行业整体趋势与格局 - 2025年中国汽车行业整体销量达3440万辆，其中乘用车3010万辆，但行业面临价格战、高库存和单车盈利承压的严峻考验 [1] - 2026年行业主旋律为“降速求稳”，国家通过以旧换新政策和《汽车行业价格行为合规指南》等反内卷政策促进行业软着陆和高质量发展 [5] - 行业不会出现结构性衰退或类似美国历史的大整合，预计到2030年中国主流车企将维持在15家左右，其中国资约5-6家，民营外资约5家，新势力约3-4家 [5][6] 动力技术路线展望 - 中国新能源汽车转型已初步完成，2025年新能源乘用车销量首次超过50%，保有量突破10% [7] - 未来很长一段时间内，纯电、混动、燃油车销量将呈现4:4:2的稳定比例格局 [7] - 纯电车受地域气候（如2025年前三季度上海纯电销量占比40%而黑龙江仅6%）、充电基础设施不均及核心技术（如保值率、续航焦虑）制约 [8] - 燃油车预计保有约20%市场份额，在越野、乡村及商务用车等场景仍具优势 [8][9] - 混动车型（HEV、PHEV、REEV）平衡了纯电与燃油车短板，新势力车企销量约70%来自纯电，30%来自增程；传统车企则以燃油和插混为主导 [9] 智能驾驶发展趋势 - 2025年是中国智能辅助驾驶发展的分水岭，具备高速NOA及以上功能（L2+）的新车型配置占比23%，但贡献了当年新上市车型总销量的约50% [12] - 2025年1-10月，新车中具备L2+高速NOA功能的比例已达25%（2024年同期为12%），L2级装配率接近60%（2022年为20%） [12] - 到2026年，不具备好用智驾功能的新车型（排除极致低价路线）可能面临“上市即死亡”的风险 [12] - 智能驾驶发展将按用户体验收敛为三类：取代双手（入门级，应对机械驾驶）、取代直觉（进阶级，应对已知复杂场景）、取代灵魂（高级版，应对未知复杂场景） [14][15] - 一段式端到端算法是智驾发展史上的重大转折点，将成为2026年智驾行业的主旋律 [18] - 2026年将成为L3商用元年，但其用户体验价值面临挑战，L3的硬件冗余和算法提升为L4自动驾驶落地提供支撑 [24][25] - 在中国，L4 Robotaxi的快速商用面临民生（超1000万网约车和出租车司机）、迫切性、隐私及技术跨领域挑战等制约 [27] 智能驾驶产业链与竞争 - 智驾芯片算力之争将让位于用户体验，盲目堆砌或压缩算力将失去营销意义 [20] - 2024年1-10月，配备超过200TOPS算力的车型销量占具备高速NOA及以上新车销量的约64%，2025年同期该比例降至46% [21] - 未来芯片算力需求分层：入门级约20 TOPS，进阶级目前需约200TOPS，高级版可能需2000 TOPS以上稠密算力 [21] - 随着智驾转为强法规驱动、功能趋同，主机厂智驾自研的投资回报将降低，2025年多家头部主机厂已开始遣散和重组自研团队 [28] - 智驾超过90%的工作是“基建型”工作（如安全系统、数据工具链），需规模效应分摊成本，第三方供应商在此有优势 [29] - 智驾标准化不意味着“一套方案通吃”，汽车行业的安全强监管、车型适配等要求使得批量复制逻辑难以完全适用 [30] - 燃油车智驾技术壁垒在2025年被攻克，未来三年内，油车最低仅需不到5000元成本即可实现高速甚至城区NOA功能 [31][33] 智能座舱发展 - 2026年将是AI座舱的元年，汽车座舱将告别对手机芯片和生态的路径依赖 [35] - 现有座舱芯片多为手机芯片衍生品（如高通8155、8295），NPU算力有限（最先进约50TOPS），依赖云端导致延时和隐私隐患 [35] - 专用车载AI芯片（如高通8397，算力超300TOPS）支持端侧部署7B以上模型，实现高实时性生成式任务 [36] - AI座舱依托三大关键技术：专用车载AI芯片、从云端走向车端的大模型（如Grok、通义）、以及混合专家模型降低算力需求 [36][37] - AI座舱硬件将呈现两种主流形态：搭载全新专用AI芯片，或通过AIBox模块为现有座舱补充能力 [39] - 车载AI大模型的隐私保护将成为重要议题，预计相关强制法规将晚于智驾2-3年出台，可能由标志性事件触发加速 [40][41] 市场竞争与品牌格局 - 当智驾和智能座舱的体验差距被抹平后，具备深厚品牌基因、安全底蕴和机械素养的国际品牌将回归主流 [43] - 国际品牌在安全、驾乘体验上追求极致，功能安全等规范文档动辄数千页，测试里程达百万公里级 [44] - 大多数国际品牌已完成智能化领域的属地化授权，利用中国人才与供应链，预计2028年前将推出智能化水平媲美中国本土品牌的车型 [44] 技术跨界与出海战略 - 以AI座舱为大脑、智能驾驶为小脑的汽车智能化生态将向具身智能领域渗透，工业机器人将先于家用机器人找到商用价值 [45] - 2025年中国乘用车出口量达710万辆，近五年年复合增长率超50%，“中系车”有望成为全球第三大汽车出口集群 [48] - 中国车企海外产量/销量比不足30%，而日、美、欧、韩均超70%，显示全球属地化生产和经营能力不足 [48] - 智能化是中国车企出海的核心优势，但面临用户需求、道路环境、法规（如欧盟UNR171、GSR、AI ACT等）、地缘政治限制及海外研发售后体系五大差异化挑战 [52][53][54][55] - 从2026年起，中国车企需加速从“移植国内模式走出去”升级为“构建属地能力融进去” [50]

国内政策与监管动态 - 交通运输部发布实施意见，推动交通运输公共数据资源开发利用，以支撑智能驾驶、新能源汽车等新兴产业发展[3] - 工信部就《智能网联汽车 自动泊车系统安全要求》等7项强制性国家标准公开征求意见，旨在为行业提供明确标准与规范[5] - 广东省探索开发智能驾驶责任保险产品，旨在构建风险分担体系以支持新能源汽车产业发展[6] - 香港运输署计划在2026年逐步推动自动驾驶车辆进行无人化测试，即只配备远程后备操作员，迄今已发出6个牌照供62辆车测试，其中一公司累计安全行驶超8万公里[7][8] - 江苏省在“人工智能+”行动方案中提出推进智能网联汽车“车路云一体化”应用试点，建设智能化路侧基础设施[10] - 广东省提出加强智能网联汽车试点应用，鼓励核心技术攻关、自动驾驶大模型落地及跨区域测试应用互认[12] - 上海市在“十五五”规划建议中将智能网联新能源汽车列为新兴支柱产业，强调以“软硬协同、数智驱动”推动其发展[13] 海外产业动向与法规 - 英伟达宣布其首款全栈自动驾驶汽车将于2026年第一季度在美国上路测试，并计划于2027年与合作伙伴共同测试L4级自动驾驶出租车服务[14] - 自动驾驶企业Mobileye宣布将以9亿美元现金加股票收购以色列人形机器人制造商Mentee Robotics，预计2026年第一季度完成[15] - 现代汽车集团任命前英伟达和特斯拉高管Minwoo Park领导其先进汽车平台部门，以加强在软件定义汽车和自动驾驶领域的竞争力[17] - 博世在CES 2026期间推出全新AI智能座舱平台，配备人工智能大语言模型和视觉语言模型，并全球首发其第七代毫米波雷达[19] - 