证券代码：688299 证券简称：长阳科技 公告编号：2025-035 宁波长阳科技股份有限公司 关于实施回购股份注销暨股份变动的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要提示： 公司于 2025 年 3 月 31 日、2025 年 4 月 16 日召开第四届董事会第二次会议、 第四届监事会第二次会议及 2025 年第三次临时股东大会，审议通过了《关于变 更部分回购股份用途并注销暨减少注册资本的议案》，同意将 2022 年回购方案的 回购股份 1,837,029 股和 2023 年回购方案的回购股份 1,266,993 股合计 3,104,022 股用途进行变更，由"用于员工持股计划或股权激励"变更为"用于 注销并减少注册资本"。公司已于 2025 年 4 月 17 日在上海证券交易所网站 （www.sse.com.cn）和《证券日报》披露了《关于注销部分回购股份并减少注册 资本暨通知债权人的公告》（公告编号：2025-018），自该公告披露之日起 45 日 内，公司未收到任何相关债权人要求公司提前清偿债务 ...

证券代码：688299 证券简称：长阳科技 公告编号：2025-034 宁波长阳科技股份有限公司 关于自愿披露对外投资的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 次投资无需提交董事会、股东大会审议，已经公司总经理办公会审议 通过。 本次认购惠之星股票事项，尚需经惠之星股东会审议通过、尚需 取得全国股转公司出具的同意定向发行的函后方可实施。本次定向发 行能否取得全国股转公司出具的同意定向发行的函尚存在不确定性， 且最终取得同意定向发行的函的时间也存在不确定性。 《关于宁波惠之星新材料科技股份有限公司之股份认购协议》约 定的相关交割条件尚未全部成就，公司尚未取得目标公司的股份，若 交易无法达成，本次交易存在终止的可能。 由于消费电子行业产品更新迭代快，产品创新属性强，产品朝着 轻薄化、智能化等方向发展，下游终端客户必然会对功能性涂层复合 材料供应商的要求越来越高，惠之星作为上游厂商必须加大研发投入， 提升、改进工艺水平，才能满足消费电子类产品的市场需求。如果惠 之星不能正确判断和及时把握行业的发展趋势和工艺技术的演 ...

本次认购惠之星股票事项，尚需经惠之星股东会审议通过、尚需 取得全国股转公司出具的同意定向发行的函后方可实施。本次定向发 行能否取得全国股转公司出具的同意定向发行的函尚存在不确定性， 且最终取得同意定向发行的函的时间也存在不确定性。 证券代码：688299 证券简称：长阳科技 公告编号：2025-034 宁波长阳科技股份有限公司 关于自愿披露对外投资的公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述 或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性依法承担法律责任。 重要内容提示： 宁波长阳科技股份有限公司（以下简称"公司"）拟使用自有资金人民 币 29,900,000.00 元认购宁波惠之星新材料科技股份有限公司（以下简 称"惠之星"）发行的 923,409 股股份，认购价格为每股 32.38 元，本 次认购投资完成后，公司将持有惠之星 1.83%的股份。 根据《上海证券交易所科创板股票上市规则》《公司章程》等规定，本 次投资无需提交董事会、股东大会审议，已经公司总经理办公会审议 通过。 本次投资不构成关联交易，亦不构成《上市公司重大资产重组管理办 法》规定的重大资产重组。 相关风险提 ...

项目进展 - 长阳科技参与的国家重点研发计划项目"低成本高性能生物基聚酯和聚碳酸酯的制备与产业化"课题五完成应用示范现场鉴定 [1] - 项目团队成功开发低成本CBDO合成工艺并突破高Tg、高抗冲击透明聚酯的配方与制备技术 [1] - 相关产品关键指标如可见光透过率、力学强度及耐候性已达到合同要求 [1] 技术成果 - 项目成果包括低成本CBDO及高Tg(共聚酯薄膜玻璃化转变温度)、高抗冲击透明聚酯产业化示范 [1] - 专家团队肯定项目在"产学研用"协同创新中的示范效应 [1] - 技术降低对石油基资源的依赖符合绿色制造与可持续发展趋势 [1] 商业化进程 - 鉴定会标志着项目从技术研发向商业化应用迈出关键一步 [2] - 公司将加速生物基材料在功能膜领域的研发与应用 [2] - 项目助力我国从"材料大国"向"材料强国"转型 [2] 行业影响 - 项目由中科院宁波材料所牵头联合高校及企业(如激智科技)共同推进 [1] - 技术突破涉及生物基聚酯产业链关键环节 [1] - 示范线建设验证了产业化可行性 [1]

