购股权数目 - 2024年1月1日及12月31日，根据计划授权可供授出的购股权数目各为1.6亿份[4] 购股权对应股份情况 - 根据购股权计划可供发行的股份总数为1.6亿股，占公司2024年年报日期已发行股份（不包括库存股）约10%[4] 购股权计划有效期 - 购股权计划自2022年6月21日起计十年内有效，2024年年报日期时，剩余年期约为七年两个月[5]

市场表现 - 5月26日港股收盘中国石墨股价上涨12.73%至0.31港元/股 成交量161万股 成交额47.72万港元 振幅14.55% [1] - 恒生指数同期下跌1.35%至23282.33点 [1] - 公司最近一个月累计下跌12.7% 年内累计跌幅24.66% 显著跑输恒指17.65%的涨幅 [2] 财务数据 - 2024年公司营业总收入1.42亿元 同比减少29.52% [2] - 归母净利润亏损1250.1万元 同比恶化158.64% [2] - 毛利率29.2% 资产负债率22.42% [2] 行业估值 - 金属及矿石行业平均市盈率(TTM)-3.58倍 行业中值-0.1倍 [3] - 公司市盈率-32.59倍 行业排名第39位 [3] - 可比公司市盈率：其他绿色经济1.93倍 康利国际控股2.33倍 爱德新能源2.42倍 兴合控股2.45倍 沪港联合2.97倍 [3] 业务概况 - 主营业务为鳞片石墨精矿及球形石墨的生产销售 [3] - 拥有两家运营实体：溢祥石墨(2006年成立)负责石墨精矿选矿 溢祥新能源(2011年成立)负责球形石墨加工及矿山开采 [3] - 2019年获得黑龙江省萝北县石墨矿采矿权并开展开采 [3]

收入和利润（同比环比） - 2024财年销售球形石墨及其副产品收益约2940万元，较2023财年的约9960万元按年减少约70.5%[4] - 2024财年销售鳞片石墨精矿收益约1.09亿元，较2023财年约1.013亿元按年增加约7.5%[4] - 2024财年销售未加工大理石收益约396.9万元，较2023财年的约103.2万元按年增加约284.6%[4] - 2024财年总收入约1.424亿元，较2023财年的约2.02亿元按年减少约29.5%[4] - 2024财年毛利约4160万元，较2023财年的约7370万元按年减少约43.6%[4] - 2024财年毛利率为29.2%，2023财年为36.5%[4] - 2024财年亏损净额约1250万元，2023财年纯利约2130万元，同比下降158.6%[4] - 2024财年净亏损率为8.8%，2023财年纯利率为10.6%[4] - 2024年集团全年总收入约为1.424亿人民币，同比下降29.5%[14] - 2024年销售球形石墨及副产品收入约为2940万人民币，同比下降70.5%；销售鳞片石墨精矿收入约为1.09亿人民币，同比增加7.5%[14] - 2024年全年毛利约为4160万人民币，同比下降43.6%；毛利率为29.2%，同比下降7.3个百分点[14] - 截至2024年12月31日，集团录得净亏损约为1250万人民币，上年度录得除税后纯利约2130万人民币[14] - 2024年球形石墨销售部分毛利率为16.6%，同比降18.9个百分点；鳞片石墨精矿销售部分毛利率为33.8%，同比降4.0个百分点[15] - 2024财政年度总收益142371千元，2023财政年度为201994千元[43] - 2024财政年度销售球形石墨及其副产品收益29436千元，占比20.7%；2023财政年度为99629千元，占比49.3%[43] - 2024财政年度销售鳞片石墨精矿收益108966千元，占比76.5%；2023财政年度为101333千元，占比50.2%[43] - 销售球形石墨及副产品收益从2023财年约9960万元减至2024财年约2940万元，跌幅约70.5%[47] - 销售鳞片石墨精矿收益从2023财年约1.013亿元增至2024财年约1.09亿元，增幅约7.5%[47] - 2024财年石墨产品销售总收益减至约1.384亿元，较2023财年约2.01亿元跌幅约31.1%[47] - 2024财年销售未加工大理石收益约400万元，2023财年约100万元[48] - 2024财年和2023财年毛利分别约4160万元和7370万元，毛利率分别约29.2%和36.5%[50] - 其他收入从2023财年约330万元增至2024财年约450万元，因政府补助从约260万元增至约340万元[52] - 2024财年公司所得税抵免约100万元，2023财年所得税开支约280万元，主要为中国企业所得税[57] - 2024财年公司除税后净亏损约1250万元，2023财年除税后纯利约2130万元[58] - 2024财年公司收益为1.424亿元，较2023财年的2.02亿元减少；毛利为4160万元，较2023财年的7370万元减少[58] - 2024财年公司经调整亏损净额为1589万元，2023财年经调整纯利为1867.4万元[59] - 2024财年公司毛利率为29.2%，较2023财年的36.5%下降；净亏损率为8.8%，2023财年纯利率为10.6%[65] - 2024财年五大客户占集团总收益约58.8%，2023财年为46.7%；最大客户销售占2024财年总收益约25.3%，2023财年为18.9%[159] - 2024财年向五大供应商采购占采购总额约49.2%，2023财年为38.6%；向最大供应商采购占采购总额约29.8%，2023财年为23.1%[159] - 2024年12月31日，可供分派给股东的公司储备约为人民币259.0百万元，2023财年约为人民币270.9百万元[175] 成本和费用（同比环比） - 2024财年销售成本减至约1.008亿元，较2023财年约1.283亿元减少约21.5%[49] - 销售及分销开支从2023财年约740万元增至2024财年约1330万元，增加约79.4%[53] - 一般及行政开支从2023财年约2540万元增至2024财年约3020万元，增加约18.9%[54] - 研发开支从2023财年约1720万元减至2024财年约1090万元，减少约36.5%[55] - 2024财政年度开采成本总计25838千元，2023财政年度为24714千元，2024年爆破服务、燃料成本、机械开支增加，薪金及福利、原材料、其他成本减少[40] - 2024财政年度开采材料约2667000吨，2023财政年度约2202000吨，包括未加工大理石及废石和未加工石墨矿石[41] - 2024财政年度开采成本增加因开采材料总量增加，爆破服务、机械开支、柴油消耗增加，精简采矿人员团队使薪金及消耗品减少[42] 各条业务线表现 - 截至2024年12月31日，球形石墨销售量为3089吨，同比降52.0%；鳞片石墨精矿销售量为45432吨，同比增加25.0%[15] - 球形石墨总产量由2023财年约8700吨下降至2024财年约3200吨；2024财年鳞片石墨精矿总产量约为5.2万吨，2023财年为5.7万吨[15] 资源储备与开采计划 - 截至2024年4月30日，北山矿场海拔150米以下探明、控制及推断石墨矿产资源总量约为5490万吨[16] - 北山矿场现阶段许可石墨开采量为每年50万吨，公司计划大幅提升许可开采量[16] - 2024年4月30日，海拔150米以上的探明、控制及推断石墨矿产资源总量约为12205千吨，2023年12月31日为12363千吨；海拔150米以下的石墨矿产资源总量由2023年12月31日的29329千吨大幅增加至2024年4月30日的54898千吨[27] - 截至2024年12月31日，经批准开采许可证标高范围内的石墨矿产资源总量为11385千吨，TGC为11.02%[27] - 