公司经营与发展 - 南极光作为国内领先的背光显示模组综合解决方案提供商，专注于LED背光模组的研发、生产和销售 [1] - 产品广泛应用于平板电脑、笔记本电脑、游戏电竞、智能穿戴、智能手机、车载显示器、医疗显示仪等各种显示领域 [1] - 客户包括任天堂、OPPO、VIVO、小米、华为、荣耀、三星、LG、传音、联想、海尔、美的、Honeywell、松下、佳能、比亚迪、上汽集团等国际国内知名品牌 [1] - 近年来持续加大研发投入，积极拓展前沿新型显示技术，致力于提供更优质、更前沿的显示解决方案 [1] 政府调研与支持 - 深圳市人大调研组对南极光在显示领域深耕细作、坚持创新所取得的成绩给予高度评价 [2] - 深圳市人大常委会副主任裴蕾表示深圳市委、市政府高度重视实体经济发展，搭建了诸多服务平台、政策体系和沟通渠道，旨在为企业纾困解难、赋能增效 [2] - 鼓励南极光更加主动、积极地研究和利用好政府提供的各项资源与服务，将政府服务转化为企业发展的实际动能 [2] 未来战略规划 - 公司将系统梳理、深入研究深圳市区两级政府推出的各项惠企政策与服务，主动加强与政府相关部门的沟通对接，力争将政策红利转化为企业发展的实效 [2] - 未来将通过双轨战略推进产品布局：一方面聚焦新消费趋势与消费电子迭代方向，深耕电竞、游戏、掌机、户外穿戴等细分赛道，集中资源深度服务全球头部客户，构建差异化竞争力 [2] - 另一方面密切关注AI等方向，充分利用现有解决方案和技术储备，适时推进相关领域的布局，持续加大自主创新力度，提升核心竞争力 [2]

公司战略与产品布局 - 南极光持续加大研发投入，积极拓展前沿新型显示技术，致力于为客户提供更优质、更前沿的显示解决方案 [1] - 未来将通过双轨战略推进产品布局：一方面聚焦新消费趋势与消费电子迭代方向，深耕电竞、游戏、掌机、户外穿戴等细分赛道，服务全球头部客户；另一方面密切关注AI等方向，利用现有技术储备适时推进相关领域布局 [1] 公司业务与客户基础 - 南极光是国内领先的背光显示模组综合解决方案提供商，专注于LED背光模组的研发、生产和销售 [3] - 产品广泛应用于平板电脑、笔记本电脑、游戏电竞、智能穿戴、智能手机、车载显示器、医疗显示仪、工控设备显示器等领域 [3] - 客户包括OPPO、VIVO、小米、华为、荣耀、三星、LG、传音、联想、海尔、美的、Honeywell、松下、佳能、比亚迪、上汽集团等国际国内知名品牌 [3] 政府支持与资源利用 - 深圳市人大常委会副主任裴蕾建议企业研究和利用政府提供的产业扶持政策、人才引进计划、融资支持、市场拓展引导、产学研合作平台等资源 [3] - 南极光将系统梳理政府惠企政策与服务，加强沟通对接，力争将政策红利转化为发展实效 [5] - 深圳市人大常委会将持续关注企业发展需求，推动政策完善与落实，优化企业发展环境 [5]

股权质押 - 潘连兴解除质押5000000股，占其所持12.83%，占总股本2.25%[2] - 潘连兴持股38979600股，比例17.51%，累计质押8110000股[2] - 姜发明持股47904000股，比例21.52%，累计质押20040000股[2] 股东情况 - 深圳市南极光、奥斯曼咨询管理合伙企业分别持股5484768股，比例2.46%，无质押[2][3] - 控股股东等合计持股97853136股，比例43.95%，累计质押28150000股[3] 其他 - 公告日期为2025年7月10日[6] - 控股股东等股份无冻结或拍卖，质押风险可控[4] - 目前质押不导致控制权变更，对经营无重大影响[4]