会议信息 - 2025年5月13日召开2024年年度股东大会，地点在宁波市江北区庆丰路999号公司一楼会议室[2] - 出席会议股东和代理人58人，所持表决权57,820,293，占公司表决权20.4825%[2] - 公司在任董事7人、监事3人全部出席，董事会秘书出席，高级管理人员列席[4] 议案表决 - 《关于公司2024年年度报告及摘要的议案》等多项议案同意票数57,632,166，比例99.6746%[5][6][7] - 《关于续聘立信会计师事务所为公司审计机构的议案》同意票数57,647,366，比例99.7009%[8] - 金亚东2024年度薪酬议案同意票数57,629,166，比例99.6694%[8] - 李辰和章殷洪2024年度薪酬议案同意票数57,627,166，比例99.6659%[9][10] 分红情况 - 持股5%以上普通股股东现金分红同意票数56,907,508，比例100.0000%[11] - 持股1%以下普通股股东现金分红同意票数724,658，比例79.3897%[11] - 市值50万以下普通股股东现金分红同意票数219,223，比例72.0298%[11] 其他 - 本次股东大会见证律师事务所为国浩律师（上海）事务所，律师为张隽、王恺[13] - 律师认为公司本次股东大会召集和召开程序合法有效[13] - 公告于2025年5月14日由宁波长阳科技股份有限公司董事会发布[15]

会议信息 - 2024年年度股东大会由2025年4月21日第四届董事会第三次会议提议召开[3] - 股东大会于2025年5月13日14点在宁波公司一楼会议室召开[4] - 出席股东及代理人58人，代表股份57,820,293股，占57,820,293股，占公司有效表决权股份总数的20.4825%[6] 议案表决 - 多项议案同意股数占比超99.6%，如2024年年度报告及摘要议案等[8][9][10][11][12][14] - 续聘审计机构议案同意股数占比99.7009%[15] - 金亚东等四人议案同意股数占比超99.6%[16][17][18][19] 表决情况 - 采取现场记名投票与网络投票结合方式表决[19] - 对议案六、十中小投资者投票单独计票[19] 决议效力 - 议案审议通过表决票数符合《公司章程》规定[19] - 律师认为股东大会表决、召集等程序合法有效[19][20]

