收购信息 - 福华通达化学以现金认购尚纬股份向特定对象发行的股票[6] - 发行完成后收购人持有上市公司权益占发行后总股本超30%，触发要约收购义务[6] - 收购人承诺自发行结束之日起36个月内不转让认购的上市公司股份[6] - 本次收购需经上市公司股东会审议、上交所审核及中国证监会同意注册[6] - 本次收购已在2025年7月16日经双方相关会议审议通过，签订附条件生效的股份认购协议[35] - 发行价格为6.31元/股，认购股份数量不超过181,338,685股，认购金额不超过1,144,247,102.35元[42][44] - 收购前福华化学持有尚纬股份157579200股，占比25.35%；收购后将持有338917885股，占比42.21%[40] 公司股权结构 - 福华集团持有福华化学36593.35万股，持股比例44.25%[15] - 嘉丰国际持有福华化学20105.37万股，持股比例24.31%[16] - 福华集团合计控制福华化学56.32%的股份[19] - 张华持有福华集团99%的股权，合计控制福华化学63.70%的股份表决权[20] 公司财务数据 - 福华化学2024年总资产1344052.07万元、净资产372473.69万元等[26][27] - 福华化学2023年总资产1202693.39万元、净资产360556.19万元等[26][27] - 福华化学2022年总资产1305360.94万元、净资产310635.13万元等[26][27] 未来展望 - 未来12个月内公司或增加电子化学品及双氧水、硫酸业务[64] - 未来12个月内公司不排除筹划资产和业务重组事项[65] 其他 - 2025年4月24日收购人代上市公司偿还500万元资金占用余额[91][93] - 收购人副总经理吴伦飞自查期间买卖股票收益96元交予上市公司[99] - 天职国际和信永中和对福华化学2022 - 2024年度合并财务报告出具标准无保留意见审计报告[102]

公司基本信息 - 福华化学成立于2007年12月10日，注册资本为82,705万元[12] 收购情况 - 收购人拟现金认购上市公司不超过181,338,685股股票[16] - 发行完成后收购人将持有上市公司338,917,885股股份，持股占比42.21%[16] - 收购人承诺自发行结束之日起36个月内不转让本次发行的上市公司股份[18] - 2025年7月16日，福华化学和尚纬股份董事会均审议通过本次收购相关事项[20] - 本次收购尚需上市公司股东会审议、上交所审核及中国证监会同意注册等程序[21][22] 前期增持与竞拍 - 2025年1月27日至2月18日，收购人增持3057.92万股，占总股本4.92%[25] - 2025年3月4日，收购人竞拍取得6500万股，占总股本10.46%，对价300198250元[27] - 2025年4月14日，收购人竞拍取得2600万股，占总股本4.18%，对价122159700元[27] - 2025年4月22日，收购人竞拍取得3600万股，占总股本5.79%，对价184238400元[28] - 收购前，收购人持有15757.92万股，占总股份数25.35%，为控股股东[28] 其他事项 - 收购人副总经理吴伦飞自查期买卖股票收益96元已交予上市公司[31] - 本次收购符合免于发出要约的情形[33] - 截至法律意见书出具日，本次收购已履行现阶段法定程序和信息披露义务[33] - 在自查报告真实准确完整前提下，《收购报告书》签署日前6个月内，收购人及其相关人员无重大证券违法行为[33]

公司基本信息 - 福华化学成立于2007年12月10日，注册资本82705万元，营业期限至无固定期限[13] - 福华集团直接持有福华化学44.25%股份，间接持有12.08%股份，合计控制56.32%股份[17] - 张华合计控制福华化学63.70%股份表决权[18][19] 子公司情况 - 福华化学持有多家子公司100%股份，涉及贸易、环保、科技等多个领域[21][22][24][25] - 福华化学持有乐山市福川盐业有限责任公司93.35%股份、乐山市农福贸易有限公司65%股份等[21] 收购情况 - 收购目的是认可尚纬股份投资价值，提升管控决策力，维护战略稳定[34] - 收购人拟现金认购尚纬股份不超181,338,685股，发行完成后持股338,917,885股，占比42.21%[39] - 本次收购已通过董事会审议，尚需上市公司股东会、上交所、中国证监会等审批[36][37] - 截至《收购报告书》签署日，收购人暂无未来12个月增持或处置计划，承诺36个月不转让本次发行股份[35] - 收购人认购资金源于自有或合法自筹资金，来源合法合规[51] 过往交易 - 2025年1 - 5月收购人多次增持尚纬股份，收购前合计持有15757.92万股，占总股份数25.35%[86][87][88][89] - 2025年3 - 4月有小额股票买卖交易并获得收益[91] 未来展望 - 未来12个月内公司计划增加电子化学品及相应的双氧水、硫酸业务[55] - 未来12个月内公司不排除筹划资产和业务重组事项[57] 其他情况 - 截至法律意见书出具日，公司最近五年未受行政处罚，董监高也无相关处罚或重大诉讼仲裁[27][29] - 发行完成后公司将修改《公司章程》中与注册资本、股本相关的条款[59]