股东减持情况 - 锦福源五号基金通过集中竞价交易减持91.78万股，减持均价18.41元/股，减持比例0.4122% [1] - 锦福源天添二号基金通过集中竞价交易减持1000股，减持均价15.3元/股，减持比例0.0004% [1] - 合计减持91.88万股，占总股本0.4127% [1] 减持后持股比例 - 锦福源五号基金持股比例降至4.5958% [1] - 锦福源天添二号基金持股比例降至0.0000% [1]

减持计划 - 锦福源五号基金及其一致行动人计划2025年4 - 7月减持不超2226443股，占总股本1.00%[1] 减持情况 - 2025年4 - 5月，锦福源五号基金减持917800股，均价18.41元/股，比例0.4122%[2] - 2025年4月14日，锦福源天添二号基金减持1000股，均价15.30元/股，比例0.0004%[4] - 两基金合计减持918800股，比例0.4127%[4] 持股变化 - 锦福源五号基金减持后持股10232200股，占比4.5958%[4] - 锦福源天添二号基金减持后持股0股，占比0.0000%[4] - 两基金减持后合计持股10232200股，占比4.5958%[4] 影响说明 - 减持计划合规，实施情况与披露一致，期限已届满[5] - 减持不会导致公司控制权变更，不影响经营[6]

股东股份质押情况 - 姜发明本次质押5,620,000股，占所持11.73%，占总股本2.52%[2] - 潘连兴本次质押后质押股份占所持33.63%，占总股本5.89%[2] - 合计持股97,853,136股，本次质押后质押股份占所持33.88%，占总股本14.89%[3] 其他情况 - 控股股东等所持股份无被冻结或拍卖情况[4] - 质押风险可控，质押不导致控制权变更，对经营无重大影响[4] - 公司将关注质押进展并及时披露信息[4]

市场整体表现 - 6月A股市场整体表现稳中有进，沪深300、上证指数、深证成指均实现低个位数涨幅 [2] - 私募机构在6月密集调研上市公司，试图寻找投资机会 [2] 私募调研行业分布 - 6月私募参与调研的A股公司数量达到387家，累计被调研次数达到1769次 [2] - 电子、医药生物、机械设备、计算机四大行业最获私募关注，累计被调研次数均在200次以上 [2] - 电子行业有56家上市公司获得调研，累计调研次数达275次 [2][4] - 医药生物行业有41家公司被调研，累计调研次数达266次 [2][4] - 机械设备行业有52家公司被调研，累计调研次数达234次 [2][4] - 计算机行业有36家公司被调研，累计调研次数达213次 [2][4] - 其他关注度较高的行业包括基础化工（33家，104次）、通信（14家，75次）、环保（10家，53次）等 [4] 电子行业调研详情 - 电子行业受私募关注的原因包括Deepseek引发的中国科技价值重估、政策支持以及AI算力需求爆发 [5] - 电子行业中调研次数最多的公司包括海光信息（39次）、乐鑫科技（30次）、南极光（16次） [5] 私募密集调研个股 - 6月共有5家公司获得超30次私募调研，包括迈威生物（51次）、海光信息（39次）、中科曙光（39次）、万马科技（31次）等 [8][9] - 迈威生物6月股价上涨19.32%，是生物医药板块中的热门股 [8] - 万马科技股价在6月创下57.69元的历史新高 [8] - 京北方、涛涛车业、宇信科技、南极光等公司月内涨幅均超过30% [8] 百亿私募调研动向 - 高毅资产6月调研了9家上市公司，包括乐鑫科技、迈威生物、奥比中光等，航亚科技在高毅调研后股价上涨27.13% [11] - 淡水泉6月调研了11家上市公司，包括燕京啤酒、沪电股份、中科曙光等，生益电子月内涨幅达73.16% [11] - 重阳投资6月调研了8家上市公司，包括顺丰控股、诺瓦星云、卓胜微等，杭州园林月内涨幅达64.66% [13][14] - 星石投资6月调研了12家上市公司，包括生益电子（73.16%）、涛涛车业（54.01%）等 [14]

