8月1日，沪指早盘窄幅震荡，午后震荡下探；深证成指、创业板指盘中双双跳水，尾盘跌幅有所收窄。 截至收盘，沪指跌0.37%报3559.95点，深证成指跌0.17%报10991.32点，创业板指跌0.24%报2322.63点， 科创50指数跌1.06%，沪深北三市合计成交16200亿元，较此前一日减少逾3400亿元。行业方面，保 险、券商、军工、石油、半导体等板块走低，物流、环保、传媒、医药等板块拉升，光伏产业链、AI 应用、算力概念等活跃。 中信建投（601066）证券表示，当前市场情绪从亢奋状态有所降温，预计将阶段性震荡整固，也有利于 A股慢牛行情行稳致远。短期关注美元指数何时再度转弱和中美博弈进展，行业重点关注：半导体、AI 应用、人形机器人、创新药、有色、国防军工、交通运输、非银金融等。 今日投资机会解析 AI将强势带动电力需求增长 国际能源署预计到2030年，全球数据中心的电力消耗将增加一倍以上，达到约945TWh，占全球电力消 耗总量近3%。美国、中国和欧洲将是数据中心主要增长区域。 中信建投证券表示，近期，海外大厂纷纷上调资本开支预期，持续保持AI领域高投入。需求快速增 长，而输配电设备供应总体紧张 ...

国内政策与行业动态 - 广州正在编制无人驾驶装备工作指引，将从全市全域层面推动多种类型、多种场景无人驾驶装备的应用 17家企业累计自动驾驶技术测试总时长超130万小时、总里程达2441万公里 [2] - 浙江制定全国首个省级"司机之家"服务标准 全面开展"司机之家"服务质量提升暨高速公路服务区"司机之家"标准化规范化提升行动 [3] - 山西出台25条措施促进能源领域民营经济发展 引导民营经济在推进全省能源绿色低碳转型和加快构建具有山西特色的新型能源体系中做大做优做强 [4] - 八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》 目标到2027年智能制造能力成熟度二级及以上企业占比达50% 建成不少于200家卓越级智能工厂 [5] 国际汽车行业动态 - 南非汽车供应商因美国新贸易关税损失4100万美元合同 该公司为宝马、大众和奔驰制造自动化装配线并开发生产软件 [6] - 起亚美国召回201149辆汽车 原因是脱落的装饰件可能对其他车辆造成道路安全隐患 [7] - 特斯拉拖欠账款导致至少两家美国小公司破产 过去五年在得州被承包商提起的留置权索赔总额超1.1亿美元 其中仍有超过2400万美元未偿清 [8] - 英国电动汽车充电桩数量同比增长27% 新增17,370个充电桩 [9] 国内车企销售数据 - 上汽集团7月销售整车33.8万辆 同比增长34.2% 1-7月累计销售239万辆 同比增长15% 7月新能源车销售11.7万辆 同比增长64.9% [10] - 福田汽车7月新能源汽车销量7794辆 1-7月累计57936辆 同比增长142.88% [11] - 长安汽车7月销量21.06万辆 同比增长23.43% 1-7月累计销量156.59万辆 同比增长4.07% 7月新能源销量80006辆 同比增长74.05% [12] - 奇瑞7月销售汽车22.44万辆 同比增长14.7% 出口汽车11.9万辆 同比增长31.9% 1-7月累计销售1484563辆 同比增长14.5% 累计出口669360辆 [13] - 北汽蓝谷7月销量10280辆 同比下降6.38% 1-7月累计销量77432辆 同比增加98.58% [15] 车企营销活动 - 鸿蒙智行针对非辅助驾驶版车主推出增换购补贴 8月1日至9月30日期间增换购问界M5系列可享3万元补贴 增换购问界M7/M8/M9系列可享4万元补贴 [14]

