并购交易 - 公司拟发行股份购买长益光电100%股份，交易价格为26000万元[5][10] - 王锦平拟转让长益光电32.6571%股份，对价8490.85万元[10] - 殷海明拟转让长益光电22.4129%股份，对价5827.35万元[10] - 殷锦华拟转让长益光电7.3759%股份，对价1917.73万元[10] - 廖公仆和赖成勇均拟转让长益光电6.3635%股份，对价均为1654.51万元[10] - 石建宁拟转让长益光电6.2745%股份，对价1631.37万元[10] - 深圳勤益和深圳创益均拟转让长益光电6.0000%股份，对价均为1560.00万元[10] - 祝志勇拟转让长益光电5.3789%股份，对价1398.52万元[10] 募集资金 - 募集配套资金总额不超发行股份购买资产交易价100%，发行股数不超募集前总股本30%[5] - 募集配套资金用于补流、偿债比例不超交易作价25%或募资总额50%[6] - 募集配套资金发行对象不超35名特定投资者[32] - 募集配套资金金额不超20000万元[33] - 募集配套资金认购方所认购股份锁定期为发行结束之日起6个月[34] - 泛安防及智能产品光学镜头建设项目拟用募资18300万元[34] - 支付中介机构费用及相关税费拟用募资1700万元[34] 发行价格 - 发行股份购买资产发行价格为16.18元/股，不低于定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%[13] - 发行价格调整公式涉及派息、送股等情况[14] - 发行价格调整机制生效需公司股东会审议通过[15][16] - 向下或向上调整触发条件为指数和公司股价在连续30个交易日中至少20个交易日较定价基准日前一交易日的收盘指数或价格跌幅/涨幅超20%[17][18] 业绩承诺 - 业绩承诺期为2025 - 2027年度，承诺净利润分别不低于3100万元、2900万元、3200万元[24][29] - 三年累积承诺净利润不低于9200万元[24][29] - 若累积实现净利润未达累积承诺净利润的80%，业绩承诺方应补偿差额[24] - 每一年实现净利润均不低于当年承诺业绩的70%可参与超额业绩奖励[29] - 超额业绩奖励为三年累积实现净利润超出9200万元部分的50%，且不超交易总价20%[29] 其他事项 - 公司控股子公司联合汽车拟与广东毫米汽车技术有限公司签订《技术服务及物料买卖合同》[63] - 公司全资子公司武汉联一合立技术有限公司拟出让武汉灵智云创科技有限公司控股权及相关业务[66] - 公司定于2025年12月17日15:00通过现场与网络投票相结合的方式召开2025年度第二次临时股东会[67]

公司战略与研发投入 - 公司始终深耕技术创新发展，并持续投入研发以巩固市场竞争力 [1] - 公司经营层正稳步推进各项研发工作 [1] - 公司致力于以稳健的经营业绩回报广大投资者的信任 [1]

公司技术进展 - 公司在AR/VR领域持续进行技术探索与积累 [1] - 具体工艺及供应链信息涉及商业秘密未予披露 [1]

公司控股股东股份变动 - 公司控股股东、实际控制人、董事长龚俊强于近日解除了部分股份质押 [2] - 本次解除质押的股份数量为200万股 [2]

公司股权动态 - 公司控股股东、实际控制人、董事长龚俊强解除质押股份200万股 [1] - 截至公告日，龚俊强累计质押股数为2369万股，占其所持股份比例为49.62% [1] - 公司股东邱盛平累计质押股数为350万股，占其所持股份比例为21.16% [1] 公司业务与市场表现 - 2024年1至12月份，公司营业收入全部来源于光学镜头制造业，占比100.0% [1] - 截至发稿，公司市值为47亿元 [2]

股权质押 - 龚俊强解除质押2000000股，占其所持4.19%，占总股本0.74%[4] - 龚俊强现持股47747349股，占比17.75%，解除后质押23690000股[2] - 邱盛平持股16544256股，占比6.15%，质押3500000股[2] - 控股股东等合计持股64291605股，占比23.90%，解除后质押27190000股[2] 风险情况 - 公司控股股东、实际控制人质押股份无平仓或强制过户风险[3]

公司运营与股价 - 公司表示目前运营一切正常[1] - 公司股价受多方因素影响[1] 收购交易细节 - 本次收购采用全股份支付方式[1] - 对长益光电主要股东的持股作出5年的股份锁定安排[1] 收购战略意图 - 收购是基于双方深度战略协同的共同选择[1] - 旨在实现利益长期协同并共谋发展[1] - 体现了长益光电主要股东对公司未来价值的坚定信心[1]

