北京大成（广州）律师事务所 关于株洲旗滨集团股份有限公司 2025 年第二次临时股东会的 法律意见书 guangzhou.dachenglaw.com 广州市天河区珠江新城珠江东路 6 号广州周大福金融中心 14 层、15 层（510623） 14/F,15/F CTF Finance Centre No 6 Zhujiang East Road Tianhe District 510623, Guangzhou, China Tel:+8620-85277000 Fax:+8620-85277002 北京大成（广州）律师事务所 广州市天河区珠江新城珠江东路 6 号 广州周大福金融中心 14-15 层 北京大成（广州）律师事务所 关于株洲旗滨集团股份有限公司 2025 年第二次临时股东会的法律意见书 致：株洲旗滨集团股份有限公司 根据《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《中华人民共 和国公司法》（以下简称"《公司法》"）和中国证券监督管理委员会《上市公司 股东会规则》（以下简称"《股东会规则》"）等法律、法规和其他有关规范性文 件的要求，北京大成（广州）律师事务所（以下简称"本所"）接受株洲旗 ...

株洲旗滨集团股份有限公司独立董事 关于公司第六届董事会第一次会议相关事项的独立意见 根据中国证监会《上市公司独立董事管理办法》《上海证券交易所股票上市 规则》《株洲旗滨集团股份有限公司章程》及《独立董事工作制度》，我们作为株 洲旗滨集团股份有限公司（以下简称"公司"）的独立董事，本着认真、负责的 态度，审阅了公司的相关文件，基于独立判断的立场，对公司第六届董事会第一 次会议相关事项进行了审核，发表有关独立意见如下： 一、 关于推选公司第六届董事会董事长的独立董事意见 在认真查阅了公司提供的相关资料，经充分讨论，现就《关于推选公司第六 届董事会董事长的议案》进行了审议，发表独立意见如下： 1. 本次推选张柏忠先生为公司第六届董事会董事长的议案，推选程序合法， 符合相关规定。 2. 经审阅张柏忠先生个人履历，未发现其存在《公司法》等法律法规和中 国证监会、上海证券交易所以及《公司章程》规定的不得担任董事、高级管理人 员的情形。张柏忠先生董事长候选人任职资格合法。 3. 经审阅相关资料，张柏忠先生的工作经历、实践经验、个人综合能力和 身体状况能够胜任公司董事长的职责要求。 同意推选张柏忠先生为公司第六届董事会董事长 ...

? 本次股东会采用的网络投票系统：上海证券交易所股东会网络投票系统 ? 公司已于2025年5月15日在上交所网站（http://www.sse.com.cn）及《中 国证券报》 《上海证券报》 证券代码：601636 证券简称：旗滨集团 公告编号：2025-056 可转债代码：113047 可转债简称：旗滨转债 株洲旗滨集团股份有限公司 关于召开 2025 年第二次临时股东会的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： ? 股东会召开日期：2025年5月30日 《证券日报》和《证券时报》上刊登了《旗滨集团关于 召开2025年第二次临时股东会的通知》 （公告编号：2025-052），本次股东会采用 现场投票和网络投票相结合的方式召开，现将有关事项再次提示如下： 一、 召开会议的基本情况 （一） 股东会类型和届次 （二） 股东会召集人：董事会 （三） 投票方式：本次股东会所采用的表决方式是现场投票和网络投票相 结合的方式 （四） 现场会议召开的日期、时间和地点 召开的日期时间：2025 年 5 月 ...

