三项[5][8][11][14] 员工持股计划 - 拟实施第四期员工持股计划，3月31日披露相关内容[9] - 拟定管理细则，3月31日披露[12] - 董事会提请授权办理相关事宜[14]

新策略 - 公司拟推出第四期员工持股计划[1] - 2026年3月30日职工代表大会现场召开，应到实到100人[2] - 大会审议通过员工持股计划草案及管理细则议案，表决均全票通过[3][5][6]