增持计划背景与目的 - 增持计划基于对公司未来持续发展的信心及长期投资价值的认可，旨在提振投资者信心并维护投资者利益 [1][2] - 增持主体为控股股东浙江恒逸集团有限公司，计划通过集中竞价方式实施 [1][2] 增持计划具体内容 - 增持时间窗口为2024年12月26日起6个月内，实际执行期为2025年1月24日至6月23日 [1][3] - 计划增持金额区间为2.5亿至5亿元，实际完成3.94亿元（不含手续费），达到下限要求 [2][3] - 增持价格上限设定为9元/股，最终增持股份数量65,997,280股，占总股本2% [2][3] 股权结构变动 - 增持前控股股东恒逸集团直接持股40.61%，通过子公司恒逸投资持股6.99%，合计持股比例52.88%（未剔除回购股份） [2] - 增持后恒逸集团直接持股比例升至42.41%，一致行动人合计持股比例增至54.88%（未剔除回购股份） [3] - 总持股数量从17.45亿股增至18.11亿股，控制权未发生变化 [2][3] 增持实施合规性 - 律师核查确认增持行为符合《证券法》《上市公司收购管理办法》等法规要求 [4] - 增持属于《收购管理办法》规定的免于发出要约情形，已履行现阶段信息披露义务 [4] 增持结果公告 - 公司通过公告披露增持完成情况，强调增持数量与金额均在计划范围内 [1][3][6] - 公告明确增持不会导致公司控制权变更或触发退市条件 [6]

增持人主体资格 - 恒逸集团为依法注册的有限责任公司，统一社会信用代码91330109143586141L，注册资本5180万元，法定代表人邱奕博，经营范围涵盖信息咨询、实业投资、纺织化工原料生产销售等 [7] - 恒逸集团不存在《收购管理办法》第六条规定的债务违约、重大违法行为、证券市场失信等禁止收购情形 [8] 增持计划详情 - 增持目的为彰显对公司长期价值的信心并提振投资者信心，计划使用自有资金及专项贷款通过集中竞价方式实施 [9] - 增持金额区间为2.5亿至5亿元，价格不超过9元/股，实施期限为2024年12月26日至2025年6月25日 [9][10] - 国家开发银行浙江省分行提供不超过4.5亿元的股票增持专项贷款支持，有效期一年 [11] 增持实施进展 - 2025年1月24日至6月期间累计增持6599.7万股（占总股本2%），耗资3.94亿元 [11] - 增持后控股股东及一致行动人合计持股比例从47.6%提升至49.4%，其中恒逸集团直接持股42.41% [11] 信息披露情况 - 公司先后发布4份公告披露增持计划及进展，包括2024年12月26日的初始计划公告和2025年2月、3月、4月的进展公告 [12] 法律合规性 - 本次增持符合《证券法》《收购管理办法》规定，因控股股东原持股比例已超30%且持续满一年，12个月内增持不超过2%可免于发出要约 [13][14]

增持计划 - 增持计划金额不低于2.5亿元，不高于5亿元，价格不超9元/股[2][5] 增持情况 - 2025年1月24日至6月23日增持65997280股，金额3.94亿元，占总股本2.00%[2][6] 持股比例 - 恒逸集团及其一致行动人合计持股比例从52.88%增至54.88%[2][6] 合规说明 - 本次增持符合相关法律法规，不触及要约收购，未改变控制权[9]

增持计划 - 拟增持金额不低于25000万元，不高于50000万元[14] - 拟增持价格不超过9元/股[14] - 增持期限为2024年12月26日至2025年6月25日[14] 增持情况 - 2025年1月24日至6月23日累计增持65997280股，占总股本2.00%[17] - 累计增持金额3.94亿元[17] 持股比例 - 增持前恒逸集团及其一致行动人持股1745271755股，占47.60%[13][21] - 增持后合计持股1811269035股，占49.40%[18] 其他 - 国家开发银行浙江省分行提供不超4.5亿元专项贷款支持[15] - 增持属于免于发出要约情形[21]

