公司IPO审核状态 - 福建德尔科技于8月18日-8月24日期间终止沪市IPO审核 保荐机构为申万宏源证券承销保荐[1] - 公司于2023年6月获受理 审核进展缓慢 成为继6月20日青岛海湾化学后近两个月首单沪市撤回企业[1] 主营业务与产品结构 - 公司主营氟化工基础材料、新能源锂电材料、特种气体和半导体湿电子化学品等含氟新材料[1] - 产品应用于集成电路、新型显示面板、新能源、特高压电力装备等战略新兴产业领域[1] - 2022年新能源电池材料（六氟磷酸锂）占主营业务收入39.73% 毛利占比59.88%[2] - 2023-2024年主动调整产品结构 六氟磷酸锂收入占比降至17.01%和12.28% 毛利占比降至15.20%和4.19%[2] - 氟化工基础材料收入占比从2022年34.02%提升至2024年42.96% 特种气体从21.45%提升至32.52%[2] 财务表现分析 - 2023年营业收入14.18亿元同比下滑16.52% 2024年回升至16.87亿元[1][4] - 扣非归母净利润2022年1.84亿元 2023年骤降79.72%至3573.55万元 2024年回升至8618万元[1][4] - 毛利率从2022年29.75%降至2023年16.79%和2024年16.04%[4] - 应收账款从2022年2.50亿元增至2024年4.53亿元 周转率从6.71次降至3.99次[4] - 存货周转率从2022年4.33次提升至2024年7.19次[4] - 资产负债率从2022年14.50%升至2024年28.81%[4] 募投项目变更 - 原计划融资30亿元用于7个项目 包括新能源材料、半导体材料等[3] - 修订后融资额缩减至19.45亿元 项目减至3个 全部聚焦半导体新材料[3] - 保留项目包括电子级三氟化氯生产线、含氟半导体材料、半导体级电子材料二期[3] 业绩波动原因 - 2023年业绩下滑主因新能源产品受行业周期性调整影响 产品价格大幅下跌[2] - 六氟磷酸锂主要用于锂离子电池电解液 最终应用于动力及储能锂电池[2] 历史财务数据 - 2020-2022年营业收入从4.44亿元增长至16.98亿元[1][5] - 扣非归母净利润从2020年亏损1032.88万元改善至2022年盈利1.76亿元[5] - 研发投入占比从2020年3.45%降至2022年1.84%[5] - 经营活动现金流从2020年-8021万元改善至2022年3.53亿元[5]

上市审核终止 - 上交所终止福建德尔科技首次公开发行股票并在沪市主板上市的审核 [1] - 公司和保荐人申万宏源证券承销保荐有限责任公司主动申请撤回上市申请文件 [2] - 审核终止依据《上海证券交易所股票发行上市审核规则》第六十三条有关规定 [2] 公司业务与股权结构 - 公司主要从事氟化工基础材料、新能源锂电材料、特种气体和半导体湿电子化学品等多系列含氟新材料的研发、生产和销售 [2] - 公司无控股股东，第一大股东赖宗明持股15.60%，未有单一股东持股50%以上或能决定董事会半数以上成员选任 [2] - 实际控制人为赖宗明、华祥斌、黄天梁，合计可支配公司35.06%的股份表决权，并通过签署《一致行动人协议》共同控制公司 [3] - 为保障决策稳定和避免僵局，实际控制人先后于2019年1月1日、2019年3月1日和2023年8月1日签署协议及补充协议，约定一致行动规则和分歧解决机制 [3][4] 原发行计划与募资用途 - 公司原计划公开发行股票数量不低于115,420,403股且不超过183,314,756股，占发行后总股本比例不低于10%且不超过15% [4] - 原拟募资194,500.00万元，用于三个项目：年产200吨电子级三氟化氯生产线项目（总投资30,171.00万元，募资投资29,500.00万元）、含氟半导体材料项目（总投资156,000.00万元，募资投资105,000.00万元）、年产36万吨半导体级电子材料项目（二期）（总投资90,856.50万元，募资投资60,000.00万元） [4][5] - 三个项目总投资额合计277,027.50万元，募资投资额合计194,500.00万元 [5] 保荐机构信息 - 保荐机构为申万宏源证券承销保荐有限责任公司，保荐代表人为李志文、郭西波 [4]

8月22日，上交所披露，因福建德尔科技股份有限公司及其保荐人撤回发行上市申请，根据《上海证券交易所股票发行上市 审核规则》第六十三条有关规定，上交所终止其发行上市审核。 发行人本次发行选择《上海证券交易所股票上市规则》3.1.2条款的第二套上市标准：预计市值不低于50亿元，且最近一年 净利润为正，最近一年营业收入不低于6亿元，最近3年经营活动产生的现金流量净额累计不低于2.5亿元。 福建德尔本次发行募集资金投资项目包括"年产200吨电子级三氟化氯生产线项目"、"含氟半导体材料项目"及"年产36万吨 半导体级电子材料项目（二期）"，募集资金拟投资额19.45亿元。 2022年度、2023年度、2024年度，公司营业收入分别为169,846.19万元、141,792.63万元和168,705.05万元；归母净利润分别 为22,121.74万元、11,888.82万元和13,050.20万元；扣非归母净利润分别为18,441.46万元、3,573.55万元和8,618.00万元。 | | | | 1 14 1216 | | --- | --- | --- | --- | | 项目 | 2024 年度 | 2023 ...