收购信息 - 收购人为福华通达化学股份公司，上市公司为尚纬股份有限公司，财务顾问为华泰联合证券有限责任公司[15] - 福华化学拟现金认购上市公司向特定对象发行的股票[15] - 收购人注册资本82705.00万元[19] - 收购已在2025年7月16日经收购人董事会、上市公司第六届董事会第二次会议审议通过并签《股份认购协议》[41][42] - 收购尚需上市公司股东会、上交所、中国证监会及其他有关机构审批[43] 业绩数据 - 2024年12月31日总资产1344052.07万元，2023年1202693.39万元，2022年1305360.94万元[23] - 2024年12月31日净资产372473.69万元，2023年360556.19万元，2022年310635.13万元[23] - 2024年母公司资产负债率69.32%，2023年68.45%，2022年73.11%[23] - 2024年度营业收入767189.24万元，2023年度692866.43万元，2022年度952861.45万元[23] - 2024年度营业利润68482.72万元，2023年度76347.09万元，2022年度325710.55万元[23] - 2024年度净利润60271.22万元，2023年度59930.04万元，2022年度276967.18万元[23] - 2024年净资产收益率16.18%，2023年16.62%，2022年89.16%[23] 股权结构 - 福华集团持股36593.35万股，持股比例44.25%[30] - 嘉丰国际持股20105.37万股，持股比例24.31%[30] - 陕煤集团榆林化学榆高化工有限责任公司持股4000.00万股，持股比例4.84%[31] - 福华集团直接持有福华化学44.25%股份，间接持有12.08%股份，合计控制56.32%股份[34] - 福华集团注册资本9000万元，张华持股99.00%、张彬持股1.00%[34] - 张华持有福华集团99%股权，合计控制福华化学63.70%的股份表决权[34] 未来展望 - 收购人未来12个月内计划增加电子化学品及相应的双氧水、硫酸业务[47] - 收购人不排除未来12个月内对上市公司进行资产重组的可能[48] 其他要点 - 收购人认购资金来源于自有或合法自筹资金，不涉及证券支付收购价款[37][38][40] - 2025年4月8日收购人完成上市公司10.46%股份登记过户[65] - 收购人向上市公司采购电缆产品，合同签订金额687.52万元[65] - 按发行上限计算，发行后收购人持股超30%将触发要约收购义务，满足条件可免于发出要约[74] - 收购人承诺自发行结束之日起36个月内不转让本次发行股份（同一实控人控制主体间转让除外）[74]

股价表现与交易数据 - 2025年7月30日收盘价8.18元 单日上涨2.63% 换手率3.59% [1] - 成交量22.30万手 成交金额1.81亿元 [1] - 主力资金净流入1842.22万元 占成交额10.19% 其中超大单净流入489.38万元(2.71%) 大单净流入1352.84万元(7.49%) [1] 资金流向结构 - 中单资金净流出929.62万元 占成交额5.14% [1] - 小单资金净流出912.60万元 占成交额5.05% [1] 财务业绩表现 - 2025年一季度营业总收入2.42亿元 同比减少4.15% [1] - 归属净利润1449.43万元 同比增长12.25% [1] - 扣非净利润1742.14万元 同比减少1.87% [1] 财务健康状况 - 流动比率2.552 速动比率2.230 [1] - 资产负债率31.06% [1] 公司基本情况 - 成立于2003年 位于乐山市 从事电气机械和器材制造业 [1] - 注册资本62152.7586万人民币 实缴资本62152.7586万人民币 [1] - 法定代表人叶洪林 [1] 企业投资与经营活动 - 对外投资9家企业 参与招投标项目2305次 [2] - 拥有商标信息53条 专利信息202条 [2] - 获得行政许可85个 [2]

