公司IPO基本信息 - 沐曦集成电路计划于2025年10月24日接受上交所上市审核委员会审议[1] - 公司计划发行不超过4010万股A股普通股，拟募集资金39.04亿元[3] - 公司最近一次外部股权融资对应的投后估值为210.71亿元[3] 公司业务与财务概况 - 公司成立于2020年9月，核心成员平均拥有近20年高性能GPU研发经验[3] - 致力于为异构计算提供全栈GPU芯片及解决方案，应用于智算、云计算、自动驾驶等领域[3] - 2024年度营收为7.43亿元，亏损14.09亿元，主要收入来源为训推一体芯片曦云C500系列[3] 募投项目资金分配 - 募集资金中24.59亿元将用于新型高性能通用GPU研发及产业化项目[3] - 4.53亿元将用于新一代人工智能推理GPU研发及产业化项目[3] - 9.91亿元将用于面向前沿领域及新兴应用场景的高性能GPU技术研发项目[3] 股权结构与主要股东 - 创始人陈维良合计控制公司22.94%的股份表决权，为实际控制人[4] - 股东包括葛卫东、混沌投资、经纬创投、和利资本、红杉资本等知名投资机构[4] 间接持股的A股上市公司 - 光线传媒通过当虹科技间接持有沐曦集成电路股份，但占比较低[4] - 中山公用通过新能源基金对沐曦集成电路进行了早期投资[4] - 闰土股份通过子公司持有无锡同创致芯44%份额，后者持有沐曦集成电路0.47%股份[5] - 狄耐克参股的基金持有沐曦集成电路0.24%的股权[6] - 友发集团全资子公司参与的砺思星沐基金持有沐曦集成电路1.76%股份[6] - 市北高新和国脉文化均通过投资央视融媒体产业投资基金间接投资了沐曦集成电路[7] - 中科蓝讯直接持有沐曦集成电路85.43万股，占其首发前总股本的0.24%[8]

公司IPO信息 - 上交所上市审核委员会定于2025年10月24日审议沐曦集成电路首发事项 [1] - 公司计划发行不超过4010万股A股普通股，拟募集资金39.04亿元 [4] - 最近一次外部股权融资对应的投后估值为210.71亿元 [4] 公司业务与财务概况 - 公司成立于2020年9月，核心成员平均拥有近20年高性能GPU产品研发经验 [3] - 致力于为异构计算提供全栈GPU芯片及解决方案，应用于智算、智慧城市、云计算、自动驾驶等领域 [3] - 2024年度营收为7.43亿元，亏损14.09亿元，主要收入来源为训推一体芯片曦云C500系列的销售 [4] - 创始人陈维良合计控制公司22.94%的股份表决权，为实际控制人 [4] 募投项目 - 募集资金中24.59亿元将用于新型高性能通用GPU研发及产业化项目 [4] - 4.53亿元将用于新一代人工智能推理GPU研发及产业化项目 [4] - 9.91亿元将用于面向前沿领域及新兴应用场景的高性能GPU技术研发项目 [4] 股东背景 - 股东包括私募大佬葛卫东及其旗下的混沌投资，以及经纬创投、和利资本、红杉资本等知名机构 [4] - 多家上市公司为“影子股东”，包括光线传媒通过当虹科技间接持股、中山公用通过新能源基金早期投资等 [5][6] - 其他间接持股的上市公司包括闰土股份、狄耐克、友发集团、市北高新、国脉文化和中科蓝讯 [6]

会议出席情况 - 出席会议股东和代理人人数为400人[4] - 出席会议股东所持表决权股份总数为561,234,593股[4] - 出席会议股东所持表决权股份数占比70.5338%[4] 议案表决情况 - 变更经营范围议案A股同意票比例99.8862%[8] - 选举弓剑炜为董事A股同意票比例99.8737%[8] - 选举弓剑炜为董事中小投资者同意票比例93.0368%[10] 人员情况 - 公司在任董事9人，出席7人[9] - 董事会秘书兼财务总监出席会议[9] - 公司副总经理列席会议[9] 见证律师情况 - 见证律师事务所为上海坤澜律师事务所[11] - 见证律师为李爽、辛宜臻[11]

股东会安排 - 2025年9月23日发布召开2025年第一次临时股东会通知[4] - 现场会议于2025年10月17日上午10点在公司18楼全息数字空间召开[5] - 交易系统投票时间为2025年10月17日9:15至9:25、9:30至11:30或13:00至15:00[5] - 互联网投票时间为2025年10月17日9:15至15:00[5] - 本次股东会股权登记日为2025年10月10日[9] 参会情况 - 出席现场会议股东及代表共3名，代表股份552,063,545股，占总股本69.3812%[6] - 参加股东会股东及代表共400名，代表股份561,234,593股，占总股本70.5338%[11] 议案情况 - 本次股东会议案共2项，第1项特别决议事项经2/3以上表决权通过[12] - 第2项议案涉及中小投资者利益重大事项，对中小投资者表决单独计票[12] 法律文件 - 法律意见书于2025年10月17日签署[13]

