公司股权变动 - 摩根大通对潍柴动力H股的多头持仓比例由8.61%下降至8.6% [1] - 该股权变动发生于2025年11月3日 [1]

股价表现 - 11月7日公司股价收于18.27元，单日上涨1.33% [1] - 近5个交易日公司股价累计上涨22.13% [1] - 同期主力资金合计净流入8.1亿元 [1] 大宗交易 - 11月7日发生1笔大宗交易，成交30.2万股，成交金额551.75万元，成交价18.27元与收盘价持平，溢价率为0.00% [1] - 买方营业部为华泰证券股份有限公司上海武定路证券营业部，卖方营业部为机构专用 [1] - 近3个月内累计发生2笔大宗交易，合计成交金额达3823.94万元 [1]

大宗交易概况 - 2025年11月7日潍柴动力发生一笔大宗交易成交302万股成交额55175万元[1] - 该笔交易成交价格为1827元与当日市场收盘价1827元持平[1] - 此次大宗交易成交额占该股当日总成交额的005%[1] 交易细节 - 买方为华泰证券股份有限公司上海武定路证券营业部[2] - 卖方为机构专用席位[2] - 证券代码为000338证券简称为潍柴动力[2]

股价表现 - 潍柴动力早盘股价下跌超过7%，截至发稿时下跌6.7%，报20.06港元 [1] - 成交额为2.04亿港元 [1] 业务合作公告 - 公司与参股公司Ceres Power签订制造许可协议，计划建立应用于固定式发电市场的电池和电堆生产线 [1] - 生产线产品将为AI数据中心、商业楼宇及工业园区等场景提供电力 [1] - 该协议属于公司日常及一般业务行为，未达到披露标准 [1] 战略布局与技术进展 - 潍柴动力自2018年战略投资Ceres Power并持股20%后，其SOFC技术商业化近期取得关键进展 [1] - 公司前瞻性布局固态燃料电池、天然气发动机等清洁能源技术 [1] - 公司于年初携手弗迪设立合资工厂，加速拓展新能源电池业务 [1] 行业背景与机遇 - 伴随海外AI算力投入加大，电力稳定性的战略地位日益凸显 [1] - 公司清洁能源版图持续深化，有望充分受益于全球电力紧缺趋势 [1]

活动概述 - 2025年11月3日至7日，“东盟伙伴”媒体合作周在广西举行 [1] - 2025年11月6日，中外记者联合采访团走进广西柳州进行实地探访 [1] 公司运营与制造能力 - 采访团探访了上汽通用五菱智能岛式工厂 [1] - 采访团同时探访了柳工挖掘机智慧工厂 [1] - 工厂现场仅有零星的工人在岗位上工作，大部分工作由机器人完成 [3] 行业技术趋势 - 工厂运营模式展示了中国制造业向智能化发展的新趋势 [1] - 高度自动化的“智造”模式体现了行业在智能制造领域的硬实力 [1][3] - 自动化生产水平给东盟记者留下深刻印象，纷纷感叹“太神奇了” [3]

