可转换公司债券发行方案 - 公司获证监会批准向不特定对象发行可转换公司债券 注册批复文号为证监许可〔2025〕995号 发行规模5.2亿元 期限6年（2025年6月18日至2031年6月17日）[1][50][55] - 债券票面利率采用阶梯式设计 第一年0.2% 第二年0.4% 第三年0.8% 第四年1.5% 第五年1.9% 第六年2.3% 到期赎回价113元（含末次利息）[8][57][58] - 初始转股价定为31.98元/股 依据前20个交易日与前1个交易日股票交易均价确定 转股期自发行结束满6个月后开始（2025年12月24日至2031年6月17日）[16][66] 债券条款设计 - 设置双重赎回条款：到期赎回条款要求期满后5个交易日内赎回全部未转股债券 有条件赎回条款触发条件包括股价连续30日中有15日不低于转股价130%或未转股余额不足3000万元[26][27][75] - 包含股价下跌保护机制 当连续30日中有15日收盘价低于转股价85%时 董事会可提议下修转股价 修正后价格不低于股东大会召开日前20日与前1日股票均价较高者[21][69][70] - 回售条款分为有条件回售与附加回售 最后两个计息年度内若股价连续30日低于转股价70% 持有人可要求按面值加应计利息回售 募集资金用途变更时也触发附加回售权[29][30][77][78] 发行与配售安排 - 采用原股东优先配售与网上发行结合方式 原股东可按股权登记日持股数量以每股2.079元比例优先认购 配售代码"715319" 认购时间为2025年6月18日交易时段[37][41][87][89] - 未获认购部分由保荐机构包销 发行对象包括登记在册原股东及符合适当性要求的自然人、法人等投资者 保荐机构自营账户不得参与申购[38][85] - 转股股份来源为新增股份 转股后股票享有与原股同等权益 可参与股利分配 不足1股部分将以现金兑付[33][35][82] 资金管理与上市安排 - 公司将开设募集资金专户 与保荐机构、开户银行签订监管协议 规范资金存放与使用 相关决议已获董事会全票通过[46][47] - 上市事宜由管理层具体办理 包括交易、托管、付息及股份转换等操作 该事项在2024年两次临时股东大会授权范围内 无需再次审议[45][91]

可转换公司债券发行方案 - 公司获得中国证监会批准向不特定对象发行可转换公司债券，注册批复号为证监许可〔2025〕995号 [1] - 本次发行证券种类为可转换为A股股票的可转债，将在上海证券交易所上市 [1] - 发行规模为人民币52,000万元（5.2亿元），按面值100元/张发行 [2] - 债券期限为6年（2025年6月18日至2031年6月17日） [2] - 票面利率采用阶梯式设计：第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%，到期赎回价113元（含末息） [2] 债券条款细节 - 采用每年付息一次方式，计息起始日为发行首日（2025年6月18日），到期归还本金并支付末息 [3][4] - 初始转股价定为31.98元/股，不低于募集说明书公告日前20个交易日股票交易均价的80% [4] - 转股期自发行结束日（2025年6月24日）起满6个月后开始，至2031年6月17日止 [4] - 转股价格设向下修正条款：连续30个交易日中有15日收盘价低于当期转股价85%时，董事会可提议修正 [6] - 赎回条款包含两种情形：连续30日中有15日收盘价≥转股价130%，或未转股余额不足3,000万元时 [8] 发行与配售安排 - 转股股份来源全部为新增股份，转股后股东享有同等分红权益 [10][11] - 发行采用原股东优先配售（配售代码715319）与网上公开发行结合方式，原股东按每股配售2.079元比例优先认购 [12][13] - 股权登记日定为2025年6月17日，优先配售申购时间为6月18日9:30-15:00 [13] - 余额由保荐机构包销，保荐人自营账户不得参与申购 [12] 公司治理程序 - 本次发行方案经第三届监事会第十次会议全票通过（3票赞成/0票反对） [1][15] - 相关事项已在2024年两次临时股东大会授权范围内，无需再次提交审议 [14][15] - 公司授权管理层办理发行上市、交易托管、付息转股等具体事宜 [14]

证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2025-030 本次发行的可转换公司债券募集说明书摘要和发行公告已于 2025 年 6 月 16 日 （ T-2 日 ） 披 露 ， 募 集 说 明 书 全 文 及 相 关 资 料 可 在 上 海 证 券 交 易 所 网 站 （http://www.sse.com.cn）查询。 为便于投资者了解无锡振华本次向不特定对象发行可转换公司债券的有关情 况和本次发行的相关安排，发行人和保荐人（主承销商）将就本次发行举行网上 路演，敬请广大投资者关注参与。 无锡市振华汽车部件股份有限公司 保荐人（主承销商）：东方证券股份有限公司 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"无锡振华"或"发行人"）向不 特定对象发行可转换公司债券（以下简称"本次发行"）已获得中国证券监督管理 委员会证监许可〔2025〕995 号文同意注册。本次发行向原股东优先配售，原股 东优先配售后余额部分（含原股东放弃优先配售部分）采用网上通过上海证券交 易所交易系统 ...