分组1：投资者关系活动基本信息 - 活动类别为特定对象调研 [2] - 参与单位包括国元证券、景顺长城基金等 [2] - 活动时间为2025年6月30日 - 2025年7月1日 [2] - 活动地点在深圳市宝安区松岗街道芙蓉路5号公司六楼大会议室及电话会议 [2] - 上市公司接待人员有董事长助理那志立女士等 [2] 分组2：公司产能情况 - 深圳厂区月产能200万 + 片，江西万载厂区月产能500万 + 片，共同构成超700万片/月的规模化产能 [2] - 万载厂区面积约5.67万平方米，具备快速扩充产能的能力 [2] - 产能可支持包括任天堂Switch 2在内的核心客户订单及现有订单需求 [2] 分组3：任天堂Switch 2市场情况 - Switch 2上市四天销量达350万台，超越索尼PS5首月340万台与前代Switch首月274万台成绩 [3] - 天风证券预计2025年Switch 2主机年销量有望突破2000万台 [3] 分组4：公司研发投入及战略 - 公司近三年研发投入占比6.39% [3] - 聚焦电竞显示、笔电显示、车载显示等高毛利率产品线技术研发 [3] - 适时推进定增项目“Mini/Micro - LED显示模组生产线”建设投入 [3] 分组5：活动信息说明 - 本次活动不涉及未公开披露的重大信息 [3]

热点回应 - 安克创新正主动全量召回防火保护袋 已发出超8万个 充电宝召回率达10% [1] 数字货币 - 三未信安已参与香港地区虚拟货币和稳定币相关业务 [1] - 第一创业目前没有申请稳定币牌照计划 [1] - 华铭智能暂未开展数字货币业务 [1] 机器人 - 鑫铂股份合资公司专注于拓展人形机器人关节模组业务 [1] - 方正电机正在研发机器人关节电机产品 [1] 国防军工 - 中航沈飞新区建设项目预计年底实现产线贯通及试运行 [1] 汽车 - 北汽蓝谷正联合小马智行等伙伴开发Robotaxi车型 [1] - 松原安全具备参与小米汽车项目资质 暂未配套供货 [1] 电子 - 莱宝高科不涉及小米AI智能眼镜供货 [1] - 江波龙已与众多智能眼镜厂商达成长期合作 [1] - 南极光配套Switch2背光源模组已实现规模化稳定交付 [1] 化工 - 奥克股份暂不涉及光刻胶等半导体材料规模化生产 [1] 其他 - 方正电机一季度获某客户电动飞行器驱动系统开发定点 [1] - 口子窖兼系列中档偏低价位产品动销良好 [1] - 奥佳华已恢复对美客户原有订单出货 [1] - 斯迪克光学显示类产品已向头部终端批量供货 [1] - 红太阳主要生产基地均满负荷运转 [1] - 容百科技硫化物电解质中试线预计年底竣工 [1]

产品交付与销售转型 - 公司配套的Switch2背光源模组产品已实现规模化稳定交付，后续销售将随Switch2主机销量增长逐步放量 [1] - 公司销售结构已完成转型，从低毛利率手机产品为主转向以Switch2等电竞产品及平板等高毛利率产品为核心 [1] 经营状况改善 - 销售结构转型驱动公司经营状况自2024年至2025年第一季度持续改善 [1] - 基于行业特有的生产周期特征，公司上半年主要聚焦样品研发与试产，下半年进入批量供货阶段 [1] 盈利能力提升 - 随着高端客户及高附加值产品占比提升，毛利率与净利率有望进一步增长 [1] - 公司预计能维持合理利润水平 [1]