湖北菲利华石英玻璃股份有限公司监事会 关于 2025 年限制性股票激励计划 首次授予激励对象名单（首次授予日）的核查意见 根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《中华人民共和国证 券法》（以下简称"《证券法》"）、《上市公司股权激励管理办法》（以下简称"《管 理办法》"）、《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所创业板上市公 司自律监管指南第1 号——业务办理》及《公司章程》等法律、法规、规范性文件的规定， 湖北菲利华石英玻璃股份有限公司（以下简称"公司"）监事会对公司《2025 年限制性股 票激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划（草案）》"或"本激励计划"）首次授 予激励对象名单进行了核实并发表意见如下： 一、本次激励计划首次授予激励对象不存在《管理办法》第八条、《深圳证券交易所 创业板股票上市规则》第8.4.2 条的规定，不存在不得成为激励对象的下列情形： （一）最近12 个月内被证券交易所认定为不适当人选； （五）法律法规规定不得参与上市公司股权激励的； （六）中国证监会认定的其他情形。 二、本激励计划首次授予的激励对象包括公司公告本激励计划时在公司（含分、子公 司，下 ...

激励计划基本信息 - 首次授予日为2025年8月27日[26] - 授予价格为38.90元/股[28] - 激励对象为248名[40] - 股票来源为二级市场回购的公司A股普通股[27] 股票数量与占比 - 首次授予142.40万股，占公司股本总额0.27%[30] - 激励计划授予总数168.81万股，预留26.41万股，占比15.64%，占公司股本总额0.05%[8] 解除限售规则 - 首次授予分3次解除限售，比例40%、30%、30%[11] - 若预留授予在2025年第三季度报告披露前授出，分3次解除限售，比例40%、30%、30%[11] - 若预留授予在2025年第三季度报告披露后授出，分2次解除限售，比例均为50%[11] 业绩考核目标 - 首次授予部分2025 - 2027年净利润增长率分别不低于25.00%、56.00%、95.00%[15] - 若预留部分在2025年第三季度报告披露前授出，业绩考核目标与首次授予一致[15] 费用摊销 - 首次授予需摊销总费用7607.01万元[38] - 2025 - 2028年需摊销费用分别为1648.19万元、3930.29万元、1521.40万元、507.13万元[38] 其他 - 激励对象个人考核评级为S、A、B时解锁比例100%，C为50%，D为0%[18] - 限制性股票费用摊销影响有效期内各年净利润，但激励计划或带来更高业绩[39]

激励计划 - 2025年8月27日召开第六届监事会第二十次会议调整激励计划[2] - 同意调整2025年限制性股票激励计划首次授予激励对象名单及数量[3][4] - 确定激励计划首次授予日为2025年8月27日，向248人授予142.40万股[6] - 向激励对象首次授予限制性股票议案表决全票通过[8]

证券代码：300395 证券简称：菲利华 公告编号：2025-48 本议案已经董事会薪酬与考核委员会审议通过。 本议案具体内容详见公司同日在中国证监会指定的创业板信息披露网站巨潮资讯网 （www.cninfo.com.cn）刊登的《关于调整2025 年限制性股票激励计划首次授予激励对象 名单及授予数量的公告》（公告编号：2025-45）。 表决结果：9 票赞成（占有效表决票数的100%）、0 票反对、0 票弃权。 湖北菲利华石英玻璃股份有限公司 第六届董事会第二十次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 湖北菲利华石英玻璃股份有限公司（以下简称"公司"）于2025 年8 月27 日在公司 会议室以现场与通讯相结合的方式召开第六届董事会第二十次会议，会议通知于2025 年8 月22 日以通讯和邮件的方式发出。会议由董事长商春利先生主持，本次董事会应出席的 人数9 人，实际出席会议的董事9 人，占公司董事总数的100%。会议的召集和召开符合 《中华人民共和国公司法》等法律法规和《湖北菲利华石英玻璃股份有限公司章程》的相 ...

股权激励 - 2025年限制性股票激励计划首次授予核心技术等人员142.4万股[2] - 核心技术等人员获授股票占激励计划授予总数的84.36%[2] - 核心技术等人员获授股票占公司当前股本总额的0.27%[2] - 激励对象共248人[2] - 激励对象不超总股本1%，激励计划标的股票不超20%[2] - 激励对象不含大股东、独董、监事和外籍员工[2]

证券代码：300395 证券简称：菲利华 公告编号：2025-45 湖北菲利华石英玻璃股份有限公司 关于调整 2025 年限制性股票激励计划 首次授予激励对象名单及授予数量的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有 虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。 湖北菲利华石英玻璃股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 8 月 27 日召开了第六届董事会第二十次会议和第六届监事会第二十次会议，审议通过了 《关于调整 2025 年限制性股票激励计划首次授予激励对象名单及授予数量的议 案》。根据《上市公司股权激励管理办法》（以下简称"《管理办法》"）、《公 司 2025 年限制性股票激励计划（草案）》（以下简称"《激励计划（草案）》"） 等相关规定以及公司 2025 年第一次临时股东大会的授权，董事会对 2025 年限制 性股票激励计划（以下简称"本激励计划"）首次授予的激励对象名单及授予数 量进行调整。现将相关内容公告如下： 一、已履行的决策程序和信息披露情况 （三）2025 年 8 月 12 日，公司召开 2025 年第一次临时股东大会，审议通 过了《关于<公司 2025 年限制性股票 ...