行业整体表现 - 2025年前三季度中国商用车累计销售311.7万辆，同比增长7.8%，相比上半年2.6%的同比增幅提高了5.2个百分点，市场回暖加速[1] - 重卡累计销量超过82万辆，为近四年同期最高水平，第三季度连续三个月同比增速超过40%[1] - 行业营收情况进一步改善，相比上半年，13家企业同比增幅增量为正，头部企业业绩受市场回暖拉动作用尤为明显[10] 企业营收分析 - 16家上市企业中9家营收实现同比正增长，占比56.25%[4] - 潍柴动力营收规模最高，达1705.71亿元，同比增长5.32%[4] - 福田汽车、一汽解放和中国重汽济南卡车营收规模均超过400亿元，分别为454.49亿元、439.96亿元和404.9亿元，福田和重汽同比增幅均超两成[6] - 一汽解放、中国重汽济南卡车、宇通客车和金龙汽车营收同比增幅相比上半年分别显著增加了19.88、13.33、10.78和7.62个百分点[10] 企业盈利能力分析 - 16家企业中12家实现盈利，占比75%，其中10家企业净利润超过1亿元，占比62.5%[11] - 潍柴动力净利润处于行业领先，约为88.96亿元，同比增长5.67%[11] - 宇通客车净利润32.92亿元，同比大涨44.17%[11] - 福田汽车净利润11.13亿元，同比大涨157.45%，增幅居行业之首[11] - 一汽解放、福田汽车和金龙汽车净利润同比增幅相比上半年提升迅速，分别增加了83.91、69.88和60.19个百分点[15] 业绩驱动因素 - 潍柴动力大缸径发动机前三季度销量突破7700台，同比增长超30%，数据中心相关产品销量突破900台，同比增长超3倍，新能源动力系统业务收入19.7亿元，同比大涨84%[4] - 中国重汽集团前三季度重卡出口共计11.1万辆，9月单月出口突破1.5万辆创纪录，预计全年重卡出口突破15万辆[18] - 一汽解放出口达4万辆，在几内亚、尼日利亚、沙特等重点市场同比增幅超过130%，其新能源销量1.8万辆，份额15.1%，实现增速第一[18] - 福田汽车利润提升归因于销量提升、全价值链降本以及国际化战略，海外和后市场业务利润同比提升[16] - 金龙汽车外销业务增长带来毛利率提升，东风股份通过稳定价格、调整销售结构、降本节支及资产处置实现扭亏为盈[20]

采购项目概览 - 怀化公共交通集团有限责任公司计划采购136辆新能源公交车，总预算为10681.80万元人民币 [1] - 采购项目编号为HHHX-2025102，资金来源为自筹 [2] 采购需求详情 - 采购分为7个包，其中包1采购31辆，单价68万元，预算2108万元；包2采购18辆，单价72.8万元，预算1310.4万元；包3采购14辆，单价83万元，预算1162万元 [3] - 包4采购20辆，单价83.5万元，预算1670万元；包5采购26辆，单价83.5万元，预算2171万元；包6采购23辆，单价82.8万元，预算1904.4万元；包7采购4辆，单价89万元，预算356万元 [3] - 每个采购包的预算金额均等于其最高限价 [3] 投标人资格要求 - 投标人须为中华人民共和国境内注册的法人、其他组织或自然人，并符合《政府采购法》第二十二条第一款规定的基本资格条件 [4] - 投标人须为客车整车生产的制造商或经销商、代理商，若为经销商或代理商需承诺在合同签订前提供生产厂家的授权书及售后服务承诺书 [5] - 本次招标不接受联合体投标 [6] 招标流程与时间安排 - 有意向的投标人需在2025年11月4日至2025年11月11日17:00期间，通过怀化市公共资源交易中心网站报名并下载招标文件 [7] - 投标截止时间及开标时间为2025年11月24日9时30分，地点在怀化市公共资源交易中心，需现场递交纸质投标文件 [8] - 招标文件每套售价400元，投标保证金每个包均为人民币5万元整 [7][10]

