交易方案核心 - 晶升股份拟通过发行股份及支付现金方式购买为准智能100%股份 交易价格确定为8.57亿元[1] - 交易对价支付方式为向本尚科技等8名交易对方发行股份及支付现金[1] - 公司拟向不超过35名特定投资者发行股份募集配套资金 总金额不超过3.16亿元[2] - 募集配套资金以购买资产交易成功为前提 但其成功与否不影响购买资产行为的实施[1] 交易标的评估与性质 - 为准智能股东全部权益评估值为8.57亿元 较其合并报表归属于母公司所有者权益增值6.47亿元 增值率达307.03%[2] - 本次交易构成上市公司重大资产重组及关联交易 需经上交所审核及中国证监会注册[2][3] - 交易完成后公司控股股东、实际控制人仍为李辉 控制权未变更 不构成重组上市[3] 标的公司财务表现 - 为准智能2023年、2024年、2025年1-9月营业收入分别为6524.48万元、1.17亿元、1.47亿元 呈现快速增长[3] - 标的公司2025年1-9月归属于母公司所有者的净利润为3239.76万元 同期扣非后净利润为5197.41万元 实现扭亏为盈[3] - 标的公司2023年及2024年归属于母公司所有者的净利润分别为-1436.28万元和-772.02万元[3] 上市公司自身状况 - 晶升股份2024年实现营业收入4.25亿元 同比增长4.78% 但归属于上市公司股东的净利润为5374.71万元 同比减少24.32%[5] - 公司预计2025年年度归属于母公司所有者的净利润为-4100万元至-2900万元 同比减少176.28%至153.96%[6] - 公司预计2025年年度扣非净利润为-6160万元至-4150万元 同比减少303.80%至237.30%[6] - 公司于2023年4月科创板上市 发行募集资金净额为10.16亿元 超募5.40亿元[5]

公司2025年度业绩预告 - 预计2025年年度实现归属于母公司所有者的净利润为亏损约-27,000.00万元 归属于母公司所有者扣除非经常性损益后的净利润为亏损约-41,000.00万元 [1] 公司首次公开发行(IPO)情况 - 公司于2022年9月26日在上交所科创板上市 公开发行价格为6.05元/股 [1] - 行使超额配售选择权前 发行数量为68,375.00万股 募集资金总额为413,668.75万元 扣除发行费用后实际募集资金净额为401,132.53万元 [1][2] - 若全额行使超额配售选择权后 发行数量为78,631.25万股 募集资金总额为475,719.06万元 扣除发行费用后实际募集资金净额为461,704.25万元 [1] - 全额行使超额配售选择权后的实际募资净额比原拟募资400,000.00万元多出61,704.25万元 [2] - 募集资金计划用于5G无线系统产品升级与技术演进研发项目、5G行业专网与智能应用研发项目、5G融合天线与新型室分设备研发项目及补充流动资金 [2] - 募集资金已于2022年9月21日全部到位 [2] 发行相关中介机构及费用 - 保荐机构(主承销商)为申万宏源证券承销保荐有限责任公司 保荐代表人为叶强、唐唯 [3] - 发行费用总额为12,536.22万元 其中申万宏源获得承销费9,820.81万元 保荐费用500万元 [4] 公司历史财务数据(2022-2024) - 营业收入：2022年69.19亿元 2023年78.48亿元 2024年64.91亿元 [4] - 2024年营业收入较2023年的78.48亿元下降17.29% [4][5] - 归属于上市公司股东的净利润：2022年-6.74亿元 2023年-3.57亿元 2024年-2.79亿元 [4] - 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润：2022年-8.29亿元 2023年-5.66亿元 2024年-4.27亿元 [4] - 经营活动产生的现金流量净额：2022年-6.12亿元 2023年-8.42亿元 2024年7.03亿元 [4][5]