证券代码：601636 证券简称：旗滨集团 公告编号：2025-056 可转债代码：113047 可转债简称：旗滨转债 株洲旗滨集团股份有限公司 关于召开 2025 年第二次临时股东会的提示性公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 公司已于2025年5月15日在上交所网站（http://www.sse.com.cn）及《中 国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上刊登了《旗滨集团关于 召开2025年第二次临时股东会的通知》（公告编号：2025-052），本次股东会采用 现场投票和网络投票相结合的方式召开，现将有关事项再次提示如下： 一、 召开会议的基本情况 （一） 股东会类型和届次 2025 年第二次临时股东会 （二） 股东会召集人：董事会 召开的日期时间：2025 年 5 月 30 日 14 点 00 分 召开地点：公司办公总部会议室（深圳市南山区桃源街道龙珠四路 2 号方大 城 T1 栋 31 楼） （五） 网络投票的系统、起止日期和投票时间。 网络投票系统：上海证券交易所股东会网 ...

报告公司投资评级 - 维持“推荐”评级 [2] 报告的核心观点 - 旗滨集团浮法+光伏玻璃双主业步入正轨，新兴玻璃业务长期成长性仍存，考虑房地产压力，预测2025 - 2027年EPS为0.36/0.43/0.51元/股，对应PE各为15x/12x/11x，根据历史估值法，给予2025年17x PE，对应目标价6.1元 [8] 公司经营情况 2024年情况 - 总营业收入156.49亿元，同比减少0.21%，归母净利润3.83亿元，同比减少78.15% [2] - 受房地产下行影响，浮法玻璃、节能建筑玻璃两大核心业务毛利率下滑，浮法平板玻璃市场价约1396.8元，同比下滑31%，销售浮法玻璃原片10676万重箱，同比减少726万重箱 [8] - 库存产品可变现净值下降，计提存货跌价准备及合同履约成本减值损失2.38亿元，全年资产减值损失达2.57亿元 [8] - 光伏玻璃业务实现营业收入57.53亿元，同比增长68.64%，毛利率降至9.01%，生产光伏玻璃加工片45741万方，销售43472万方 [8] - 经营活动现金流净额9.12亿元，同比减少40.91%，资产负债率攀升至58.43%（同比+5.22pct），有息负债率40.77%，财务费用同比增长102.11%至3.29亿元 [8] 2025年一季度情况 - 总营业收入34.84亿元，同比减少9.68%，归母净利润4.70亿元，同比增长6.38% [2] - 经营现金流净额1691.59万元，同比由负转正，货币资金增至41.11亿元，同比+20.82% [8] 财务预测 主要财务指标预测 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业总收入(百万)|15,649|16,562|17,913|19,784| |同比增速(%)|-0.2%|5.8%|8.2%|10.4%| |归母净利润(百万)|383|968|1,160|1,366| |同比增速(%)|-78.1%|153.1%|19.8%|17.8%| |每股盈利(元)|0.14|0.36|0.43|0.51| |市盈率(倍)|38|15|12|11| |市净率(倍)|1.1|1.0|1.0|0.9|[4] 资产负债表预测（部分） |项目（单位：百万元）|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |货币资金|3,203|3,450|3,945|4,719| |应收账款|1,957|1,189|1,535|1,825| |存货|2,073|2,641|2,581|2,801| |固定资产|18,299|22,507|25,484|28,780| |资产合计|34,628|39,905|44,940|50,688| |负债合计|20,234|24,417|28,312|32,737| |归属母公司所有者权益|13,342|14,191|15,048|16,051|[9] 利润表预测（部分） |项目（单位：百万元）|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业总收入|15,649|16,562|17,913|19,784| |营业成本|13,222|13,504|14,551|16,000| |税金及附加|171|185|196|220| |销售费用|190|201|217|240| |管理费用|798|844|913|1,008| |财务费用|329|142|145|160| |归属母公司净利润|383|968|1,160|1,366|[9] 现金流量表预测 |项目（单位：百万元）|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |经营活动现金流|912|3,190|3,146|3,727| |投资活动现金流|-3,122|-6,746|-5,817|-6,303| |融资活动现金流|1,731|3,803|3,166|3,350|[9] 主要财务比率预测 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| | ---- | ---- | ---- | ---- | ---- | |营业收入增长率|-0.2%|5.8%|8.2%|10.4%| |归母净利润增长率|-78.1%|153.1%|19.8%|17.8%| |毛利率|15.5%|18.5%|18.8%|19.1%| |净利率|1.7%|5.9%|6.5%|6.9%| |ROE|2.9%|6.8%|7.7%|8.5%| |ROIC|2.3%|3.9%|4.0%|4.1%| |资产负债率|58.4%|61.2%|63.0%|64.6%| |流动比率|1.1|1.0|1.0|1.1| |速动比率|0.8|0.7|0.8|0.8| |总资产周转率|0.5|0.4|0.4|0.4|[9]

