发行基本情况 - 本次向特定对象发行股票数量为32,051,282股，发行价格为6.17元/股，募集资金总额为197,756,409.94元，扣除发行费用后实际募集资金净额为192,701,449.43元 [1][3][9] - 新增股份预计于2025年7月15日在深交所上市，上市首日股价不除权且设涨跌幅限制 [1] - 发行对象为关联方浙江三变集团有限公司，认购资金来源为自有或自筹资金，无代持或结构化安排 [12][13] 股权结构与限售安排 - 发行后总股本增至294,131,282股，三变集团持股占比10.90%，限售期18个月至2027年1月15日 [4][7][17] - 发行不会导致控制权变更，前十名股东持股比例从24.83%升至34.75%，新增股份全部为有限售条件流通股 [18] - 公司董事、监事及高管未参与认购，持股数量无变化 [19] 财务影响 - 发行后每股收益从2023年的0.34元/股稀释至0.3039元/股，每股净资产从2.06元提升至2.4910元 [19] - 2024年公司营收217,728.65万元，归母净利润12,077.12万元，同比分别增长26.45%和35.12% [20][21] - 资产负债率从2022年的71.60%降至2025年3月的66.51%，流动比率稳定在1.4左右 [20][21] 发行流程与机构 - 发行已通过董事会、股东会及中国证监会注册批复（证监许可〔2025〕912号） [5][6][15] - 保荐机构为浙商证券与华福证券，审计机构为天健会计师事务所，发行人律师为国浩律所 [22][23] - 募集资金专户设于中国银行三门县支行，三方监管协议已签署 [11] 行业与业务 - 公司属电气机械和器材制造业，主营变压器、储能技术及充电桩业务，涉及新能源基础设施领域 [3] - 2024年经营活动现金流净额9,160.05万元，较2023年扭亏为盈，显示运营效率改善 [21]

公司董事会会议审核意见 - 公司于2025年7月9日召开独立董事专门会议，审议向特定对象发行A股股票事项 [1] - 本次发行已获深圳证券交易所审核通过，并取得中国证监会同意注册批复 [1] - 授权公司董事长与主承销商协商调整发行价格，确保最终发行股数不低于拟发行数量的70% [1] 议案审议程序 - 同意将《关于向特定对象发行A股股票相关授权的议案》提交第十一届董事会第十一次会议审议 [2] - 关联董事需在董事会表决时回避 [2] 签署信息 - 独立董事成协中、邓伟、马传刚签署会议审核意见 [2]

关于江淮汽车向特定对象发行股票的公告 - 公司于2025年1月27日收到上交所关于向特定对象发行股票申请文件的审核问询函[1] - 公司会同中介机构对问询函问题逐项落实并于2025年3月19日披露回复文件[1] - 根据上交所进一步审核意见，公司对问询函回复及募集说明书等文件进行了补充、更新和修订[2] - 修订后的文件包括《审核问询函的回复（修订稿）》和《2024年度向特定对象发行A股股票募集说明书（修订稿）》[2] 发行股票进展及后续流程 - 本次发行尚需上交所审核通过并获中国证监会同意注册后方可实施[2] - 最终能否通过审核及获得注册决定存在不确定性[2] - 公司将根据进展及时履行信息披露义务[2]

关于向特定对象发行股票的审核进展 - 公司于2025年6月13日收到深交所关于向特定对象发行股票的第二轮审核问询函（审核函〔2025〕020024号）[1] - 公司会同中介机构对问询函问题进行了逐项回复并于2025年6月23日在巨潮资讯网披露相关文件[1] - 根据深交所进一步审核意见，公司对回复文件进行了补充修订并于公告日（2025年7月9日）在巨潮资讯网更新披露[1][3] 发行流程后续安排 - 本次发行尚需通过深交所审核及中国证监会注册程序[2] - 公司将根据审核进展及时履行信息披露义务[2]