公司股份 - 公司于1992年10月26日首次发行人民币普通股7000万股[3] - 公司注册资本为795,695,940元，已发行股份数为795,695,940股，均为普通股[3][10] - 公司为他人取得股份提供财务资助，累计总额不得超已发行股本总额的10%[11] 股份转让与收购 - 公司收购本公司股份，减少注册资本应10日内注销；合并、股东异议应6个月内转让或注销；员工持股等情形合计持股不得超已发行股份总数的10%，并应3年内转让或注销[15] - 董事、高管任职期间每年转让股份不得超所持同类别股份总数的25%，上市交易之日起1年内及离职后半年内不得转让[17] - 公开发行股份前已发行股份，自上市交易之日起1年内不得转让[17] 股东权利 - 连续180日以上单独或合计持有公司3%以上股份的股东有权查阅会计账簿、凭证[22] - 股东对决议内容违法可请求认定无效，程序或表决违法可60日内请求撤销[23] - 连续180日以上单独或合计持有公司1%以上股份的股东，可书面请求对违规董事、高管提起诉讼[24] 股东会审议 - 审议超最近一期经审计净资产10%的单项对外投资等事项[34] - 审议一年内购买、出售重大资产超最近一期经审计总资产30%或净资产10%的事项[34] - 审议单项贷款超净资产20%的事项[34] 担保审议 - 对外担保总额超最近一期经审计净资产50%或总资产30%后提供的担保须经股东会审议[35] - 一年内向他人提供担保金额超最近一期经审计总资产30%的担保须经股东会审议[35] - 为资产负债率超70%的担保对象提供的担保须经股东会审议[35] 会议相关 - 单独或合计持有公司10%以上股份的股东可请求召开临时股东会[36] - 单独或合计持有公司1%以上股份的股东，可在股东会召开十日前提出临时提案[42] - 年度股东会提前二十日、临时股东会提前十五日公告通知股东[42] 董事会相关 - 董事会由九至十一名董事组成，设副董事长一至二人、职工董事一人，独立董事不少于董事人数的三分之一[73] - 董事会有权决定5000万元以上至净资产10%以下的单项对外投资等事项[76] - 董事会有权决定5000万元以上至净资产20%的单项贷款事项[76] 总经理权限 - 总经理可决定5000万元以下的单项对外投资、收购出售资产、贷款等事项[96] - 总经理可决定一个会计年度内累计金额不超最近一期经审计净资产2%的计提资产减值准备[96] 财务与分配 - 公司每年现金分配利润应不低于当年可分配利润的30%，三个连续年度内现金累计分配利润不少于三年年均可分配利润的30%[105] - 公司分配当年税后利润时，应提取10%列入法定公积金，累计额达注册资本50%以上可不再提取[103] 其他 - 公司聘用会计师事务所聘期一年，聘用、解聘由股东会决定[113] - 公司合并支付价款不超过本公司净资产10%，需董事会决议[120] - 持有公司10%以上表决权的股东，可请求法院解散公司[125]

板块整体表现 - 数字媒体板块在10月17日整体表现疲软，较上一交易日下跌3.41%，跌幅远超大盘指数[1] - 当日上证指数下跌1.95%，收于3839.76点，深证成指下跌3.04%，收于12688.94点[1] - 板块内个股普跌，领跌股视觉中国跌幅达10.01%[1] 个股市场表现 - 视觉中国收盘价为22.29元，成交量78.75万手，成交额18.32亿元，是板块内跌幅最大的个股[1] - 值得买下跌3.99%至32.71元，芒果超媒下跌3.91%至29.46元，卓创资讯下跌2.86%至52.71元[1] - 风语筑、新华网、三六五网、凡拓数创、生意宝、川网传媒等个股跌幅在1.59%至2.51%之间[1] 板块资金流向 - 数字媒体板块整体呈现主力资金净流出态势，净流出金额为3.72亿元[1] - 游资资金净流入9231.28万元，散户资金净流入2.8亿元，显示散户与游资操作方向与主力资金相反[1] - 视觉中国主力资金净流出2.24亿元，主力净占比-12.25%，为板块内主力资金流出最多的个股[2] - 芒果超媒主力资金净流出4144.88万元，新华网主力资金净流出2428.85万元，人民网主力资金净流出1925.47万元[2]

