股本与股东权益 - 截至2020年6月30日已发行股份数目为8,570,852,349股[4] - 截至2020年6月30日，士平兴旺私人信托公司和好仓持有60.77亿股，占已发行股本总额约70.90%[24] - 截至2020年6月30日，中国宏桥控股有限公司好仓持有60.77亿股，占已发行股本总额约70.90%[24] - 截至2020年6月30日，中信信惠国际资本有限公司好仓持有8.07亿股，占已发行股本总额约9.41%[24] - 截至2020年6月30日，信银（香港）投资有限公司好仓持有7054.42万股，占已发行股本总额约0.82%[24] - 截至2020年6月30日，中国中信股份有限公司好仓持有8.77亿股，占已发行股本总额约10.23%[24] - 截至2020年6月30日，中国中信集团有限公司好仓持有8.77亿股，占已发行股本总额约10.23%[24] - 截至2020年6月30日，董事张波先生好仓持有887万股，占已发行股本总额约0.10%[27] - 2020年6月30日法定股本为1亿美元，已发行及缴足股本为8570.8523万美元[104] - 中信信惠国际资本有限公司及其关联公司持有公司877,184,826股股份，占已发行股份总数约10.23%[128] 财务数据关键指标变化 - 2020年上半年收入约为人民币39,938,675,000元，同比减少约3.6%[5][7] - 2020年上半年毛利约为人民币6,468,399,000元，同比减少约15.4%[5][7] - 2020年上半年公司股东应占净利润约为人民币2,831,849,000元，同比增加约14.3%[5][7] - 2020年上半年每股基本盈利约为人民币0.330元，2019年同期约为人民币0.287元，同比增加15.0%[5][7] - 2020年现金及现金等价物为41,079,476,000元，较2019年的25,725,201,000元增加59.7%[6] - 2020年总资本为147,367,171,000元，较2019年的141,351,002,000元增加4.3%[6] - 2020年EBITDA/利息覆盖倍数为4.2倍，较2019年的3.7倍增加0.5倍[6] - 2020年债务/EBITDA为4.4倍，较2019年的3.6倍增加0.8倍[6] - 董事会决议向2020年11月13日名列公司股东名册的股东宣派截至2020年6月30日止六个月中期股息每股15.0港仙，2019年同期无[7] - 截至2020年6月30日止六个月，公司收入约为399.39亿元，同比下降约3.6%；股东应占净利润约为28.32亿元，同比上升约14.3%[11] - 截至2020年6月30日止六个月，公司分销及销售开支约为1.53亿元，较去年同期减少约47.7%[13] - 截至2020年6月30日止六个月，公司行政开支约为18.58亿元，较去年同期增加约19.4%[13] - 截至2020年6月30日止六个月，公司财务费用约为22.11亿元，较去年同期减少约24.4%[14] - 2020年6月30日，公司现金及现金等价物约为410.79亿元，相比2019年12月31日减少约1.9%[14][17] - 截至2020年6月30日止六个月，公司来自经营业务的现金流入净额约为43.35亿元，投资活动现金流出净额约为21.76亿元，融资活动现金流出净额约为29.48亿元[14] - 2020年6月30日，公司贸易应收账款约94.92亿元，较2019年12月31日减少约7.9%[15] - 公司2020年上半年所得税约为5.96亿元，较去年同期减少约45.8%[15] - 截至2020年6月30日止六个月，公司股东应占净利润约为28.32亿元，较去年同期增加约14.3%[15] - 2020年6月30日，公司总负债约为1074.74亿元，资产负债率约为61.8%（2019年12月31日约63.2%）[17] - 2020年6月30日，公司银行借款总额约为345.80亿元，其中约36.0%为按固定息率计算，约64.0%为按浮动息率计算[17] - 2020年6月30日，公司共有43899名员工，员工成本总额约为15.85亿元，占公司收入的约4.0%[19] - 截至2020年6月30日止六个月，公司外汇损失约为1.98亿元[20] - 2020年上半年收入399.39亿元，2019年同期为414.30亿元[40] - 2020年上半年毛利64.68亿元，2019年同期为76.43亿元[40] - 2020年上半年除税前溢利34.00亿元，2019年同期为38.82亿元[40] - 2020年上半年期内溢利28.04亿元，2019年同期为27.83亿元[40] - 2020年上半年基本每股盈利0.330元，2019年同期为0.287元[40] - 2020年6月30日非流动资产815.41亿元，2019年12月31日为864.16亿元[41] - 2020年6月30日流动资产410.79亿元，2019年12月31日为418.57亿元[41] - 2020年6月30日流动负债784.26亿元，2019年12月31日为653.19亿元[41] - 2020年上半年其他收入及收益10.76亿元，2019年同期为18.80亿元[40] - 2020年上半年财务费用22.11亿元，2019年同期为29.24亿元[40] - 2020年6月30日流动资产净额为13,983,818千元，较2019年12月31日的27,868,898千元下降约49.82%[42] - 2020年6月30日总资产减流动负债为95,524,434千元，较2019年12月31日的114,285,128千元下降约16.42%[42] - 2020年6月30日须于一年后偿还的银行借款为3,831,035千元，较2019年12月31日的3,519,628千元增长约8.84%[42] - 2020年6月30日中期债券及票据须于一年后偿还的为18,895,489千元，较2019年12月31日的38,529,229千元下降约50.96%[42] - 2020年上半年公司拥有人应占溢利为2,831,849千元，非控制性权益溢利为 - 27,371千元，总溢利为2,804,478千元[44] - 