高新兴2025年度定向增发A股股票公告分析 一、发行概况 - 拟向特定对象发行A股股票募集资金不超过37,372万元人民币 [1] - 发行目的为维护中小投资者利益并遵循证监会相关法规要求 [1] 二、财务指标影响测算 假设前提 - 2024年归母净利润为-23,679.91万元 扣非后净利润为-30,320.76万元 [2] - 2025年净利润假设三种情形：与2024年持平 增亏20% 减亏20% [2] - 总股本从173,718.33万股增至225,833.83万股 [3] 财务指标变化 1. **持平情形** - 基本每股收益从-0.14元/股微降至-0.13元/股 [4] - 加权平均净资产收益率从-8.63%降至-9.27% [4] 2. **增亏20%情形** - 基本每股收益从-0.14元/股降至-0.16元/股 [4] - 扣非后加权平均净资产收益率从-11.05%恶化至-14.38% [4] 3. **减亏20%情形** - 基本每股收益从-0.14元/股改善至-0.11元/股 [4] - 扣非后加权平均净资产收益率从-11.05%改善至-9.41% [4] 三、募投项目规划 - 募集资金用途：车联网通信产品扩产 深圳研发及运营中心建设 补充流动资金 [5] - 项目与现有主业协同 可强化车联网领域技术储备和市场竞争力 [5] - 公司已具备人员、技术及市场资源保障项目执行 [6] 四、填补回报措施 1. **业务发展** - 加速募投项目实施以提升盈利水平 [7] 2. **资金管理** - 严格执行专户存储制度及审批流程 [7] 3. **公司治理** - 优化内控机制与人才体系建设 [8] 4. **分红机制** - 制定2025-2027年股东分红回报规划 [9] 五、相关主体承诺 - 控股股东承诺不干预经营且不侵占公司利益 [10] - 董事及高管承诺薪酬与填补回报措施挂钩 [10]

监事会会议召开情况 - 公司第五届监事会第八次会议于2025年7月8日在东宝生物能源分厂会议室召开，应到监事3人，实到3人，会议由监事会主席林春根主持，出席监事包括林春根、罗敏健、陈文敏 [1] 监事会会议审议情况 发行股票相关议案 - 监事会审议通过以简易程序向特定对象发行股票的竞价结果，认为程序合法合规且结果真实有效，符合《证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等法规及2023年、2024年股东大会授权 [2] - 公司与特定对象签署附生效条件的股份认购协议，符合法规要求且未损害股东利益 [2] - 公司编制的2024年度发行股票募集说明书、预案（修订稿）、论证分析报告（修订稿）均符合《公司法》《证券法》等法规要求，内容真实完整 [3][4] - 公司2024年度发行股票募集资金使用可行性分析报告（修订稿）符合法规要求，与竞价结果及公司情况匹配 [4] 财务及审计相关议案 - 公司2024年年度报告编制程序合规，公允反映财务状况及经营成果，未发现信息泄露行为 [4] - 公司2024年内部控制审计报告经利安达会计师事务所鉴证，符合《企业内部控制基本规范》要求 [5] - 公司前次募集资金使用情况专项报告及鉴证报告由利安达会计师事务所审验，符合《公司法》《证券法》等法规 [5] - 公司最近三年及一期（2022-2025年3月）非经常性损益明细表经利安达会计师事务所审验，符合法规及《公司章程》规定 [6] 其他关键议案 - 公司更新发行股票摊薄即期回报的风险提示及填补措施，相关主体承诺履行措施，符合法规要求 [7] - 公司确认本次募集资金投向属于科技创新领域，编制专项说明符合法规及实际情况 [7] - 公司将设立募集资金专用账户并签署监管协议，实行专户管理，符合《募集资金管理制度》及投资者保护要求 [8]

证券代码：300827 证券简称：上能电气 公告编号：2025-052 上能电气股份有限公司 本公司及监事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确和完整，没有虚 假记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、监事会会议召开情况 上能电气股份有限公司（以下简称"公司"）第四届监事会第十二次会议通 知已于 2025 年 7 月 8 日通过电话、微信等方式送达。会议于 2025 年 7 月 8 日在 以现场结合通讯的方式召开。本次会议应出席监事 3 人，实际出席监事 3 人。董 事会秘书陈运萍列席了本次监事会会议。会议由监事会主席刘德龙先生主持，本 次会议的召开符合有关法律、法规及《公司章程》的相关规定。 二、监事会会议审议情况 经监事会审议，形成决议如下： 议案》 根据《 <上市公司证券发行注册管理办法> 第九条、第十条、第十一条、第十 三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法律 适用意见第 18 号》 （以下简称"《证券期货法律适用意见第 18 号》 "） 的 相关规定，本次发行董事会决议日前六个月至本次发行前新投入和拟投入的财务 性投资金额应当从本次募集资金总额中扣除。 本次发行相关董事会决议 ...

