核心观点 - 公司董事会通过2025年半年度利润分配方案 拟每10股派发现金红利0.5元 按当前总股本计算合计派发现金11.64亿元 [1][3][4] - 公司与中远海控签署三年期航运及码头服务框架协议 约定2026-2028年度双向劳务交易上限 公司向中远海控提供劳务金额上限每年不超过35亿元 接受劳务金额上限每年不超过5亿元 [11][18][20] - 公司2025年半年度实现归属于上市公司股东的净利润80.40亿元 母公司期末未分配利润为479.96亿元 [34] 利润分配方案 - 拟以股权登记日总股本为基数向全体股东每10股派发现金红利0.5元（含税） [1][4] - 按2025年6月30日总股本232.81亿股计算 合计拟派发现金红利11.64亿元（含税） [1][4] - 若总股本变动将维持每股分配金额不变并相应调整分配总额 [1][4] - 分配方案已获董事会全票通过（10票同意）和监事会全票通过（4票同意） 尚需提交股东大会审议 [3][15][37][38] 关联交易安排 - 与中远海控签署有效期三年的《航运及码头服务框架协议》（2026年1月1日至2028年12月31日） [11][18] - 2026-2028年度公司向中远海控提供劳务金额上限每年不超过35亿元 [11][18] - 2026-2028年度公司接受中远海控提供劳务金额上限每年不超过5亿元 [11][18] - 关联交易采用市场化定价原则 以政府政策和市场价格为依据协商确定 [29][30] - 前次协议（2023-2025年度）约定交易上限与实际执行存在差异 主要因交易结构复杂及关联方范围认定不同 [21] 公司治理与财务表现 - 2025年半年度实现归属于上市公司股东的净利润80.40亿元 母公司净利润41.23亿元 [34] - 母公司期末未分配利润为479.96亿元 [34] - 半年度报告经董事会全票通过（10票同意）和监事会全票通过（4票同意） 认为报告真实反映公司财务状况和经营成果 [9][13][14] - 公司存续债券情况适用但未披露具体数据 [2]

公司中标情况 - 公司控股子公司北京神州数码云科信息技术有限公司中标中国电信服务器集中采购项目标包4和标包9 标包4投标报价为59.33亿元(含税)中标份额11% 标包9投标报价为22.91亿元(含税)中标份额10% [3] 资产减值准备 - 2025年半年度计提应收款项及合同资产坏账准备10,825.16万元 [7] - 2025年半年度计提存货跌价准备53,123.22万元 转回存货跌价准备49,473.40万元 净影响损益3,649.82万元 [8] - 合计减少2025年半年度合并报表利润总额14,474.98万元 [9] 募集资金情况 - 2023年12月发行可转换公司债券募集资金总额133,899.90万元 实际募集资金净额132,770.37万元 [29] - 截至2025年6月30日本年度使用募集资金2,273.94万元 累计使用62,849.78万元 尚未使用余额69,920.59万元 [30] - 募集资金专项账户余额20,346.68万元 与未使用资金差异49,573.91万元 含临时补充流动资金50,000万元 [31] 日常关联交易 - 预计2026年度和2027年度与神州控股关联交易总额均不高于250,750万元 [18][36] - 2026年度关联销售预计不超137,000万元 其中商品销售不超73,200万元 IT服务不超57,900万元 其他不超5,900万元 [43] - 2026年度关联采购预计不超113,750万元 其中商品采购不超82,150万元 技术服务不超31,600万元 [43] 公司治理变动 - 董事会提名杨楠为独立董事候选人 曾任滴滴出行科技有限公司专车豪华车事业部总经理 神州租车(中国)有限公司首席执行官 [22][28] - 副总裁吕敬因个人原因辞任 辞任后持有公司股份578,750股 将担任信创业务顾问 [75] 财务会议情况 - 第十一届董事会第十八次会议审议通过半年度报告 募集资金使用报告 未来两年关联交易预计 增选独立董事等议案 [13][14][16][18][22] - 监事会第十一次会议审议通过半年度报告 募集资金使用报告 未来两年关联交易预计等议案 [67][69][71]