2020年上半年按公允价值计入其他全面收益之股本工具公允价值亏损为58,647千元[44] - 2020年上半年海外业务换算的汇兑差额为59,717千元，其中公司拥有人应占36,430千元，非控制性权益占23,287千元[44] - 2020年上半年经营活动所产生现金流量净额为4,335,396千元，较2019年同期的 - 4,449,559千元有显著改善[46] - 2020年上半年投资活动耗用现金流量净额为2,175,666千元，较2019年同期的5,070,067千元有所减少[46] - 2020年6月30日资产净值为66,476,092千元，较2019年12月31日的66,015,976千元增长约0.70%[42] - 2020年上半年已支付股息26.73亿元，2019年同期为18.73亿元[47] - 2020年上半年新筹得银行借款151.89亿元，2019年同期为102.29亿元[47] - 2020年上半年偿还银行借款132.12亿元，2019年同期为88.19亿元[47] - 2020年上半年融资活动耗用现金流量净额29.48亿元，2019年同期为101.37亿元[47] - 2020年上半年现金及现金等价物减少净额7.88亿元，2019年同期为196.57亿元[47] - 2020年上半年其他收入及收益为1075567千元，2019年同期为1880232千元[55] - 2020年上半年其他开支为362421千元，2019年同期为1221067千元[56] - 2020年上半年所得税开支总额为595591千元，2019年同期为1099670千元[57] - 2020年上半年财务费用总额为2210955千元，2019年同期为2923576千元[58] - 2020年上半年已确认为开支之存货成本为33116925千元，2019年同期为33366851千元[58] - 2020年上半年研发开支为375147千元，2019年同期为327852千元[58] - 2020年上半年期内确认为分派的股息为2665809千元，2019年同期为1807631千元[59] - 2020年上半年用于计算每股基本盈利的盈利为2831849千元，2019年同期为2477037千元[60] - 2020年上半年用于计算每股基本盈利的普通股加权平均数为8570852千股，2019年同期为8630209千股[61] - 2020年上半年用于计算每股摊薄盈利的普通股加权平均数为8840521千股，2019年同期为8630209千股[61] - 2020年上半年购买物业、厂房及设备约18.66亿元，2019年同期约20.71亿元[62] - 2020年上半年兴建生产线及发电厂斥资约17.03亿元，2019年同期约14.24亿元[62] - 2020年上半年折旧约34.69亿元，2019年同期约35.77亿元[62] - 2020年上半年物业、厂房及设备确认减值亏损约1.53亿元，2019年同期约11.75亿元[63] - 2019年上半年确认减值拨备拨回约6.59亿元，2020年上半年为零[63] - 2020年6月30日，约124.87亿元物业、厂房及设备已抵押，2019年12月31日约111.21亿元[64] - 2020年6月30日，使用权资产约51.78亿元，2019年12月31日约50.61亿元[65] - 2020年6月30日，租赁负债账面价值约7615.4万元，2019年12月31日约9073.3万元[66] - 2020年上半年租赁现金流出总额约1610.7万元，2019年同期约843万元[67] - 2020年6月30日，对联营公司投资成本26.19亿元，分占溢利及其他全面收益扣除已收股息后为45.41亿元[68] - 截至2020年6月30日止六个月，公司就收购宏创产生的商誉确认减值亏损约9924.3万元，2019年同期为零[71] - 2020年6月30日，按公允价值计入其他全面收益的上市股本工具为23069.2万元，2019年12月31日为28933.9万元[73] - 2020年6月30日，公司存货的账面价值已扣除减值拨备约1.17873亿元，2019年12月31日为1.1058亿元；期内确认拨回拨备约7509.8万元，2019年同期为4302.5万元[74] - 2020年6月30日，贸易应收账款为95154.56万元，减值亏损拨备为23.533万元；2019年12月31日分别为103183.27万元和7.001万元[75] - 2020年6月30日，3个月内贸易应收账款为82614.75万元，3至12个月为12139.28万元；2019年12月31日分别为85611.27万元和17482.74万元[76] - 2020年6月30日，3个月内应收票据为44920.21万元，3至6个月为33189.74万元，超过6个月为3449.59万元；2019年12月31日分别为63431.24万元、44163.95万元和3802.56万元[77] - 2020年6月30日，按完全追索权基准背书予供应商的已转让资产账面价值为80310.69万元，贸易应付账款账面价值为 - 73276.17万元，其他应付账款账面价值为 - 7034.52万元；2019年12月31日分别为1112

公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年公司收入约为841.79亿元，同比减少约6.7%[9] - 2019年公司毛利约为164.64亿元，同比增加约6.9%[9] - 2019年公司股东应占净利润约为60.95亿元，同比增加约12.7%[9] - 2019年每股基本盈利约为0.7087元，2018年同期约为0.6218元[3][9] - 2019年毛利率为19.6%，净利率为7.7%[3] - 截至2019年12月31日，公司总资产为1796.04亿元，权益为660.16亿元，总负债为1135.88亿元[4] - 2019年资本回报率为10.0%，流动比率为143%[4] - 2019年应收账款周转天数为37天，存货周转天数为112天，应付账款周转天数为83天[4] - 董事会建议派发2019年年度末期股息每股34.0港仙[9] - 2019年公司收入约841.79亿元，同比下降6.7%；铝合金产品销量约505.8万吨，较去年减少13.8%；铝合金加工产品销量约62.3万吨，较去年增加26.4%；氧化铝销量约527.7万吨，较去年增加29.0%[14] - 