报告公司投资评级 - 维持“推荐”评级，预期未来 6 个月内超越基准指数 10%－20%，目标价为 6.1 元 [2][15] 报告的核心观点 - 旗滨集团浮法+光伏玻璃双主业步入正轨，新兴玻璃业务长期成长性仍存，2025 年一季度盈利改善 [2][8] 根据相关目录分别进行总结 财务数据 - 2024 年总营业收入 156.49 亿元，同比减少 0.21%，归母净利润 3.83 亿元，同比减少 78.15%；2025 年一季度总营业收入 34.84 亿元，同比减少 9.68%，归母净利润 4.70 亿元，同比增长 6.38% [2] - 预测 2025 - 2027 年营业总收入分别为 165.62 亿、179.13 亿、197.84 亿元，同比增速分别为 5.8%、8.2%、10.4%；归母净利润分别为 9.68 亿、11.60 亿、13.66 亿元，同比增速分别为 153.1%、19.8%、17.8% [4] 业务情况 - 受房地产下行影响，2024 年浮法玻璃、节能建筑玻璃两大核心业务毛利率下滑，浮法平板玻璃市场价约 1396.8 元，同比下滑 31%，销售浮法玻璃原片 10676 万重箱，同比减少 726 万重箱 [8] - 2024 年光伏玻璃业务实现营业收入 57.53 亿元，同比增长 68.64%，毛利率降至 9.01%，生产光伏玻璃加工片 45741 万方，销售 43472 万方 [8] 现金流与资金情况 - 2024 年经营活动现金流净额 9.12 亿元，同比减少 40.91%，资产负债率升至 58.43%，有息负债率 40.77%，财务费用同比增长 102.11%至 3.29 亿元 [8] - 2025 年一季度经营现金流净额 1691.59 万元，同比由负转正，货币资金增至 41.11 亿元，同比+20.82% [8] 投资建议 - 考虑房地产仍有压力，预测公司 2025 - 2027 年 EPS 为 0.36/0.43/0.51 元/股，对应 PE 各为 15x/12x/11x，根据历史估值法，给予 2025 年 17x PE，对应目标价 6.1 元，维持“推荐”评级 [8]

证券代码：601636 证券简称：旗滨集团 公告编号：2025-055 可转债代码：113047 可转债简称：旗滨转债 株洲旗滨集团股份有限公司 关于理财产品投资的进展公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 重要内容提示： 本次理财产品投资内容：收回到期理财产品 76,000 万元；办理购买理 财产品 71,000 万元 本次购买理财产品的受托方：交通银行株洲醴陵支行、浦发银行绍兴柯 桥支行、中国银行深圳前海支行、中国银行深圳前海支行、中国光大银行股份有 限公司深圳华丽支行、浦发银行湖州长兴支行、浦发银行湖州长兴支行、浦发银 行宁波宁海支行、中国银行股份有限公司漳州东山支行、中国光大银行股份有限 公司株洲文化路支行 本次委托理财金额：收回到期理财产品本金金额为人民币 76,000 万元； 办理购买理财产品的金额合计为人民币 71,000 万元 购买的理财产品名称：交通银行蕴通财富定期型结构性存款 32 天（挂 钩汇率看涨）、浦发银行利多多公司稳利 25JG6346 期(三层看涨)人民币对公结 构性存款、中国银行公 ...

