收购交易概述 - 绿通科技拟通过超募资金5 3亿元收购江苏大摩半导体51%股权 分两步完成 先以4 5亿元收购46 9167%股权 再以8000万元增资取得7 6923%股权 [1] - 交易完成后大摩半导体将纳入合并报表范围 成为控股子公司 [1] 标的公司业务与技术 - 大摩半导体专注于半导体前道量检测设备及技术服务 覆盖明 暗场缺陷检测 套刻仪 关键尺寸扫描电镜等核心设备 最高支持14nm制程工艺 [1] - 部分自研设备进入客户验证阶段 技术团队具备全球化配件采购资源 客户包括中芯国际 台积电 GlobalFoundries等龙头晶圆厂 [1] 财务表现与行业背景 - 大摩半导体2024年营收2 78亿元 净利润6493万元 2025年一季度营收5933万元 净利润1776万元 [2] - 2024年中国大陆半导体设备市场规模达490亿美元 同比增长33 7% 量检测设备占比约13% [2] 收购方战略动机 - 绿通科技主营场地电动车业务 2023年营收同比下降26 48%至10 81亿元 2024年进一步下滑23 15%至8 31亿元 净利润两年累计降幅61 62% [2] - 收购旨在响应国家并购重组支持新质生产力政策 通过注入半导体资产实现战略转型 培育第二增长曲线 [2] 市场机遇 - 国际贸易摩擦推动国内晶圆厂加速本土供应链替代 大摩半导体作为技术验证服务商有望优先受益于订单转移 [2] - 绿通科技未来将整合资源投向半导体设备领域 提升资产质量与持续经营能力 [2]

这笔合计价值5.3亿元的交易完成后，绿通科技将合计持有大摩半导体51%的股权；交易不构成重大资产重组或关联交易。 以现金收购的方式，绿通科技（301322）启动向半导体设备领域的开拓。 据悉，投资标的大摩半导体目前已向中芯国际、台积电等半导体企业供货或提供服务。 中芯国际、台积电的供应商 8月4日晚间，绿通科技披露公告，拟以4.5亿元受让江苏大摩半导体科技有限公司（简称"大摩半导体"）合计46.92%的股权，另以8000万元对大摩半导体 进行增资并取得增资后7.6923%的股权。 "公司业绩变动是受美国场地电动车市场竞争加剧及美国反倾销和反补贴调查贸易摩擦等因素影响。" 绿通科技方面表示，"从2023年下半年开始，积极寻 找能够促进外延增长的机会，希望在夯实主业的基础上，通过投资或者并购活动进入新的领域，积极探索企业战略转型升级，挖掘战略性新兴产业中的增 长机会，培育新的业绩增长点。" "通过收购大摩半导体实现从原有场地电动车单一业务向半导体领域拓展，有利于公司实现多元化业务布局，突破主业困局，符合公司长远发展和战略规 划。"对于本次收购，绿通科技方面表示。 充足的在手资金，是绿通科技寻求新发展的重要契机，本 ...

海明润新三板挂牌进展 - 深圳市海明润超硬材料股份有限公司新三板挂牌材料被正式受理 拟于新三板创新层挂牌 [1] - 公司股东列表中包含上市公司绿通科技(301322) 显示后者在产业投资领域的前瞻性布局 [1] - 主要股东持股情况披露：李南康持股31.87%(18,878,302股) 陈语持股11.14%(6,596,130股) 其他合伙机构持股8.46%-0.42%不等 [2] 绿通科技产业投资战略 - 绿通科技作为场地电动车领域龙头企业 面临行业天花板压力 正通过产业投资寻找新增长点 [3] - 2023年与广州创钰投资共同设立广东绿通科技产业投资基金 重点布局新能源/新材料/先进制造/节能环保赛道 [3] - 海明润是其产业基金投资的重要标的 属于国家级高新技术企业和专精特新"小巨人"企业 [3] 海明润业务与技术优势 - 专注于聚晶金刚石复合片(PDC)等超硬复合材料 产品应用于石油钻探/矿山开采/机械加工领域 [3] - 凭借技术先进性和产品质量稳定性 在超硬材料行业占据重要地位 [3] - 新三板挂牌将提升市场关注度和融资能力 助力研发/市场/产能扩张 [4] 产投协同效应展望 - 海明润挂牌创新层标志着绿通科技投资布局初见成效 未来有望带来可观投资回报 [4] - 双方存在产业协同发展空间 绿通科技可通过此类投资完善产业链布局 [4] - 产业基金模式成为绿通科技突破主业增长瓶颈的重要战略路径 [3][4]