2019年公司股东应占净利润约60.95亿元，同比上升12.7%；毛利约164.64亿元，同比上涨6.9%[14] - 2019年公司整体毛利率约19.6%，较去年同期的17.1%上升约2.5个百分点[17] - 2019年公司分销及销售开支约4.49亿元，较去年同期增加约21.0%；行政开支约36.46亿元，较去年同期减少约5.7%[18] - 2019年公司财务费用约52.20亿元，较去年同期增加约17.7%[19] - 2019年底公司现金及现金等价物约418.57亿元，较2018年底减少约7.8%[20] - 2019年公司经营业务现金流入净额约145.41亿元，投资活动现金流出净额约62.63亿元，融资活动现金流出净额约118.16亿元[20] - 2019年公司资本开支约32.28亿元，资本承诺约22.92亿元[20] - 2019年公司平均应收账款周转天数约37天，较去年同期增加19天；存货周转天数约112天，较去年同期增加26天[21] - 2019年公司所得税约23.16亿元，较去年同期减少约9.2%[21] - 2019年公司股东应占净利润约60.95亿元，较去年同期增加约12.7%；每股基本盈利约0.7087元[21] - 2019年12月31日，集团总负债约为1135.88亿元，资产负债率约为63.2%；2018年12月31日，总负债约为1141.07亿元，资产负债率约为64.6%[23] - 2019年12月31日，集团有抵押银行借款约为87.49亿元，2018年12月31日约为90.20亿元[23] - 2019年12月31日，集团银行借款总额约为325.74亿元，其中约36.5%为固定息率，约63.5%为浮动息率[23] - 2019年12月31日，集团除银行借款外的债务包括其他借款约13.91亿元、中期票据及债券约400.25亿元、可换股债券约14.30亿元、担保票据约34.57亿元，年利率在3.84%-8.69%之间[23] - 2019年12月31日，集团流动净资产约为278.69亿元[23] - 2019年12月31日，集团人民币债务占总债务约85.4%，美元债务占约14.6%；人民币现金及现金等价物占总额约97.2%，美元占约2.6%[23] - 2019年12月31日，集团共有43734名员工，较2018年减少3850名；年内员工成本总额约为34.98亿元，约占集团收入的4.2%[24] - 2019年12月31日，集团以外币计价的银行结余约为11.81亿元，外币计价债务约为114.98亿元；2019年度外汇损失约为1.78亿元[25] - 2015 - 2019年公司收入分别为44109934千元、61395578千元、97941916千元、90194924千元、84179288千元[49] - 2015 - 2019年公司年度溢利分别为3677959千元、6815670千元、5327737千元、5786252千元、6455143千元[49] - 2015 - 2019年公司总资产分别为106517979千元、142521467千元、158684987千元、176726892千元、179604445千元[49] - 2015 - 2019年公司总负债分别为70223321千元、96833165千元、104947420千元、114107395千元、113588469千元[49] - 2019年公司除税前溢利为8771067千元，所得税开支为2315924千元[49] - 2019年母公司股权持有人应占年度溢利为6095335千元，非控制性权益应占年度溢利为359808千元[49] - 2019年公司收入为841.79288亿元，2018年为901.94924亿元[161] - 2019年公司毛利为164.64253亿元，2018年为154.00562亿元[161] - 2019年公司除税前溢利为87.71067亿元，2018年为83.35692亿元[161] - 2019年公司年度溢利为64.55143亿元，2018年为57.86252亿元[161] - 2019年本公司拥有人应占年度溢利为60.95335亿元，2018年为54.07422亿元[161] - 2019年非控制性权益应占年度溢利为3.59808亿元，2018年为3.7883亿元[161] - 2019年公司年度全面收入总额（扣除所得税）为59.08246亿元，2018年为59.40932亿元[161] - 2019年本公司拥有人应占年度收益总额为55.25864亿元，2018年为55.04647亿元[161] - 2019年非控制性权益应占年度收益总额为3.82382亿元，2018年为4.36285亿元[161] - 2019年基本每股盈利为0.7087元，2018年为0.6218元；2019年摊薄每股盈利为0.6979元，2018年为0.5936元[161] - 2019年末非流动资产为86,416,230千元，2018年为86,927,363千元[162] - 2019年末流动资产为93,188,215千元，2018年为89,799,529千元[162] - 2019年末流动负债为65,319,317千元，2018年为57,747,716千元[162] - 2019年末非流动负债为48,269,152千元，2018年为56,359,679千元[163] - 2019年末资产净值为66,015,976千元，2018年为62,619,497千元[163] - 2019年年内溢利为6,095,335千元，非控制性权益溢利为359,808千元[164] - 2019年按公允值计入其他全面收益的股本工具公允值亏损为618,831千元[164] - 2019年换算财务报表之汇兑差额为55,098千元[164] - 2019年分占联营公司其他全面收益为16,836千元[164] - 2019年已付股息为1,920,946千元[164] - 2018年1月1日股本为526,966千元，2018年12月31日股本为566,172千元[165] - 2019年除税前溢利为8,771,067千元，2018年为8,335,692千元[167] - 