可转债发行基本信息 - 发行总金额为52,000万元，每张面值100元，共计5,200,000张，520,000手[2][24][32][79][80] - 债券期限为2025年6月18日至2031年6月17日[34] - 票面利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%，到期赎回价113元（含最后一期利息）[35] - 公司主体和可转债信用等级均为AA - ，评级展望稳定[41] 原股东优先配售 - 现有总股本250,061,583股，全部可参与优先配售，可优先配售上限总额为520,000手[8][25][72] - 原股东每股配售0.002079手，实际比例按可配售数量和股本基数确定[7][19][24][71] - 优先配售日及缴款日为2025年6月18日9:30 - 11:30、13:00 - 15:00，配售代码“715319”，简称“锡振配债”[7][73] 网上申购 - 申购日为2025年6月18日9:30 - 11:30、13:00 - 15:00，申购代码“713319”，简称“锡振发债”[81][83] - 每个账户最低申购1手，上限1,000手[21][26][84] - 2025年6月18日配号，19日公布配号结果和网上中签率，19日摇号抽签，20日公布中签结果[94][95][96] - 中签投资者2025年6月20日日终需确保资金账户有足额认购资金[10][98] 发行相关时间安排 - T - 2日（2025年6月16日）刊登《募集说明书》等公告[68] - T - 1日（2025年6月17日）网上路演，为股权登记日[69][107] - T日（2025年6月18日）原股东优先配售认购、网上申购，确定网上中签率[69] - T + 1日（2025年6月19日）刊登中签率及优先配售结果公告，摇号抽签[69] - 2025年6月23日清算交割和债权登记[101] 其他重要信息 - 保荐人包销基数52,000万元，包销比例原则上不超30%，即最大包销额不超15,600万元[12][66][105] - 原股东和网上投资者认购不足发行数量70%时，公司协商是否中止发行[11][102] - 可转债转股期自2025年12月24日至2031年6月17日，初始转股价格31.98元/股[44][45] - 本次发行不设定持有期限制，上市首日即可交易，上市事项另行公告[26] - 普通投资者自2020年10月26日起参与可转债申购、交易需签署《风险揭示书》[11] - 网上投资者连续12个月内累计3次中签未足额缴款，6个月内不得参与网上申购[12][100] - 本次发行对投资者不收取佣金、过户费和印花税等费用[106]

业绩数据 - 报告期内公司营业收入分别为188075.45万元、231698.37万元和253073.03万元[16] - 报告期内公司归属于母公司股东净利润分别为16191.13万元、27723.75万元和37786.48万元[16] - 报告期内公司主营业务毛利率分别为15.74%、22.46%和21.99%[19] - 2024年、2023年归属于上市公司股东的净利润分别为37786.48万元、27723.75万元[43] - 2024年、2023年现金分红金额（含税）分别为14738.23万元、11970.80万元[43] - 2024年、2023年以现金方式回购股份计入现金分红的金额分别为900.66万元、6858.74万元[43] - 2024年、2023年当年现金分红总金额（含税）分别为15638.89万元、18829.54万元[43] - 2024年、2023年当年现金分红占归属于上市公司股东的净利润的比例分别为41.39%、67.92%[43] - 最近三年累计现金分红金额为34468.43万元，占最近三年实现的年均可分配利润的比例为140.49%[43][44] 客户与市场 - 报告期内公司前五大客户收入占比分别为69.36%、72.91%和73.51%[13] - 公司客户包括上汽集团、上汽大众、上汽通用、特斯拉等多家国内外知名整车厂商或品牌[165] - 公司分拼总成加工业务客户为上汽乘用车一家，选择性精密电镀业务客户为联合电子及其指定的一级供应商[147] 财务风险 - 公司及子公司无锡开祥享受15%优惠企业所得税率，到期后若无法继续获得认证，税率将从15%升至25%[20] - 公司募集资金投资项目存在新增产能消化、实施、未达预期效益、新增固定资产折旧等风险[21][22][24][25] - 技术人才流失可能影响公司技术研发和产品竞争力[158] - 产品质量问题可能使公司受下游客户索赔或追责[159] - 国内汽车制造业波动会影响公司产品销售[160] - 行业政策调整可能使公司无法享受优惠[162] - 国际贸易摩擦加剧会影响公司经营业绩[163] 可转债发行 - 本次拟发行可转债募集资金总额为52000.00万元，发行数量为5200000张（520000手）[81] - 可转债期限为6年，自2025年6月18日至2031年6月17日[83] - 可转债票面利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%[84] - 可转债转股期自2025年12月24日至2031年6月17日[90] - 可转债初始转股价格为31.98元/股[91] - 转股价格向下修正条件为任意连续三十个交易日中有十五个交易日收盘价低于当期转股价格的85%，修正方案须经出席会议股东所持表决权三分之二以上通过[96] - 到期赎回按债券面值的113%（含最后一期利息）赎回未转股可转债[100] - 有条件赎回情形一是转股期内公司股票连续三十个交易日中至少十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格的130%，情形二是未转股余额不足3000万元[101] - 有条件回售在最后两个计息年度内，公司股票收盘价连续三十个交易日低于当期转股价格的70%时可回售[103] - 本次可转债发行向2025年6月17日收市后登记在册的原股东优先配售，原股东优先配售后余额网上发售，余额由保荐人包销[107][108] - 原股东按每股配售2.079元可转债比例计算可配售金额，再按1000元/手转换为手数，可优先配售上限总额为520000手[111][112] - 公司本次发行可转债拟募集资金不超过52000万元，用于廊坊振华全京申汽车零部件项目42000万元和补充流动资金10000万元[114][115] 未来展望 - 未来三年公司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的30%[45] 市场扩张 - 公司产能扩产项目实施地点位于河北廊坊，面向京津冀地区客户[74]

