股东大会审议通过利润分配方案 - 以总股本408,231,038股为基数，向全体股东每10股派发现金红利1 50元（含税），共分配现金红利61,234,655 70元，剩余未分配利润结转以后年度 [1] - 不送红股，不以公积金转增股本 [1] - 在分配方案实施前公司总股本由于可转债转股、股份回购、股权激励行权、再融资新增股份上市等原因而发生变化的，分配比例将按分派总额不变的原则相应调整 [1] 权益分派方案 - 以公司现有总股本408,231,038股为基数，向全体股东每10股派1 500000元人民币现金（含税） [2] - 扣税后，通过深股通持有股份的香港市场投资者、QFII、RQFII以及持有首发前限售股的个人和证券投资基金每10股派1 350000元 [2] - 持有首发后限售股、股权激励限售股及无限售流通股的个人股息红利税实行差别化税率征收，公司暂不扣缴个人所得税，待个人转让股票时根据持股期限计算应纳税额 [2] - 持有首发后限售股、股权激励限售股及无限售流通股的证券投资基金所涉红利税，对香港投资者持有基金份额部分按10%征收，对内地投资者持有基金份额部分实行差别化税率征收 [2] 股权登记日与除权除息日 - 本次权益分派股权登记日为2025年6月12日 [2] - 除权除息日为2025年6月13日 [2] 权益分派对象 - 截止2025年6月12日下午深圳证券交易所收市后，在中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司登记在册的公司全体股东 [2] 权益分派方法 - 现金红利将于2025年6月13日通过股东托管证券公司（或其他托管机构）直接划入其资金账户 [3] - 在权益分派业务申请期间（申请日：2025年6月3日至登记日：2025年6月12日），如因自派股东证券账户内股份减少而导致委托中国结算深圳分公司代派的现金红利不足的，一切法律责任与后果由公司自行承担 [3]

证券代码：002777 证券简称：久远银海 公告编号：2025-022 四川久远银海软件股份有限公司 2024 年年度权益分派实施公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 四川久远银海软件股份有限公司（下称"公司"或"本公司"）2024年年度权益分 派方案已获2025年4月18日召开的公司2024年年度股东大会审议通过，具体内容详见 2025年3月24日及2025年4月21日公司在巨潮资讯网披露的《四川久远银海软件股份有限 公司2024年度利润分配预案的公告》（公告编号：2025-011）、《四川久远银海软件股 份有限公司2024年年度股东大会决议的公告》（公告编号：2025-016）。现将权益分派 事宜公告如下： 一、股东大会审议通过利润分配方案情况 1.2025 年 4 月 18 日，公司召开 2024 年年度股东大会审议通过的 2024 年度利润分 配预案为: 以总股本 408,231,038 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 1.50 元 （含税），共分配现金红利 61,234,655.70 元，剩余未分配利润结转以后年度。不送 ...

股价与估值 - 5月27日收盘价17.53元 下跌2.12% 滚动市盈率94.85倍 总市值71.56亿元 [1] - 行业市盈率平均71.26倍 中值79.62倍 公司排名第111位 [1] - 市净率4.24倍 高于行业平均5.12倍和中值3.86倍 [4] 股东结构 - 截至2025年3月31日股东户数57693户 较上次减少2155户 [1] - 户均持股市值35.28万元 户均持股数量2.76万股 [1] 主营业务 - 聚焦医疗医保 数字政务 智慧城市三大战略方向 [2] - 主要产品包括医疗保障 医疗健康 人力资源和社会保障 住房金融 民政 市场监管等 [2] - 利用大数据 云计算 区块链 人工智能及移动互联等技术赋能民生 [2] 公司荣誉 - 国家高新技术企业 四川省企业技术中心 [2] - 连续多年获评中国软件产业十强创新软件企业 四川省软件和信息技术服务业综合竞争力TOP30 [2] - 子公司轻工时代获评国家专精特新小巨人企业 浙江大豪入选浙江省幸福共同体领头雁企业 [2] 财务表现 - 2025年一季度营业收入2.08亿元 同比增长6.25% [3] - 净利润1490.22万元 同比增长17.18% [3] - 销售毛利率45.26% [3] 行业对比 - 行业总市值平均115.46亿元 中值58.84亿元 公司71.56亿元处于中游 [4] - 同行业可比公司中实达集团PE(TTM)-21755倍 航天信息-14311倍 东方国信-5318倍 [4]

公司变更 - 四川久远银海软件股份有限公司全资子公司四川久远国基科技有限公司完成法定代表人变更的工商登记手续，其他登记事项未发生变更 [1] - 变更后法定代表人：张洁然 [1] - 公司注册资本：6000万元 [1] 公司基本信息 - 公司名称：四川久远国基科技有限公司 [1] - 统一社会信用代码：91510104350584325Y [1] - 公司类型：有限责任公司（非自然人投资或控股的法人独资） [1] - 住所：成都市锦江区工业园区三色路163号银海芯座1栋1单元24层2401号 [1] - 成立日期：2015年07月22日 [1] 经营范围 - 主营业务包括软件开发、计算机软硬件及网络设备销售、信息系统集成、电子与智能化工程等 [1] - 其他业务涉及公共安全技术防范工程设计、施工、货物及技术进出口、自有房屋租赁等 [1]