2019年经营活动所产生现金净额为14,541,462千元，2018年为9,359,963千元[167] - 2019年投资活动所耗用现金净额为6,262,707千元，2018年产生现金净额为5,448,816千元[168] - 2019年利息收入为 - 422,460千元，2018年为 - 750,630千元[167] - 2019年财务费用为5,219,595千元，2018年为4,433,389千元[167] - 2019年物业、厂房及设备的折旧为7,218,007千元，2018年为7,168,500千元[167] - 2019年存货增加 - 1,833,787千元，2018年为 - 4,085,504千元[167] - 2019年贸易应收账增加 - 3,427,340千元，2018年为 - 4,531,192千元[167] - 2019年贸易应付账款及应付票据增加1,224,219千元，2018年为599,345千元[167] - 2019年银行借款所得款项为22,908,164千元，2018年为23,822,331千元[169] - 2019年发行中期债券及票据所得款项为2,600,000千元，2018年为7,800,000千元[169] - 2019年担保票据所得款项为3,474,890千元，2018年为2,865,150千元[169] - 2019年收取政府补助为20,892千元，2018年为287,598千元[169] - 2019年融资活动所耗用现金净额为(11,815,514)千元，2018年产生现金净额为8,602,846千元[169] - 2019年现金及现金等价物减少净额为(3,536,759)千元，2018年增加净额为23,411,625千元[169] - 2019年外汇汇率变动的影响为13,462千元，2018年为20,849千元[169] - 2019年12月31日现金及现金等价物为41,857,116千元，2018年为45,380,413千元[169] 铝市场数据关键指标变化 - 2019年中国原铝消费量约3662万吨，占全球总量56.1%，同比下降1.0%；国外消费量约2870万吨，占43.9%，同比下降1.7%；全球消费量约6532万吨，同比下降1.3%[12] - 2019年全球原铝产量约6400万吨，同比下降0.3%；中国产量约3593万吨，占全球56.1%，较去年减少1.8%；国外产量约2807万吨，同比增长1.7%[12] - 2019年LME当月和三月期铝平均价分别约1791美元/吨和1813美元/吨，较2018年分别下跌15.1%和14.2%；SHFE当月和三月期铝平均价分别为13914元/吨和13877元/吨，较2018年分别下跌2.4%和3.8%[12] 各业务线数据关键指标变化 - 2019年公司铝合金产品产量约564.4万吨，同比减少11.3%；铝合金加工产品产量约63.0万吨，同比增加25.3%[13] - 2019年公司铝合金产品收入约618.91亿元，占比73.5%；氧化铝收入约125.21亿元，占比14.9%；铝合金加工产品收入约91.05亿元，占比10.8%[16] 公司股权及股东相关情况 - 截至2019年12月31日，已发行股份数目为85.71亿股[8] - 2019年累计回购104,542,500股普通股，支付代价总计609,445,000港元[54][55] - 2019年注销回购股份104,542,500股，占2019年12月31日公司已发行股份总数约1.22%[54] - 2019年12月31日，士平兴旺私人信托公司、中国宏桥控股有限公司所持股份占已发行股本总额的70.90%[76] - 2019年12月31日，中信信惠国际资本有限公司所持股份占已发行股本总额的9.41%[76] - 2019年12月31日，信银（香港）投资有限公司所持股份占已发行股本总额的0.82%[76] - 董事张波先生持有公司8870000股好仓，占2019年12月31日已发行股本总额的0.10%[79] - 信银（香港）投资有限公司持有877,

财务表现 - 公司收入为414.3亿元人民币，同比下降6.5%[7] - 毛利为76.4亿元人民币，同比增长17.4%[7] - 毛利率为18.4%，同比增加3.7个百分点[7] - 净利率为6.7%，同比增加2.3个百分点[7] - 公司股东应占净利润为24.8亿元人民币，同比增长37.3%[7] - 每股基本盈利为0.287元人民币，同比增长38.0%[7] - 公司截至2019年6月30日的收入为41,430,060千元，同比下降6.5%[50] - 公司截至2019年6月30日的毛利为7,642,526千元，同比增长17.4%[50] - 公司截至2019年6月30日的期内溢利为2,782,703千元，同比增长41.8%[50] - 公司截至2019年6月30日的每股基本盈利为0.287元，同比增长38.0%[50] - 公司2019年上半年股东应占净利润为人民币24.8亿元，较去年同期增长37.3%[21] - 公司2019年上半年期內溢利為2,477,037千元，較去年同期增加672,772千元[55] 资产负债情况 - 现金及现金等价物为257.3亿元人民币，同比下降29.6%[8] - 总资本为1413.5亿元人民币，同比增长2.7%[8] - 债务/总资本比例为55.5%，同比下降1.4个百分点[8] - 公司2019年6月30日总负债为人民币1075.1亿元，资产负债比率为63.1%[22] - 公司2019年6月30日银行借款总额为人民币320.7亿元，其中20.1%为固定利率，79.9%为浮动利率[22] - 公司2019年6月30日流动净资产为人民币260.6亿元[23] - 公司截至2019年6月30日的非流动资产为89,600,562千元，同比增长3.1%[52] - 公司截至2019年6月30日的流动资产为80,279,804千元，同比下降10.6%[52] - 公司截至2019年6月30日的流动负债为54,760,867千元，同比下降5.2%[52] - 公司截至2019年6月30日的资产净值为62,914,763千元，同比增长0.5%[53] - 公司截至2019年6月30日的现金及现金等价物为25,725,201千元，同比下降43.3%[52] - 