发行概况 - 发行数量为8000万股，发行价格为50元/股，募集资金总额40亿元，净额39.7亿元[1] - 发行对象包括中国航空工业集团等12家机构，其中国有产业投资基金二期获配1600万股，国泰海通证券获配2064.4万股[9] - 发行方式为向特定对象发行A股股票，限售期分为18个月（控股股东）和6个月（其他投资者）[1][11] 公司基本面 - 主营业务为航空产品制造，覆盖科研、生产、试飞等全产业链，是我国航空防务装备核心供应商[3] - 2024年营收428.4亿元，归母净利润34.1亿元，2025年一季度营收58.3亿元[37] - 资产负债率从2022年的76.5%降至2025年3月末的65.8%，流动比率提升至1.35倍[40] 财务指标变化 - 发行后每股净资产从6.36元提升至7.58元（2025年3月），基本每股收益从1.23元摊薄至1.20元（2024年）[35] - 应收账款周转率从2022年的9.68次降至2025年一季度的0.31次，存货周转率同期从3.34次降至0.32次[40] - 毛利率从2022年的9.95%提升至2025年一季度的12.65%，显示盈利能力增强[40] 发行流程与合规性 - 发行获国防科工局批复，保荐机构为中信建投证券和中航证券，审计机构为大信会计师事务所[3][42] - 申购阶段共21家机构有效报价，最终12家获配，定价较底价溢价27.3%[9][10] - 律师及保荐机构确认发行过程符合《证券法》《注册办法》等法规要求[32][33] 股东结构变动 - 发行后总股本增至28.4亿股，控股股东中国航空工业集团持股比例稀释至73.09%[35] - 前十大股东新增国家产业投资基金二期等机构投资者，合计持股比例达26.91%[35] - 限售股份占比从0.27%提升至3.09%，流通股占比相应下降[35]

公司融资进展 - 公司于2025年6月16日收到深交所出具的《关于苏州固锝电子股份有限公司申请向特定对象发行股票的审核问询函》（审核函〔2025〕120023号）[1] - 公司会同相关中介机构对审核问询函所列问题进行逐项回复和说明，同时对募集说明书等申请文件进行补充和更新[1] - 审核问询函的回复披露后，公司通过深交所发行上市审核业务系统报送相关文件[1] 后续审批流程 - 公司本次向特定对象发行股票事项尚需通过深交所审核，并获得中国证监会作出同意注册的决定后方可实施[2] - 最终能否通过深交所审核，并获得中国证监会同意注册的批复及其时间尚存在不确定性[2]

公司股东会议程 - 会议将审议两项主要议案：以简易程序向特定对象发行股票摊薄即期回报的风险提示及填补措施议案，以及未来三年（2025-2027年）股东分红回报规划议案 [1][6][8] - 现场会议时间为2025年7月16日15时，地点在成都市青羊区敬业路108号T区1栋12楼会议室，采用现场投票与网络投票相结合方式 [7] - 网络投票通过上海证券交易所系统进行，投票时间为2025年7月16日9:15-15:00，其中交易系统投票时段为9:15-9:25、9:30-11:30、13:00-15:00 [5][7] 股东会管理规则 - 现场出席股东需提前30分钟签到并提交登记文件复印件，个人材料需签字，法人文件需加盖公章 [2] - 会议开始后迟到的股东将失去现场表决权，非受邀人员可能被拒绝进入会场 [3] - 股东发言需提前登记，每次发言限时5分钟且必须围绕会议议题，主持人有权中止无关或涉密提问 [3] 融资与分红规划 - 公司拟通过简易程序向特定对象发行股票，已制定摊薄即期回报的填补措施并获得相关主体承诺 [6][8] - 未来三年分红回报规划依据《上市公司监管指引第3号》制定，具体内容已在上交所网站披露 [8][9] - 前次募集资金使用情况报告经信永中和会计师事务所鉴证，截至2025年5月31日的使用详情已公开 [9][10] 表决与文件披露 - 表决选项包括同意/反对/回避/弃权，未填写或无效表决票视为弃权 [4] - 最终决议将结合现场与网络投票结果公告，所有会议文件由律师事务所见证并出具法律意见 [4][7] - 议案全文及配套文件均可在上交所网站查询，包括发行股票公告、分红规划及募集资金鉴证报告 [6][8][10]