公司股价与估值 - 5月21日收盘价17.42元，下跌1.25%，总市值71.11亿元 [1] - 滚动市盈率PE达94.26倍，高于行业平均73.31倍和行业中值81.34倍 [1] - 市净率4.22倍，高于行业平均5.23倍和行业中值3.88倍 [4] 机构持仓情况 - 2025年一季报显示11家机构持仓，包括5家基金、4家其他机构、1家保险和1家信托 [1] - 机构合计持股17228.92万股，持股市值31.01亿元 [1] 主营业务与战略方向 - 聚焦医疗医保、数字政务、智慧城市三大战略方向 [2] - 主要服务于政府部门及行业生态主体，涉及医疗健康、医疗保障、人社、民政等九大领域 [2] - 运用大数据、云计算、区块链、人工智能等技术赋能民生 [2] 公司荣誉与资质 - 国家高新技术企业，四川省企业技术中心 [2] - 连续多年获"中国软件产业十强创新软件企业"等多项省级荣誉 [2] - 2024年子公司轻工时代被评为国家专精特新小巨人企业 [2] 财务表现 - 2025年一季度营业收入2.08亿元，同比增长6.25% [3] - 净利润1490.22万元，同比增长17.18% [3] - 销售毛利率45.26% [3] 行业对比 - 互联网服务行业PE平均73.31倍，中值81.34倍，公司排名第110位 [1] - 行业总市值平均117.90亿元，中值60.01亿元 [4]

公司信息 - 公司全资子公司久远国基完成法定代表人变更工商登记[1] - 久远国基注册资本6000万元[1] - 久远国基成立于2015年07月22日[1]

报告公司投资评级 - 维持“推荐”评级，目标价 22.8 元 [2][9] 报告的核心观点 - 2024 年公司业绩受客观因素影响小幅承压，但 2025 年一季度营收利润双增长，预计未来数据要素与 AI 行业兴起，市场空间巨大 [9] 根据相关目录分别进行总结 事项 - 公司 2024 年实现营业收入 13.39 亿元，同比下滑 0.55%；归母净利润 0.73 亿元，同比下滑 55.96%；扣非净利润 0.53 亿元，同比下滑 60.18% [2] - 2025Q1 公司实现营业收入 2.08 亿元，同比增长 6.25%；实现归母净利润 0.15 亿元，同比增长 17.18%；扣非净利润 0.11 亿元，同比增长 11.99% [2] 主要财务指标 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |营业总收入(百万)|1,339|1,487|1,650|1,830| |同比增速(%)|-0.5%|11.0%|11.0%|10.9%| |归母净利润(百万)|73|154|225|260| |同比增速(%)|-56.4%|110.2%|46.0%|15.7%| |每股盈利(元)|0.18|0.38|0.55|0.64| |市盈率(倍)|98|46|32|27| |市净率(倍)|4.3|4.1|3.8|3.7| [4] 评论 - 2025 年第一季度公司营业收入 2.08 亿元，同比增长 6.25%；归母净利润 0.15 亿元，同比增长 17.18%；毛利率 45.26%，同比下降 1.01pct；销售、管理、研发费用率分别同比-7.27pct、-2.38pct、+5.49pct，控费效果显著，盈利能力稳中向好 [9] - 2024 年公司发布新一代医院智慧运营管理系统（HRP）、新一代“大临床 + 大运营”智慧医院解决方案 YourHealth，定型“1 + 3”智慧医院产品新体系等智慧医疗系统，提高医疗健康行业产品水平，为客户提供一体化、生态型信息化解决方案、产品及服务 [9] - 公司依赖公共数据资源开发优势，打造公共数据要素能力平台整体解决方案和技术体系，形成一系列数据技术平台，覆盖公共数据各环节，为相关建设和管理提供能力支撑，还与多个数据运营单位建立合作关系，推进数据要素市场落地工作 [9] - 预测公司 2025 - 2027 年营业收入为 14.87/16.50/18.30 亿元，归母净利润为 1.54/2.25/2.60 亿元；参考可比公司估值水平，考虑下游行业复苏情况，给予公司 2025 年 60xPE，对应目标价 22.8 元，维持“推荐”评级 [9] 附录：财务预测表 - 资产负债表、利润表、现金流量表等多方面财务数据预测，包括货币资金、应收账款、营业总收入、营业成本等项目在 2024A - 2027E 的数据及变化情况 [10] - 主要财务比率涵盖成长能力、获利能力、偿债能力、营运能力等指标在 2024A - 2027E 的数据及变化情况 [10]