金融要闻 - 东莞农商银行在2024年度债市主承销商评价中被评为D档，与江西银行、吉林银行成为仅有的3家D档主承销商，排名垫底 [2] - 东莞农商银行被处罚因债券承销管理不到位、向超龄客户代销不适当的保险产品等，被罚款80万元，相关责任人被警告 [2] - 交易商协会新规明确连续两年被认定为D档的机构将被取消业务资格，若2025年东莞农商银行再次被评为D档，其相关业务资格或将被取消 [3] 上市公司动态 锦龙股份 - 控股股东新世纪公司持有的3500万股股份将被拍卖，占其持股的16.59%，占公司总股本的3.91%，拍卖时间为2025年7月7日至8日 [4] - 实际控制人杨志茂及其一致行动人累计被冻结股份2.36亿股，占其总持股的52.63%，占公司总股份的26.34%，债务逾期及涉诉金额合计约20.6亿元 [4] - 若本次拍卖全部成交并完成过户，新世纪公司仍将持有公司股份1.76亿股，占公司总股本的19.64，控股股东和实际控制人不会发生变化 [5] 佳禾智能 - 拟通过子公司以1.22亿欧元（约9.96亿元人民币）收购德国音频设备品牌拜亚动力，2024年拜亚动力营业收入8445.1万欧元（约6.89亿元人民币），净利润854.3万欧元（约6972.80万元人民币） [6][7] - 收购旨在提升高端音频领域市场竞争力，拓展自主品牌业务收入，加速全球布局 [7] 绿通科技 - 拟以现金方式收购大摩半导体不低于51%股权，实现控股，大摩半导体专注于集成电路及半导体晶圆量检测领域，产品覆盖6至12英寸晶圆产线，最高支持14nm芯片制程工艺 [8][9] - 绿通科技2024年营业收入8.31亿元，同比下降23.15%，归母净利润1.42亿元，同比下滑45.98%，2025年一季度净利润同比再降26.16% [8] - 收购旨在实现向半导体领域战略转型，形成多元化业务布局和新的利润增长点 [9] 粤宏远A - 拟终止收购博创智能60%股份的重大资产重组事项，因交易价格等核心条款未达成一致 [10] - 2024年营业收入4.9亿元，同比增长38.98%，净利润亏损4769.84万元 [10] 众生药业 - 拟变更部分募集资金用途，将1.03亿元转投新药研发项目，终止原"抗肿瘤药研发项目"和"数字化平台升级建设项目" [11][12] - 2025年一季度实现收入6.34亿元，归母净利润8261万元 [12] 胜蓝股份 - 不超4.5亿元可转债获深交所通过，募集资金将用于新能源汽车高压连接器及组件生产研发建设项目、工业控制连接器生产研发建设项目 [13]

股价表现与发行情况 - 绿通科技今日收盘价为29.85元，跌幅达9.90%，处于破发状态 [1] - 公司于2023年3月6日在创业板上市，发行价格为131.11元/股，公开发行股票17,490,000股，占发行后总股本25.01% [1] - 上市第四个交易日(2023年3月9日)盘中创下历史最高价149.50元，此后股价震荡走低 [1] 募集资金情况 - 首次公开发行募集资金总额为229,311.39万元，净额为210,121.43万元 [1] - 实际募集资金净额较原计划多169,626.47万元 [1] - 原计划募集资金40,494.96万元，用于年产1.7万台场地电动车扩产等项目 [1] 发行费用 - 发行费用总额为19,189.96万元，其中保荐及承销费用16,251.80万元 [1] 利润分配方案 - 2022年利润分配方案：每10股派发现金红利9.00元(含税)，以资本公积金每10股转增5股 [2] - 2023年年度权益分派方案：每10股派10元现金(含税)，同时每10股转增4股 [2]