可转债发行上市基本情况 - 公司于2020年10月经证监会核准公开发行可转换公司债券，发行规模200,000万元[1] - 可转债于2020年11月16日在深交所挂牌交易，债券简称"恒逸转债"，代码"127022"[1] 可转债转股期限与价格调整 - 转股期限自2021年4月22日起至2026年10月15日止[2] - 初始转股价11.50元/股，经历四次调整： - 2021年7月因分红调整为11.20元/股（每10股派3元）[2] - 2022年7月因分红调整为11.00元/股（每10股派2元）[3] - 2024年6月因分红调整为10.91元/股（每10股派1元）[3] - 2024年11月经董事会决议下调至9.20元/股[4] - 2025年6月因分红最终调整为9.15元/股（每10股派0.5元）[4] 转股价格向下修正机制 - 触发条件：连续30个交易日中至少15日收盘价低于当期转股价的85%[5] - 修正程序需经股东大会三分之二表决通过，且可转债持有人需回避投票[5] - 修正后价格不得低于最近一期每股净资产和股票面值，且需高于股东大会前20日与前1日股价均价的较高者[5] 当前触发情况 - 公司股票收盘价已连续多日低于当期转股价（9.15元）的85%（即7.78元），预计将触发修正条件[6] - 若触发条件，公司将按《募集说明书》规定履行审议程序和信息披露义务[6]

评级信息 - 本次跟踪评级主体和债项信用等级均为AA*，展望稳定，评级时间为2025年6月23日[7] - 评级调整因素为市场地位稳固等使个体信用级别上调1个子级至aa+[14][15] 股权与投资 - 截至2025年3月末公司持有浙商银行股权3.54%[7] - 2024年宿迁市产业发展基金将其持有的宿迁逸达8.3721%股权转给浙江恒逸石化，收购后宿迁逸达成全资子公司[45] 财务数据 - 2025年第一季度合并口径营业收入271.68亿元，净利润0.78亿元[12] - 2025年第一季度合并口径总负债803.43亿元，刚性债务723.20亿元[12] - 2025年第一季度合并口径所有者权益306.53亿元[12] - 2025年第一季度合并口径经营性现金净流入量 - 38.40亿元[12] - 2025年第一季度合并口径资产负债率72.38%，权益资本与刚性债务比率42.39%[12] - 2025年第一季度合并口径流动比率66.85%，现金比率23.00%[12] 债券情况 - 恒逸转债发行面值总额20亿元，截至2025年3月末未转股余额199,979.13万元，转股价格将从9.20元/股调整为9.15元/股[19] - 恒逸转2发行面值总额30亿元，截至2025年3月末未转股余额299,961.27万元，转股价格将从10.41元/股调整为10.36元/股[20] - 截至2025年3月末，公司待偿还债券本金余额共计499,940.40万元，付息情况正常[20] 募投项目 - 恒逸转2所涉及募投项目计划总投资额64.15亿元，截至2025年3月末已投资额38.30亿元，已使用募集资金16.36亿元[22] - 截至2025年3月末，恒逸转债募投项目建设进度100%，已使用募集资金19.87亿元；恒逸转2两个募投项目建设进度分别为100%和34.46%，已使用募集资金分别为3.34亿元和13.02亿元[24] 产能情况 - 截至2025年3月末，公司PTA、聚酯、己内酰胺、PIA权益产能分别为1049.00万吨/年、960.50万吨/年、20.00万吨/年和21万吨/年[39] - 截至2025年3月末，公司合并口径年化PTA、聚酯、己内酰胺、PIA产能分别为500万吨、755万吨、0万吨和30万吨[39] - 截至2025年3月末，公司具备炼化产能800万吨/年（权益产能560万吨/年），包括化工品265万吨和成品油565万吨[39] 销售情况 - 公司15%的成品油在文莱就地销售，剩余销往东南亚及澳洲等地区[45] - 公司PTA优先自用，剩余直销，长期购销合同通常为1年[45] - 聚酯产品销售以直销为主，结算一般为款到发货或款货两讫[46] 套期保值 - 2024年公司外汇套期保值和商品套期保值实际损益金额为11089.68万元，其中公允价值变动损益为 - 1856.14万元，投资收益为12945.82万元[53] 在建项目 - 截至2025年3月末，公司主要在建项目计划投资总额173.97亿元，已投资79.29亿元[54][55] - 杭州逸通年产140万吨功能性纤维新材料升级改造项目总投资30亿元，截至2025年3月末已投资9.53亿元，一期60万吨已于2025年5月投产[55][56] - 宿迁逸达年产110万吨新型环保差别化纤维项目预计投资38.50亿元，截至2025年3月末已投资13.29亿元，部分产能已于2023年5、12月投产[55][57] - 广西新材料年产120万吨己内酰胺 - 聚酰胺产业一体化及配套项目（一期）计划投资105.47亿元，截至2025年3月末已投资56.47亿元[55][58] - 文莱炼化项目二期截至2025年3月末已投资4.13亿美元[58] 研发与专利 - 2022 - 2024年公司研发费用分别为6.69亿元、7.16亿元和7.23亿元[103] - 截至2024年末，公司及其子公司有效授权专利拥有量502件，其中研发专利453件，智能制造专利49件[103] 其他事项 - 截至2024年末，公司对外担保1笔，金额7.00亿元，到期日为2025年11月17日[104] - 截至2024年末，公司未决诉讼2笔，预计负债余额263.08万元[104]