产业概况 - 投影机按光源类型可分为激光、LED、灯泡和混光光源投影机；按显示技术可分为DLP、LCD、LCOS和CRT投影机；按是否智能可分为智能和非智能投影机 [1] - 行业产业链由上游核心零部件、中游生产制造商和下游消费场景构成，中游是核心环节 [3] - 产业链上游硬件制造商包括海信、瑞芯微电子，技术提供商以索尼、德州仪器等国外企业为主；中游制造品牌包括坚果、极米、当贝、峰米，以及小米、长虹等跨界企业；下游线上渠道包括淘宝、京东等传统电商和哔哩哔哩直播带货等新型平台，线下渠道包括经销商、直营店和加盟店 [6] - 中国投影机行业自1998年左右起步，历经萌芽期、初创期、革命期、快速发展期，目前已进入繁荣期 [8] 行业政策背景 - 国家战略如“中国制造2025”、“文化强国”的实施为投影产品带来支持，2023年下半年起多项政策推动产品普及和换新 [10] - 2024年4月商务部等14部门联合发布《推动消费品以旧换新行动方案》，鼓励地方对购买绿色智能家电给予补贴，支持企业给予优惠 [11] - 2024年1月工信部等七部门发布《关于推动未来产业创新发展的实施意见》，要求加快量子点显示、全息显示研究，突破Micro-LED、激光等显示技术并规模化应用 [11] - 2023年12月工信部等七部门发布《关于加快推进视听电子产业高质量发展的指导意见》，提出加快4K/8K超高清等技术应用，提升投影机等终端产品性能，推动激光显示向超大尺寸方向发展及产品普及 [11] - 2023年8月工信部、财政部联合发布《电子信息制造业2023-2024年稳增长行动方案》，推动激光显示等在新型智能终端、文旅等领域扩大应用 [11] - 2023年7月商务部发布《关于促进家居消费若干措施的通知》，支持智能影音娱乐等家居产品研发；国务院发布《关于恢复和扩大消费的措施》，支持智能产品消费，打造消费应用新场景 [11] - 2022年5月国务院发布《关于推进以县城为重要载体的城镇化建设的意见》，要求完善消费基础设施，发展新型消费集聚区 [11] - 2022年4月国务院发布《关于进一步释放消费潜力促进消费持续恢复的意见》，促进新型消费，培育壮大智慧产品和数字文化等消费新业态 [12] - 2022年1月国家发展改革委等发布《促进绿色消费实施方案》，大力推广智能家电，发展二手交易 [12] - 2021年12月工信部等发布《“十四五”智能制造发展规划》，拓展智能制造行业应用；国务院发布《“十四五”数字经济发展规划》，推广智慧导览、智能导流等应用，提升场景消费体验；国务院发布《“十四五”市场监管现代化规划》，推动消费品国内外标准接轨，培育高端品牌 [12] - 2021年9月商务部发布《关于进一步做好当前商务领域促消费重点工作的通知》，抓住消费旺季组织促消费活动 [13] - 2021年7月工信部等发布《5G应用“扬帆”行动计划（2021-2023年）》，推动虚拟现实/增强现实等沉浸式设备工程化攻关 [13] - 2021年1月商务部等发布《关于提振大宗消费重点消费促进释放农村消费潜力若干措施的通知》，加大对购买绿色智能家电等产品的信贷支持 [13] - 2020年3月工信部发布《中小企业数字化赋能专项行动方案》，支持数字化服务商推出全息投影视频等解决方案 [13] - 2019年11月国家发展改革委等发布《关于推动先进制造业和现代服务业深度融合发展的实施意见》，以家电、消费电子等为重点，健全废旧产品回收拆解体系，促进更新消费 [13] 行业发展现状 - 不同机构对2024年中国投影机出货量统计存在差异：IDC数据约为519万台，洛图科技数据约为689万台，DISCIEN数据约为643万台 [14] - 2024年国内投影线上零售市场回暖，零售销量达591万台，同比增长6.5%，主要受夏季欧洲杯、奥运会等赛事推动以及年末国补效应和双十一大促带动 [15] - 中国投影机智能化率逐年增加，目前接近90% [16] - 2024年上半年中国投影机市场销售收入约67.7亿元，出货量256.8万台，同比增长9.6%，但销售额同比下降7.6%，主要因低价产品销量上涨拉低整体销售额；初步计算2024年全年销售收入约136.5亿元 [19] 行业竞争格局 - 投影机产业链上市企业区域分布以东南沿海地区为核心，中部地区和北京、上海等地协同发展 [20] - 2024年国内投影零售市场份额前十品牌中，极米保持领先，1LCD品牌占据半数；小米凭借Redmi Lite单品跻身1LCD投影份额头名，康佳在抖音电商投入较大份额明显提升；新电商平台份额增大，加大对阿里系和京东以外平台投入对新获量愈加重要 [25] 行业发展前景预测 - 在政策支持、消费升级、技术融合驱动下，2025-2030年中国投影机销售额有望稳步增长，未来五年保持12%的年复合增长率，2030年销售额有望达269亿元 [26] 行业发展趋势 - 技术创新加速：激光光源技术逐步成为主流，4K超高清及以上分辨率产品关注度上升，超短焦技术发展适配复杂空间场景，AI画质优化算法、自动校正等智能交互技术广泛应用 [30] - 应用场景不断拓展：家用市场因消费者对大屏沉浸式体验追求占比持续扩大，商用市场依赖企业数字化转型与教育信息化需求稳健增长，车载投影、AR融合投影等新兴场景出现，文旅产业升级促使高端工程投影需求激增 [30] - 市场格局变化与产业链优化：行业集中度有提升倾向，具备技术创新与成本控制能力的企业易构建竞争壁垒，新锐品牌可借差异化创新渗透细分市场，国产光机模组等关键部件自给率提高有利于降低整机成本，线上销售占比继续扩大，订阅制服务、租赁模式等新商业模式得到探索 [30]

