财务数据 - 2023年度归属于母公司股东净利润17307.65万元，扣非后15562.06万元[2] - 2023年末总股本62033.21万股，若2025年6月30日全部转股，总股本为72272.87万股[4] - 假设发行可转债最终募集资金78435.84万元，不考虑发行费用[2] - 三个募投项目合计总投资85137.86万元，拟使用募集资金78435.84万元[11] 业绩假设 - 2024年、2025年扣非前后净利润按增长0%、10%和20%三种情形测算[3] - 假设一：2024年净利润持平，2025年末未转股每股收益0.28元/股，转股时0.26元/股[4][5] - 假设二：2024年净利润增长10%，2025年末未转股每股收益0.34元/股，转股时0.31元/股[5] - 假设三：2024年净利润增长20%，2025年末未转股每股收益0.40元/股，转股时0.37元/股[5] 产品研发 - 隔离开关领域完成±150kV、±408kV等特高压交直流隔离开关开发[14] - 互感器领域完成35kV~500kV GIS电流互感器产品开发[14] 未来策略 - 加强募集资金管理，提高使用效率[16] - 董事、高管对填补回报措施作出多项承诺[22] - 控股股东、实控人承诺不越权干预、不侵占公司利益[23] - 若监管有新规且原承诺不满足将出具补充承诺[23] - 承诺人违反承诺造成损失愿依法担责[23]

融资计划 - 公司拟发行可转债募集资金不超78,435.84万元[1] 项目投资 - 长高电新金洲生产基地三期项目预计总投入36,933.12万元，拟投入募集资金30,644.10万元[2] - 长高电新望城生产基地提质改扩建项目预计总投入26,985.96万元，拟投入募集资金26,985.96万元[2] - 长高绿色智慧配电产业园项目预计总投入21,218.78万元，拟投入募集资金20,805.78万元[2] 项目建设 - 长高电新金洲生产基地三期项目建设期24个月，占地34,500平方米[4] - 长高电新望城生产基地提质改扩建项目建设期36个月，拆除4栋原有厂房，新建2栋共46,792.5平方米厂房[11] - 长高绿色智慧配电产业园项目建设期24个月，拟建设2栋标准厂房、1栋研发楼、1栋倒班楼及配套工程[19] 项目审批 - 长高电新金洲生产基地三期项目已取得相关备案和环评批复[8] - 长高电新望城生产基地提质改扩建项目已完成相关备案和环境备案影响登记表备案[17] - 长高绿色智慧配电产业园项目已取得备案证明和完成环境影响登记表备案[25] 项目优势 - 本次募投项目符合国家产业政策，顺应电力行业绿色清洁、数字智能发展方向[32][33] - 下游需求增长为项目建设提供市场空间，包括电力需求提升和新型电力系统建设带来的设备更替需求[34][35] - 公司研发实力雄厚，技术创新能力强，有多项数字化、智慧化、环保型产品成果[36] 项目影响 - 本次发行对公司经营管理有积极作用，能提升综合实力和行业地位[38] - 本次发行对公司财务状况有利，募投项目运营后营收和利润将大幅提高[39]

担保情况 - 公司拟为子、控股公司提供不超6.24亿元担保额度[2] - 与中信银行签合同，为子公司担保最高额不超2400万元[3] - 截至公告日，公司及子公司实际对外担保余额1.099458亿元[8] 子公司财务 - 2023年末，子公司资产总额2.1991430694亿元等多项数据[7] - 2024年3月末，子公司资产总额2.3220921179亿元等多项数据[7] 其他 - 子公司注册资本1亿元[5] - 截止公告日，公司无逾期和涉诉对外担保事项[8]

