公司概况与战略 - 天通股份成立于1984年，是国内首家自然人直接控股的上市公司，专注于"材料+设备"双轮驱动战略 [2] - 公司业务涵盖软磁材料、蓝宝石晶体材料、压电晶体材料及各类专用装备，未来将加大海外市场开发 [2] 未来发展方向 - 公司将继续聚焦粉体材料和专用装备、晶体材料和专用装备两条业务主线，坚持以材料为核心，装备服务于材料发展，并拓展新能源等领域机会 [3] - 公司坚持围绕主业进行相关多元化，横向从磁性材料拓展到晶体材料，纵向从电子材料向上游电子专用装备和下游电子器件拓展 [3] 财务表现与成本控制 - 2024年前三季度，公司实现营业收入25.61亿元，归母净利润1.24亿元，扣非归母净利润1.01亿元，基本每股收益0.10元 [4] - 公司受宏观环境影响面临盈利压力，但总体保持稳健发展 [4] - 成本费用控制主要通过设计优化、工艺优化和自动化投入，人员效率大幅提升 [4] 核心竞争力与市场预期 - 公司在材料开发和客户优势、材料与装备产业协同优势以及产业投资与生态圈建设方面具有较强核心竞争力 [4] - 磁性材料未来市场预期增长，新能源领域新品开发较多，年产25300吨高端磁性材料智能制造生产线项目按计划进行 [5] - 蓝宝石板块专注于大尺寸晶棒和大尺寸衬底市场，已具备6英寸以上晶片加工能力，2023年成功开发出1000kg级合格蓝宝石晶体 [6] 营销与客户管理 - 公司强化营销组织和队伍建设，设立市场项目部，强化市场分析和客户需求响应能力，积极拓展海外市场 [7] - 公司计划在海外设立Office，提高售前和售后服务能力，以及海外代理商的管理能力 [7] - 针对宏观经济周期和客户资信动态评估，建立客户等级管理制度和应收账款管理制度 [8] 其他业务与管理 - 碳化硅市场价格快速下降，行业整体亏损，公司持续关注新技术和市场发展 [7] - 公司通过员工持股计划进行激励，总部对事业部采用数字化流程管理和专项事项现场会议沟通 [9]

回购方案 - 首次披露日为2024年1月25日[3] - 预计回购金额10000万元 - 20000万元[3] 累计回购情况 - 累计已回购股数1615.262万股，占总股本1.31%[3] - 累计已回购金额10001.90万元[3] - 实际回购价格区间5.58元/股 - 7.13元/股[3] 2024年10月回购情况 - 回购股份83.80万股，占总股本0.068%[6] - 购买最高价6.92元/股、最低价6.80元/股[6] - 支付金额577.64万元（不含交易费用）[6] 截至2024年10月月底情况 - 购买最高价7.13元/股、最低价5.58元/股[6] - 已支付总金额10001.897625万元（不含交易费用）[6]

子公司变更 - 天通吉成机器技术有限公司变更为天通智能装备有限公司[2] - 子公司法定代表人由陈骝变更为滕斌[2] - 子公司经营范围有较大调整[2] 子公司信息 - 子公司注册资本为28499.6841万元[3] - 子公司成立日期为2002年9月30日[3] 项目变更 - 2022年度非公开发行股票募投项目实施主体变更为天通智能装备有限公司[3]

文章核心观点 - 天通股份前三季度营业收入为25.61亿元,同比下降11.34%;归母净利润为1.24亿元,同比下降55.5% [1] - 公司智能装备产业光伏长晶订单受行业产能过剩影响,导致利润同比下降 [1] - 第三季度营业收入和净利润环比均有所增长,分别增长37.15%和31.35% [1] - 公司在磁性材料、新能源汽车、数据中心等领域保持领先地位,业务量稳步上升 [1] 公司概况 - 公司主营业务包括磁性材料与部品、蓝宝石晶体材料、压电晶体材料、晶体材料专用设备、粉体材料专用设备 [1] - 公司高度重视研发创新,截至2024年上半年拥有637件电子材料及装备核心知识产权 [2] - 公司研发费用在同行业中排名第三,研发费用占营收比例排名第四 [2] - 公司在大尺寸晶体生长、高平整度晶圆抛光、高洁净度晶圆清洗等关键技术方面取得突破 [2] - 公司生产制造光伏单晶炉及相关成套设备,推出了最新一代RCZ单晶炉 [3]