可转债发行 - 公司于2020年10月22日发行200,000万元可转换公司债券[5] 转股价格调整 - 2021 - 2025年多次调整转股价格，最低至9.15元/股[7][8][9] 修正条件与预计 - 连续三十个交易日中至少十五个低于当期转股价格85%可修正[10] - 2025年6月10 - 23日已有10个交易日预计触发修正条件[4]

公司信息 - 证券代码为000703，简称为恒逸石化[1] - 债券代码为127022，简称为恒逸转债[1] 转股情况 - 因2024年权益分派，恒逸转债2025年6月11日起暂停转股[2] - 恒逸转债2025年6月20日起恢复转股[2] 公告信息 - 公告于2025年6月18日发布[4]

证券信息 - 公司证券代码为000703，简称为恒逸石化[1] - 公司债券代码为127067，简称为恒逸转2[1] 转股安排 - 恒逸转2自2025年6月11日起暂停转股[3] - 恒逸转2自2025年6月20日起恢复转股[3]

恒逸转债转股价格调整 基本情况 - 恒逸石化于2020年10月16日公开发行可转债"恒逸转债"(债券代码127022) 并于2020年11月16日在深交所上市 [1] - 初始转股价格为11.50元/股 后因2020年年度权益分派调整为11.20元/股 [1] - 2021年年度权益分派后转股价格进一步下调至11.00元/股 [1] 最新转股价格调整 - 2023年年度权益分派导致转股价格由11.00元/股调整为10.91元/股 [2] - 2024年第五次临时股东大会授权董事会将转股价格从10.91元/股向下修正至9.20元/股 自2024年11月起生效 [2] - 2024年年度权益分派方案为每10股派发现金红利0.50元(含税) 不送红股不转增股本 [5] 转股价格调整机制 - 调整依据包括派送股票股利、转增股本、增发新股或配股、派送现金股利等情况 [2] - 具体计算公式根据不同类型权益变动有所区别 保留小数点后两位 [2] - 公司回购专户365,971,089股不参与分红 实际分红总金额1.65亿元 [5] 本次调整具体计算 - 调整公式为P1=P0-D 其中P0=9.20元/股 D=0.05元/股 [5] - 调整后转股价格为9.15元/股 自2025年6月20日起生效 [6] - 恒逸转债转股期为2021年4月22日至2026年10月15日 [6]