宏观政策 - 中国人民银行2025年下半年工作会议强调继续实施适度宽松货币政策 保持流动性充裕 引导信贷合理增长 确保社会融资规模与经济增长匹配 [2] - 央行推进人民币国际化 加快贸易项下人民币使用 优化本外币一体化资金池政策 发展离岸市场并完善清算行布局 [2] - 财政部税务总局公告自2025年8月8日起恢复对新发行国债、地方债、金融债利息收入征收增值税 此前已发行债券利息继续免税至到期 [3] 行业动态 - 上海证券同业公会数据显示2025年上半年A股平均佣金率0.201‰ 同比降8.2% 剔除高频量化业务后降幅仍显著 [4] - 国家认监委发布移动电源及锂离子电池强制性认证新规 自2025年8月15日起实施 [4] - 八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》 目标2027年智能制造二级以上企业占比达50% 建成超200家卓越级智能工厂 [6] - 2025年暑期档电影总票房(含预售)突破70亿元 [7] - 人形机器人产业加速发展 运动控制系统需求短期看顺周期复苏 中长期受制造业升级与机器人爆发驱动 [16] - 欧盟启动太空地面基础设施研究 商业航天产业化进入加速期 低成本可回收火箭推动行业变革 [17] - AI数据中心电力系统价值量提升 HVDC在AI数据中心渗透率有望提高 供配电设施成为核心基础设施 [19] 公司新闻 - 中国神华筹划发行股份及支付现金购买资产并募资 股票自8月4日起停牌 [1][9] - 理想汽车回应i8碰撞测试争议 称仅验证被动安全性能 未评价其他品牌质量 [8] - 芯导科技拟4.03亿元收购吉瞬科技100%股权及瞬雷科技17.15%股权 构成重大资产重组 [10] - 佳创视讯控股股东筹划控制权变更 股票8月4日起停牌 [10] - 中际旭创高管王晓东拟减持71.91万股 占总股本0.06% [11] - 海康威视2025H1营收418.18亿元(同比+1.48%) 净利润56.57亿元(同比+11.71%) [11] - 九号公司2025H1营收117.42亿元(同比+76.14%) 净利润12.42亿元(同比+108.45%) [11] - 蚂蚁数科通过中国信通院可信AI客服智能体评估 获4+级认证 为首家通过企业 [18] 新能源汽车 - 7月造车新势力交付量分化：零跑交付50,129辆(同比+126.9%) 小鹏交付36,717辆(同比+229.45%) 理想交付量大幅下滑 蔚来维持2万辆区间 [6] 全球市场 - 美国7月非农就业新增7.3万人 低于预期的10.4万人 创9个月新低 [12] - 伯克希尔哈撒韦Q2营收925.15亿美元超预期 现金储备达3441亿美元 连续11季度净卖出股票且未回购 [14] - OPEC+同意9月石油日产量增加54.8万桶 [15]

欧美股市暴跌与A股逆势表现 - 上证指数当日仅微跌0.37%，但3178只个股逆势上涨，呈现结构性分化 [1] - 美股崩盘前两小时，A股主力资金精准控制大盘跌幅，创业板收于2304点十字星 [1][2] - 工业母机板块强势上涨3%，电力设备板块逆势吸金19亿元，煤炭股大单扫货7.3亿元 [2] 市场资金动向与主力布局 - 北向资金尾盘五分钟回补23亿元，富时A50期货仅象征性下跌0.22% [2][3] - 公募基金二季度逆势加仓成长板块420亿元，境内机构投资者持股占比首次突破六成 [3] - 流动性储备高达7.4万亿元，央行继续实施宽松货币政策 [3][14] 行业与公司表现 - 工业富联获微软十亿美元级服务器订单，三一重工海外营收同比增长67% [5] - 英伟达产业链个股暴跌5%，中际旭创发布高管减持预警，三安光电面临砍单传闻 [5] - 沈阳机床智能工厂接单量同比翻倍，激光切割机订单排至12月 [10] 外资与汇率影响 - 前七个月北向资金净流入量为去年同期三倍，但单日流出超百亿元仍引发波动 [8] - 美元暴跌致离岸人民币日内拉升400基点，外资持有2.1万亿元A股的汇率收益显著 [8] 技术面与市场信号 - 20日均线3550点形成支撑带，沪深300市盈率仅13.1倍，较美股同类企业估值低40% [14] - 电力股异动，华能国际尾盘现16万手超级买单，中国移动连续上涨五天 [12] - 证券板块连续调整五天，可能复制去年9月24日大涨行情 [10] 大宗商品与全球资本动向 - 伦敦金暴涨2.3%创历史新高，山东黄金H股夜盘上涨4.1% [12] - 期铜大涨1.8%突破8800美元，原油回落至81美元/桶，反映资本对中国制造业的押注 [12]