可转债发行 - 公司拟向不特定对象发行可转换公司债券募集资金[3] - 可转债及未来转换的股票将在深圳证券交易所上市[4] - 发行对象为持有深圳分公司证券账户的相关投资者，原股东可优先配售[6] - 票面利率由董事会与保荐机构协商确定[11] - 初始转股价格有相关规定[12] - 本次发行可转债拟募集资金总额不超过78435.84万元[23][32] - 可转债期限为发行之日起六年[46] - 每张面值100元人民币，按面值发行[47] 业绩数据 - 2021 - 2023年度归属于母公司所有者的净利润分别为25149.75万元、5796.84万元和17307.65万元，平均可分配利润为16084.75万元[22][38] - 2021年末 - 2024年3月末资产负债率（合并）分别为37.21%、35.40%、30.23%和28.71%[40] - 2021 - 2024年1 - 3月经营活动产生的现金流量净额分别为48377.44万元、22746.06万元、25294.19万元和1027.12万元[40] - 2021 - 2023年度归属于母公司所有者的净利润（扣除非经常性损益前后孰低）分别为18822.35万元、4242.82万元和15562.06万元[41] - 2021 - 2023年度加权平均净资产收益率（扣除非经常性损益前后孰低）分别为11.16%、2.03%、7.14%[41] 转股相关 - 转股期内，公司股票连续三十个交易日中至少十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格的130%（含），公司有权赎回[55] - 转股期内，可转债未转股余额不足3000万元人民币时，公司有权赎回[55] - 可转债最后两个计息年度，公司股票连续三十个交易日低于当期转股价格的70%，持有人有权回售[57] - 转股价格向下修正条件为任意连续三十个交易日中至少十五个交易日收盘价格低于当期转股价格的85%[61] - 向下修正转股价格方案须经出席会议股东所持表决权的三分之二以上通过[61] - 可转债转股期限自发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至到期日止[64] 测算数据 - 假设发行方案于2024年12月底实施完毕[70] - 假设募集资金总额为78435.84万元[70] - 2024年、2025年扣非前后净利润较上一年度分别按增长0%、10%和20%三种情形测算[70] - 假设可转债转股价格为7.66元/股[70] - 2023 - 2025年期末总股本有不同假设情况[72] - 不同净利润增长假设下，2023 - 2025年归属于母公司股东的净利润和基本每股收益有不同结果[72][73] 风险与措施 - 本次发行完成后、转股前，极端情况公司税后利润或下降，摊薄普通股股东即期回报；转股后，股本总额增加或摊薄原有股东持股比例、净资产收益率及每股收益[75] - 公司拟通过加强募集资金管理、保证利润分配制度、完善公司治理等措施降低即期回报被摊薄的风险[77] 公司策略 - 公司建立完善经营管理体系，募集资金到位和项目开展将扩大资产和业务规模[81] - 公司将加强对中高层和核心骨干培训，提升管理能力和创新意识[81] - 公司将建立完善管理制度，优化架构，强化内控，精细管理[81] 相关承诺 - 公司董事和高管承诺维护公司和股东权益，不损害公司利益[82] - 公司董事和高管承诺职务消费受约束，不动用公司资产用于无关活动[82] - 公司董事和高管承诺薪酬制度、股权激励行权条件与填补回报措施执行挂钩[82] - 公司控股股东和实控人承诺不越权干预、不侵占公司利益[83]

决策流程 - 2024年1月12日董事会审议通过发行可转债议案[3] - 1月30日股东大会通过发行可转债事项并授权董事会[3] - 6月25日董事会审议通过修订发行可转债预案及文件议案[3] 文件更新 - 发行可转债预案修订稿更新报告期、利润分配等内容[4][5] - 多份相关报告修订稿更新财务数据、募投进展等[5] - 前次募集资金报告更新2023年度效益数据[5]

募集资金情况 - 公司2021年8月26日非公开发行79,969,085股，每股4.70元，募集资金总额375,854,699.50元，净额363,989,516.49元[2] - 截至2023年12月31日，募集资金初始存放金额365,932,912.72元，余额70,357,314.88元[3][4] - 2021年9月，公司使用90,732,288.67元募集资金置换预先投入募投项目的自筹资金[9] - 截至2023年12月31日，前次募集资金已累计投入29,782.51万元，净额结余7,035.73万元，占比19.33%[16] 资金用途变更 - 2023年12月，公司将总部技术中心和区域运营中心项目剩余1677.28万元募集资金变更用途投入金洲生产基地三期项目[6] - 金洲生产基地二期项目节余4,611.73万元投入三期项目[7] - 变更用途的募集资金总额为1,677.28万元，占比4.61%[20] 项目投资与效益 - 金洲生产基地二期项目已投入16,547.48万元，尚余746.71万元待支付[7] - 金洲生产基地三期项目承诺投资额6289.02万元，暂未使用[21] - 金洲生产基地二期项目2021年实际效益为910.47万元[23] - 金洲生产基地二期项目2022年实际效益为2063.58万元[23] - 金洲生产基地二期项目2023年实际效益为9399.50万元[23] - 金洲生产基地二期项目截止2023年12月31日累计实现效益为12373.55万元[23] - 金洲生产基地二期项目达产后预计年均净利润为5186.43万元[23] - 金洲生产基地二期项目截止2023年12月31日达到预计效益[23] 其他情况 - 截至2023年12月31日，公司前次募集资金投资项目不存在累计实现收益低于承诺20%（含20%）以上的情况[12] - 截至2023年12月31日，公司不存在前次募集资金用于认购股份的情况[13] - 截至2023年12月31日，公司不存在使用闲置募集资金进行现金管理的情况[14][15]