减持计划完成情况 - 公司控股股东、实际控制人陈雁升及其一致行动人陈冬琼已完成减持计划，合计减持公司股份36,003,100股，占公司当时剔除回购专用证券账户股份后总股本的2.90% [1] - 本次减持通过大宗交易和集中竞价方式进行，套现总金额约为1.98亿元 [1] - 减持完成后，陈雁升合计持有公司股份382,891,900股，占总股本30.78%；陈冬琼合计持有公司股份11,881,600股，占总股本0.96% [2] 股东减持明细 - 陈雁升通过大宗交易减持23,588,300股，减持价格区间为4.51元/股至5.24元/股，减持均价5.10元/股，减持比例1.90% [1][2] - 陈雁升通过集中竞价交易减持1,241,400股，减持价格区间为6.28元/股至6.31元/股，减持均价6.30元/股，减持比例0.10% [1][2] - 陈冬琼通过集中竞价交易减持11,173,400股，减持价格区间为6.16元/股至6.33元/股，减持均价6.27元/股，减持比例0.90% [1][2] 历史减持与股权结构 - 陈雁升与陈冬琼为夫妻关系，本次减持不会导致公司控制权发生变更，也不会对公司治理结构及持续性经营产生影响 [3] - 数据显示，陈冬琼自2015年5月5日首次减持以来，累计减持公司股票1.55亿股，累计套现金额约7.20亿元 [3] - 根据历史减持记录，陈冬琼在2015年5月5日的单次减持中，以均价13.48元/股减持1,831万股，套现约2.47亿元，为历次减持中套现金额最高的一次 [4]

监管处罚事件概述 - 华林证券辽宁分公司因在处理投诉事项时存在不相容岗位未有效分离的情况 被辽宁证监局采取出具警示函的监督管理措施 并记入证券期货市场诚信档案 [1][3] - 近四个月内 华林证券及其分支机构已累计四次收到监管警示函或责令改正决定 [1] 近期其他监管处罚详情 - 2025年12月17日 华林证券江苏分公司因个别经纪人未严格按授权展业 异常交易管理不到位 未按要求对客户进行回访等问题 被江苏证监局采取责令改正行政监管措施 并记入证券期货市场诚信档案 [1] - 2025年10月24日 华林证券因人员招聘与薪酬管理授权执行不到位 代股东立业集团支付个别员工离职补偿金 以及股东工作人员参与公司经营活动等问题 被西藏证监局采取出具警示函的监督管理措施 并记入证券期货市场诚信档案 [2] - 2025年9月12日 华林证券上海分公司因未严格规范员工执业行为 存在个别员工委托非经纪人第三方进行客户招揽活动 被上海证监局采取出具警示函的行政监管措施 同时 时任员工金晓静也因此被出具警示函 [2] 公司需采取的后续行动 - 华林证券辽宁分公司需采取切实有效措施进行整改 并在收到决定书之日起30日内向辽宁证监局提交书面整改报告 [3]

A股市场整体表现 - 2025年1月26日，A股三大指数高开低走，上证指数收报4132.61点，跌幅0.09%，成交额14518.60亿元；深证成指收报14316.64点，跌幅0.85%，成交额17963.43亿元；创业板指收报3319.15点，跌幅0.91%，成交额8384.91亿元 [1] 领涨板块分析 - 贵金属、油气开采及服务、小金属板块涨幅居前 [1] - 音类图板块涨幅最高，达10.89%，总成交额354.42亿元，板块内11家公司全部上涨 [2] - 油气开采及服务板块上涨4.71%，总成交额206.08亿元，资金净流入16.69亿元，板块内18家公司上涨，2家下跌 [2] - 小金属板块上涨4.51%，总成交额700.43亿元 [2] - 工业金属板块上涨3.81%，总成交额高达1396.56亿元，资金净流入21.13亿元，是成交额最大的领涨板块之一 [2] - 生物制品板块上涨3.60%，总成交额251.86亿元，资金净流入11.56亿元 [2] - 保险板块上涨2.52%，总成交额216.52亿元，但资金呈净流出2.06亿元 [2] 领跌板块分析 - 军工电子、军工装备、半导体等板块跌幅居前 [1] - 军工电子板块跌幅最深，达-5.42%，总成交额692.67亿元，资金净流出高达101.60亿元 [2] - 军工装备板块下跌-3.71%，总成交额1053.54亿元，资金净流出111.20亿元，板块内仅5家公司上涨，75家下跌 [2] - 半导体板块下跌-3.00%，总成交额高达2497.73亿元，是当日成交额最高的板块，但资金净流出也最大，达223.53亿元 [2] - 汽车零部件板块下跌-2.73%，总成交额1107.73亿元，资金净流出181.08亿元 [2] - 软件开发板块下跌-2.51%，总成交额790.97亿元，资金净流出105.49亿元 [2]