公司截至2019年6月30日的贸易应收账款为10,331,619千元，同比增长53.1%[52] - 公司於二零一九年六月三十日的現金及現金等價物為25,725,201千元，較年初減少19,656,953千元[57] - 公司於二零一九年六月三十日的總資產為62,914,763千元，較年初增加2,654,136千元[55] 现金流情况 - 公司现金及现金等价物从2018年底的人民币453.8亿元减少至2019年6月30日的人民币257.3亿元，主要由于经营、投资及融资活动的现金净流出[18] - 公司2019年上半年经营活动现金流出净额为人民币44.5亿元，投资活动现金流出净额为人民币50.7亿元，融资活动现金流出净额为人民币101.4亿元[18] - 公司2019年上半年资本开支为人民币17.9亿元，主要用于环境保护项目的改造升级及支付前期建设项目的质量保证金[18] - 公司二零一九年上半年經營活動產生的現金流量淨額為-4,449,559千元，較去年同期下降5,876,949千元[57] - 公司二零一九年上半年投資活動產生的現金流量淨額為-5,070,067千元，主要由於購買物業、廠房及設備項目支出1,789,519千元[57] - 公司二零一九年上半年融資活動產生的現金流量淨額為-10,137,327千元，主要由於償還短期債券及票據4,000,000千元[57] - 公司二零一九年上半年已付股息為1,873,029千元，較去年同期減少2,971,693千元[57] - 公司二零一九年上半年發行中期債券及票據所得款項為2,000,000千元[57] - 公司二零一九年上半年償還銀行借款8,819,321千元，同時新籌得銀行借款10,229,338千元[57] - 公司二零一九年上半年外匯匯率變動影響現金及現金等價物增加1,741千元[57] 铝产品市场情况 - 2019年上半年中国原铝消费量约为1,806万吨，同比增长0.8%，占全球原铝消费量的54.7%[11] - 2019年上半年全球原铝消费量约为3,301万吨，同比增长0.5%[11] - 2019年上半年中国原铝产量约为1,789万吨，同比下降0.6%，占全球产量的56.3%[11] - 2019年上半年全球原铝产量约为3,178万吨，同比增长0.3%[11] - 2019年上半年伦敦金属交易所(LME)当月和三月期铝平均价分别为1,826美元/吨和1,849美元/吨，较2018年同期分别下跌17.3%和16.3%[11] - 2019年上半年上海期货交易所(SHFE)当月和三月期铝的平均价分别为人民币13,777元/吨和13,786元/吨，同比分别下跌4.2%和5.6%[11] - 2019年上半年公司铝合金产品产量达到286.0万吨，同比减少10.3%[12] - 2019年上半年公司铝合金加工产品产量达到38.9万吨，同比增加66.9%[12] - 公司2019年上半年来自销售铝产品的总收入为41,430,060千元人民币，同比下降6.5%[74] - 液态铝合金销售收入为29,268,773千元人民币，同比下降12.3%[74] - 铝合金锭销售收入为1,159,352千元人民币，同比下降55.1%[74] - 铝合金加工产品销售收入为4,466,496千元人民币，同比增长33.4%[74] - 氧化铝产品销售收入为6,157,040千元人民币，同比增长29.2%[74] - 中国地区销售收入为39,429,020千元人民币，同比下降8.7%[75] - 印度地区销售收入为640,754千元人民币，同比增长135.3%[75] - 欧洲地区销售收入为296,619千元人民币，同比增长1987.2%[75] - 马来西亚地区销售收入为678,495千元人民币，同比增长13.5%[75] - 其他收入及收益总额为1,880,232千元人民币，同比增长79.6%[76] 股东与股权结构 - 公司主要股东士平兴旺私人信托公司持有70.90%的股份，中国宏桥控股有限公司持有70.90%的股份[29] - 中信信惠国际资本有限公司持有9.41%的股份，信银（香港）投资有限公司持有0.82%的股份[29] - 中国中信股份有限公司持有10.23%的股份，中国中信集团有限公司持有10.23%的股份[29] - 公司董事张波先生持有0.10%的股份[32] - 公司在2019年上半年共回购了104,542,500股普通股，占已发行股份总数的约1.22%[36][37] - 回购股份的总代价为609,445,000港元，每股价格在4.79港元至6.76港元之间[38] - 公司于2019年4月22日赎回了本金总额为450,000,000美元的6.85%优先票据，并支付了累计利息[40] - 公司于2017年11月28日成功发行了初步本金额为320,000,000美元的可换股债券，换股价为8.16港元[41] - 2018年1月25日，信银（香港）投资有限公司将其持有的23%可换股债券按8.16港元换股价兑换为70,544,156股公司股份[41] - 由于公司派发2016年度末期股息及特别股息，换股价从8.16港元调整至7.71港元，自2018年2月7日起生效[41] - 由于公司派发2017年度末期股息，换股价从7.71港元调整至7.53港元，自2018年6月12日起生效[41] - 由于公司派发2018年度末期股息，换股价从7.53港元调整至7.21港元，自2019年6月17日起生效[41] - 2019年5月23日，董事会主席张士平先生离世并停任相关职务[42] - 张波先生自2019年5月23日起担任中国宏桥投资有限公司董事，并自2019年5月31日起担任董事会主席及薪酬委员会和提名委员会成员[43] - 公司确认所有董事在截至2019年6月30日的六个月内遵守了证券交易守则[44] - 公司已遵守企业管治守则中的强制性条文，但张波先生兼任董事会主席与行政总裁的角色偏离了守则A.2.1的规定[45] - 中期报告电子版本将在联交所及公司网站披露，并于2019年9月27日或之前寄送股东[46] - 公司截至2019年6月30日的已发行及缴足的普通股为8,570,852,349股，股本为85,708,523美元[124] - 