截至2024年12月31日，经批准开采许可证标高范围内的大理石矿产资源总量为2786千吨，其中控制资源量为2233千吨，推断资源量为554千吨[30] - 2024年12月31日，经批准开采许可证标高范围内石墨矿石储量总计7166千吨，TGC为11.0%，其中证实储量2209千吨，TGC为10.8%，概略储量4957千吨，TGC为11.1%[31] - 2024年12月31日，经批准开采许可证标高范围内大理石矿石概略储量为1572千吨，边界品位为45%的氧化钙，采矿回收率为97%[35] 公司发展动态 - 2024年2月21日公司全资附属公司取得北山矿场附近林地以建设选矿厂；年内完成收购山东威海工业用地[17] - 公司全球发售所得款项净额约7170万元，已全部用于土地收购[60][62] - 2024年支付收购黑龙江林地款项约0.869亿元，收购山东土地款项约0.559亿元[66] - 收购山东土地权利代价为5588.8422万元，已支付2794.4211万元，余额于2024年5月支付[75] - 收购黑龙江林地使用权代价为8692.209万元，林地用于提高石墨开采量至每年逾50万吨等[75] 行业市场情况 - 2024年中国新能源汽车产销分别完成1289万辆和1287万辆，同比分别增长34.4%和35.5%，新车销量占汽车新车总销量的40.9%，较2023年提高9.3个百分点[22] - 2024年全球负极材料出货量达221万吨，同比增长21.3%，中国负极材料出货量全球占比进一步提升至95.9%[22] - 2024年中国人造石墨负极材料占比提升至84.4%，以硅基负极为代表的新型负极材料出货量占比达3.3%[22] 管理层讨论和指引 - 公司致力于发展积极、进步及以行动为导向的文化，2024年加强业务扩展、客户满意度等领域工作[97] - 公司有严格及持续的策略规划过程，为股东创造可持续长期价值[97] - 公司致力达致并维持较高的企业管治水平，遵守企业管治守则大部分适用条文[98] - 董事会每年至少举行四次会议，约每季一次[102] - 董事会由两名执行董事及四名独立非执行董事组成[105] - 独立非执行董事至少占董事会三分之一[106] - 公司主席及行政总裁两职未区分，由赵亮担任[105] - 董事会成立审核、薪酬、提名及合规委员会[112] - 董事会负责厘定公司的企业管治政策及履行相关职能，公司已采纳企业管治政策[127] - 董事会对风险管理及内部监控制度负责，集团风险管治结构以“三道防线”模式为基础[129] - 集团采用控制及风险自我评估方法系统，定期评估及管理风险状况[130] - 董事会通过审核委员会对截至2024年12月31日止年度的风险管理及内部监控系统有效性进行年度审查，未发现重大关注领域[131] - 公司采纳举报政策和资料及沟通政策，保护内部资料机密性[132] - 管理层确认报告期内风险管理及内部监控制度有效，董事会年度检讨认为制度合理有效且无重大缺陷[133] - 集团与控股股东无业务往来和业务重叠，控股股东等无竞争业务权益须披露[134] - 董事负责编制公司报告期内财务报表，不知悉影响公司持续经营的重大不确定因素[135][136] - 截至年报日期，公司维持上市规则规定的最低公众持股量25%[181] - 公司已发行股本为1600000港元，分为1600000000股，每股0.001港元[172] - 2024年12月31日，已发行股份总数为16亿股[190][192][193] - 2022年6月21日，公司有条件采纳购股计划，旨在激励合资格参与者[194] 人员变动与治理 - 王贵路57岁，2006年6月加入公司任总经理，负责销售及市场营销活动管理[91] - 任羽50岁，2006年加入公司，2021年晋升副总经理，负责人力资源等管理[92] - 吴恩明55岁，2007年加入公司任副总经理，负责生产整体管理[93] - 徐霞52岁，2021年1月加入公司任财务主管，负责财务及内部监控事宜[94] - 何凯栋47岁，有逾20年财务管理及合规经验，2023年5月起任云账户大湾区科技首席执行官[83][84] - 申士富58岁，在矿物及采矿业有逾20年经验，担任多家公司独立董事[86] - 刘泽政44岁，有逾17年法律行业经验，2019年1月起于北京市青山律师事务所任律师[88] - 赵亮、李伟海等全体董事在报告期内董事会会议出席率均为100%[103] - 公司股东周年大会于2024年5月6日举行[103] - 赵之翘于2024年9月24日辞任独立非执行董事[101][103][104][106] - 何凯栋于2024年9月24日获委任为独立非执行董事[101][103][104][106] - 赵亮出席薪酬委员会、提名委员会会议次数均为1/0/1[104] - 李伟海出席合规委员会会议次数为1/0/1[104] - 执行董事赵先生及李先生任期自上市起三年，可提前一月书面通知终止[107] - 独立非执行董事申先生等任期三年，可提前三月书面通知终止[107] - 每年股东大会三分之一董事轮值告退，董事最少每三年轮值告退一次[108] - 何凯栋、申士富、刘泽政先生将在股东大会退任并愿膺选连任[108] - 报告期内董事会组成无变动，提名委员会将定期检讨董事提名政策并每年检讨董事会架构、人数及组成[126] - 董事提名评估因素包括教育背景、诚信声誉、投入时间、独立性、对董事会多元化贡献及继任计划考虑因素[128] - 年报日期，董事会女性董事1人、男性董事5人[123] - 年报日期，董事会40岁以下董事2人、40 - 49岁董事3人、50岁或以上董事1人[123] - 年报日期，董事会服务年期1 - 3年的董事有6人[124] - 2024年12月31日，集团全体雇员中男性雇员占78.3%、女性雇员占21.7%[124] - 报告期内高级管理层成员（除董事外）年度薪酬在零至1000000元人民币的人数为4人[141] - 公司秘书李伟海遵照上市规则第3.29条接受不少于15小时的相关专业培训[142] - 赵之翘先生辞任独立非执行董事，何凯栋

文章核心观点 介绍石墨烯行业概况、发展历程、政策背景、现状、竞争格局及发展趋势，指出行业处于快速发展阶段，应用广泛且前景良好 [1][7][25] 产业概况 定义 石墨烯是由碳原子以sp²杂化轨道组成六角型呈蜂巢晶格的二维碳纳米材料，应用广泛，有多种分类方式 [1] 特点及应用 |特点|描述|主要应用| | --- | --- | --- | |高导电性|载流子迁移率室温下约为15000cm²/ (V·s)，超硅材料10倍|芯片、导电剂、传感器、锂电池 [3]| |高导热性|纯无缺陷单层石墨烯导热系数高达5300W/(m·K)，高于碳纳米管和金刚石|散热元件、导热元件 [3]| |高强度|破坏强度42M/m，是钢铁100倍|机械机构 [3]| |高柔性|弯折不影响性能|柔性材料、可穿戴设备、曲屏 [3]| |渗透性|碳六环结构，致密性高，氨无法穿透，孔隙可修饰|滤膜、防腐涂料、海水淡化 [3]| |透光性|单层石墨烯仅吸收2.3%的可见光与红外光|透明导电薄膜 [3]| 产业链剖析 - 上游为石墨矿资源及生产设备，中游为石墨烯薄膜和粉体制造，下游应用于新能源、涂料等六大产业 [3] - 我国产业链各环节代表企业众多，如上游有方大炭素等，中游有常州二维碳素等，下游各领域也有对应代表企业 [4] 行业发展历程 - 理论研究始于1947年，2004年首次获得独立存在的二维石墨烯晶体 [7] - 2007年中国国家自然科学基金对石墨烯项目投资，2013年起被列入“十二五”“十三五”规划，走向批量化、规模化生产 [7] - 