公司治理与会议情况 - 第五届监事会2025年第二次会议于2025年8月27日以现场结合通讯方式召开 应出席监事4人 实际出席4人 会议召集和表决程序符合《公司法》及《公司章程》规定 [3] - 会议审议通过《2025年半年度报告全文及摘要》及《关于新增2025年度日常关联交易的议案》 两项议案均获得4票同意 0票反对 0票弃权 0票回避 [4][6][7] - 第五届董事会2025年第二次会议于2025年8月27日召开 应出席董事10人 实际出席10人 会议审议通过半年度报告及新增关联交易议案 两项议案均获10票赞成 0票反对 0票弃权 0票回避 [20][21][23] 半年度报告审核 - 监事会确认2025年半年度报告的编制和审议程序符合法律法规及公司内部管理制度规定 [4] - 半年度报告的内容和格式符合监管要求 全面反映了公司2025年上半年经营管理和财务状况 [4] - 报告内容被认定为真实 准确 完整 不存在虚假记载或重大遗漏 [5] 关联交易新增情况 - 公司新增2025年度日常关联交易预计金额80万元 2025年上半年实际已发生1,420,803.77元 [13] - 新增关联交易金额未超过公司2024年末经审计净资产绝对值的5% 无需提交股东大会审议 [12] - 交易定价遵循有偿 公平 自愿原则 综合行业特性和地域因素确保公允性 不会损害公司及股东利益 [14][17] 交易必要性及影响 - 关联交易属于日常经营必要业务 有利于优化资源配置和实现经济效益最大化 [17] - 交易不会对公司财务状况和经营成果造成不利影响 也不会导致对关联方的业务依赖 [10][17] - 独立董事及审计委员会均事先审核并同意该议案 认为交易符合法律法规且具有商业合理性 [11][12]

公司治理 - 第四届董事会独立董事专门会议2025年第二次会议于2025年8月26日以现场结合通讯方式召开 全体3名独立董事实际出席 会议由独立董事孔祥勇主持[1] - 会议召集和召开符合《上市公司独立董事管理办法》及《独立董事工作制度》相关规定 会议决议合法有效[1] 关联交易审议 - 独立董事审议通过《关于增加2025年度日常关联交易预计的议案》 表决结果为3票同意 0票反对 0票弃权[1] - 增加的日常关联交易符合公司经营发展需要 交易遵循协商一致、公平交易原则 价格参考市场价格确定[1] - 公司主营业务不会对关联方形成依赖 交易不存在损害公司及全体股东利益的情形[1] - 议案将提交第四届董事会第二十一次会议审议 关联董事需回避表决[1] 参会人员 - 与会独立董事包括孔祥勇、鲁昕、魏学军三人[1]