业绩说明会信息 - 2024年第三季度业绩说明会于2024年11月13日10:00 - 11:00举行[2][4] - 会议在上海路演中心以网络互动方式进行[2][5] - 投资者可在2024年11月6 - 12日16:00前提问[2][5] 参会人员及联系方式 - 参加人员含董事长郑晓彬等[5] - 联系人吴建美等，电话0573 - 80701330等[6] 查看说明 - 说明会召开后投资者可通过上证路演中心查看情况及内容[6]

营收情况 - 本季度营业收入992607326.53元同比增长10.29%年初至报告期末为2560752956.64元同比下降11.34%[2] - 2024年前三季度营业总收入为25.6075295664亿元较2023年同期的28.8837943247亿元有所下降[14] - 2024年前三季度营业收入为1307713490.66元2023年前三季度为1291084517.62元[22] 利润情况 - 本季度归属于上市公司股东的净利润45350580.87元同比下降50.84%年初至报告期末为124211663.69元同比下降55.50%[2] - 本季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润41378985.89元同比下降17.70%年初至报告期末为101034711.97元同比下降49.85%[2] - 2024年前三季度营业利润为1.3713368035亿元2023年同期为3.0023209976亿元[14] - 2024年前三季度利润总额为1.3095144915亿元2023年同期为3.0187399423亿元[15] - 2024年前三季度净利润为1.2710889792亿元2023年同期为2.8212478360亿元[15] - 2024年前三季度归属于母公司股东的净利润为1.2421166369亿元2023年同期为2.7913704547亿元[15] - 2024年前三季度基本每股收益为0.101元/股2023年同期为0.226元/股[15] - 2024年前三季度少数股东损益为289.723423万元2023年同期为298.773813万元[15] - 2024年前三季度综合收益总额为9849.196019万元2023年同期为3.2300243424亿元[15] - 2024年前三季度净利润为43028970.71元2023年前三季度为28738798.18元[22] 现金流情况 - 年初至报告期末经营活动产生的现金流量净额-40374521.27元同比下降119.68%[2] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为-4037.452127万元2023年同期为2.0515698266亿元[17] - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到现金21.1880989308亿元较2023年同期23.4250096185亿元减少[17] - 2024年前三季度收到的税费返还5549.418664万元较2023年同期1.1872278502亿元减少[17] - 2024年前三季度购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付现金7.9308393578亿元较2023年同期4.7151123928亿元增加[18] - 2024年前三季度投资活动产生的现金流量净额为-7.7840728726亿元2023年同期为-4.1311004691亿元[18] - 2024年前三季度吸收投资收到现金1000万元[18] - 2024年前三季度取得借款收到现金13.3662151295亿元较2023年同期5.7083232703亿元增加[18] - 2024年前三季度偿还债务支付现金8.4952435602亿元较2023年同期3.9751919984亿元增加[18] - 2024年前三季度经营活动产生的现金流量净额为 -352013864.20元2023年前三季度为175733129.08元[24] - 2024年前三季度销售商品、提供劳务收到的现金为1408171302.28元2023年前三季度为899207203.98元[24] - 2024年前三季度购买商品、接受劳务支付的现金为1393057088.07元2023年前三季度为925087171.32元[24] - 2024年前三季度支付给职工及为职工支付的现金为151330893.09元2023年前三季度为146893937.43元[24] - 2024年前三季度支付的各项税费为23533032.76元2023年前三季度为40610381.27元[24] - 2024年前三季度收到其他与经营活动有关的现金为695772343.90元2023年前三季度为835149900.36元[24] - 2024年前三季度收到的税费返还为16609573.10元2023年前三季度为6891308.71元[24] - 2024年第三季度收回投资收到的现金为55962441.68元相比之前的152447419.95元减少[25] - 2024年第三季度取得投资收益收到的现金为7958166.67元相比之前的1154775.40元增加[25] - 2024年第三季度处置固定资产等收回现金净额为6000000元相比之前的533210.64元增加[25] - 2024年第三季度投资活动现金流入小计为69920608.35元相比之前的154135405.99元减少[25] - 2024年第三季度购建固定资产等支付的现金为66034051.89元相比之前的35731825.30元增加[25] - 2024年第三季度投资支付的现金为143600000元相比之前的359087927.58元减少[25] - 2024年第三季度投资活动现金流出小计为209634051.89元相比之前的394819752.88元减少[25] - 2024年第三季度投资活动产生的现金流量净额为 -139713443.54元相比之前的 -240684346.89元增加[25] - 2024年第三季度取得借款收到的现金为287792377.77元相比之前的100000元增加[25] - 2024年第三季度筹资活动产生的现金流量净额为35082286.93元相比之前的 -63195425.31元增加[25] 资产负债情况 - 本报告期末总资产11796330665.24元较上年度末增长1.79%[4] - 本报告期末归属于上市公司股东的所有者权益8014326440.26元较上年度末下降1.40%[4] - 2024年9月30日货币资金为2483661143.48元2023年12月31日为3059595681.28元[11] - 2024年9月30日应收账款为2325005866.42元2023年12月31日为2040062953.14元[11] - 2024年9月30日流动资产合计为6456183310.97元2023年12月31日为6854105697.38元[12] - 2024年9月30日非流动资产合计为5340147354.27元2023年12月31日为4734442984.68元[12] - 2024年9月30日资产总计为11796330665.24元2023年12月31日为11588548682.06元[12] - 2024年9月30日短期借款为993125788.15元2023年12月31日为748406583.86元[12] - 2024年9月30日应付票据为500129837.57元2023年12月31日为803184899.24元[12] - 2024年9月30日应付账款为1638558953.20元2023年12月31日为1380425784.80元[12] - 2024年9月30日应收账款为8.6189816622亿元较2023年的7.2951613458亿元增加[19] - 2024年9月30日预付款项为6.6988960857亿元较2023年的4.2503387224亿元增加[19] 股份回购情况 - 截至2024年9月30日天通控股股份有限公司回购专用证券账户持有公司股份15314620股占总股本1.24%[9] 行业影响情况 - 智能装备产业光伏长晶订单受行业产能过剩影响销售收入同比下降导致利润同比下降[6] 经营活动影响情况 - 报告期内销售商品、提供劳务收到的现金同比减少以及购买商品、接受劳务支付的现金同比增加导致经营活动产生的现金流量净额下降[7]