并购交易概述 - 公司拟以现金方式收购大摩半导体不低于51%股权以实现控股[2] - 交易双方已签署意向性框架协议具体细节待进一步协商[2] - 标的公司100%股权估值将以最终评估报告和正式协议为准[4] - 本次交易不构成关联交易预计不构成重大资产重组[4] 收购战略背景 - 公司主营场地电动车业务2023年以来受市场竞争等因素经营承压[2] - 2023年营收同比下降26.48%至10.81亿元净利下降15.64%至2.63亿元[6] - 2024年营收进一步下滑23.15%至8.31亿元净利大幅下降45.98%至1.42亿元[6] - 2024Q1营收微降0.06%至1.65亿元净利下降26.16%至0.28亿元[7] - 业绩下滑主因包括"双反"调查、行业竞争加剧及客户订单需求下降[7] 标的公司详情 - 大摩半导体专注集成电路及半导体晶圆量检测设备领域[10] - 产品覆盖明暗场缺陷检测设备、套刻仪等主流品类支持6-12英寸晶圆产线[10] - 最高可支持14nm芯片制程工艺部分自研产品处于客户验证阶段[10] - 客户包括台积电、中芯国际等全球知名芯片制造商[10] - 2023年营收2.31亿元净利5857.37万元2024年营收增至2.70亿元净利6511.26万元[11] - 2024年末总资产7.34亿元负债5.14亿元所有者权益2.20亿元[11] 财务与估值 - 公司截至2024Q1末持有货币资金19.70亿元且无债务[2] - 标的公司业绩承诺2025-2027年扣非净利分别为7500-8500万、8500-9500万、9500万-1.1亿元[11] - 此前天力锂能曾支付6000万元意向金筹划收购但于2024年4月终止[10] 战略转型意义 - 收购将帮助公司从场地电动车单一业务向半导体领域拓展[11] - 通过纳入半导体前道量检测设备资产实现战略转型与产业升级[11] - 有望形成多元化业务布局并创造新利润增长点[11]

收购计划 - 绿通科技拟以现金方式收购大摩半导体不低于51%股权 预计实现控股[1] - 收购旨在从场地电动车业务向半导体领域拓展 实现战略转型和产业升级[1] - 大摩半导体100%股权估值将以评估报告和正式协议为准[1] 标的公司情况 - 大摩半导体成立于2017年4月 主营集成电路及半导体晶圆量检测设备[1] - 2023年营收2.31亿元 净利润5857.37万元 2024年营收2.70亿元 净利润6511.26万元[2] - 截至2024年末总资产7.34亿元 负债5.14亿元 所有者权益2.20亿元[2] - 股东包括乔晓丹(64.75%)、孙庆亚(18%)等6方[1] 收购方现状 - 绿通科技2024年营收8.31亿元(同比-23.15%) 归母净利润1.42亿元(同比-45.98%)[2] - 2025年一季度营收微降0.06% 净利润同比再降26.16%[2] - 公告前股价已连续大涨 5月29日涨9.45% 5月30日涨7.12%[2] 战略意义 - 收购将纳入半导体前道量检测设备优质资产[1] - 有助于实现多元化业务布局 形成新的利润增长点[1]

绿通科技拟收购大摩半导体 - 绿通科技计划以现金收购江苏大摩半导体不低于51%股权，实现控股[1] - 大摩半导体是国内知名半导体前道量检测修复设备企业之一[1] - 公司目前仅有场地电动车单一业务，此次收购标志着向半导体领域拓展的战略转型[1] RoBoLeague世界机器人足球联赛 - 6月28日在北京亦庄举办AI驱动的机器人足球联赛，参赛机器人完全自主比赛[2] - 晋级决赛的四支战队包括北京信息科技大学Blaze光炽队、清华大学未来实验室Power智能队等高校队伍[2] - 赛事为具身智能技术提供验证场景，反映"AI+机器人"融合加速趋势[2] 中贝通信算力布局 - 公司已完成智算中心全国布局，在手算力规模超过1.5万P（千万亿次浮点运算每秒）[3] - 前瞻性布局垂类模型应用，与相关厂家合作开展研发[3] - 聚焦"多智能体工坊"与"数字分身工厂"技术路径，在教育、工业等领域推进产品规模化[3]