港股市场表现 - 港股三大指数走强，恒生指数涨2.12%，国企指数涨2.1%，恒生科技指数涨2.74% [2] - 大市成交金额2,346.53亿元，主板总卖空金额342.45亿元，占可卖空股票总成交额比率为17.06% [2] - 南向资金净流入54.79亿港元，净买入最多的是小鹏汽车、南方恒生科技、华虹半导体；净卖出最多的是泡泡玛特、阿里巴巴、美团 [2] - 机器人概念股表现较好，德昌电机股份涨6.68%，三花智控涨7.35%，地平线机器人-W涨3.48% [3] - 氢能源概念股强劲上涨，潍柴动力涨20.52%，上海电气涨6.56%，东方电气涨4.11%，京城机电股份涨2.13% [4] 美股市场压力 - 美股集体下挫，标普500指数下跌1.12%，纳斯达克综合指数下跌1.90% [4] - 美国企业十月宣布裁员15.3万人，较上月暴增近三倍 [5] - 美国最高法院审理关税政策案件，潜在需退还的关税金额料超过1,400亿美元，平均有效关税税率或减半 [4] - 特朗普政府胜诉的可能性从40%下降至约15%至30%之间 [4] 百胜中国三季度业绩 - 总收入同比增长4%至32.1亿美元，系统销售额增长4%，总门店数量达1.75万家，同比增长10.4% [7] - 经营利润同比增长7.8%至4亿美元，经营利润率12.5%，同比提升0.4个百分点 [7] - 归母净利润同比下降5%至2.8亿美元，主要因投资亏损1,000万美元 [7] - 外卖收入同比增长32%，收入占比达到51% [7] 肯德基业务表现 - 肯德基总收入同比增长4.1%至24亿美元，系统销售额增长5%，经营利润同比增长6%至3.8亿美元 [8] - 同店收入同比增长2%，同店交易量增长3%，客单价下降1% [8] - 餐厅利润率18.5%，同比提升0.2个百分点 [8] - 三季度净新增门店402家，创历史新高，其中加盟店占比41% [8] - KCOFFEE点位超过1,800家，提前完成全年计划 [8] 必胜客业务表现 - 必胜客系统销售额同比增长4%，同店收入增长1%，同店交易量增长17% [9] - 客单价同比下降13%，因公司提供更具性价比产品 [9] - 三季度净新增门店151家，加盟店占比28% [9] - 外卖销售同比增长27%，占公司餐厅收入48% [9] - 经营利润同比增长7%至5,700万美元，利润率8.9%，提升0.3个百分点 [9] 公司展望与评级 - 百胜中国维持全年1,600-1,800家门店的开店指引，前三季度净开店1,653家 [9] - 维持全年资本开支预期6-7亿美元 [9] - 维持25/26/27年归母净利润为9.4/10.2/10.5亿美元，对应每股收益为20.3/21.8/22.5港元 [10] - 维持"买入"评级，目标价477.4港元 [10]

公司人事变动 - 江铃汽车集团于11月5日召开领导班子会议 宣布屈小兵担任公司党委常委 纪委书记 监察专员[1] 行业市场动态 - 10月重卡市场表现强劲 其中中国重汽获得超3000辆订单 东风公司获得1800辆订单[6] - 10月新能源牵引车销量同比大幅增长148% 市场竞争激烈 徐工 解放 三一等公司争夺冠军 中国重汽及另一家公司销量同比暴涨2.7倍[6] 公司业务与合作 - 三一集团通过直服模式获得客户信赖 客户从燃油到电动车型均选用三一产品[6] - 潍柴动力与希锂斯公司达成重要合作 共同布局市场蓝海领域[6] 招标与订单 - 近期一项价值4905万元的新能源公交招标结果公布 亚星客车中标两个项目 吉利中标一个项目[6]