报告公司投资评级 - 报告给予公司"增持"评级[2] 报告的核心观点 公司业绩快速修复,盈利能力持续优化 - 2023年公司实现营业收入14.93亿元,同比增长22.12%,归母净利润1.73亿元,同比增长198.15%[1] - 2024年一季度,公司实现营收2.54亿元,同比增长11.62%,归母净利润0.30亿元,同比增长45.66%[1] - 2023年公司综合毛利率为34.44%,同比提升3.15个百分点,2024年一季度综合毛利率为35.33%,同比提升7.85个百分点[1] 新品推进顺利,公司产品不断丰富 - 组合电器向更高电压等级拓展,2023年公司首次中标550kV GIS,2024年再次中标超5000万元[1] - 公司750kV GIS已在加速研发[1] - 长高森源10kV硅钢配电变压器在省配网实现中标,10kV非晶合金变压器通过国网资格审查[1] - 公司完成550kV GIL产品研发与全套型式试验,并投资新建GIL生产厂房[1] 减值计提充分,风险逐步释放 - 2023年公司计提商誉减值准备2595.04万元,账面剩余商誉6540.81万元来自健康经营子公司,不存在商誉减值风险[1] - 因国家电价补贴政策变化,公司对淳化中略风电项目合同资产全额计提减值准备1630.96万元[1] 盈利预测 - 预计公司2024-2026年营业收入分别为18.30/23.95/27.55亿元,同比增长22.53%/30.88%/15.04%[2] - 预计公司2024-2026年归母净利润分别为3.03/3.85/4.47亿元,同比增长75.30%/26.90%/15.97%[2] - 预计公司2024-2026年EPS分别为0.49/0.62/0.72元,对应PE分别为15/12/11倍[2]

报告公司投资评级 - 报告给予公司"增持"评级[2] 报告的核心观点 公司业绩快速修复,盈利能力持续优化 - 2023年公司实现营业收入14.93亿元,同比增长22.12%,归母净利润1.73亿元,同比增长198.15%[1] - 2024年一季度,公司实现营收2.54亿元,同比增长11.62%,归母净利润0.30亿元,同比增长45.66%[1] - 2023年公司综合毛利率为34.44%,同比提升3.15个百分点,2024年一季度毛利率为35.33%,同比提升7.85个百分点[1] 新品推进顺利,产品矩阵持续丰富 - 组合电器向更高电压等级拓展,2023年首次中标550kV GIS,2024年再次中标超5000万元[1] - 长高森源10kV硅钢配电变压器在省配网实现中标,10kV非晶合金变压器通过国网资格审查[1] - 完成550kV GIL产品研发与全套型式试验,投资新建GIL生产厂房[1] 减值计提充分,风险逐步释放 - 2023年计提商誉减值准备2595.04万元,账面剩余商誉不存在减值风险[1] - 对淳化中略风电项目合同资产全额计提减值准备1630.96万元,未来影响较小[1] 盈利预测 - 预计公司2024-2026年营业收入分别为18.30/23.95/27.55亿元,同比增长22.53%/30.88%/15.04%[2] - 预计2024-2026年归母净利润分别为3.03/3.85/4.47亿元,同比增长75.30%/26.90%/15.97%[2] - 预计2024-2026年EPS分别为0.49/0.62/0.72元,对应PE分别为15/12/11倍[2]

证券代码:002452 证券简称:长高电新 公告编号:2024-46 长高电新科技股份公司 关于回购公司股份的进展公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 重要内容提示： 长高电新科技股份公司（以下简称"公司"）于 2024 年 2 月 7 日召开第六 届董事会第九次会议，审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》，同意公司 使用不低于人民币 8,000 万元（含）且不超过人民币 16,000 万元（含）的自有 资金以集中竞价交易方式回购公司已发行的人民币普通股（A 股）股票，用于员 工持股计划或股权激励，回购价格不超过 9.19 元/股，实施期限为自公司董事会 审议通过本次回购方案之日起 6 个月内。具体内容详见公司于 2024 年 2 月 8 日 在巨潮资讯网（www.cninfo.com.cn）披露的《关于回购公司股份方案的公告》 （公告编号：2024-14）。 鉴于公司 2023 年年度权益分派已于 2024 年 5 月 16 日实施完毕，根据公司 回购股份方案，自 2023 年度权益分派除权除息之日（2024 年 5 月 16 日）起， 公 ...

本公司及董事会全体成员保证公告内容真实、准确和完整，并对公告中的虚假记载、 误导性陈述或者重大遗漏承担责任。 长高电新科技股份公司（以下简称"公司"）于 2024 年 5 月 31 日召开第六届董事 会第十三次会议，审议通过了《关于调整 2024 年员工持股计划受让价格的议案》。由于 公司实施了 2023 年度权益分派，根据《公司 2024 年员工持股计划》（以下简称"员工持 股计划"或"本计划"）的相关规定，公司将本次员工持股计划受让价格由 3.43 元/股调 整为 3.361 元/股。现将有关情况公告如下： 长高电新科技股份公司 证券代码：002452 证券简称：长高电新 公告编号：2024-43 关于调整 2024 年员工持股计划受让价格的公告 三、本次调整对公司的影响 本次员工持股计划受让价格的调整不会对公司的财务状况和经营成果产生实质性影 响。 一、本次员工持股计划已履行的相关审批程序 （一）2024 年 4 月 29 日，公司召开第六届董事会第十二次会议，审议通过了《关于 <公司 2024 年员工持股计划（草案）>及其摘要的议案》《关于<公司 2024 年员工持股计 划管理办法>的议案》和《关于提 ...