2018年1月23日，公司发行了650,000,000股普通股，募集资金总额约为5,060,159,000元人民币[126] - 2018年12月31日，公司转换了73,600,000美元的可换股债券，发行了70,544,156股普通股[127] - 中信信惠國際資本有限公司及其關聯公司信銀（香港）投資有限公司持有公司877,184,826股股份，佔公司已發行股份總數約10.23%[153] 债务与融资 - 公司发行了本金总额300,000,000美元的7.125厘优先无抵押票据，所得款项净额约为296,000,000美元，用于现有债务再融资及一般企业用途[27] - 公司全资子公司山东宏桥偿还了公司债券本金人民币2,974,000,000元及相关利息[27] - 公司于2019年6月30日的未偿还中期债券及票据总额为43,490,509千元人民币，其中一年内到期的为2,974,000千元人民币[117] - 公司于2018年4月17日发行的2019年担保票据本金总额为450,000,000美元，年利率为6.85%，已于2019年4月22日到期并赎回[118] - 公司于2017年11月28日发行的可换股债券本金总额为320,000,000美元，年利率为5.0%，到期日为2022年11月28日，实际年利率为21.817%[119] - 可换股债券负债部分在2019年6月30日为1,069,868千元人民币，衍生工具部分为439,669千元人民币，总计1,509,537千元人民币[120] - 2018年1月25日，公司转换了73,600,000美元的可换股债券，发行了70,544,156股普通股[120] - 2019年6月30日，未转换的可换股债券本金额为246,400,000美元，最多可发行267,287,611股股份[121] - 公司中期债券A至O的总本金额为15,300,000千元人民币，票面利率范围从3.84%到7.50%，实际利率范围从4.18%到7.85%[115] - 公司企业债券A至H的总本金额为13,800,000千元人民币，票面利率范围从4.88%到8.69%，实际利率范围从5.11%到8.91%[115] - 公司企业债券I至L的总本金额为12,300,000千元人民币，票面利率范围从4.00%到6.30%，实际利率范围从4.16%到6.40%[116] - 公司私募配售企业债券A和B的总本金额为4,758,000千元人民币，票面利率分别为6.05%和6.48%，实际利率分别为6.50%和6.75%[116] - 公司有抵押銀行借款從2018年底的人民幣873,104千元增加至2019年6月底的人民幣1,465,040千元，增長約67.8%[107] - 公司無抵押銀行借款從2018年底的人民幣18,060,631千元增加至2019年6月底的人民幣22,727,337千元，增長約25.8%[107] - 公司總銀行借款從2018年底的人民幣30,197,538千元增加至2019年6月底的人民幣32,066,185千元，增長約6.2%[107] - 公司定息借款總額從2018年底的人民幣4,723,090千元增加至2019年6月底的人民幣6,446,693千元，增長約36.5%[109] - 公司其他借款從2018年底的人民幣1,366,569千元增加至2019年6月底的人民幣1,370,008千元，增長約0.3%[110] - 公司短期債券及票據從2018年底的人民幣4,000,000千元減少至2019年6月底的人民幣0千元，減少100%[111] - 公司中期債券及票據總額從2018年底的人民幣42,830,014千元增加至2019年6月底的人民幣43,490,509千元，增長約1.5%[113] - 公司於2019年7月15日發行了本金總額為300,000,000美元的7.125%擔保票據，並於2019年7月23日收到所得款項[162] 资产与投资 - 公司2019年上半年资本开支为人民币17.9亿元，主要用于环境保护项目的改造升级及支付前期建设项目的质量保证金[18] - 公司购买物业、厂房及设备约2,071,125,000元人民币，较去年同期的679,518,000元人民币大幅增加[84] - 公司斥资约1,423,525,000元人民币兴建新的生产线及发电厂，较去年同期的467,808,000元人民币显著增加[84] - 公司折旧约3,576,607,000元人民币，较去年同期的3,648,444,000元人民币略有下降[84] - 公司确认约人民币658,974,000元的物业、厂房及设备减值拨备拨回，主要由于产能重置计划[85] - 公司物业、厂房及设备的账面净值约为人民币11,818,727,000元，其中部分已抵押给银行以获得借款[85] - 公司使用权资产的账面值约为人民币5,142,428,000元，其中部分已抵押给银行[86] - 公司租赁负债的账面值约为人民币90,825,000元，期内新增租赁负债约人民币42,989,000元[87] - 公司使用权资产折旧费用为人民币63,863,000元，租赁负债的利息开支为人民币1,542,000元[88] - 公司对联营公司的投资成本为人民币2,373,140,000元，分占溢利及其他全面收益为人民币1,396,299,000元[89] - 公司商誉账面值为人民币608,818,000元，期内未确认减值亏损[91] - 公司按公允价值计入其他全面收益的金融资产中，上市股本工具的公允价值为人民币806,374,000元[93] - 公司存货账面值扣除减值拨备后为人民币73,420,000元，期内确认拨回拨备约人民币43,025,000元[94] - 公司贸易应收账款账面值为人民币10,331,619,000元，减值亏损拨备为人民币21,891,000元[95] - 公司截至2019年6月30日的应收票据总额为10,390,900千元，较2018年12月31日的11,726,626千元有所下降[97] - 公司通过背书方式转让给供应商的应收票据账面值为10,182,475千元，较2018年12月31日的11,681,840千元减少[99] - 公司预付供应商款项为1,571,352千元，较2018年12月31日的1,386,528千元有所增加[100] - 公司预付联营公司款项为6,000,000千元，用于电力购买协议[100] - 