定增方案 - 公司拟向控股股东福华化学发行A股股票 发行价格为6 31元/股 募集资金总额不超过11 44亿元 发行数量不超过1 81亿股 募资大部分用来补充流动资金 [1] - 发行价格相当于定价基准日前20个交易日均价的80% 但较7月17日收盘价8 16元/股折价近30% 引发市场质疑 [1] - 控股股东福华化学全额认购定增股份 持股比例将由25 35%升至42 21%（剔除库存股后为43 13%） 进一步巩固控股地位 [1][2] 公司经营状况 - 2024年营业收入为17 35亿元 同比下降21 39% 归母净利润1634 29万元 同比下降20 06% 扣非归母净利润865 77万元 同比下降31 05% [2] - 2025年半年度业绩预亏 预计归母净利润为-2700万元到-3500万元 扣非归母净利润为-3100万元到-3900万元 [2] - 公司面临原材料价格波动带来的成本控制难题 [2] 行业环境 - 电线电缆行业竞争激烈 市场集中度较低 产品同质化问题严重 大型企业凭借规模优势和品牌影响力占据主导地位 [2] - 受宏观经济环境影响 行业整体需求增长乏力 市场需求收缩直接导致公司营业收入大幅下滑 [2] 转型举措 - 公司试图通过数智化升级和营销网络建设来提升竞争力 但短期内成效尚待观察 [3] - 在行业竞争加剧、业绩持续下滑的背景下 公司未来发展充满不确定性 [3]

股东会议程安排 - 现场会议将于2025年8月1日14点在四川省乐山高新区公司会议室召开，采用现场记名投票与网络投票结合方式 [1] - 网络投票通过交易系统平台在9:15-11:30及13:00-15:00进行，互联网投票平台开放时间为9:15-15:00 [1] - 会议将审议11项议案，包括向特定对象发行股票相关议案、股东回报规划及募集资金管理制度修订等 [1][8][10][16] 定向增发方案核心条款 - 拟发行不超过1.813亿股A股（占发行前总股本30%），发行价6.31元/股，为定价基准日前20日均价的80% [4][5] - 控股股东福华化学全额现金认购，锁定期36个月，募集资金总额不超过11.44亿元 [4][5][14] - 发行价格设置动态调整机制，若遇除权除息将按公式调整（P1=P0-D或P1=P0/(1+N)） [4] 募集资金用途与管理 - 募集资金将全部用于特定项目投资，具体项目明细未披露但总投资额与募资额均为11.44亿元 [5][6] - 允许以自筹资金先行投入项目，待募资到位后置换，不足部分由公司自行补足 [6] - 同步修订《募集资金使用管理制度》以符合最新监管要求 [16] 公司治理相关议案 - 制定2025-2027年股东回报规划，强调现金分红政策连续性和稳定性 [10] - 因增发导致控股股东持股超30%，提请豁免福华化学要约收购义务 [14] - 授权董事会全权处理发行事宜，包括方案调整、申报文件签署及资金账户设立等 [13] 合规性说明 - 公司自查符合《证券法》《注册管理办法》等法规关于定向增发的资格条件 [2] - 独立董事认定关联交易定价合理，未损害中小股东利益 [11] - 已编制前次募集资金使用专项报告并经会计师事务所鉴证 [16]

股票发行 - 发行A股，每股面值1元[16] - 发行价格6.31元/股，不低于定价基准日前20个交易日均价80%[16] - 拟发行不超181,338,685股，不超发行前剔除库存股后总股本30%[17] - 募集资金总额不超114,424.71万元[18] - 发行的股票将在上海证券交易所上市[19] 股东情况 - 发行前福华化学持股25.35%，发行后持股超30%[42] - 福华化学认购新股36个月内不得转让[18][43] 资金使用 - 数智化升级等项目投资15,292.49万元、4,386.60万元、94,745.62万元[19] - 发行前滚存未分配利润由新老股东按持股比例共享[19] 公司规划 - 编制2025年度募集资金使用可行性分析报告[30] - 制订2025 - 2027年股东回报规划[32] - 分析发行对摊薄即期回报影响并提出填补措施[35] 制度报告 - 编制前次募集资金使用情况专项报告，容诚会计师事务所出具鉴证报告[47] - 修订《募集资金管理办法》为《尚纬股份有限公司募集资金使用管理制度》[51] - 2025年7月17日发布《尚纬股份有限公司募集资金使用管理制度》[52]