2017年至今在多个行业广泛应用 [7] 行业政策背景 - 我国2012年开始出台政策支持石墨烯发展，确立其战略地位，鼓励多领域应用 [10] - 2021年国家发改委提出大力支持发展新材料产业重点任务 [10] - 列举多个政策文件及主要内容，如2022年提出到2025年化工新材料保障水平达75%以上等 [12] 行业发展现状 供给现状 - 2021 - 2023年中国石墨烯粉体产能逐年递增，2023年达2万吨/年 [12] - 截至2023年底，我国石墨烯薄膜产能达240万平方米/年 [14] 需求现状 - 2015 - 2018年高速发展，2019年起进入快速平稳发展期，增速降低 [16] - 2020年国内石墨烯相关领域市场规模140亿元，2023年达400亿元，同比上涨19.4% [16] 行业竞争格局 企业竞争格局 - 呈现外资企业技术领头，国内企业制造领跑趋势 [18] - 第一梯队由营收规模大、有完整生产线且规模化经营的龙头上市企业组成，市占率高 [18] - 第二梯队为进入行业早、研发能力强、有全国销售网络的企业，发展潜力大 [18] - 第三梯队为众多中小型生产制造公司，单个企业市占率不高 [18] 企业业务对比 - 部分企业深耕国内并打开国际市场，但大部分企业石墨烯业务营收有限 [20] - 列举二维碳素、方大炭素等公司2023年石墨烯业务营收、占比及业务概况 [21] 企业区域分布 华东地区凭借地理和交通优势涌现规模效应的石墨烯企业，以广东、山东等省份为代表 [22] 行业发展趋势分析 - 随着制备和应用技术提升，石墨烯能应用于更多下游产品和领域 [25] - 未来将应用于锂离子电池等制造中 [25]

文章核心观点 文章围绕中国石墨烯行业投融资及兼并重组情况展开，指出行业投资热度下降但处于快速发展阶段，投融资集中在材料研发生产领域，投资主体以投资类为主，兼并重组以纵向整合为主[1][2][3][9][10] 行业主要上市公司 - 贝特瑞、方大炭素、德尔未来、沃特股份、二维碳素等[1] 行业投融资情况 投资热度 - 2021年后投融资事件集中，2023年最多达20起，2024年降至6起[1] 投资轮次 - 行业融资处于快速发展阶段，投融资轮次集中在天使轮、A轮，天使轮事件最多达19起[2] 投资领域 - 融资企业业务包括材料研发生产和应用，投融资集中在材料研发生产领域[3] 代表企业融资事件 - 2016 - 2024年众多企业有融资，如2024年11月德烯科技获股权投资，2022年9月贝特瑞获18亿战略投资等[4][5][6][7][8] 投资主体 - 投资主体以投资类为主，如国科投资领投、中关村创投；实业类有比亚迪、道氏技术等[9] 行业兼并重组情况 重组类型 - 行业兼并重组以纵向整合为主，企业通过此实现产业链垂直一体化[10] 代表事件 - 2024年10月德尔未来子公司收购矿业公司部分股权；2023年7月二维碳素子公司收购新能源公司股权等[11]

文章核心观点 该报告对2025 - 2031年全球及中国石墨化阴极碳块市场进行研究，涵盖市场概述、发展现状、前景预测、地区分析、竞争格局、产品类型与应用分析、行业环境、供应链、主要厂商情况以及中国市场相关情况等内容[4] 分组1：市场概述 - 石墨化阴极碳块按产品类型分为半石墨阴极碳块、石墨阴极碳块、石墨化阴极碳块等，按应用分为<200 KA、200 - 300 KA、>300 KA等[4] - 介绍行业发展总体概况、主要特点、影响因素（有利和不利）以及进入行业壁垒[4] 分组2：行业发展现状及前景预测 全球情况 - 分析2020 - 2031年全球石墨化阴极碳块产能、产量、产能利用率、需求量、销量、收入及价格趋势[5] - 对比2020、2024、2031年全球主要地区石墨化阴极碳块产量、销售收入、销量及市场份额，并给出2026 - 2031年预测[5] 中国情况 - 分析2020 - 2031年中国石墨化阴极碳块产能、产量、产能利用率、市场需求量、销量、收入及价格趋势，以及产能和产量占全球的比重[5] - 分析中国市场石墨化阴极碳块进出口贸易趋势、主要进口来源和主要出口目的地[8] 分组3：全球主要地区分析 - 分别分析北美（美国和加拿大）、欧洲（德国、英国、法国和意大利等国家）、亚太地区（中国、日本、韩国、中国台湾、印度和东南亚等）、拉美地区（墨西哥、巴西等国家）、中东及非洲（土耳其、沙特等国家）2020 - 2031年石墨化阴极碳块销量和收入情况[5] 分组4：行业竞争格局 全球市场 - 分析全球市场主要厂商石墨化阴极碳块产能市场份额、2020 - 2025年销量、销售收入、销售价格，以及2024年主要生产商收入排名[6] - 分析行业集中度（全球头部厂商份额Top 5），划分全球石墨化阴极碳块第一梯队、第二梯队和第三梯队生产商及市场份额[6] 中国市场 - 分析中国市场主要厂商2020 - 2025年石墨化阴极碳块销量、销售收入、销售价格，以及2024年主要生产商收入排名[6] 分组5：不同产品类型分析 全球情况 - 分析2020 - 2031年全球不同产品类型石墨化阴极碳块销量、收入及价格走势，对比2020 - 2025年销量、收入及市场份额，并给出2026 - 2031年预测[6] 中国情况 - 分析2020 - 2031年中国不同产品类型石墨化阴极碳块销量、收入，对比2020 - 2025年销量、收入及市场份额，并给出2026 - 2031年预测[6] 分组6：不同应用分析 全球情况 - 分析2020 - 2031年全球不同应用石墨化阴极碳块销量、收入及价格走势，对比2020 - 2025年销量、收入及市场份额，并给出2026 - 2031年预测[6] 中国情况 - 分析2020 - 2031年中国不同应用石墨化阴极碳块销量、收入，对比2020 - 2025年销量、收入及市场份额，并给出2026 - 2031年预测[6] 分组7：行业发展环境分析 - 分析石墨化阴极碳块行业发展趋势和主要驱动因素[7] - 对中国企业进行SWOT分析[7] - 分析中国石墨化阴极碳块行业政策环境，包括主管部门及监管体制、相关政策动向和相关规划[7] 分组8：行业供应链分析 - 介绍石墨化阴极碳块行业产业链，包括供应链、主要原料及供应情况、主要下游客户[7] - 分析行业采购模式、生产模式、销售模式及销售渠道[7] 分组9：全球主要厂商简介 - 介绍Tokai COBEX、Carbone Savoie、SEC Carbon等多家全球主要厂商的基本信息、生产基地、销售区域、竞争对手、市场地位、产品规格参数及市场应用、2020 - 2025年销量、收入、价格及毛利率、公司简介及主要业务、企业最新动态[7][8] 分组10：中国市场相关分布 - 介绍中国石墨化阴极碳块生产地区分布和消费地区分布[8]