附件 4: 株洲旗滨集团股份有限公司 独立董事提名人声明与承诺 (三)中国证监会《上市公司独立董事管理办法》、上海证券交易所自律监 管规则以及公司章程有关独立董事任职资格和条件的相关规定; (四)中共中央纪委、中共中央组织部《关于规范中管干部辞去公职或者退 (离)休后担任上市公司、基金管理公司独立董事、独立监事的通知》的规定(如 适用): (五)中共中央组织部《关于进一步规范党政领导干部在企业兼职(任职) 问题的意见》的相关规定(如适用); 提名人株洲旗滨集团股份有限公司董事会,现提名 Jean François M. Heris 为株洲旗滨集团股份有限公司第六届董事会独立董事候选人,并已充分了解被提 名人职业、学历、职称、详细的工作经历、全部兼职、有无重大失信等不良记录 等情况。被提名人已同意出任株洲旗滨集团股份有限公司第六届董事会独立董事 候选人(参见该独立董事候选人声明)。提名人认为,被提名人具备独立董事任 职资格,与株洲旗滨集团股份有限公司之间不存在任何影响其独立性的关系,具 体声明并承诺如下: 一、被提名人具备上市公司运作的基本知识,熟悉相关法律、行政法规、 规章及其他规范性文件,具有5年以上法律、 ...

附件5:一篇 株洲旗滨集团股份有限公司 独立董事候选人声明 本人 Jean François M. Heris,已充分了解并同意由提名人株洲旗滨集团 股份有限公司董事会提名为株洲旅滨集团股份有限公司第六届董事会独立董事 候选人。本人公开声明,本人具备独立董事任职资格,保证不存在任何影响本人 担任株洲旗滨集团股份有限公司独立董事独立性的关系,具体声明并承诺如下: 一、本人具备上市公司运作的基本知识,熟悉相关注律、行政法规、部门规 章及其他规范性文件,具有5年以上法律、经济、会计、财务、管理或者其他履 行独立董事职责所必需的工作经验。 被提名人已经参加培训并取得证券交易所认可的相关培训证明材料(如有)。 二、本人任职资格符合下列法律、行政法规和部门规章以及公司规章的要 求: (一)《中华人民共和国公司法》关于董事任职资格的规定; (二)《中华人民共和国公务员法》关于公务员兼任职务的规定(如适用); (三)中国证监会《上市公司独立董事管理办法》、上海证券交易所自律监 管规则以及公司章程有关独立董事任职资格和条件的相关规定: (四)中共中央纪委、中共中央组织部《关于规范中管干部辞去公职或者退 (离)休后担任上市公司、 ...

北京大成（广州）律师事务所 关于株洲旗滨集团股份有限公司 法律意见书 guangzhou.dachenglaw.com 广州市天河区珠江新城珠江东路 6 号广州周大福金融中心 14 层、15 层（510623） Tianhe District 510623, Guangzhou, China Tel:+8620-85277000 Fax:+8620-85277002 北京大成（广州）律师事务所 广州市天河区珠江新城珠江东路 6 号 广州周大福金融中心 14-15 层 北京大成（广州）律师事务所 关于株洲旗滨集团股份有限公司 致：株洲旗滨集团股份有限公司 根据《中华人民共和国证券法》（以下简称"《证券法》"）、《中华人民共 和国公司法》（以下简称"《公司法》"）和中国证券监督管理委员会《上市公司 股东会规则》（以下简称"《股东会规则》"）等法律、法规和其他有关规范性文 件的要求，北京大成（广州）律师事务所（以下简称"本所"）接受株洲旗滨集团 股份有限公司（以下简称"公司"）的委托，指派律师参加公司 2024 年年度股东 会（以下简称"本次股东会"）。 本所声明：本所律师仅对本次股东会的召集程序、召开程序、出席会 ...