公司定增计划 - 公司拟向控股股东福华化学发行股票，募集资金总额不超过11.44亿元，发行价格为6.31元/股，发行数量不超过1.81亿股（不超过发行前剔除库存股后总股本的30%）[2][3] - 募集资金用途：1.5亿元用于数智化升级及综合能力提升建设项目，4386.6万元用于营销中心及品牌推广建设项目，9.5亿元补充流动资金[7] - 发行完成后，福华化学持股比例将从25.35%提升至42.21%（剔除库存股后为43.13%）[3][4] 控股股东背景 - 福华化学是农药化工行业龙头企业，2023年实现营业收入76.7亿元，净利润6.03亿元[5] - 控股股东变更发生于2024年5月23日，原控股股东李广胜兄弟合计持股比例降至15.12%[3] 行业竞争与战略 - 特种电缆领域竞争加剧，国外企业通过合资方式进入国内市场，产品同质化严重，竞争从低端延伸至中高端[5] - 行业趋势是智能化升级，多家电缆上市公司通过定增投入数智化项目（如华菱线缆）[7] - 公司核电电缆业务需求稳定增长，但受限于核电站3~5年建设周期，订单反映未来预期[6] 财务状况 - 截至2025年3月31日，公司流动负债占总负债比例达85.67%，存在较高财务风险和短期偿债压力[2][7] - 2024年上半年预计亏损2700万至3500万元，部分因市场竞争加剧[7] - 本次募资将显著优化财务结构，降低资产负债率，提升抗风险能力[7]