激励计划流程 - 2025年7月25日董事会和监事会审议通过激励计划议案[4] - 7月26日至8月5日公示激励对象无异议[4] - 8月12日临时股东大会审议通过并披露自查报告[5][6] - 8月27日董事会和监事会审议通过调整和授予议案[6] 激励计划调整 - 首次授予激励对象由255人变为248人[7] - 首次授予总量不变且在授权范围内[7] 激励计划授予 - 首次授予日为2025年8月27日[9] - 激励对象获授条件已成就[12] 合规情况 - 公司财报未被出具否定或无法表示意见审计报告[9] - 激励对象近12个月无不良认定或处罚[10] - 草案披露前6个月无内幕交易或信息泄露[12] 后续事项 - 尚需办理激励计划调整和授予相关信息披露事宜[13]

核心财务表现 - 1H25营收9.1亿元(YOY -0.8%) 归母净利润2.2亿元(YOY +28.7%) 扣非净利润2.0亿元(YOY +51.1%) [1] - 2Q25单季度营收5.0亿元(YOY -0.6%) 归母净利润1.2亿元(YOY +23.0%) 扣非净利润1.1亿元(YOY +26.8%) [1] - 1H25毛利率同比提升6.4个百分点至49.2% 净利率同比提升3.1个百分点至23.0% [1] 业务板块分析 - 石英玻璃材料营收6.4亿元(YOY +21.4%) 占总营收71% 毛利率提升6.02个百分点至58.7% [2] - 石英玻璃制品营收2.6亿元(YOY -30.9%) 占总营收29% 毛利率下滑3.17个百分点至26.0% [2] - 超薄石英电子布产品实现营收1312.48万元 处于客户端测试及认证阶段 [2] 子公司业绩 - 潜江菲利华营收1.9亿元(YOY +18.6%) 净利润0.14亿元(YOY -49.1%) [2] - 上海石创营收1.9亿元(YOY -48.2%) 净利润-0.34亿元(1H24为0.15亿元) [2] - 中益科技营收0.9亿元(YOY +31.7%) 净利润0.10亿元(YOY +31.3%) [2] 费用与现金流 - 期间费用率同比减少1.8个百分点至22.5% 其中研发费用率减少0.8个百分点至13.4% [3] - 经营活动净现金流1.9亿元(去年同期0.1亿元) 大幅改善 [3] - 应收账款及票据8.2亿元(较年初+5.1%) 预付款项1.8亿元(较年初+96.0%) [3] 战略定位与展望 - 国内航空航天石英玻璃纤维主导供应商 拥有完整产业链布局 [4] - 推出国内首创10.5代TFT-LCD光掩膜基板 填补精加工领域空白 [4] - 预计2025-2027年归母净利润分别为4.39亿元/6.36亿元/8.65亿元 [4]

投资评级 - 维持"推荐"评级 [4] 核心观点 - 公司1H25净利润同比增长28.7%至2.2亿元，扣非净利润大幅增长51.1%至2.0亿元，业绩符合预期 [1] - 半导体板块稳步增长，航空航天领域订单恢复，超薄石英电子布产品取得较大进展 [1] - 公司是国内航空航天石英玻璃纤维主导供应商，拥有完整产业链，新兴领域布局为持续发展提供动能 [4] 财务表现 - 1H25营收9.1亿元（YOY -0.8%），2Q25营收5.0亿元（YOY -0.6%） [1] - 1H25毛利率同比提升6.4ppt至49.2%，净利率同比提升3.1ppt至23.0% [1] - 经营活动净现金流大幅改善至1.9亿元（去年同期0.1亿元） [3] - 期间费用率同比减少1.8ppt至22.5%，其中研发费用率13.4%（同比减少0.8ppt） [3] 业务分项 - 石英玻璃材料营收6.4亿元（YOY +21.4%），占比71%，毛利率58.7%（同比提升6.02ppt） [2] - 石英玻璃制品营收2.6亿元（YOY -30.9%），占比29%，毛利率26.0%（同比下滑3.17ppt） [2] - 石英电子布实现营收1312.48万元，正处于客户端测试认证阶段 [2] 子公司表现 - 潜江菲利华营收1.9亿元（YOY +18.6%），净利润0.14亿元（YOY -49.1%） [2] - 上海石创营收1.9亿元（YOY -48.2%），净利润-0.34亿元 [2] - 中益科技营收0.9亿元（YOY +31.7%），净利润0.10亿元（YOY +31.3%） [2] 财务预测 - 预计2025-2027年归母净利润分别为4.39亿元/6.36亿元/8.65亿元 [4] - 对应PE分别为111x/77x/57x [4] - 预计2025-2027年营收增长率分别为18.8%/32.9%/32.2% [5] 资产负债状况 - 应收账款及票据8.2亿元（较年初增加5.1%） [3] - 预付款项1.8亿元（较年初增加96.0%） [3] - 存货7.6亿元（较年初增加2.6%） [3] - 合同负债0.2亿元（较年初减少0.2%） [3]

股价表现 - 股价报93.60元，较前一交易日下跌5.93元，跌幅5.96% [1] - 盘中最高价为98.50元，最低价为92.35元 [1] - 成交量为29.93万手，成交金额28.21亿元 [1] 财务数据 - 上半年实现营业收入9.08亿元，同比下降0.77% [1] - 归属于上市公司股东的净利润2.22亿元，同比增长28.72% [1] - 扣非净利润2.03亿元，同比增长51.07% [1] 资金流向 - 8月26日主力资金净流出2.99亿元，占流通市值的0.62% [1] - 近五日主力资金累计净流出4.54亿元，占流通市值的0.95% [1] 行业与业务 - 公司属于非金属材料行业 [1] - 主要从事高性能石英玻璃材料及制品的研发、生产和销售 [1] - 产品广泛应用于半导体、光通讯、光学、太阳能等领域 [1]