日常关联交易基本情况 - 公司第四届董事会第二十一次会议和第四届监事会第十七次会议分别审议通过增加2025年度日常关联交易预计议案 关联董事倪立营 倪奉尧回避表决[2] - 增加预计额度未超过最近一期审计净资产5% 无需提交股东大会审议[2] - 独立董事专门会议审议认为交易符合日常经营发展需要 遵循公平交易原则 价格参考市场定价 不会对关联方形成依赖[2] 关联交易金额及类别 - 接受关联人曲阜美图建筑工程有限公司提供劳务及产品 原预计金额600万元 增加900万元 调整后总金额1,500万元 本年累计已发生171.45万元[3] - 向关联人天津市管道工程集团有限公司销售产品 原预计金额500万元 增加4,000万元 调整后总金额4,500万元 本年累计已发生854.83万元[3] - 日常关联交易合计原预计1,100万元 本次增加4,900万元 调整后总金额6,000万元 本年累计已发生1,026.28万元[3] 关联方介绍 - 曲阜美图建筑工程有限公司为有限责任公司 注册资本1,000万元 由曲阜市城乡建设集团有限公司全资控股 系公司控股股东东宏集团控制的二级子公司[4] - 天津市管道工程集团有限公司为有限责任公司 注册资本63,225.9万元 原为公司参股公司（持股7.296%） 2025年5月股权全部转让后不再持股 但根据上市规则仍认定为关联法人[4] 交易定价及影响 - 关联交易遵循公平公正合理原则 国家有定价按国家定价执行 无定价按市场公允价格执行[5] - 增加关联交易预计基于正常生产经营需求 不会对财务状况及经营成果产生重大不利影响 不损害公司及股东利益[5] 保荐机构核查结论 - 增加关联交易依据生产经营实际情况确定 未损害公司及中小股东利益 未影响公司独立性[5] - 相关议案经董事会监事会审议通过 独立董事发表同意意见 关联董事回避表决 程序符合法规及公司章程规定[5]

核心观点 - 公司拟调增2025年度日常关联交易预计额度人民币15,500万元 调整后年度关联交易总额达人民币28,300万元 较原预计金额12,800万元增长121% [1][2] - 新增关联交易涉及电信科学技术第一研究所等4家关联方 交易内容主要为销售商品、提供服务及采购商品、接受服务 [2][8] - 关联交易定价遵循市场公允原则 采用政府指导价、市场价或成本加合理利润方式 不影响公司独立性 [8][9] 关联交易调整详情 - 调整后2025年日常关联交易预计总额为人民币28,300万元 其中向电信一所增加采购金额8,750万元（占同类业务比例14.57%） 向兴唐通信销售金额2,000万元（占同类业务比例1.94%） [2][4] - 向烽火星空销售金额2,000万元（占同类业务比例1.94%） 向烽火国际销售金额2,000万元（占同类业务比例1.94%） 向电信一所销售金额500万元（占同类业务比例0.49%） [2][4] - 2025年1-6月实际发生关联交易金额人民币712万元 占调整后预计总额的2.5% [4][5] 关联方基本情况 - 电信科学技术第一研究所有限公司注册资本20,000万元 主要从事通信设备制造及技术服务 由电信科学研究院有限公司100%控股 [6] - 兴唐通信科技有限公司注册资本15,000万元 主营商用密码产品及技术开发 由数据通信科学技术研究所100%控股 [6] - 南京烽火星空通信发展有限公司注册资本53,972.38万元 从事计算机软硬件开发 由烽火通信科技股份有限公司100%控股 [6] - 武汉烽火国际技术有限责任公司注册资本16,000万元 主营光纤通信技术开发 由烽火通信科技股份有限公司持股83.35% [6][7] 关联关系说明 - 中国信科集团直接及间接持有公司45.24%股份 为间接控股股东 [7] - 电信一所通过表决权委托成为公司直接控股股东 持股比例45.24% [7] - 四家关联方均为中国信科集团控股子公司或间接控制公司 [7][8] 交易执行与定价机制 - 关联交易金额可在同一控制下不同关联方间内部调剂使用 包括不同交易类别间调剂 [4] - 交易定价采用政府指导价、市场价、成本加合理利润或第三方评估价格 [9] - 历史交易中关联方均严格履行合同 未出现资金占用或坏账情况 具备持续履约能力 [8]