财务数据关键指标变化 - 2024财年总收入约1.42371亿元，较2023财年的约2.01994亿元按年减少约29.5%[5] - 2024财年毛利约4157.6万元，较2023财年的约7366万元按年减少约43.6%[5] - 2024财年毛利率为29.2%，2023财年为36.5%[5] - 2024财年亏损净额约1250.1万元，2023财年纯利约2131.8万元[5] - 2024财年净亏损率为8.8%，2023财年纯利率为10.6%[5] - 2024年集团全年总收入约为1.424亿人民币，同比下降29.5%[14] - 2024年全年毛利约为4160万人民币，同比下降43.6%；毛利率为29.2%，同比下降7.3个百分点[14] - 截至2024年12月31日，集团录得净亏损约为1250万人民币，上年度录得除税后纯利约2130万人民币[14] - 2024财年销售成本减至约1.008亿元，较2023财年约1.283亿元减少约21.5%[49] - 其他收入在2024财年增加至约450万元，2023财年为约330万元[52] - 销售及分销开支在2024财年增加至约1330万元，较2023财年约740万元增加约79.4%[53] - 研发开支在2024财年减少至约1090万元，较2023财年约1720万元减少约36.5%[55] - 2024财年财务成本净额约410万元，2023财年财务收入净额约90万元，变动因借款利息开支增加、分期收购土地产生利息开支及银行存款利息收入减少[56] - 集团主要经营附属公司适用15%所得税优惠税率，2024财年所得税抵免约100万元，2023财年所得税开支约280万元[57] - 2024财年除税后净亏损约1250万元，2023财年除税后纯利约2130万元，亏损因下游市场负极行业增长放缓及石墨市场竞争激烈[58] - 2024财年收益1.424亿元，2023财年约2.02亿元；2024财年毛利4160万元，2023财年约7370万元[58] - 非香港财务报告准则下，2024财年经调整亏损净额1589万元，2023财年经调整纯利1867.4万元[59] - 2024年12月31日，集团资本架构包括股本及储备约4.363亿元，2023年12月31日为4.488亿元[63] - 2024年12月31日，集团流动资产净值约9010万元，2023年12月31日约2.251亿元[63] - 2024年12月31日，集团现金及现金等价物约3250万元，2023年12月31日约1.119亿元[63] - 2024财年毛利率为29.2%，2023财年为36.5%；（净亏损）/纯利率2024财年为(8.8%)，2023财年为10.6%[65] - 2024年12月30日流动比率为1.7倍，2023年为2.9倍；资产负债比率2024年为9.8%，2023年不适用[65] - 贸易应收款项及应收票据从2023财年约19380万元减至2024财年约14780万元，现金及现金等价物从约11190万元减至约3250万元，借款从约6640万元增至约8000万元[66] - 2024年12月31日员工总数189名，2023财年为288名；全职雇员139名，2023财年为198名；群众外包服务供应商员工50名，2023财年为90名[70] - 2024年12月31日资本开支约8060万元，2023财年为5820万元[71] - 2024财年五大客户占集团总收益约58.8%，2023财年为46.7%；最大客户销售占2024财年总收益约25.3%，2023财年为18.9%[159] - 2024财年向五大供应商采购占采购总额约49.2%，2023财年为38.6%；向最大供应商采购占采购总额约29.8%，2023财年为23.1%[159] - 2024年12月31日，公司可供分派给股东的储备约为人民币2.59亿元，2023财政年度约为人民币2.709亿元[175] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024财年销售球形石墨及其副产品收益约2943.6万元，较2023财年的约9962.9万元按年减少约70.5%[5] - 2024财年销售鳞片石墨精矿收益约1.09亿元，较2023财年约1.01333亿元按年增加约7.5%[5] - 2024财年销售未加工大理石收益约396.9万元，较2023财年的约103.2万元按年增加约284.6%[5] - 2024年销售球形石墨及副产品收入约为2940万人民币，同比下降70.5%；销售鳞片石墨精矿收入约为1.09亿人民币，同比增加7.5%[14] - 截至2024年12月31日，球形石墨销售量为3089吨，同比降52.0%；球形石墨销售部分毛利率为16.6%，同比降18.9个百分点[15] - 2024年鳞片石墨精矿销售量为45432吨，同比增加25.0%；鳞片石墨精矿销售部分毛利率为33.8%，同比降4.0个百分点[15] - 球形石墨总产量由2023财年的约8700吨下降至2024财年的约3200吨；2024财年鳞片石墨精矿总产量约为52000吨，2023财年为57000吨[15] - 2024财年公司总收益142371千元，其中销售球形石墨及其副产品收益29436千元，占比20.7%；销售鳞片石墨精矿收益108966千元，占比76.5%；销售未加工大理石收益3969千元，占比2.8%[43] - 2023财年公司总收益201994千元，其中销售球形石墨及其副产品收益99629千元，占比49.3%；销售鳞片石墨精矿收益101333千元，占比50.2%；销售未加工大理石收益1032千元，占比0.5%[43] - 2024财年和2023财年，销售球形石墨所得收益分别占总收益的20.7%和49.3%[44] - 2024财年和2023财年，鳞片石墨精矿销售分别占总收益的76.5%和50.2%[46] - 销售球形石墨及副产品收益从2023财年约9960万元减至2024财年约2940万元，跌幅约70.5%[47] - 销售鳞片石墨精矿收益从2023财年约1.013亿元增至2024财年约1.09亿元，增幅约7.5%[47] - 2024财年石墨产品销售总收益减至约1.384亿元，较2023财年约2.01亿元跌幅约31.1%[47] 矿产资源相关情况 - 截至2024年4月30日，北山矿场海拔150米以下探明、控制及推断石墨矿产资源总量约为5490万吨[16] - 北山矿场现阶段许可石墨开采量为每年50万吨，公司计划大幅提升许可开采量[16] - 2024年4月30日，海拔150米以上石墨矿产资源总量约为12205千吨，2023年12月31日为12363千吨；海拔150米以下的石墨矿产资源总量由2023年12月31日的29329千吨大幅增加至2024年4月30日的54898千吨[27] - 截至2024年12月31日，北山矿场开采许可证标高范围内石墨矿产资源总量为11385千吨，TGC为11.02%[27] - 2024年12月31日，大理石矿产资源量总计2786千吨，其中控制资源量2233千吨，推断资源量554千吨[30] - 2024年12月31日，石墨矿石储量总计7166千吨，证实储量2209千吨，品位10.8%；概略储量4957千吨，品位11.1%，整体品位11.0%[31] - 2024年12月31日，大理石矿石储量为概略储量1572千吨，边界品位为45%的氧化钙，采矿回收率为97%[35] 公司业务发展与战略 - 2024年2月21日公司全资附属公司取得北山矿场附近林地以建设选矿厂，年内完成收购山东省威海市的工业用地[17] - 公司在天然石墨行业深耕逾二十载，与多家国内知名院校及科研院所开展合作，承担完成多项重大科研项目[19] - 公司创新研发了浮选柱技术应用石墨短流程选矿工艺、微粉石墨加工石墨烯工艺及无氟提纯等先进工艺[19] - 公司面对行业动荡期，来年业务扩展及发展或采取保守策略，同时夯实自身竞争力提升负极材料行业地位[23] - 收购山东芮昇碳材料科技有限公司股权及土地权利，土地权利代价5588.8422万元，已支付2794.4211万元，余额2024年5月支付[75] - 收购黑龙江鹤岗市萝北县林地使用权，代价8692.209万元，林地用于提高石墨开采量至每年逾50万吨等[75] 行业市场情况 - 2024年中国新能源汽车产销量分别为1289万辆和1287万辆，同比分别增长34.4%和35.5%，新车销量占汽车新车总销量的40.9%，较2023年提高9.3个百分点[22] - 2024年全球负极材料出货量达221万吨，同比增长21.3%，中国负极材料出货量全球占比进一步提升至95.9%[22] - 