业绩总结 - 2024年公司实现营业收入133,635.10万元，同比增长6.62%[51][89] - 2024年归母净利润-2943.65万元，同比下降130.85%[51][89] - 2024年扣除相关收入后的营业收入119,392.28万元，同比增长4.20%[91] - 2024年经营活动产生的现金流量净额18,223.91万元，同比增长83.69%[91] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产208,746.89万元，同比下降4.28%[91] - 2024年末总资产338,282.89万元，同比增长1.37%[91] - 2024年基本每股收益-0.10元/股，同比下降129.41%[92] - 2024年研发投入占营业收入的比例为4.61%，较2023年减少0.87个百分点[92] 财务数据变动 - 交易性金融资产本期期末较上期期末变动比例为-100%[96] - 应收款项融资本期期末较上期期末变动比例为39.08%[96] - 营业成本本期较上年同期变动比例为11.94%[98] - 销售费用本期较上年同期变动比例为-2.05%[98] - 管理费用本期较上年同期变动比例为14.01%[99] - 研发费用本期较上年同期变动比例为-10.41%[99] - 筹资活动产生的现金流量净额本期较上年同期变动比例为-94.26%[99] 新产品和新技术研发 - 截至2024年12月31日，公司累计获得授权发明专利250件，报告期内新增30件，新增发明专利申请40件[53] - 公司开发的电解质基膜孔隙率≥85%、孔径85 - 100nm、可压缩性≥50%[55][59] - 公司固态及半固体电解质基膜通过客户认证，实现小批量出货[59] 市场扩张和并购 - 公司反射膜出货面积稳步增长，市占率稳居全球第一[57] - 审议通过投资建设“年产6.5亿平方米储能及动力电池用锂电隔膜项目”的议案[67] - 审议通过投资建设“年产100万平方米无色透明聚酰亚胺薄膜项目”的议案[67] - 审议通过变更“年产8万吨光学级聚酯基膜项目”的议案[67] 未来展望 - 2025年公司将重点聚焦新型显示、半导体、5G、新能源汽车及储能四大应用场景[72][104] - 2025年公司要继续做大、做强、做精反射膜，提高其全球市场份额[72] - 2025年公司将持续提升光学基膜品质、拓展新的应用领域[72] - 2025年公司积极布局战略新兴业务，聚焦四大应用场景开发关键性功能膜产品[73] - 2025年监事会将加强对公司规范运作、财务管理、重大事项的监督工作[86] 其他 - 2024年度以集中竞价交易方式累计回购公司股份5101496股，回购支付资金总额为50099884元[32] - 拟续聘立信会计师事务所为2025年度财务和内部控制审计机构，审计费用为65万元[43] - 2024年董事长金亚东税前薪酬总额为65.01万元[47] - 2024年总经理杨衷核税前薪酬总额为71.53万元[47] - 2024年财务总监李辰税前薪酬总额为58.51万元[47] - 2024年董事会秘书章殷洪税前薪酬总额为45.89万元[47] - 2024年公司召开8次董事会、7次监事会、3次股东大会[63] - 2024年公司董事会共召开8次会议[66] - 2024年度公司董事会召开审计委员会4次，薪酬与考核委员会2次，战略委员会2次[67] - 2024年独立董事对董事会会议审议的议案以及公司其它事项均未提出异议[69] - 2024年度公司内控体系运行良好，未发现财务报告或非财务报告存在重大、重要缺陷[71] - 2024年公司监事会召开7次会议，审议多项事项并全部通过[77]