核心观点 - 金龙汽车董事会审议通过补充预计2025年度日常关联交易事项 新增关联交易额3,600万元人民币 需提交股东大会审议[1] - 关联交易涉及子公司金龙联合和金龙智能科技与福建省东南汽车贸易有限公司及福建星联汽车配件开发有限公司的业务往来 包括采购、销售商品及服务[2] - 交易定价遵循市场公允原则 旨在实现资源合理配置 不影响公司独立性[4] 日常关联交易基本情况 - 第十一届董事会第十五次会议于2025年8月27日召开 关联董事回避表决 非关联董事4票同意通过议案[1] - 独立董事专门会议审议通过议案 认为交易符合诚信公正原则 不存在损害股东利益情形[2] - 2025年全年新增关联交易额3,600万元人民币 2025年1-8月发生额为0[2] 关联交易补充预计详情 - 关联方福建省东南汽车贸易有限公司涉及交易类别包括向关联人采购产品或服务、购买商品及销售商品[2] - 关联方福建星联汽车配件开发有限公司涉及交易类别为向关联人销售商品[2] - 合计新增金额3,600万元人民币[2] 关联方介绍 - 福建省东南汽车贸易有限公司为有限责任公司 注册资本818万元人民币 实缴资本818万元人民币 2024年总资产6,215.91万元 净利润-475.63万元 2025年6月30日总资产未披露 净利润-359.48万元[2][3] - 福建星联汽车配件开发有限公司为台港澳与境内合资企业 注册资本505万美元 实缴资本505万美元 2024年总资产12,991.39万元 净利润1,346.43万元 2025年1-6月营业收入5,588.09万元 净利润5.26万元[3][4] - 两家关联方均为福建省汽车工业集团有限公司子公司或全资子公司[2][3] 交易定价及影响 - 定价遵循公平合理原则 以市场公允价格为基础 不偏离独立第三方价格标准[4] - 交易目的为利用关联方资源优化生产经营 实现资源配置 不影响公司业务独立性[4]

核心观点 - 中国广核电力股份有限公司拟上调2025年至2027年与控股股东中广核集团的日常关联交易预计额度，主要因核电项目建设进展、新能源业务扩张及服务需求增加 [1][2][13] 关联交易调整详情 - 2025年关联交易总额上限从56.40亿元增至81.45亿元（增加25.05亿元），2026年从56.40亿元增至83.35亿元（增加26.95亿元），2027年从56.40亿元增至89.35亿元（增加32.95亿元） [2][3][18] - 调整涉及综合服务和技术支持与维修服务两类，委托管理服务额度维持不变 [2][13][18] 调整原因分析 - 综合服务额度上调因台山第二核电收购新增需求（年均0.3亿元）、在建核电项目推进（2025年增1.0亿元，2026-2027年均增1.8亿元）及新能源设备监造业务带动后勤需求（年均0.3亿元） [15] - 技术支持与维修服务额度上调因DCS供货等数智化服务需求（2025年增7.75亿元、2026年增10.10亿元、2027年增15.93亿元）、科研项目合同执行（2025年增3.74亿元、2026年增3.27亿元、2027年增1.72亿元）及环保设备维修需求增长 [16][17] 关联方及业务关系 - 主要关联方包括中广核集团及其子公司（如北京广利核、中广核白鹭服务等），提供核电后勤支持、DCS系统供货、设备维修等服务 [5][6][7][8][9][10][11][12] - 中广核集团总资产截至2024年末为10,715.72亿元，2024年净利润242.35亿元，体现其履约能力 [6][12] 交易定价机制 - 定价按政府指导价、市场价格或成本加合理利润顺序确定，遵循市场化原则 [14] - 协议服务范围与2024年所签框架协议一致，未调整基础条款 [13][14] 公司审议程序 - 董事会及独立董事专门会议已审议通过调整议案，关联董事回避表决 [3][20] - 需提交股东大会批准，中广核集团作为关联股东将回避表决 [3][21]