2024年中国人造石墨负极材料占比提升至84.4%，以硅基负极为代表的新型负极材料出货量占比达3.3%[22] 公司开采成本相关 - 2024财年，公司未在北山矿场进行勘探钻探工作，也无开发活动合约或承诺[40] - 2024财年开采成本总计25838千元，较2023财年的24714千元有所增加，其中资本化部分10428千元，计入开采石墨矿石销售成本部分11265千元，计入开采大理石销售成本部分4145千元[40] - 2024财年北山矿场已开采约2667000吨材料，2023财年约2202000吨，其中2024财年开采未加工大理石及废石约2176000吨，未加工石墨矿石约491000吨[41] - 2024财年分包采矿生产活动成本约为人民币33.4百万元，2023财年为人民币34.1百万元[41] - 2024财年开采成本较2023财年增加，因开采材料总量增加使爆破服务开支增加约1.5百万元，租赁设备使机械开支增加约0.7百万元，柴油消耗增加约0.4百万元，精简团队使薪金及消耗品减少约1.2百万元[42] 公司股息政策 - 董事不建议派付2024财年末期股息（2023财年：无）[5] - 董事不建议派付2024财年末期股息，2023财年也无[77] - 董事会不建议派付2024财年末期股息，2023财年亦无[169] 公司人员信息 - 李伟海39岁，2021年3月加入集团，负责整体财务管理及企业管治，有逾15年会计及合规经验[81] - 何凯栋47岁，有逾20年财务管理及合规经验，1999 - 2007年任职多家金融机构，2023年5月起任云账户大湾区科技（香港）有限公司CEO[83][84] - 申士富58岁，在矿物及采矿业有逾20年经验，2016年2月起任招金矿业独立非执行董事，2021年3月起任怀集登云汽配独立非执行董事[86] - 刘泽政44岁，在法律行业有逾17年经验，2008年7月取得律师执业证书[88] - 赵婧冉36岁，2015年起在香港理工大学任职，2020年获JIAR最佳论文奖，2019 - 2020年度获学院教学杰出成就奖[90] - 王贵路57岁，2006年6月加入集团，负责销售及市场营销活动管理，1988年7月毕业于呼兰师范专科学校[91] - 任羽50岁，2006年加入集团，2021年晋升副总经理，负责人力资源等管理，2007年7月毕业于黑龙江省中共中央党校[92] - 吴恩明55岁，2007年加入集团，负责生产管理，1993年7月毕业于鸡西市劳动局技工学校[93] - 徐霞52岁，2021年1月加入集团，负责财务及内部监控管理，1994年6月毕业于湘潭大学，2001年5月获中级会计师资格[94] 公司企业管治 - 公司秉持公开、透明、高效的企业管治原则，严格遵守上市公司规则[20] - 董事会向股东呈报公司报告期内的企业管治情况[96] - 公司遵守企业管治守则的所有适用守则条文，除企业管治守则第2部守则条文C.2.1外[98] - 截至年报日期，董事会由2名执行董事和4名独立非执行董事组成[101] - 董事会每年至少举行四次会议，有需要时会举行其他会议[102] - 公司股东周年大会于2024年5月6日举行[103] - 执行董事赵亮和李伟海出席股东周年大会和董事会会议的出席率均为100%[103] - 独立非执行董事申士富

公司基本信息 - 公司股份代號為2237，於開曼群島註冊成立[1] - 公司主要从事制造及销售石墨产品，最终控股方为赵亮先生[92] 行业环境与市场情况 - 2023年以來新能源汽車行業競爭激烈，發展進入調整陣痛期，鋰電池產業鏈包括石墨行業轉向保守經營策略[14] - 2024年下游市場整體低迷，負極材料行業重點項目投產使產能增加，產業鏈競爭加劇[14] - 2023年12月實施的石墨物項出口管制措施影響公司下游客戶訂單，進而影響石墨銷售及價格[14] 公司经营业绩 - 受產業格局及市場環境影響，公司2024年上半年收入及利潤較上年同期有所下降[14] - 截至2024年6月30日，集团总收入约为人民币3640万元，同比下降22.8%，毛利约为人民币290万元，毛利率为8.0%，净亏损约人民币1620万元[15] - 2024年上半年球形石墨及微型石墨粉销售量分别为923吨及986吨，去年同期分别为1899吨及3849吨；鳞片石墨精矿销售量为10109吨，去年同期为3689吨[16] - 球形石墨销售分部毛损率为21.2%，去年同期毛利率为33.0%；鳞片石墨精矿销售部分毛利率为20.1%，去年同期为44.6%[16] - 2024年上半年开采成本总计1.045亿元（人民币千元），2023年上半年为9171万元[24] - 2024年上半年开采成本资本化部分为6973万元，计入开采石墨矿石销售成本部分为2435万元，计入开采大理石销售成本部分为1042万元[24] - 2024年上半年开采材料约138.5万吨，较2023年上半年的约98.2万吨增长[25][26] - 2024年上半年开采成本约为1050万元，较2023年上半年的约920万元增加[26] - 2024年上半年总收益约为3643.7万元，较2023年上半年的约4721.1万元减少[26] - 2024年上半年销售球形石墨及其副产品收益约为1023.3万元，占比28.1%；2023年上半年约为3486.7万元，占比73.9%[26][27] - 2024年上半年销售鳞片石墨精矿收益约为2510.7万元，占比68.9%；2023年上半年约为1193.9万元，占比25.3%[26][29] - 2024年上半年销售未加工大理石收益约为109.7万元，较2023年上半年的约40.5万元增加[26][32] - 2024年上半年石墨产品销售总收益约为3530万元，较2023年上半年约4680万元跌幅约为24.6%[31] - 2024年上半年销售成本约为3350万元，较2023年上半年的约3030万元增加约10.6%[33] - 2024年上半年和2023年上半年毛利分别约为290万元和1690万元，毛利率分别约为8.0%和35.8%[34] - 2024年上半年销售球形石墨及其副产品毛损约220万元，毛损率21.2%，2023年上半年毛利约1150万元，毛利率33.0%[34] - 销售鳞片石墨精矿毛利从2023年上半年约530万元降至2024年上半年约500万元，毛利率从44.6%降至20.1%[35] - 2024年上半年其他收入及其他收益增至约130万元，2023年上半年约为10万元[36] - 2024年上半年销售及分销开支增至约250万元，较2023年上半年增加约47.1%[37] - 2024年上半年一般及行政开支增至约1310万元，较2023年上半年增加约18.0%[38] - 2024年上半年研发开支减至约320万元，2023年上半年约为830万元[39] - 2024年上半年财务成本净额约260万元，2023年上半年财务收入净额约60万元[40] - 2024年上半年和2023年上半年除税后亏损分别约为1620万元和330万元[42] - 2024年上半年净亏损率为44.5%，高于2023年上半年的7.1%[48] - 2024年上半年公司收益为3.6437亿人民币，毛利为292.3万人民币，期内亏损及全面亏损总额为1621.8万人民币，每股亏损1.01分[84] - 2024年上半年全面亏损总额为16,218千元，2023年上半年为3,342千元[89] - 2024年上半年经营活动所得现金净额为62,640千元[90] - 2024年上半年投资活动所用现金净额为138,136千元，2023年为28,833千元[90] - 2024年上半年融资活动所得现金净额为58,327千元，2023年为 - 24,058千元[90] - 2024年上半年现金及现金等价物减少净额为17,169千元[90] - 