亚信安全 - 股东南京亚信乐信等10家合伙企业计划减持不超过1200.03万股，占总股本的3%，减持时间为2025年8月8日至11月7日 [1] - 公司成立于2014年11月，主营业务为向政府、企业客户提供网络安全产品和服务 [1] - 所属行业为计算机–软件开发–横向通用软件 [1] 尚纬股份 - 拟向控股股东福华化学发行不超过1.81亿股股票，募资不超过11.44亿元，用于数智化升级、营销中心建设及补充流动资金 [1] - 公司成立于2003年7月，主营业务为高端特种电缆的研发、生产、销售和服务 [2] - 所属行业为电力设备–电网设备–线缆部件及其他 [3] 安克创新 - 正在研究论证在香港资本市场进行股权融资，以扩大全球化战略布局，尚未确定具体方案 [3] - 公司成立于2011年12月，主营业务为自有品牌消费电子产品的研发、设计和销售 [3] - 所属行业为电子–消费电子–品牌消费电子 [4] 中航西飞 - 董事长吴志鹏因工作变动辞职，辞职后不再担任公司及控股子公司任何职务 [4] - 公司成立于1997年6月，主营业务为军用大中型飞机整机及航空零部件的研发、制造、销售 [4] - 所属行业为国防军工–航空装备Ⅱ–航空装备Ⅲ [5] 天赐材料 - 全资子公司九江天赐与楚能新能源签订协议，2025年至2030年供应不少于55万吨电解液系列产品 [5] - 公司成立于2000年6月，主营业务为精细化工新材料的研发、生产和销售 [6] - 所属行业为电力设备–电池–电池化学品 [7] 广生堂 - 乙肝治疗创新药GST-HG131被纳入突破性治疗品种名单，但短期内不会对业绩产生重大影响 [8] - 公司成立于2001年6月，主营业务为核苷类抗乙肝病毒药物的研发、生产与销售 [9] - 所属行业为医药生物–化学制药–化学制剂 [9] 超卓航科 - 股东航证科创拟减持不超过89.6万股（1%）及179.21万股（2%），减持时间为2025年8月7日至11月6日 [9] - 公司成立于2006年11月，主营业务为定制化增材制造和机载设备维修 [10] - 所属行业为国防军工–航空装备Ⅱ–航空装备Ⅲ [11] 太极集团 - 拟以8000万–1.2亿元回购股份，价格上限28.03元/股，回购股份将用于注销减资 [11] - 公司成立于1979年11月，主营业务为中、西成药的生产和销售 [12] - 所属行业为医药生物–中药Ⅱ–中药Ⅲ [13] 西部材料 - 拟1.25亿元参与控股子公司西诺稀贵定增，后者计划发行1730万股募资1.47亿元用于补充流动资金 [13] - 公司成立于2000年12月，主营业务为稀有金属材料及其合金加工材的研发、生产 [13] - 所属行业为有色金属–小金属–其他小金属 [14] 山推股份 - 拟发行H股并在香港联交所主板上市 [14] - 公司成立于1993年12月，主营业务为建筑工程机械、矿山机械等设备的研发、制造 [14] - 所属行业为机械设备–工程机械–工程机械整机 [15] *ST花王 - 拟以6.66亿元收购安徽尼威动力55.5%股权，进军新能源混合动力汽车高压燃油箱系统领域 [15] - 公司成立于2003年4月，主营业务为生态景观规划与设计、生态环境建设 [16] - 所属行业为建筑装饰–基础建设–园林工程 [17] 泰林生物 - 控股股东一致行动人青岛高得拟减持不超过181.95万股（1.5%），减持时间为2025年8月7日起3个月内 [17] - 公司成立于2002年1月，主营业务为生命科学领域微生物检测与污染控制产品研发 [17] - 所属行业为机械设备–专用设备–其他专用设备 [18] 汇成真空 - 股东深圳南山架桥拟减持不超过300万股（3%），减持时间为2025年8月7日至11月6日 [18] - 公司成立于2006年8月，主营业务为真空镀膜设备研发、生产 [19] - 所属行业为机械设备–专用设备–其他专用设备 [20] 科思股份 - 实控人之一周久京拟减持不超过1427.06万股（3%），减持时间为2025年8月7日起3个月内 [20] - 公司成立于2000年4月，主营业务为日用化学品原料的研发、生产 [21] - 所属行业为美容护理–化妆品–化妆品制造及其他 [22] 中宠股份 - 控股股东一致行动人通怡春晓19号基金拟减持不超过456万股（1.5%），减持时间为2025年8月7日至11月6日 [22] - 公司成立于2002年1月，主营业务为宠物食品的研发、生产 [23] - 所属行业为农林牧渔–饲料–宠物食品 [24] 山高环能 - 拟向山东高速产业投资定增募资不超过7.18亿元，发行后控股股东变更为高速产投 [24] - 公司成立于1988年3月，主营业务为餐厨有机废弃物处理及废弃油脂资源化利用 [25] - 所属行业为公用事业–电力–电能综合服务 [26] 中熔电气 - 拟投资1.14亿元建设赛诺克新能源科技园项目，预计2027年年底竣工 [26] - 公司成立于2007年4月，主营业务为熔断器及相关配件的研发、生产 [26] - 所属行业为电子–其他电子Ⅱ–其他电子Ⅲ [26] 凯盛新材 - 股东华邦健康拟询价转让2000万股（4.75%），受让方为机构投资者且6个月内不得转让 [26] - 公司成立于2005年12月，主营业务为精细化工产品及新型高分子材料的研发、生产 [26] - 所属行业为基础化工–化学原料–其他化学原料 [27] 信测标准 - 控股股东一致行动人高磊拟减持不超过677.92万股（3%），减持时间为2025年8月8日至11月7日 [27] - 公司成立于2000年7月，主营业务为可靠性检测、理化检测等服务 [27] - 所属行业为社会服务–专业服务–检测服务 [28] 楚环科技 - 拟出资999万元（占比33.3%）参与设立合伙企业，投资半导体、新能源等高端制造领域 [28] - 公司成立于2005年6月，主营业务为废气恶臭治理设备的研发、销售 [28] - 所属行业为环保–环保设备Ⅱ–环保设备Ⅲ [29] 山科智能 - 实际控制人及相关股东拟转让19.7%股份，交易完成后长江航天将成为控股股东 [29] - 公司成立于1999年11月，主营业务为智能远传水表及水务管网系统的研发、生产 [30] - 所属行业为机械设备–通用设备–仪器仪表 [30]