核心观点 - 公司拟将2025年至2027年与控股股东中广核集团的日常关联交易总额上限从原56.55亿元分别上调至81.45亿元、83.35亿元和89.35亿元 主要因核电项目建设进展、新能源业务扩张及数智化服务需求增加 [2][18][19] - 调整涉及综合服务和技术支持与维修服务两类交易 委托管理服务额度维持不变 需提交股东大会审议且关联股东回避表决 [2][3][15] 关联交易调整详情 - **综合服务类调整**：2025-2027年额度从原18.1/19.5/19.7亿元增至22.0/25.0/26.0亿元 主因台山核电收购、在建项目推进及新能源设备监造需求增加 [18] - **技术支持与维修服务类调整**：2025-2027年额度从原34.3/34.5/34.3亿元大幅增至54.0/55.0/60.0亿元 受DCS供货、科研合同、环保运维及数智化转型推动 [19] - **分年度总额变化**：2025年增24.90亿元至81.45亿元 2026年增26.80亿元至83.35亿元 2027年增32.80亿元至89.35亿元 [2][3] 交易背景与动因 - 关联交易基于2014年签署的框架协议续签 涵盖餐饮、物业、交通等综合服务 以及DCS供货、核岛设计、备件运维等技术服务 [21][22] - 中广核集团总资产超万亿（2025年6月末11,250.06亿元） 具备履约能力 交易定价按政府指导价、市场价或成本加合理利润顺序确定 [5][15][17] 对上市公司影响 - 交易满足公司生产经营实际需要 定价遵循市场化原则 不影响公司独立性及财务状况 [22] - 独立董事及保荐机构认为交易合理公允 不存在利益输送 已通过董事会审议 [23]

核心观点 - 公司增加2025年度日常关联交易预计额度3000万元，总额度增至6800万元，需提交股东大会审议[1][2] - 关联交易涉及销售产品、购买商品、提供劳务及房屋租赁等，定价以市场价格为依据，不影响公司独立性[1][7] - 关联方包括北京水木东方、北京积水潭骨科机器人工程研究中心及安徽邦泰天玑智能医疗创新中心，均具备履约能力[3][4][5][6] 交易额度调整 - 前次2025年度日常关联交易预计额度为3800万元，本次增加3000万元，调整后总额度为6800万元[2] - 新增额度需股东大会审议通过，有效期至2025年年度股东大会召开之日止[2][3] 交易类别及金额 - 向北京水木东方销售产品：原额度200万元，本次增加600万元，调整后800万元，占同类业务比例10.29%[3] - 向北京水木东方提供劳务：新增额度100万元，占同类业务比例15.19%[3] - 向北京水木东方购买商品及接受服务：原额度2500万元，本次增加2400万元，调整后4900万元，占同类业务比例38.08%[3] - 向北京积水潭骨科购买服务：额度300万元，占同类业务比例25.06%[3] - 接受北京水木东方劳务：新增额度200万元，占同类业务比例16.70%[3] - 接受安徽邦泰天玑劳务：额度150万元，占同类业务比例12.53%[3] - 向安徽邦泰天玑出租房屋：新增额度350万元，占同类业务比例100%[3] 关联方基本情况 - 北京水木东方：注册资本8955.8822万元，2024年末总资产44091.39万元，净资产29696.09万元[4] - 北京积水潭骨科机器人工程研究中心：注册资本3000万元，2024年末总资产4609.06万元，净资产2772.28万元，2024年营业收入397.23万元，净利润-148.80万元[5] - 安徽邦泰天玑智能医疗创新中心：注册资本5100万元，2024年末总资产4857.16万元，净资产4804.22万元，2024年营业收入198.94万元，净利润69.85万元[6] 交易定价及履约保障 - 交易定价以市场价格为依据，遵循公平、公开、公正原则[7] - 关联方均依法存续且正常经营，具备履约能力和支付能力，未发生坏账情况[7] - 公司将与关联方签署书面协议，确保交易执行有法律保障[7][8] 审议程序 - 议案经第六届董事会第二十二次会议、第五届监事会第十次会议及第六届董事会独立董事专门会议第六次会议审议通过[1][2] - 关联董事张送根、王彬彬已回避表决，尚需提交股东大会审议[1][2]