截至2024年6月30日止六个月，公司来自外部客户的总收益为36,437千元，期内亏损为16,218千元[102] - 截至2023年6月30日止六个月，公司来自外部客户的总收益为47,211千元，除所得税前亏损为4,240千元[104] - 截至2024年6月30日止六个月，来自3名客户的收益个别占公司收益逾10%，而2023年同期为2名[110] - 截至2024年及2023年6月30日止六个月，已确认收益分别为855,000元及1,958,000元与结自前期的合约负债有关[113] - 截至2024年6月30日止六个月，其他收入及其他收益为1,318千元，2023年同期为80千元[113] - 截至2024年6月30日止六个月，公司按性质划分的开支总额为52,377千元[115] - 2024年上半年财务收入33.8万元，2023年为87.3万元；财务成本292.4万元，2023年为31.1万元；财务（成本）/收入净额为-258.6万元，2023年为56.2万元[116] - 2024年上半年所得税开支40.4万元，2023年为抵免89.8万元[119] - 2024年上半年已发行普通股加权平均数为16亿股，公司拥有人应占集团亏损1621.8万元，每股基本亏损1.01分；2023年对应数据分别为16亿股、334.2万元、0.21分[122] - 截至2024年6月30日止六个月，全面亏损总额为1621.8万元[172] 公司发展规划与举措 - 公司正在申请海拔150米以下北山矿场资源开采权，计划申请将北山矿场石墨开采量增加至超每年50万吨[17] - 2024年2月21日，集团旗下全资附属公司取得国家林草局同意使用北山矿场附近林地建设新选矿厂及加工厂等[17] - 今年5月，集团成功收购山东威海一处工业用地为下游配套做准备[18] - 集团收购山东芮昇碳材料科技有限公司股权及土地权利，土地用于建造提纯设施和生产负极材料，收购土地代价5588.8422万元，已支付完毕[62] - 集团收购黑龙江鹤岗市萝北县林地使用权，代价8.6922万元，用于提高石墨开采量至每年逾50万吨及建设新选矿厂等[63] 公司资产与负债情况 - 2024年6月30日，集团资本架构包括股本及储备约4.326亿人民币，较2023年12月31日的4.488亿人民币有所下降[47] - 2024年6月30日，集团流动资产净值约为8480万人民币，较2023年12月31日的约2.251亿人民币减少[47] - 2024年6月30日，集团现金及现金等价物约为9490万人民币，较2023年12月31日的约1.119亿人民币减少[47] - 2024年6月30日，计息借款约为1.267亿人民币，较2023年12月31日的6640万人民币增加；未动用银行融资约为7320万人民币，较2023年12月31日的9360万人民币减少[47] - 2024年6月30日流动比率为1.5倍，低于2023年12月31日的2.9倍，主要因石墨市场衰退及竞争激烈，贸易应收款项及应收票据减少约8660万人民币及借款增加约6020万人民币所致[48][49] - 2024年6月30日资产负债比率约为6.8%，2023年12月31日不适用，集团于2024年上半年增加借贷金额以应付竞争环境及支持发展[48][49] - 截至2024年6月30日，公司总资产为6.06435亿人民币，本公司拥有人应占权益总额为4.32591亿人民币[86] - 截至2024年6月30日，公司负债总额为173,844千元，权益及负债总额为606,435千元，较2023年12月31日的126,816千元和575,625千元有所增加[87] - 截至2024年6月30日，公司股本为1,375千元，股份溢价为303,829千元，法定储备为15,193千元，其他储备为 - 142,949千元，保留盈利为255,143千元[89] - 截至2024年6月30日，公司非流动负债为7,268千元，流动负债为166,576千元[87] - 2024年6月30日物业、厂房及设备期末账面净值为16232万元[128] - 2024年上半年折旧开支为1192.4万元，2023年为1088万元[129] - 2024年6月30日账面价值2264.7万元的物业、厂房及设备已质押作银行融资抵押品，2023年12月31日为2334.9万元[129] - 2024年6月30日使用权资产为6554.7万元，租赁负债流动为36万元；2023年12月31日对应数据分别为888.2万元、50.9万元[132] - 2024年和2023年上半年分别添置使用权资产5783.2万元和367.1万元[132] - 2024年6月30日账面价值325.2万元的土地使用权已质押作银行融资抵押品，2023年12月31日为339.4万元[132] - 截至2024年和2023年6月30日止六个月，租赁现金流出总额分别为人民币28,137,000元和人民币5,142,000元[134] - 2024年6月30日采矿权账面价值为人民币22,403,000元，已质押作银行融资抵押品，2023年12月31日为人民币22,759,000元[136] - 2024年6月30日存货总值45,446,000元，2023年12月31日为36,712,000元，存货减值拨备增加[142] - 2024年6月30日贸易应收款项及应收票据总计107,233,000元，2023年12月31日为193,828,000元[143] - 2024年6月30日，应收三名客户账面总值7,429,000元贸易款项已质押作银行融资抵押品，2023年12月31日为27,656,000元[144] - 2024年6月30日应收票据亏损拨备为31,000元，2023年12月31日为40,000元[147] - 2024年6月30日贴现票据融资13,531,000元，由应收票据13,685,000元作抵押，2023年12月31日分别为29,464,000元和30,000,000元[149] - 2024年6月30日及2023年12月31日，应收票据及相应贸易及其他应付款项为427.9万元及799.2万元[150] - 2024年6月30日按金、预付款项及其他应收款项流动部分为376.1万元，2023年12月31日为44.2万元[152] - 2024年6月30日现金及现金等价物为9493.3万元，2023年12月31日为11191.8万元[154] - 2024年6月30日贸易应付款项为2295.3万元，2023年12月31日为2999万元[158] - 2024年6月30日应计费用及其他应付款项为1309.8万元，2023年12月31日为1716万元[159] - 2024年6月30日银行借款为12666.8万元，2023年12月31日为6642.8万元[161] - 2024年6月30日银行借款加权实际利率为3.64%，贴现票据融资为1.60%；2023年12月31日银行借款为3.85%，贴现票据融资为3.50%[162] - 2024年6月30日及2023年12月31日，银行贷款1000万元为无抵押，按年利率3.05%计息且须一年内偿还[164] - 2024年6月30日及2023年12月31日，公司获批授两笔银行融资，额度共