要约收购与控股权变更 - 上海智元恒岳科技合伙企业（有限合伙）要约收购上纬新材股份完成交割，直接持股58.62%，与其一致行动人合计持股达63.62%，成为公司控股股东 [1] - 要约收购价格为7.78元/股，预受要约股份总数占公司总股本的33.6332% [1] 股东及高管股份减持计划 - 山东赫达董事、董事会秘书兼副总经理毕松羚计划减持不超过35万股，占总股本的0.1017% [5] - 华纬科技股东浙江诸暨万泽股权投资基金合伙企业（有限合伙）计划减持不超过520万股，占总股本的1.92% [7] - 盛弘股份特定股东肖学礼及董事、高管魏晓亮、杨柳、胡天舜计划合计减持不超过878.87万股，占剔除回购专户后总股本的2.8165% [9] - 高盟新材副总经理李德宇、史向前、王小平计划合计减持不超过26.63万股，占公司总股本的0.061% [11] - 新光药业股东嵊州市和丰投资股份有限公司计划减持不超过480万股，占总股本的3% [13] - 盟固利股东北京银帝投资有限公司及其一致行动人计划合计减持不超过1378.85万股，占总股本的3% [15] - 万里石副董事长、总经理邹鹏计划减持不超过370万股，占总股本的1.63% [16] - 红日药业股东姚小青及公司高管陈瑞强、张坤计划合计减持不超过4733.73万股，占总股本的1.58% [17] - 菲利华董事、副总经理周生高及职工代表董事孙凯计划合计减持不超过62万股，合计减持比例不超过剔除回购专户后总股本的0.1187% [19] - 周大生高级管理人员许金卓计划减持不超过12.66万股，占公司总股本的0.0117% [21] - 达利凯普股东磐信（上海）投资中心（有限合伙）计划减持不超过1800.05万股，占公司总股本的4.50% [21] - 一心堂实际控制人、董事长兼总裁阮鸿献计划向其女儿合计转让不超过1171.21万股，占公司总股本的2% [22] - 线上线下副总经理崔嵘计划减持不超过2.35万股，占总股本的0.03% [22] - 理工光科特定股东湖北省投资公司计划减持不超过93.04万股，占总股本的0.7692% [23] - 振华股份董事方红斌减持5000股，董事陈前炎减持4.1万股，董事石大学减持1.8万股 [25] - 文科股份特定股东深圳市泽广投资有限公司计划减持不超过350万股，不超过总股本的0.55% [25] 业务发展与战略合作 - 百济神州更新2025年营业收入预期，预计介于362亿元至381亿元，此前预测为358亿元至381亿元，调整得益于百悦泽在美国市场的领先地位及在欧洲和全球其他重要市场的持续扩张 [3] - 潍柴动力与参股公司Ceres Power Holdings plc签署制造许可协议，计划建设面向固定式发电市场的电池及电堆生产线，产品应用于AI数据中心、商业楼宇及工业园区等场景 [21] 股权协议转让 - 上海瀚讯控股股东上海双由信息科技有限公司拟通过协议转让方式，向"君悦科新1号私募证券投资基金"转让3139.83万股，占总股本的5%，转让价格为19.79元/股，交易总价约6.21亿元，转让后控股股东持股比例由17.76%降至12.76% [27] 公司基本信息 - 上纬新材主营业务是新材料的研发、生产与销售 [2] - 百济神州主营业务是研究、开发、生产以及商业化创新型药物 [4] - 山东赫达主营业务是非离子型纤维素醚产品的研发、生产和销售 [6] - 华纬科技主营业务是高端弹性元件的研发、生产和销售 [8] - 盛弘股份主营业务是电力电子设备的研发、生产、销售和服务 [10] - 高盟新材主营业务是复合粘接材料、交通功能材料、电气功能材料、低碳涂层材料、光学显示材料 [12] - 新光药业主营业务是中成药、化学药、保健食品的研发、生产和销售 [14] - 盟固利主营业务是钴酸锂及三元正极材料的研发、生产与销售，并同步储备前瞻材料 [15] - 万里石主营业务是建筑装饰石材及景观石材的设计、加工、销售和安装 [16] - 红日药业主营业务是药品及医疗器械的生产经营和研究开发 [18] - 菲利华主营业务是新材料产品及装备的技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务；石英玻璃材料、石英玻璃制品、石英玻璃纤维材料、复合材料及制品的制造与销售 [19] - 周大生主营业务是"周大生"品牌珠宝首饰的设计、推广和连锁经营 [21] - 达利凯普主营业务是射频微波瓷介电容器的研发、制造及销售 [21] - 潍柴动力主营业务是动力系统、商用车、农业装备及智慧物流业务 [21] - 一心堂主营业务是医药零售连锁和医药分销 [22] - 线上线下主营业务是移动信息服务、数字营销业务 [22] - 理工光科主营业务是"智慧结构"、"智慧消防"、"智慧安防"三大领域物联网产品和解决方案 [24] - 振华股份主营业务是铬化学品、维生素K3等铬盐联产产品、超细氢氧化铝等铬盐副产品的研发、制造与销售 [25] - 文科股份主营业务是生态景观、环境基础设施的设计、工程建设、养护管理及苗木种植 [26] - 上海瀚讯主营业务是专网4G/5G通信装备的研制、生产和售后服务，提供专网宽带移动通信系统的设备及整体解决方案 [27]