证券代码：605319 证券简称：无锡振华 公告编号：2025-030 无锡市振华汽车部件股份有限公司 向不特定对象发行可转换公司债券网上路演公告 保荐人（主承销商）：东方证券股份有限公司 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"无锡振华"或"发行人"）向不 特定对象发行可转换公司债券（以下简称"本次发行"）已获得中国证券监督管理 委员会证监许可〔2025〕995 号文同意注册。本次发行向原股东优先配售，原股 东优先配售后余额部分（含原股东放弃优先配售部分）采用网上通过上海证券交 易所交易系统向社会公众投资者发售的方式进行。 三、参加人员：发行人董事会及管理层主要成员和保荐人（主承销商）相关 人员。 敬请广大投资者关注。 特此公告。 发行人：无锡市振华汽车部件股份有限公司 保荐人（主承销商）：东方证券股份有限公司 2025 年 6 月 16 日 （本页无正文，为《无锡市振华汽车部件股份有限公司向不特定对象发行可转换 公司债券网上路演公告》之盖章页） 本次发行的可转换公司债券募集 ...

业绩总结 - 报告期内公司营业收入分别为188,075.45万元、231,698.37万元和253,073.03万元，净利润分别为16,191.13万元、27,723.75万元和37,786.48万元[16] - 2024年营业收入253,073.03万元，较2023年增长约9.22%；净利润37,786.48万元，较2023年增长约36.30%[157] - 报告期内公司主营业务毛利率分别为15.74%、22.46%和21.99%[19] 用户数据 - 报告期内公司前五大客户收入占比分别为69.36%、72.91%和73.51%[13] 未来展望 - 未来三年（2024 - 2026年）公司每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的30%[45] - 募投项目新增产能可能无法及时消化，实施存在不确定性，可能无法实现预期目标，新增折旧摊销可能导致公司经营业绩下滑[21][23][24][25] 新产品和新技术研发 - 未提及相关内容 市场扩张和并购 - 公司产能扩产项目位于河北廊坊，面向京津冀地区客户，可巩固和提升行业竞争地位[61][62] 其他新策略 - 本次拟发行可转债募集资金总额为52,000.00万元，用于廊坊振华项目42,000万元和补充流动资金10,000万元[101][102] - 满足条件时，公司每年现金分红不低于当次利润分配的20%，任意三个连续会计年度内，现金累计分配利润不少于三年年均可分配利润的30%[31]