公司基本信息 - 公司为中国石墨集团有限公司，于2020年8月3日在开曼群岛注册成立，股份于联交所上市，股份代号为2237[7] - 溢祥石墨为公司间接全资附属公司，于2006年6月26日根据中国法律成立[13] - 公司于2020年8月3日在开曼群岛注册成立，2022年7月18日在港交所主板上市，主要从事制造及销售石墨产品[93] 业绩公告 - 公司发布截至2024年6月30日止六个月的中期业绩公告[1] 股份发售 - 国际发售股份为公司根据国际发售初步提呈发售的3.6亿股新股份[9] - 香港公开发售按发售价每股0.325港元提呈发售香港发售股份以供认购[9] 股份信息 - 公司股份为每股面值0.001港元的普通股[11] 经营业绩 - 2024年上半年公司总收入约为人民币3640万元，同比下降22.8%，毛利约为人民币290万元，毛利率为8.0%，录得净亏损约人民币1620万元[16] - 2024年上半年球形石墨及微型石墨粉销售量分别为923吨及986吨，去年同期分别为1899吨及3849吨，鳞片石墨精矿销售量为10109吨，去年同期为3689吨[17] - 球形石墨销售分部毛损率为21.2%，去年同期毛利率为33.0%，鳞片石墨精矿销售部分毛利率为20.1%，去年同期为44.6%[17] - 2024年上半年开采成本约为1.05亿元，较2023年上半年的约9200万元增加，主要因开采材料总量增加[25][27] - 2024年上半年已开采约138.5万吨材料，高于2023年上半年的约98.2万吨[26] - 2024年上半年销售球形石墨及其副产品收益约为1023.3万元，占总收益28.1%，较2023年上半年的约3486.7万元及73.9%下降[27][29] - 2024年上半年销售鳞片石墨精矿收益约为2510.7万元，占总收益68.9%，高于2023年上半年的约1193.9万元及25.3%[27][30] - 2024年上半年销售未加工大理石收益约为109.7万元，占总收益3.0%，高于2023年上半年的约40.5万元及0.8%[27] - 2024年上半年石墨产品销售总收益约为3530万元，较2023年上半年约4680万元跌幅约为24.6%[32] - 2024年上半年北山矿场第一期开采面积约为0.10平方公里，第二期约为0.25平方公里[26] - 2024年上半年开采石墨矿石销售成本部分为243.5万元，开采大理石销售成本部分为104.2万元[25] - 2024年上半年将部分采矿生产活动分包给第三方，费用约为840万元，高于2023年上半年的800万元[26] - 2024年上半年主要销售型号SG - 10及SG - 9球形石墨，还生产及销售微型石墨粉[28] - 2024年上半年销售未加工大理石收益约为110万元，2023年上半年约为40万元，销售增加因附近地区建筑工程需求增加[33] - 2024年上半年销售成本约为3350万元，较2023年上半年的3030万元增加约10.6%，主要因折旧、维修开支和存货减值拨备增加[34] - 2024年上半年毛利约为290万元，毛利率约为8.0%；2023年上半年毛利约为1690万元，毛利率约为35.8%，球形石墨及其副产品由盈转亏[35] - 2024年上半年鳞片石墨精矿毛利约为500万元，毛利率约为20.1%；2023年上半年毛利约为530万元，毛利率约为44.6%，下降因平均售价降低[36] - 2024年上半年其他收入及其他收益约为130万元，2023年上半年约为10万元，增加因确认研发活动政府补贴[37] - 2024年上半年销售及分销开支约为250万元，较2023年上半年的170万元增加约47.1%，因营销开支增加[38] - 2024年上半年一般及行政开支约为1310万元，较2023年上半年的1110万元增加约18.0%，因办公室及培训开支增加和汇兑收益减少[39] - 2024年上半年研发开支约为320万元，2023年上半年约为830万元，减少因研发活动减少[40] - 2024年上半年财务成本净额约为260万元，2023年上半年财务收入净额约为60万元，因借款增加和收购土地产生利息开支[41] - 2024年上半年除税后亏损约为1620万元，2023年上半年约为330万元，亏损因下游负极行业市场增长放缓、石墨市场竞争激烈和出口管制[43][44] - 2024年上半年净亏损率为44.5%，2023年上半年为7.1%[49] - 截至2024年6月30日止六个月，公司收益为36,437千元人民币，2023年同期未给出具体收益金额[85] - 2024年上半年毛利为2,923千元人民币，2023年未给出对应毛利金额；2024年上半年营运亏损为13,179千元人民币，2023年为11,129千元人民币[85] - 2024年上半年期内亏损及全面亏损总额为16,218千元人民币，每股亏损1.01分；2023年同期期内亏损及全面亏损总额未给出，每股亏损0.21分[85] - 2024年上半年经营活动所得现金净额为62,640千元人民币，2023年未给出对应金额[91] - 2024年上半年投资活动所用现金净额为138,136千元人民币，2023年为28,833千元人民币[91] - 2024年上半年融资活动所得现金净额为58,327千元人民币，2023年为 - 24,058千元人民币[91] - 2024年上半年现金及现金等价物减少净额为17,169千元人民币，期初现金及现金等价物为111,918千元人民币，期末为94,933千元人民币[91] - 2023年上半年现金及现金等价物增加净额未给出，期初为110,182千元人民币，期末为113,434千元人民币[91] - 截至2024年6月30日止六个月，公司总收益为3.6437亿人民币，除所得税前亏损1.5814亿人民币，期内亏损1.6218亿人民币[103] - 2024年上半年，销售鳞片石墨精矿收益2.5107亿人民币，业绩亏损0.1212亿人民币；销售球形石墨及其副产品及未加工大理石收益1.133亿人民币，业绩亏损0.7796亿人民币[103] - 2023年同期，公司总收益4.7211亿人民币，除所得税前亏损0.424亿人民币[105][106] - 截至2024年6月30日止六个月，来自3名客户的收益个别占公司收益逾10%，其中客户B收益4204万人民币，客户C收益4803万人民币，客户D收益4573万人民币[111] - 2024年6月30日和2023年12月31日，公司预收客户款项确认为合约负债分别为349.7万人民币和101.6万人民币[114] - 截至2024年和2023年6月30日止六个月，确认收益与结转自前期合约负债有关的分别为85.5万人民币和195.8万人民币[114] - 2024年上半年其他收入及其他收益为1318万人民币，其中政府补贴257万人民币；2023年同期为80万人民币[114] - 2024年上半年销售成本、销售及分销开支、一般及行政开支及研发开支总额为52377千元人民币[116] - 2024年上半年财务收入为338千元人民币，财务成本为2924千元人民币，财务(成本)／收入净额为 - 2586千元人民币；2023年对应数据分别为873千元人民币、311千元人民币、562千元人民币[117] - 2024年上半年所得税开支为404千元人民币，2023年为 - 898千元人民币[120] - 2024年上半年已发行普通股加权平均数为1600000千股，公司拥有人应占集团亏损为16218千元人民币，每股基本亏损为1.01分人民币；2023年对应数据分别为1600000千股、3342千元人民币、0.21分人民币[123] - 截至2024年6月30日止六个月，全面亏损总额为1621.8万元[173] 业务发展 - 公司正在申请北山矿场海拔150米以下的资源开采权，计划将北山矿场的石墨开采量增加至超过每年50万吨[18] - 2024年2月21日，公司旗下全资附属公司取得国家林草局同意使用北山矿场附近林地建设新选矿厂及加工厂[18] - 今年5月，公司成功收购山东威海一处工业用地为发展下游配套做准备[19] - 集团收购山东芮昇碳材料科技有限公司股权及土地权利扩展业务，土地用于建造提纯设施和生产负极材料，收购土地代价5588.8422万元，已支付完毕[63] - 