公司股价与战略合作 - 永杰新材股票于1月26日开盘一字涨停，收盘报47.14元，涨幅10.01% [1] - 公司与奥科宁克于2026年1月23日签署了不涉及具体金额的《战略合作协议》，该协议为指导性文件，无需提交董事会或股东会审议，且不会对公司本年度经营业绩产生影响 [1] 重大资产重组交易 - 公司计划以支付现金方式购买奥科宁克中国持有的奥科宁克秦皇岛100%股权和奥科宁克昆山95%股权 [1] - 交易初步拟定总对价包括：等值于9090万美元的人民币作为奥科宁克昆山95%股权的对价，以及等值于8890万美元的人民币作为奥科宁克秦皇岛100%股权的对价，此外还包括贷款偿还金额和出售方享有的福特收益份额 [1] - 根据初步判断，标的公司2024年度营业收入占上市公司营业收入的比例高于50%，预计构成重大资产重组 [2] - 本次交易的交易对方不属于上市公司关联方，因此不构成关联交易 [2] - 交易完成后，上市公司的控股股东（浙江永杰控股有限公司）与实际控制人（沈建国、王旭曙夫妇）预计不会发生改变，不构成重组上市 [2] 标的公司财务数据 - 奥科宁克秦皇岛2024年营业收入为334,261.21万元，2025年营业收入为415,577.75万元；2024年净利润为-9,434.87万元，2025年净利润为836.78万元 [2] - 奥科宁克昆山2024年营业收入为126,418.63万元，2025年营业收入为134,054.71万元；2024年净利润为8,865.96万元，2025年净利润为8,748.69万元 [3] - 奥科宁克昆山截至2025年12月31日的净资产为66,239.28万元，2024年12月31日为72,947.66万元 [4] 公司首次公开发行情况 - 永杰新材于2025年3月11日在上交所主板上市，公开发行股份数量为4,920.00万股，占发行后总股本的25.01%，发行价格为20.60元/股 [4] - 首次公开发行募集资金总额为101,352.00万元，扣除发行费用后募集资金净额为93,192.13万元，较原计划的208,855.00万元少115,662.87万元 [4] - 原计划募集资金拟用于年产4.5万吨锂电池高精铝板带箔技改项目、年产10万吨锂电池高精铝板带技改项目、偿还银行贷款项目及补充营运资金项目 [4] - 发行费用总额为8,159.87万元，其中保荐承销费用为5,168.95万元 [5]

2026年1月15日至2026年1月23日，宁波宁炬减持数量为540,272股，减持价格区间为174.19元/股至 202.87元/股，减持总金额为98,265,492.65元。 2026年1月15日至2026年1月23日，宁波新炬减持数量为183,345股，减持价格区间为174.11元/股至202.59 元/股，减持总金额为34,248,020.77元。 2026年1月15日至2026年1月23日，宁波新炬减持数量为138,674股，减持价格区间为174.11元/股至202.58 元/股，减持总金额为24,943,386.34元。 经计算，2026年1月15日至2026年1月23日，宁波宁炬、宁波新炬、宁波吉辰减持数量合计862,291股， 减持总金额为1.57亿元。 本次减持计划实施前，宁波宁炬持有公司股份1,179,306股，占公司总股本的1.3124%；宁波新炬持有公 司股份183,345股，占公司总股本的0.2040%；宁波吉辰持有公司股份171,776股，占公司总股本的 0.1912%。上述股份均为在公司首次公开发行前取得的股份，已于2024年12月24日解除限售并上市流 通。 2025年9月18 ...