报告公司投资评级 - 维持“推荐”评级，目标价 22.8 元 [2][9] 报告的核心观点 - 2024 年公司业绩受客观因素影响小幅承压，但 2025 年一季度营收利润双增长，预计未来数据要素与 AI 行业兴起，市场空间巨大 [9] 根据相关目录分别进行总结 事项 - 公司 2024 年实现营业收入 13.39 亿元，同比下滑 0.55%；归母净利润 0.73 亿元，同比下滑 55.96%；扣非净利润 0.53 亿元，同比下滑 60.18% [2] - 2025Q1 公司实现营业收入 2.08 亿元，同比增长 6.25%；实现归母净利润 0.15 亿元，同比增长 17.18%；扣非净利润 0.11 亿元，同比增长 11.99% [2] 评论 - 2025 年第一季度公司营业收入同比增长 6.25%，归母净利润同比增长 17.18%，毛利率同比下降 1.01pct，销售、管理、研发费用率分别同比-7.27pct、-2.38pct、+5.49pct，盈利能力稳中向好 [9] - 2024 年公司发布新一代医院智慧运营管理系统等智慧医疗系统，提高医疗健康行业产品水平，为客户提供一体化、生态型信息化解决方案等 [9] - 公司依赖公共数据资源开发优势，打造公共数据要素能力平台整体解决方案和技术体系，形成系列数据技术平台，与多个数据运营单位建立合作关系，推进数据要素市场落地 [9] - 预测公司 2025 - 2027 年营业收入为 14.87/16.50/18.30 亿元，归母净利润为 1.54/2.25/2.60 亿元，给予公司 2025 年 60xPE，对应目标价 22.8 元 [9] 主要财务指标 |指标|2024A|2025E|2026E|2027E| |----|----|----|----|----| |营业总收入(百万)|1,339|1,487|1,650|1,830| |同比增速(%)|-0.5%|11.0%|11.0%|10.9%| |归母净利润(百万)|73|154|225|260| |同比增速(%)|-56.4%|110.2%|46.0%|15.7%| |每股盈利(元)|0.18|0.38|0.55|0.64| |市盈率(倍)|98|46|32|27| |市净率(倍)|4.3|4.1|3.8|3.7| [4] 公司基本数据 - 总股本 40,823.10 万股，已上市流通股 40,451.15 万股，总市值 71.48 亿元，流通市值 70.83 亿元 [5] - 资产负债率 30.69%，每股净资产 4.13 元，12 个月内最高/最低价 24.05/11.96 元 [5] 附录：财务预测表 - 包含资产负债表、利润表、现金流量表等多方面财务预测数据，如 2025 - 2027 年预计营业总收入分别为 14.87 亿、16.50 亿、18.30 亿元等 [10]

股权改革 - 2017、2023、2025年公司三次收到久远集团股权改革《告知函》[1][2] - 调整后方案不会致久远集团控股股东及公司实控人变更[2] 股权结构 - 截止公告日久远集团持股107310403股，占比26.29%为第一大股东[2] 影响说明 - 事项不对公司经营和战略造成影响，不损害中小投资者利益[3]

股价与估值 - 5月6日收盘价18.06元，上涨2.03%，总市值73.73亿元 [1] - 滚动市盈率PE为97.72倍，创21天新低，低于行业平均77.55倍和中值80.78倍 [1] - 市净率4.37倍，低于行业平均5.36倍但高于中值3.92倍 [4] 机构持仓 - 2025年一季报显示11家机构持仓，包括5家基金、4家其他机构、1家保险和1家信托 [1] - 机构合计持股17228.92万股，持股市值31.01亿元 [1] 主营业务与战略 - 聚焦医疗医保、数字政务、智慧城市三大方向，服务政府部门及行业生态主体 [2] - 核心技术包括大数据、云计算、区块链、人工智能及移动互联 [2] - 主要产品覆盖医疗保障、医疗健康、人社、住房金融、民政、市场监管等9大领域 [2] 行业地位与荣誉 - 国家高新技术企业，四川省企业技术中心，连续多年获"中国软件产业十强创新软件企业"等称号 [2] - 子公司轻工时代为国家专精特新小巨人企业，浙江大豪入选浙江省"幸福共同体领头雁企业" [2] - 产品获中国轻工业联合会科技进步二等奖、浙江首版次软件产品等多项奖项 [2] 财务表现 - 2025年一季度营收2.08亿元，同比增长6.25% [3] - 净利润1490.22万元，同比增长17.18%，销售毛利率45.26% [3] 同业对比 - 行业PE平均77.55倍，中值80.78倍，公司PE排名第110位 [1][4] - 总市值73.73亿元，低于行业平均120.77亿元但高于中值61.10亿元 [4]