集团收购黑龙江鹤岗市萝北县林地使用权获国家林草局同意，代价8.6922万元，用于提高石墨开采量至每年逾50万吨及建设新厂等[64] - 2024年2月15日起，公司通过全资附属公司成为山东芮昇100%股权拥有人，山东芮昇成为附属公司，其注册资本由2000万元减至800万元，公司注入800万元[142] - 2023年6月30日，集团已认购山东芮昇40%股权，该公司自2024年2月15日起成为集团附属公司[181] 研发创新 - 截至2024年6月30日，公司拥有专利超90项，创新研发了浮选柱技术应用石墨短流程选矿工艺等先进工艺[20] 公司治理 - 公司坚持董事会成员结构多元化等政策，完善公司治理结构和决策机制[22] - 公司坚持合规经营，加强全员合规文化建设，做好合规审查和指引[22] - 公司完善风险管理体系，强化重点领域监督，保障企业健康运营[22] - 公司主席及最高行政人员职务未按规定区分，赵先生担任执行董事、董事会主席兼行政总裁[76] - 全体董事确认2024年上半年遵守标准守则有关董事证券交易规定[77] - 公司在董事会成立审核、薪酬、提名及合规委员会[78] - 审核委员会由4名成员组成，赵之翘先生为主席[79] - 薪酬委员会由5名成员组成，刘泽政先生为主席[80] - 提名委员会由5名成员组成，赵先生为主席[82] - 合规委员会由3名成员组成，刘泽政先生为主席[83] - 2024年上半年公司遵守企业管治守则除第2部的守则条文C.2.1外的所有适用条文[75] 财务状况 - 2024年6月30日，集团资本架构包括股本及储备约4.326亿元，较2023年12月31日的4.488亿元有所减少[48] - 2024年6月30日，集团流动资产净值约8480万元，较2023年12月31日的约2.251亿元减少[48] - 2024年6月30日，集团现金及现金等价物约9490万元，较2023年12月31日的约1.119亿元减少[48] - 2024年6月30日，计息借款约1.267亿元，较2023年12月31日的约6640万元增加；未动用银行融资约7320万元，较2023年12月31日的9360万元减少[48] - 2024年6月30日流动比率为1.5倍，2023年12月31日为2.9倍；资产负债比率为6.8%，2023年12月31日不适用[49] - 流动比率减少主要因2024年上半年石墨市场衰退及竞争激烈，导致贸易应收款项及应收票据减少约8660万元及借款增加约6020万元[50] - 2024年6月30日，公司总资产为606,435千元人民币，2023年12月31日为575,625千元人民币[87] - 2024年6月30日，公司负债总额为173,844千元人民币，2023年12月31日为126,816千元人民币[88] - 2024年6月30日净债务为3.1735亿元，总权益为43.2591亿元，总资本为46.4326亿元，债务与资本比率为6.8%[100] - 2023年12月31日净债务为 - 4.549亿元，总权益为44.8809亿元，总资本为40.3319亿元，债务与资本比率不适用[100] - 截至2024年6月30日，公司总资产60.6435亿人民币，总负债16.6576亿人民币[104] - 2023年12月31日，公司总资产57.5625亿人民币，总负债12.6816亿人民币[107] - 2024年6月30日物业、厂房及设备期末账面净值为162320千元人民币[129] - 2024年上半年折旧开支为11924千元人民币，2023年为10880千元人民币[130] - 2024年6月30日，账面价值为22647000元人民币的物业、厂房及设备已质押作为银行融资抵押品，2023年12月31日为23349000元人民币[130] - 2024年6月30日使用权资产为6.5547亿元，租赁负债流动为36万元；2023年12月31日使用权资产为8882万元，租赁负债流动为50.9万元[133] - 截至2024年和2023年6月30日止六个月，公司分别添置使用权资产5783.2万元和367.1万元[133] - 2024年6月30日，账面价值为325.2万元的土地使用权已质押作银行融资抵押品，2023年

财务表现 - 二零二三年度公司总收入为人民币201,994千元，较二零二二年度减少26.2%[2] - 二零二三年度公司毛利为人民币73,660千元，较二零二二年度减少45.8%[2] - 二零二三年度公司净利为人民币21,318千元，较二零二二年度减少73.0%[2] - 2023年度全年总收入约为人民币202.0百万元，同比下降26.2%[11] - 下半年总收入约为人民币154.8百万元，同比下降14.0%，较上半年49.5%的跌幅明显收窄[11] - 2023年全年毛利约为人民币73.7百万元，同比下降45.8%，毛利率为36.5%[12] - 2023年全年净利约为人民币21.3百万元，同比下降73.0%[12] - 銷售鱗片石墨精礦的毛利及毛利率由二零二二财政年度的约人民币75.7百万元及54.7%下降至二零二三财政年度的约人民币38.3百万元及37.8%[64] - 其他收入主要由政府補助組成，二零二三财政年度减少至约人民币3.3百万元[65] - 稅后净利减少，主要由于收益及毛利减少所致[75] - 本公司擁有人應佔溢利及全面收益總額为21,318千元[77] - 根据非香港财务报告准则财务计量方法，經調整後純利为18,674千元[77] 公司发展计划 - 公司计划提升北山矿场的石墨开采量，每年50万吨提升至更高水平[18] - 公司计划建设新的选矿厂和加工厂，将大幅提升鱼鳞石墨和球形石墨的年产能[19] - 公司计划在山东省威海市建立提纯设施并生产锂离子电池负极材料，以进一步扩大收入基础和增强盈利能力[22] - 公司持续加大研发力度，不断精炼产品提升工艺，以提高自身在市场的影响力[24] 公司治理 - 公司董事会和股东大会出席情况良好，出席率均达到100%[155] - 公司主席兼行政总裁职责未分离，由同一人担任，认为有利于公司管理[159] - 公司独立非执行董事符合上市规则要求，具备独立性[160] - 公司董事任期均为三年，可终止协议[161] - 公司董事轮值告退制度，李先生和赵之翘先生将退任并愿意连任[163] - 公司独立非执行董事任职超过9年需股东批准，需提供独立性确认文件[166] - 公司董事会负责领导和控制公司事务，通过委员会间接指导管理层[169] - 公司董事需披露其他职务情况，包括变动和重大承诺[172] - 公司已成立审计委员会、薪酬委员会、提名委员会和合规委员会[178] - 审计委员会负责审计程序、内部控制和财务报表审查[179] - 薪酬委员会负责制定薪酬政策和审查高管薪酬待遇[183] - 提名委员会负责评估董事会结构和提名适格董事候选人[185] - 合规委员会负责确保符合监管规定和合规程序有效[189] - 公司高级管理层和员工被要求遵守证券交易的标准守则，报告期间未发现违规事件[191] - 董事会已制定机制确保董事会具有独立观点和意见，每年审查机制实施情况和成效[193] - 公司已采纳董事会多元化政策，认为多元化董事会有益于提高表现素质[194] - 提名委员会每年审查董事会架构、人数和组成，向董事会提出推荐建议以确保平衡和多元化[196] - 公司主要考虑候选人的能力、经验和薪酬待遇等因素而非性别，实现高级管理层性别多元化[197] - 董事会将继续采纳可计量目标执行多元化政策，提名委员会将持续审查政策确保成效[198] - 公司全体员工中男性占82.3%，女性占17.7%，致力于提高女性员工比例实现性别平衡[200]