回购方案 - 首次披露日为2024年1月25日[3] - 预计回购金额10000万元 - 20000万元[3] 回购进展 - 累计已回购股数1531.462万股，占总股本1.242%[3] - 累计已回购金额9424.26万元[3] - 实际回购价格区间5.58元/股 - 7.13元/股[3] 9月回购情况 - 9月回购136.85万股，占总股本0.111%[6] - 9月购买最高价5.83元/股、最低价5.63元/股[6] - 9月支付金额788.682万元（不含交易费用）[6] 截至9月底情况 - 截至9月底购买最高价7.13元/股、最低价5.58元/股[6] - 截至9月底已支付总金额9424.257625万元（不含交易费用）[6]

回购方案 - 首次披露日为2024年1月25日[3] - 预计回购金额10000万元~20000万元[3] - 回购期限自董事会审议通过起12个月内[4] - 回购价格不超过11元/股（含）[4] 回购情况 - 累计已回购股数1394.612万股，占比1.131%[3] - 累计已回购金额8635.58万元[3] - 实际回购价格区间5.58元/股~7.13元/股[3] 8月回购 - 8月累计回购股份219.60万股，占比0.178%[6] - 8月购买最高价6.10元/股、最低价5.85元/股，支付1315.704万元[6] - 截至8月底最高价7.13元/股、最低价5.58元/股，已支付8635.575625万元[6]

担保情况 - 本次为天通银厦担保5000万元，未含本次已提供担保余额7000万元[1] - 2024年度为下属子公司担保总额度不超149700万元[2] - 截至披露日，对天通银厦担保余额12000万元，可用额度0万元[3] - 截至披露日，为子公司担保余额61500万元，占2023年度经审计净资产7.52%[9] 子公司情况 - 天通银厦注册资本88500万元，公司持股100%[4] - 2023年底资产总额185560.51万元，负债62732.20万元，资产负债率33.81%[4] - 2024年6月底资产总额197250.68万元，负债74792.58万元，资产负债率37.92%[4] - 2023年度营收48146.63万元，净利润3733.92万元[4] - 2024年1 - 6月营收23838.74万元，净利润 - 367.60万元[4] 贷款情况 - 《固定资产贷款合同》贷款20000万元，年利率2.5%，期限2024年8月30日至2027年8月29日[7]

回购方案 - 首次披露日为2024年1月25日[3] - 预计回购金额10000 - 20000万元[3] - 回购期限自2024年1月24日起12个月内[4] 回购进展 - 累计已回购股数1235.012万股，占比1.001%[3] - 累计已回购金额7684.73万元[3] - 截至8月20日占比增加0.049%[6] 价格情况 - 实际回购价格区间5.58 - 7.13元/股[3] - 已支付总金额76847316.25元（不含交易费）[6]