减持计划详情 - 控股股东、实际控制人、董事长林肖芳拟减持公司股份，减持总数不超过公司总股本的3%（不超过7,055,999股）[1] - 其中通过集中竞价方式减持不超过总股本的1%（不超过2,351,999股），通过大宗交易方式减持不超过总股本的2%（不超过4,703,999股）[1] - 减持价格按实施时的市场价格确定，减持计划自公告披露日起15个交易日后3个月内实施[1] 股东持股与历史减持情况 - 截至公告日，林肖芳持有公司无限售条件流通股107,487,609股，约占公司总股本的45.70%[1] - 林肖芳最初持股1.27亿股，占总股本的54.00%[2] - 自2019年9月24日起首次减持，累计已减持公司股票1952.04万股，累计套现约2亿元[2] 本次减持影响测算 - 按1月23日收盘价21.94元测算，林肖芳本次拟减持股份的套现金额约合1.55亿元[2] - 拟减持股份全部来源于公司首次公开发行前持有的股份及上市后历次转增、送股形成的股份，已于2018年12月10日解除限售并上市流通[1]

公司股东减持计划 - 控股股东及实际控制人陈晓计划减持不超过1,490万股公司股份 占公司总股本的3% [1] - 减持计划实施期间为2026年2月24日至2026年5月22日（窗口期不减持） 通过集中竞价和大宗交易相结合的方式进行 [1] - 其中通过集中竞价交易方式减持不超过496.9万股（占公司总股本1%） 通过大宗交易方式减持不超过993.1万股（占公司总股本2%） [1] 股东持股与历史减持情况 - 截至公告披露日 陈晓持有公司股份156,138,612股 占公司总股本的31.42% [2] - 按公司1月23日收盘价8.85元测算 陈晓本次计划减持股份对应市值约1.32亿元 [2] - 陈晓最初持股1.75亿股 占总股本的63.53% 自2015年5月28日首次减持以来 累计减持公司股票4418.23万股 累计套现约4.24亿元 [2]

公司董事及特定股东减持计划 - 公司董事童晓玲持有公司股份3,209,869股，占总股本3.2099%，计划减持不超过800,000股，占总股本0.8000% [1] - 特定股东长兴明茂自有资金投资合伙企业（明茂投资）持有公司股份4,456,864股，占总股本4.4569%，计划减持不超过239,770股，占总股本0.23977% [1] - 减持计划自公告之日起15个交易日后的3个月内进行，即2026年2月24日至2026年5月23日 [1] 减持涉及金额及股东关系 - 按1月23日收盘价43.67元测算，童晓玲套现金额约合3493.6万元，明茂投资套现金额约合1047.08万元 [2] - 明茂投资为公司控股股东、实际控制人张镤及董事长杨庆锋的共同一致行动人 [2] - 本次减持主要为明茂投资合伙人马鞍山千里目企业管理合伙企业因资金需求定向减持，减持完成后该合伙人将退出明茂投资 [2] 公司控制权及关键人员关系 - 公司控股股东为张镤，实际控制人为张镤和董事长杨庆锋，两人为夫妻关系 [2] - 董事童晓玲与公司董事、总经理王光海为夫妻关系 [2] 公司首次公开发行（IPO）情况 - 公司于2020年12月25日在深交所创业板上市，发行数量2,500万股，占发行后总股本25.00% [2] - 发行价格为26.93元/股，保荐机构为兴业证券股份有限公司 [2] - 首次公开发行募集资金总额为67,325.00万元，募集资金净额为61,201.98万元 [3] 募集资金用途及发行费用 - 募集资金计划用于年增产1,600万平方米IXPE自动化技改项目、年产10,000万平方米IXPE扩产项目、研发中心建设项目、智能仓储中心建设项目、补充营运资金项目 [3] - 首次公开发行发行费用总额为6,123.02万元，其中保荐承销费用为3,905.19万元 [3]