市场表现与资金流向 - 游戏板块早盘震荡，游戏ETF（159869）小幅微跌0.5%，此前一度下跌超过2.5% [1] - 部分持仓股如华立科技、星辉娱乐、名臣健康、国脉文化、北纬科技涨幅居前 [1] - 近10个交易日游戏ETF（159869）累计获得资金净流入24.23亿元，产品规模达106.12亿元 [1] 行业驱动因素与前景 - 传媒与游戏行业受益于AI技术浪潮及出海趋势 [1] - 游戏板块表现亮眼，国内游戏收入保持双位数增长，得益于《三角洲行动》等新游及《王者荣耀》等长青游戏的贡献 [1] - 海外市场增速显著，Supercell旗下作品及《沙丘：觉醒》等推动增长 [1] - 行业整体呈现科技井喷态势，叠加资金端增量流入预期，成长主线有望延续 [1] 投资工具与指数 - 游戏ETF（159869）跟踪中证动漫游戏指数，反映动漫游戏产业A股上市公司股票的整体表现 [1] - 游戏板块具备AI、内容、商业化模式变革多点催化 [1]

板块整体表现 - 10月15日数字媒体板块整体上涨0.98%，表现优于大盘，当日上证指数上涨1.22%，深证成指上涨1.73% [1] - 板块内主力资金净流入193.85万元，游资资金净流出4819.13万元，散户资金净流入4625.28万元 [2] 领涨个股表现 - 视觉中国领涨板块，收盘价25.05元，涨幅3.43%，成交额16.40亿元，主力资金净流入3351.88万元，净占比2.04% [1][3] - 三六五网涨幅3.36%，收盘价12.61元，成交额1.01亿元，主力资金净流入812.08万元，净占比8.02% [1][3] - *ST返利涨幅3.02%，收盘价5.80元，成交额5631.19万元 [1] 其他活跃个股 - 值得买涨幅2.72%，收盘价34.72元，成交额2.63亿元，主力资金净流入368.11万元 [1][3] - 国脉文化涨幅2.68%，收盘价13.77元，成交额2.41亿元 [1] - 生意宝涨幅2.19%，收盘价19.58元，成交额7324.74万元，主力资金净流入584.68万元，净占比7.98% [1][3] 资金流向分析 - 板块资金流向呈现分化，视觉中国、三六五网、生意宝等个股获得主力资金净流入 [3] - 部分个股如风语筑主力资金净流出481.18万元，净占比-5.38%，凡拓数创主力资金净流出189.71万元，净占比-4.19% [3] - 游资在多数个股呈净流出状态，板块整体游资净流出4819.13万元 [2][3]

市场表现 - 游戏板块在10月15日午盘震荡攀升，游戏ETF（159869）翻红微涨，此前早盘一度下跌超过2.5% [1] - 持仓股中华立科技、星辉娱乐、名臣健康、国脉文化、顺网科技等涨幅居前 [1] - 截至10月14日，游戏ETF（159869）近10个交易日累计获得资金净流入24.23亿元，产品规模达到106.12亿元 [1] 政策环境 - 2025年1-9月，国家新闻出版署共发布国产网络游戏版号1195个，同比增长24.61% [1] - 对比2024年1-9月，国家新闻出版署共发布国产网络游戏版号959个 [1] - 游戏版号常态化发放体现监管政策对于游戏产业发展的支持力度持续加大 [1] 行业基本面与投资价值 - 游戏板块现金流状况良好，政策支持力度持续加大，且AI游戏研发持续深化 [1] - 近期游戏板块调整明显，估值已具备一定吸引力 [1] - 游戏板块具备AI、内容、商业化模式变革等多点催化因素 [1] 投资工具 - 游戏ETF（159869）跟踪中证动漫游戏指数，反映动漫游戏产业A股上市公司股票的整体表现 [1] - 该产品有助于投资者一键布局A股游戏龙头公司 [1]

游戏板块市场表现 - 10月15日游戏板块盘初走弱后持续攀升，国脉文化、星辉娱乐、华立科技、名臣健康等涨幅居前，吉比特、巨人网络、恺英网络、浙数文化、电魂网络等跌幅居前 [1] - 游戏ETF（159869）跌幅持续收窄至0.3%附近，近10个交易日累计获得资金净流入达24.23亿元，产品规模达106.12亿元 [1] 热门游戏排行榜动态 - 七麦数据2025年9月热门游戏下载榜Top30中，《无畏契约：源能行动》排名上升6位登顶Top1，《三角洲行动》和《王者荣耀》分别位居Top2、Top3 [1] - 9月共有9款手游新进下载榜Top30，《发条总动员》凭借内容设计与营销策略跻身Top6，自8月28日公测当天登顶iOS游戏免费榜并连续多日位居免费榜Top1 [1] 行业催化因素与投资工具 - 游戏板块具备AI、内容、商业化模式变革多点催化 [2] - 游戏ETF（159869）跟踪中证动漫游戏指数，反映动漫游戏产业A股上市公司股票整体表现 [2]