上市信息 - 公司股票于2023年3月6日在深交所创业板上市[4] - 本次公开发行1749万股，发行后总股本为6993.3799万股，公开发行股数占比25.01%[38][40][61] - 本次发行价格为131.11元/股，市盈率分别为55.31倍、54.04倍、73.75倍、72.06倍，市净率为3.49倍[70][72][73] 业绩数据 - 2019 - 2021年公司营业收入年复合增速达55.97%，净利润年复合增速达61.91%[17] - 2021年度公司营业收入10.17亿元，同比增长82.27%；净利润1.27亿元，同比增长144.08%[17] - 2022年公司实现净利润3.12亿元，同比增速为145.09%[17] 产量与出口数据 - 2021年度公司产量为4.17万台，2022年1 - 6月产量为3.04万台[16] - 2021年公司出口高尔夫球车等场地电动车3.66万台，占总出口量31.32%；2022年1 - 6月出口2.87万台，占总出口量32.86%[16] 市场与客户数据 - 报告期内公司源自美国销售收入占主营业务收入比重分别为26.42%、51.09%、65.34%、70.45%[24] - 报告期各期公司对前两大客户销售收入占主营业务收入比例分别为23.74%、46.78%、62.62%及68.07%[27] 股东与股份锁定 - 董事长张志江发行后持股2165.37万股，占比30.96%，可上市交易日期为2026年3月6日[42] - 富腾投资自公司上市之日起十二个月内锁定股份[57] - 袁德安等4人直接持股自取得日起三十六个月内或上市之日起一年内（以较晚者为准）锁定股份[58] 未来展望与策略 - 公司将持续提高主营业务规模及盈利能力，拓展业务范围[123] - 公司开设募集资金专项账户，保障资金安全有效使用，加快募投项目实施[124] - 公司已制定系列制度保护中小投资者，将进一步完善相关制度[125][126]

业绩数据 - 2019 - 2021年公司营收年复合增速达55.97%，归母净利润年复合增速达61.91%[32][88] - 2021年度公司营业收入10.17亿元，同比增长82.27%；净利润12,723.78万元，同比增长144.08%[32][88] - 2022年公司实现净利润31,184.77万元，同比增速为145.09%[32][88] - 2023年1 - 3月预计净利润区间为5,000 - 5,500万元，同比增速区间为9.70% - 20.67%[32][88] 市场数据 - 2019年全球场地电动车市场规模达97.02万台，2015 - 2019年复合增长率约为8.8%[20][76] - 截至2020年末，美国拥有16,156个高尔夫球场，占全球的42.43%[21] - 2021年、2022年1 - 6月中国出口场地电动车分别为116,977台、87,398台，同比增长96.47%、79.08%[23][77] - 2021年、2022年1 - 6月中国出口至美国场地电动车分别为85,822台、65,347台，同比增长161.99%、94.47%[23][77] - 2021年度公司产量为4.17万台，2022年1 - 6月产量为3.04万台[30][87] - 2021年公司出口场地电动车3.66万台，占总出口量31.32%；2022年1 - 6月出口2.87万台，占总出口量32.86%[30][87] 发行数据 - 发行价格为131.11元/股，对应发行人2021年扣非后摊薄市盈率为73.75倍，高于行业和可比公司[17][19][40][41][66][73][91][125] - 所属行业最近一个月平均静态市盈率为43.97倍，可比上市公司春风动力2021年扣非前、后静态市盈率平均值分别为51.81倍、60.14倍[17][72] - 本次公开发行新股1,749.00万股，发行后总股本为6,993.3799万股，发行股份占比25.01%[34][90] - 拟使用募集资金40,494.96万元，预计募集资金总额约229,311.39万元，净额约210,173.97万元[33][34][92] - 初始战略配售数量为87.45万股，占发行数量的5.00%，最终不向战略投资者定向配售，差额回拨至网下发行[39][105] - 战略配售回拨后，网下初始发行数量为1,250.5500万股，占71.50%；网上初始发行数量为498.4500万股，占28.50%[40][90][125] 申购与缴款 - 网上和网下申购日为2023年2月23日，网下申购时间9:30 - 15:00，网上申购时间9:15 - 11:30、13:00 - 15:00，申购时无需缴付资金[7][40][42][44][51][107][123][134] - 网下和网上投资者需在2023年2月27日16:00前足额缴纳新股认购资金，否则获配新股无效[12][13][48][51][113][146][148] - 当网下和网上投资者缴款认购股份数量合计低于本次公开发行数量的70%，公司将中止新股发行[13][120][150] - 网上投资者连续12个月内累计3次中签后未足额缴款，6个月内不得参与网上申购[15][51] 配售情况 - 初步询价剔除98个配售对象，对应拟申购总量31,650万股，约占初步询价剔除无效报价后拟申购数量总和的1.0178%[7][61] - 网下发行提交有效报价的投资者237家，管理配售对象5,831个，有效拟申购数量总和为2,049,990万股，有效申购倍数为回拨前网下初始发行规模的1,639.27倍[32][69][106] - 网上有效申购倍数超50倍且不超100倍（含），回拨比例为发行股票数量的10%；超100倍，回拨比例为20%[95] - 网下发行部分10%股份限售6个月，90%股份无流通限制[10][98]