公司现金及现金等价物为25,725,201千元，较2018年12月31日的45,380,413千元大幅减少[101] - 公司贸易应付款项为11,722,594千元，较2018年12月31日的14,661,437千元有所下降[105] - 公司应付票据为2,049,745千元，较2018年12月31日的2,000,000千元略有增加[105] - 公司计划出售博兴县的投资物业，预计出售所得款项将超过账面净值[102] - 公司计划出售滨州市沾化区的物业、厂房及设备，代价为600,000,000元，已收到50,000,000元[103] - 公司於2019年3月31日以人民币147,666,000元收购滨州鸿博铝业科技有限公司100%股权，其中36,666,000元已支付，剩余111,000,000元将分两期支付[137] - 收购鸿博铝业产生的议价购入金额约为人民币3,282,000元，旨在扩展公司的铝产品经营[

财务表现 - 2018年收入为901.95亿元人民币，同比下降7.9%[4] - 2018年毛利为154.01亿元人民币，同比下降5.9%[4] - 2018年毛利率为17.1%，同比下降0.4个百分点[4] - 2018年公司股东应占净利润为54.07亿元人民币，同比增长5.4%[4] - 2018年净利率为6.4%，同比下降1个百分点[4] - 2018年每股基本盈利为0.6218元人民币，同比下降11.0%[4] - 2018年总资产为1767.27亿元人民币，同比增长11.4%[5] - 2018年总负债为1141.07亿元人民币，同比增长8.7%[5] - 2018年资本回报率为9.9%，同比下降0.8个百分点[5] - 2018年流动比率为156%，同比上升37个百分点[5] - 公司2018年收入约为人民币901.95亿元，同比减少约7.9%[11] - 公司2018年毛利约为人民币154.01亿元，同比减少约6.0%[11] - 公司2018年股东应占净利润约为人民币54.07亿元，同比增加约5.4%[11] - 公司2018年每股基本盈利约为人民币0.6218元，同比减少约11.0%[11] - 公司建议派发2018年度末期股息每股24.0港仙[11] - 2018年收入为901.95亿元人民币，较2017年下降7.9%[51] - 2018年毛利为154.01亿元人民币，较2017年下降5.9%[51] - 2018年年度溢利为57.86亿元人民币，较2017年增长8.6%[51] - 2018年母公司股权持有人应占年度溢利为54.07亿元人民币，较2017年增长5.4%[51] - 2018年其他收入及收益为21.35亿元人民币，较2017年下降14.5%[51] - 2018年销售及分销开支为3.71亿元人民币，较2017年增长37.3%[51] - 2018年财务费用为44.33亿元人民币，较2017年增长8.6%[51] - 2018年衍生工具公允值变动收益为3.98亿元人民币，较2017年增加200.6%[51] - 收入为901.95亿元人民币，较上年的979.42亿元人民币有所下降[146] - 毛利为154.01亿元人民币，较上年的163.80亿元人民币有所下降[146] - 年度溢利为57.86亿元人民币，较上年的53.28亿元人民币有所增长[146] - 本公司拥有人应占年度溢利为54.07亿元人民币，较上年的51.30亿元人民币有所增长[146] - 每股基本盈利为0.6218元人民币，较上年的0.6986元人民币有所下降[146] - 每股摊薄盈利为0.5936元人民币，较上年的0.6952元人民币有所下降[146] - 年度全面收入总额为59.41亿元人民币，较上年的51.86亿元人民币有所增长[146] - 本公司拥有人应占年度全面收入总额为55.05亿元人民币，较上年的50.44亿元人民币有所增长[146] - 非控制性权益应占年度全面收入总额为4.36亿元人民币，较上年的1.42亿元人民币有所增长[146] - 换算海外业务产生的汇兑差额为1.47亿元人民币，较上年的-1.02亿元人民币有所改善[146] - 2018年经营活动产生的现金净额为9,359,963千元，相比2017年的32,338,018千元有所减少[151] - 2018年投资活动产生的现金净额为5,448,816千元，相比2017年的-19,596,943千元有所改善[152] - 2018年融资活动产生的现金净额为8,602,846千元，相比2017年的-3,920,354千元有所增加[153] - 2018年现金及现金等价物增加净额为23,411,625千元，相比2017年的8,820,721千元大幅增加[153] - 2018年公司通过发行股份获得5,120,981千元，相比2017年的4,669,404千元有所增加[153] - 2018年公司通过发行中期债券及票据获得7,800,000千元，相比2017年的3,000,000千元大幅增加[153] - 2018年公司通过出售一间附属公司获得648,772千元收益[151] - 2018年公司通过出售一间附属公司获得1,474,000千元净现金流入[152] - 2018年公司通过收购重慶魏橋金融保理有限公司55%股权，支付了284,407千元现金[155] - 2018年公司通过增加一间附属公司和一间联营公司，分别支付了284,407千元和102,913千元[152] - 2018年经营活动产生的现金净额为9,359,963千元，相比2017年的32,338,018千元有所减少[151] - 2018年投资活动产生的现金净额为5,448,816千元，相比2017年的-19,596,943千元有所改善[152] - 2018年融资活动产生的现金净额为8,602,846千元，相比2017年的-3,920,354千元有所增加[153] - 2018年现金及现金等价物增加净额为23,411,625千元，相比2017年的8,820,721千元大幅增加[153] - 2018年公司通过发行股份获得5,120,981千元，相比2017年的4,669,404千元有所增加[153] - 2018年公司通过发行中期债券及票据获得7,800,000千元，相比2017年的3,000,000千元大幅增加[153] - 