机械工业数字化转型实施方案核心内容 - 工信部等八部门印发《机械工业数字化转型实施方案》，围绕智能装备、智能制造和智慧服务三大领域，实施四大行动，提出12项重点任务 [1] 数字化转型两大方向 - 机械工业自身数字化转型聚焦产品智能化和生产过程数智化，解决自身转型难题 [2] - 赋能其他行业数字化转型聚焦应用场景和新模式新业态创新，拓展装备应用边界 [2] 四大行动具体内容 - 智能装备创新发展行动：开展共性技术和关键部件攻关，推动整机集成创新，加快智能装备推广应用 [2] - 智能制造扩面普及行动：推进企业数智化转型，协同链式数字化转型，引导区域整体数字化转型 [2] - 智慧服务拓展提升行动：提升装备服务功能，培育智慧服务场景，挖掘装备数据价值 [2] - 基础支撑强化夯实行动：完善数字化转型标准体系，推进数字基础设施建设，加强网络与数据安全治理 [2] 数字化转型目标 - 2027年目标：智能制造能力成熟度二级及以上企业占比达50%，建成不少于200家卓越级智能工厂，形成200个优秀场景化解决方案 [3] - 2030年目标：规上企业基本完成一轮数字化改造，智能制造能力成熟度二级及以上企业占比达60%，建成不少于500家卓越级智能工厂 [3] - 2030年重点企业实现产业链供应链数据互联共享，骨干企业深度应用人工智能技术 [3] 保障措施 - 通过强化组织协同、提升公共服务、加强人才培养、深化国际合作保障方案落实 [3]

机械工业数字化转型实施方案 核心观点 - 工信部等八部门联合印发《机械工业数字化转型实施方案》，旨在推动机械工业数字化转型，涵盖老旧设备改造、智能装备突破、民生装备发展及未来高端装备研发 [1] 老旧设备改造 - 面向工业领域老旧设备改造需求，实施大规模设备更新行动，支持企业集成应用智能部件（感知、控制、执行等），改造提升老旧、低效、高能耗在役装备 [1] 智能装备突破 - 面向国防军工和国家战略需求，通过国家科技重大专项和重点研发计划，突破工业母机、工业机器人、智能仪器仪表、智能检测装备、安全应急装备、矿山深部安全开采装备等智能装备 [1] 民生装备发展 - 面向人民美好生活需求，发展智能农机装备、医疗装备、纺织机械、食品机械、节能环保装备、服务机器人等智能民生装备 [1] 未来高端装备研发 - 面向全球科技创新趋势和未来产业发展需求，加快实施重大技术装备攻关工程，突破人形机器人、脑机接口产品等未来高端装备 [1]

机械工业数字化转型实施方案 核心观点 - 工业和信息化部等八部门联合印发《机械工业数字化转型实施方案》，旨在推动机械工业的智能化升级和高端装备发展 [1] 老旧设备改造 - 面向工业领域老旧设备改造需求，深入实施大规模设备更新行动，支持企业集成应用智能部件（感知、控制、执行等），改造提升老旧、低效、高能耗的在役装备 [1] 国防军工与国家战略需求 - 面向国防军工和国家战略需求，实施国家科技重大专项和重点研发计划，突破工业母机、工业机器人、智能仪器仪表、智能检测装备、安全应急装备、矿山深部安全开采装备等智能装备 [1] 民生需求 - 面向人民美好生活需求，发展智能农机装备、医疗装备、纺织机械、食品机械、节能环保装备、服务机器人等智能民生装备 [1] 未来产业发展 - 面向全球科技创新趋势和未来产业发展需求，加快实施重大技术装备攻关工程，突破人形机器人、脑机接口产品等未来高端装备 [1]

工业和信息化部等八部门关于印发《机械工业数字化转型实施方案》的通知。到2027年，数智技术在产 品研发设计、生产制造、经营管理、运维服务等环节广泛应用，智能制造能力成熟度二级及以上企业占 比达50%，建成不少于200家卓越级智能工厂，带动机械企业研发设计、生产制造、供应链管理数字化 智能化水平稳步提升；培育一批既懂行业又懂数字化的系统解决方案供应商，形成不少于200个优秀场 景化解决方案，服务能力显著增强。到2030年，机械工业规上企业基本完成一轮数字化改造，重点企业 的产业链供应链上下游实现数据互联、共享协同，骨干企业深度应用人工智能技术，智能制造能力成熟 度二级及以上企业占比达60%，建成不少于500家卓越级智能工厂，基本形成系统完备、安全可控的产 品及服务供给体系，行业数字化智能化水平大幅提升。 ...