人事变动 - 饶钦和因公司组织架构调整辞去非独立董事、副总经理职务[2] - 饶钦和当选第四届董事会职工董事[3] 组织架构 - 2025年11月11日公司取消监事会，董事会设1名职工董事[2] 个人履历 - 饶钦和曾在多家公司任职[6] 股份情况 - 截至公告披露日，饶钦和未直接持有公司股份[7] 关联关系 - 饶钦和与大股东无关联关系，无不得担任董事情形[7]

股东大会信息 - 公司于2025年11月11日15:00召开股东大会，董事会2025年10月27日发布通知[5] - 现场会议时间为2025年11月11日15:00，地点在中山市火炬开发区益围路10号公司四楼会议室[7][9] - 网络投票时间为2025年11月11日9:15 - 15:00（不同系统有细分时段）[8] 参会股东情况 - 出席现场会议股东等4名，代表股份64413194股，占比23.9411%[11] - 参与网络投票股东72名，代表股份605588股，占比0.2251%[11] - 中小投资者73名，代表股份607588股，占比0.2258%[11] - 出席股东大会股东共计76名，代表股份65018782股，占比24.1662%[11] 议案表决情况 - 《关于取消监事会暨修订<公司章程>的议案》总表决同意64917002股，占比99.8435%[14] - 《关于修订<股东会议事规则>的议案》总表决同意64927302股，占比99.8593%[15] - 《关于修订<董事会议事规则>的议案》总表决同意64911302股，占比99.8347%[17] - 《关于修订<关联交易决策制度>的议案》总表决同意64927302股，占99.8593％；中小投资者同意516,108股，占84.9437％[20] - 《关于修订<对外担保管理制度>的议案》总表决同意64903602股，占99.8229％；中小投资者同意492,408股，占81.0431%[21] - 《关于修订<对外投资管理制度>的议案》总表决同意64934402股，占99.8702％；中小投资者同意523,208股，占86.1123％[22] - 《关于修订<募集资金管理制度>的议案》总表决同意64908402股，占99.8302％；中小投资者同意497,208股，占81.8331%[23][24] - 《关于制定<会计师事务所选聘制度>的议案》总表决同意64927302股，占99.8593%；中小投资者同意516,108股，占84.9437%[25] - 《关于修订<关联交易决策制度>的议案》总表决反对71,080股，占0.1093％；中小投资者反对占11.6987％[20] - 《关于修订<对外担保管理制度>的议案》总表决反对91,880股，占0.1413％；中小投资者反对占15.1221%[21] - 《关于修订<对外投资管理制度>的议案》总表决反对71,080股，占0.1093％；中小投资者反对占11.6987%[22] - 《关于修订<募集资金管理制度>的议案》总表决反对87,080股，占0.1339%；中小投资者反对占14.3321%[24] - 《关于制定<会计师事务所选聘制度>的议案》总表决反对71,080股，占0.1093%；中小投资者反对占11.6987%[25]