纪要涉及的公司 长阳科技 纪要提到的核心观点和论据 1. **一季度业绩表现** - 营业收入 2.67 亿元，归母净利润 1416 万元，同比增长 72%，扣非归母净利润 1237 万元，同比增长 95.4%，整体收入同比降 14.97 个百分点，但环比改善[3] - 反射膜收入 2.15 亿元，同比降 4.17 个百分点，毛利率从 36.8%升至 37.34%[3] - 光学基膜收入 1790 万元，同比减少 400 万元，毛利率为 -11%[3][8] - 隔膜和胶膜业务总体减少约 1200 万元，其他业务收入从 4200 万降至 2100 万[3] 2. **利润增长原因** - 反射膜业务毛利率提高，盈利稳定 - 胶膜业务亏损大幅减少 - 合肥、宁波两地隔膜和胶膜业务亏损收窄[2][6] 3. **各业务板块发展预期** - **反射膜**：预计全年保持个位数增长，大尺寸电视需求增加和 BEMAP 客户小尺寸增量导入支撑需求，原油价格下滑及中小尺寸占比增加提升毛利率[2][7] - **光学基膜**：一季度表现不佳因停工致产能未充分发挥，月产能 1500 吨，满产月营收可达 4500 万，未来有望通过生产恢复和优化管理提升业绩[2][8][9] - **固态电池复合膜基膜**：处于客户验证阶段，主要客户有松下、三星 SDI、宁德时代等，预计 2027 年小规模装车交付；设备造价低、成本低、交付周期短、相对自主可控，是未来量产优势[2][12][14] - **CPI 产品**：进度略慢于预期，目标年底前稳定批量生产，规划两条生产线，今年先投一条；浆料问题基本解决，洁净度指标待改进，预计明年小批量供货[4][16] 4. **亏损业务现状** - 光学胶膜去年三季度停产，今年可能有部分资产减值，总量有限 - 舟山公司今年一季度比去年少亏 200 万，预计全年少亏至少 1000 万 - 干法隔膜去年四季度投产，因产能爬坡时间短，直通率和良率略差于同行，去年 12 月停工，一季度亏损减少约 700 万，今年全年不生产折旧和摊销费用约四五千万，处置设备可能有进一步减值[11] 5. **固态电池复合膜基膜优势** - 最早提出固态电池电解质复合薄方案，配合客户开发认证 - 技术路线覆盖全面，拥有自研设备和独特工艺段优势 - 生产线 80%以上国产化设计，仅 20%配件来自欧洲企业 - 覆盖广泛客户群体及各种技术路线，满足市场需求[13] 6. **公司战略调整** - 聚焦固态电池复合膜基膜和 CPI 产品，稳住反射膜、光学基膜业务 - 在涂布工艺、隔膜和胶膜等业务上做减法，利于公司长期健康发展[4][16][17] 其他重要但是可能被忽略的内容 1. **光学基膜产能及毛利率**：一季度产能仅开三分之一，成功率不高，固定费用高；中低端产品价格战激烈，毛利率低；OC 产品毛利率 15% - 20%，增亮膜今年 0% - 5%，普通离型膜和保护膜约 -10%；年初目标毛利率 5%，可能在 0% - 5%之间；一季度光显基膜营收占全年约四分之一[10] 2. **固态电池技术产能建设及出货价格**：目前一条生产线产能 4000 - 5000 万平方米，2027 年前难大规模应用，仅考虑汽车领域小规模装车，现有产线可覆盖需求；扩充产能需等 2027 年后，扩展周期 8 - 12 个月；小批量订单价格约 4 - 5 元/平方米，日系和韩系客户价格更高，最终价格取决于市场供需，短期内毛利率和盈利水平良好[18] 3. **下游验证及产能建设投产时间**：下游验证进度稍慢，年底前稳定批量生产，今年先投一条生产线；厂区洁净度不达标，需等新基地建成；今年无收入销售，明年有望小批量供货，投产时间取决于新基地情况[16][19] 4. **半固态电池使用膜材料情况**：半固态电池可使用膜材料，向某客户送样表现突出，但在成本端竞争对手略有优势，最终选择取决于终端客户[20] 5. **CPR 项目进展**：已完成基膜和硬化企业测试，与科龙性能对比指标无差异甚至更好；洁净室环境需达半导体级别，在舟山建造厂房；预计 2025 年量产线建成，2026 年终端客户验厂，验厂后考虑小批量或大批量供应[21] 6. **反射膜收入下滑及毛利率改善原因**：收入下滑因 MINI LED 业务减少 400 万元，今年预计与去年持平；毛利率增加受油价和中小尺寸产品量增加影响，总体毛利率稳定在 35% - 37%[23] 7. **国内 Mini LED 客户群情况**：主要服务海外高端 Mini LED 客户，国内 Mini LED 客户产品灯珠少、显示效果逊、工序简单，产业链关系难撼动，暂不计划扩展国内客户群[24] 8. **国内迷你 LED 电视市场与三星差异**：国内市场略显低端，生产环节少，单价低，如基膜卖 4 - 5 元/平方米，最终售价十几元左右[25] 9. **2025 年公司整体业务形势**：反射膜业务预计稳中趋升，盈利超去年；光学基膜产品结构改善，但中低端竞争激烈，毛利改善慢，今年预计比去年表现好，改善程度逐季观察[27] 10. **公司亏损业务减少情况**：隔膜业务今年亏损预计大幅减少，但有资产减值不确定性；胶膜业务预计亏损减少，一次性处置可能效果更好，助于长期战略[28] 11. **新业务发展前景**：固态电池复合膜基站有优势，需等终端市场放量；公司聚焦新业务发展，适时处置非核心资产优化财务管理和实现战略目标[29] 12. **公司未来发展方向**：选择性放弃非核心领域，重点布局新兴领域，逐季调整保持灵活，与投资人保持沟通[31]