2018年公司通过出售一间附属公司获得648,772千元收益[151] - 2018年公司通过出售一间附属公司获得1,474,000千元净现金流入[152] - 2018年公司通过收购重慶魏橋金融保理有限公司55%股权，支付了284,407千元现金[155] - 2018年公司通过增加一间附属公司和一间联营公司，分别支付了284,407千元和102,913千元[152] 产品销售与市场 - 铝合金产品销量为586.5万吨，同比下降18.0%[1] - 铝合金加工产品销量为49.3万吨，同比上涨31.1%[1] - 氧化铝产品销量为409.0万吨，同比增长117.9%[1] - 铝合金产品收入约为人民币715.16亿元，占总收入的79.3%，同比下降10.3个百分点[18] - 氧化铝收入约为人民币110.45亿元，占总收入的12.2%，同比增加7.5个百分点[18] - 铝合金加工产品收入约为人民币71.35亿元，占总收入的7.9%，同比增加2.4个百分点[18] - 公司2018年国内原铝产量约为3659万吨，同比减少约0.2%[15] - 公司2018年国内原铝消费量约为3713万吨，同比增长约4.7%[15] - 公司2018年全球原铝消费量约为6683万吨，同比增长约3.7%[15] - 公司2018年LME三月期铝平均价约为2110美元/吨，同比上涨约7.2%[15] - 公司2018年SHFE三月期铝平均价约为人民币14251元/吨（含税），同比下跌约1.7%[15] - 向本集團前五大客戶的銷售佔銷售總額的59.4%，最大客戶的銷售佔銷售總額的39.9%[72] - 向本集團前五大供貨商的採購佔採購總額的38.0%，最大供貨商的採購佔採購總額的14.4%[73] 资产与负债 - 2018年总资产为1767.27亿元人民币，同比增长11.4%[5] - 2018年总负债为1141.07亿元人民币，同比增长8.7%[5] - 2018年资本回报率为9.9%，同比下降0.8个百分点[5] - 2018年流动比率为156%，同比上升37个百分点[5] - 2018年总资产为1767.27亿元人民币，较2017年增长11.4%[52] - 2018年总负债为1141.07亿元人民币，较2017年增长8.7%[52] - 2018年公司总负债约为人民币114,107,395,000元，较去年的104,947,420,000元增加[23] - 2018年公司资产负债比率为64.6%，较去年的66.1%有所下降[23] - 非流动资产总额为869.27亿元人民币，较2017年减少6.3%[147] - 流动资产总额为897.99亿元人民币，较2017年增长36.4%[147] - 流动负债总额为577.47亿元人民币，较2017年增长4.5%[147] - 流动资产净额为320.51亿元人民币，较2017年增长202.9%[147] - 总资产减流动负债为1189.79亿元人民币，较2017年增长15.1%[147] - 非流动负债总额为563.59亿元人民币，较2017年增长13.5%[148] - 资产净值为626.19亿元人民币，较2017年增长16.5%[148] - 股本为5.66亿元人民币，较2017年增长7.4%[148] - 储备为593.99亿元人民币，较2017年增长16.5%[148] - 本公司拥有人应占权益为599.65亿元人民币，较2017年增长16.4%[148] - 截至2018年12月31日，公司总资产为599.65亿元人民币[149] - 2018年全年溢利为54.07亿元人民币[149] - 2018年其他全面收益总额为55.05亿元人民币，其中包括按公允值计入其他全面收益的股本工具公允值亏损6793.6万元人民币[149] - 2018年发行股份及兑换可换股债券时发行股份共增加股本4.62亿元人民币[149] - 2018年收购一间共同控制附属公司代价为2.84亿元人民币[149] - 截至2017年12月31日，公司总资产为537.38亿元人民币[150] - 2017年全年溢利为51.30亿元人民币[150] - 2017年其他全面收益总额为50.44亿元人民币，其中包括换算海外业务财务报表之汇兑差额4703.9万元人民币[150] - 2017年收购附属公司增加资产9.61亿元人民币[150] - 2017年发行股份增加股本4.67亿元人民币[150] 股息与股东权益 - 公司建议派发2018年度末期股息每股24.0港仙[11] - 董事会建议派发末期股息每股24.0港仙，需经股东批准[48] - 张士平先生持有6,076,513,573股，占已发行股本的70.04%[78] - 郑淑良女士持有6,076,513,573股，占已发行股本的70.04%[78] - 士平兴旺私人信託公司持有6,076,513,573股，占已发行股本的70.04%[78] - 宏橋控股持有6,076,513,573股，占已发行股本的70.04%[78] - 信惠國際持有806,640,670股，占已发行股本的9.30%[78] - 信銀（香港）投資有限公司持有70,544,156股，占已发行股本的0.81%[78] - 中國中信股份有限公司持有877,184,826股，占已发行股本的10.11%[78] - 中國中信集團有限公司持有877,184,826股，占已发行股本的10.11%[78] - 张波先生持有8,870,000股，占已发行股本的0.10%[81] - 截至2018年12月31日，无其他人士持有须披露的股份或相关股份权益[79] 公司治理与风险管理 - 公司面临的主要风险包括国内外经济形势、中国信贷政策及外匯政策、法律法規和執法政策的變動、原材料和鋁產品的價格及供求等因素[28] - 公司已設立專責的環保部，負責監督全面的環境保護情況，並已完成所有發電機組的超低排放改造，達到優於燃氣機組排放標準的水平[29] - 公司致力於在營運方面遵守相關法律法規規定[30] - 公司重視僱員的個人發展，提供職前及在職培訓及發展機會，並根據僱員的表現給予額外獎金[31] - 公司已與多家供貨商建立長期的合作關係，並要求其遵守本集團的反賄賂政策[32] - 公司加強與現有客戶的關係並發展與潛在客戶的關係