财务数据 - 2024年6月总资产44.86亿元，2023年为45.76亿元[12] - 2024年6月归母所有者权益22.47亿元，2023年为21.85亿元[12] - 2024年6月总债务8.78亿元，2023年为6.39亿元[12] - 2024年1 - 6月营业收入11.17亿元，2023年为23.17亿元[12] - 2024年1 - 6月净利润1.58亿元，2023年为2.77亿元[12] - 2024年6月销售毛利率24.50%，2023年为25.07%[12] - 2024年6月资产负债率49.90%，2023年为52.25%[12] 业务数据 - 2024年上半年冲压零部件业务收入6.06亿元，占比54.19%，毛利率15.96%[62] - 2024年上半年分拼总成加工业务收入2.03亿元，占比18.15%，毛利率19.44%[62] - 2024年上半年选择性精密电镀业务收入0.89亿元，占比7.98%，毛利率81.81%[62] - 2024年上半年模具业务收入1.58亿元，占比14.18%，毛利率6.83%[62] - 2024年上半年其他业务收入0.62亿元，占比5.51%，毛利率87.68%[62] - 2024年上半年冲压零部件产能利用率50.18%，分拼总成件产能利用率52.26%，精密电镀件产能利用率79.71%[76] 市场环境 - 2023年中国汽车累计销量3009.4万辆，同比增长12.00%[40] - 2023年中国汽车出口491万辆，同比大幅增长57.90%[40] - 2023年中国汽车零部件出口金额同比增长14.90%，达到6165.86亿元[51] - 2024年美国对中国电动汽车进口关税由27.5%升至102.5%[54] - 2024年欧盟对上汽MG8加征比例为37.30%的关税[69] 未来展望 - 预计2024年国内汽车消费结构将分化，头部新能源车企和部分零部件企业受益[41] - 预计2024年我国汽车零部件行业受益于自主品牌销量提升，行业内部有分化[44] - 预计新能源汽车渗透率和新能源零部件需求有望进一步提高[48] 募投项目 - 廊坊振华全京申汽车零部件项目总投资64834万元，拟使用募集资金42000万元[32] - 廊坊振华全京申汽车零部件项目预计2026年建成投产，达产后年产50万台套汽车零部件，预计年收入80325万元[32] 股权结构 - 截至2024年6月末，公司总股本25048.22万股，钱葬、钱金祥直接持有34.01%股权，间接持有27.48%股权[25] 信用评级 - 公司主体信用等级为AA -，评级展望为稳定，本期债券信用等级为AA -[11]

可转债发行 - 拟发行可转债募集资金52,000.00万元，发行5,200,000张（520,000手）[3][4] - 每张面值100元，按面值发行[5] - 期限6年，自2025年6月18日至2031年6月17日[6] 票面利率与付息 - 票面利率第一年0.20%、第二年0.40%、第三年0.80%、第四年1.50%、第五年1.90%、第六年2.30%，到期赎回价113元（含最后一期利息）[7][8] - 每年付息一次，到期归还本金和支付最后一年利息，计息起始日为2025年6月18日[9][13] 转股相关 - 转股期自2025年12月24日至2031年6月17日[15] - 初始转股价格为31.98元/股[16] - 转股数量计算方式为Q=V/P（去尾法取一股的整数倍），不足一股现金兑付[23][25] 价格修正 - 连续三十个交易日中有十五个交易日收盘价低于当期转股价格85%，董事会有权提出转股价格向下修正方案[21] - 修正后转股价格不低于股东大会召开日前二十个交易日和前一个交易日股票交易均价较高者[21] 赎回与回售条款 - 有条件赎回：转股期内，连续三十个交易日中至少十五个交易日收盘价格不低于当期转股价格130%或未转股余额不足3000万元，公司有权赎回[27] - 有条件回售：最后两个计息年度内，连续三十个交易日收盘价低于当期转股价格70%，持有人有权回售[30] 发行方式 - 向原股东优先配售和网上发行，股权登记日为2025年6月17日[35] - 原股东按每股配售2.079元可转债比例，每1000元/手转换为手数，即每股配售0.002079手[38] - 原股东优先认购时间为2025年6月18日9:30 - 11:30，13:00 - 15:00，配售代码为“715319”，简称为“锡振配债”[40] 其他 - 转股股份全部来源于新增股份[33] - 转股增加的股票与原股票享有同等权益，参与当期股利分配[34] - 董事会授权管理层办理可转债发行和上市具体事项[42] - 上述事宜在2024年临时股东大会授权范围内，无需再次提交股东会审议[41][42]

无锡市振华汽车部件股份有限公司 第三届董事会第十二次会议决议公告 本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈 述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担法律责任。 无锡市振华汽车部件股份有限公司（以下简称"公司"）第三届董事会第十二 次会议于 2025 年 6 月 9 日通过专人的方式发出通知。会议于 2025 年 6 月 13 日 上午 10 时以现场和通讯相结合的方式召开。本次会议由董事长钱金祥主持，会 议应参会董事 7 名，实际参会董事 7 名，符合《公司法》及《公司章程》的有关 规定，会议合法、有效。经董事认真审议，通过以下决议： 一、逐项审议并通过《关于进一步明确公司向不特定对象发行可转换公司 债券方案的议案》 中国证券监督管理委员会于近日出具《关于同意无锡市振华汽车部件股份有 限公司向不特定对象发行可转换公司债券注册的批复》（证监许可〔2025〕995 号），同意公司向不特定对象发行可转换公司债券的注册申请。根据公司 2024 年第一次临时股东大会和 2024 年第二次临时股东大会授权，按照相关法律、法 规的要求，结合公司的实际情况和市场状况，进一步明确本次向不特 ...