业绩总结 - 2024年度归属于上市公司股东净利润、扣非净利润同比下降且亏损[11] - 隔膜等项目因产能、竞争、减值等致亏损[11] 合规情况 - 2024年度募集资金存放和使用合规[8] - 持续督导期内公司治理、信披等制度健全有效[4][5][6][9][10] 建议 - 保荐机构建议完善治理、履行信披、合理用募资[13]

业绩数据 - 2024年度营业收入1336350973.95元，较2023年度增长6.62%[22] - 2024年度归属于上市公司股东的净利润为 -29436513.26元，较2023年度下降130.85%[22] - 2024年度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为 -48890592.83元，较2023年度下降186.00%[22] - 2024年度经营活动产生的现金流量净额为182239113.36元，较2023年度增长83.69%[22] - 2024年末归属于上市公司股东的净资产为2087468886.98元，较2023年末下降4.28%[22] - 2024年末总资产为3382828872.53元，较2023年末增长1.37%[22] - 2024年度基本每股收益为 -0.10元/股，较2023年度下降129.41%[22] - 2024年度研发投入占营业收入的比例为4.61%，较2023年度减少0.87个百分点[22] 资产与股权 - 2024年末，公司干法隔膜固定资产及在建工程账面价值29008万元，占期末资产总额的比例为8.58%[18] - 截至2024年12月31日，控股股东等合计持股45880622股，年度内股份增减动量为0股[45] - 截至2024年12月31日，控股股东等持有的公司股份不存在质押、冻结情形[46] 研发与技术 - 反射膜反射率达到97%以上，处于国际领先水平[24] - 截至2024年12月31日，公司有效专利251项，其中发明专利245项，含6项国际发明专利，实用新型专利6项[27][35] - 公司及核心技术人员主要起草1项国家标准等多项标准，尚有2项正在审查中的由公司主导的行业标准[27] - 公司独家开发的电解质基膜产品孔隙率≥85%等，用于聚合物固态电解质电池时离子电导率领先同行一个数量级[38] 产品与业务 - 公司深化反射膜配方与工艺，优化MiniLED等反射膜应用开发，拓展产品应用领域[37] - 公司着重改善光学基膜关键指标，OCA离型膜基膜等中高端产品占比稳步提升，毛利率同比改善[37] - 公司持续加大固态及半固态电解质基膜、CPI薄膜等产品开发力度[38] 募集资金 - 2024年度2019年首次公开发行股票募集资金，年初余额73515072.90元，年末余额66600749.10元[41] - 2024年度2022年度向特定对象发行股票募集资金，年初余额4049.98元，年末余额0元[43] 合规与治理 - 华安证券对长阳科技持续督导期间为2023年11月8日至2025年12月31日[2] - 2024年度长阳科技未发生需保荐机构公开发表声明的违法违规事项[3] - 2024年度长阳科技及相关当事人未发生违法违规或违背承诺等事项[3] - 2024年度保荐机构督导长阳科技及其董监高遵守法规并履行承诺[5] - 2024年度长阳科技严格履行信息披露义务，不存在信息披露文件须更正或补充的情形[10] - 2024年度长阳科技及其控股股东等不存在受处罚、处分情形[11] - 2024年度长阳科技及其控股股东等不存在未履行承诺事项的情况[12] - 2024年度长阳科技不存在应披露未披露重大事项或信息与事实不符情形[13] - 2024年度长阳科技未发生需督促说明并限期改正的相关情况[14] - 2024年度长阳科技不存在需要进行专项现场核查的情形[15] 其他 - 2025年3月20日，公司完成第四届董事会、监事会选举及相关人员聘任[46]