美国众议院一委员会审议法案，拟将每家车企每年可部署的无人类操控自动驾驶汽车豁免上限从2500辆提升至9万辆[21] 企业合作与技术进展 - 广汽集团与华为终端签署全面合作框架协议，深化鸿蒙座舱等合作，广汽旗下多款车型已搭载华为乾崑智驾和鸿蒙智能座舱[22] - 黑芝麻智能宣布其智能驾驶芯片华山A2000已通过美国商务部和国防部审查，获准在全球销售与应用[24] - 吉利汽车旗下极氪9X车型获得杭州市全域L3级自动驾驶道路测试牌照[26] - 北汽新能源极狐阿尔法S（L3版）开启规模化上路通行试点运营，首批车辆将在京台高速等指定区域运行，并计划于2026年第二季度起逐步面向个人用户开放[28] - 岚图汽车与引望签署深化战略合作协议，将在智能驾驶、智能座舱联合开发及To C软件联合运营等方面深化合作[29] - 千里智驾与吉利联合发布辅助驾驶品牌G-ASD，该系统首版本已搭载于极氪、领克旗下共16款车型，覆盖车辆超30万辆[30][31] - 禾赛科技被英伟达选定为“NVIDIA DRIVE AGX Hyperion 10平台”的激光雷达合作伙伴，该平台旨在帮助实现L4级自动驾驶[33] - 奇瑞汽车发布全域AI战略技术蓝图，展示AI智能体、猎鹰智驾、灵犀智舱等核心成果，宣布进入AI智能化2.0阶段[35] - 文远知行宣布其全球Robotaxi车队总数达到1023辆，已在广州、北京和阿布扎比实现纯无人商业化运营，其中阿布扎比车队即将实现单车盈亏平衡[37]

行业整体趋势与市场表现 - 2025年中国汽车销量达到3440万辆，同比增长9.4% [1] - 汽车行业正从电动化转型的上半场，进入以AI大模型为底层驱动力的下半场，“含模量”成为衡量趋势的重要指标 [1] - 人工智能正从“边缘插件”演变为“底层中枢”，加速重构汽车行业 [2] 主机厂AI技术布局与进展 - 吉利汽车发布面向未来的核心技术体系，包括智能座舱WAM模型、全域AI 2.0架构及千里浩瀚G-ASD平台 [1] - 吉利千里浩瀚G-ASD辅助智驾系统采用SmartAIAgent架构，应用WAM世界行为模型，是“含模量”最高、技术最前沿的系统之一 [2] - 吉利WAM模型采用分层设计，上层用MLLM进行宏观任务规划，下层集成动作专家和世界模型，并引入人类在环的价值函数体系，形成完整智能闭环 [4][5] - 基于WAM模型，吉利全域AI技术体系进阶到2.0时代，首次设计并实现“1+2+N”全域多智能体协同框架 [5] - 吉利汽车是全球首个完成全域AI布局，且唯一拥有汽车、芯片、卫星、飞行器、手机、AI大模型等全智能科技生态的车企 [8] - 吉利星座已完成一期64颗卫星初步组网，成为中国首个具备规模化应用能力的低轨卫星星座，多款车型已搭载卫星通信技术 [8] - 零跑汽车与高通联合发布全球首款搭载骁龙座舱平台至尊版与Snapdragon Ride平台至尊版的跨域融合解决方案，以双骁龙8797芯片打造高性能中央域控制器 [5] 供应链企业AI产品与战略 - 博世展出全新AI智能座舱平台与全球首发的第七代毫米波雷达 [1] - 博世AI智能座舱平台采用一体化集成系统，配备AI大语言模型和视觉语言模型，可提供拟人化交互并自动执行任务 [3] - 禾赛科技加大在L3、L4级别自动驾驶领域布局，推出新一代L3车规激光雷达解决方案，包括超远距激光雷达ETX与纯固态近距补盲激光雷达FTX [3] AI技术驱动与行业影响 - 汽车大模型推理能力提升，能加强座舱助手对复杂语义的意图识别，并提升自动驾驶规划决策中的时空预测场景精度 [2] - 智能驾驶技术方式正向规则驱动与数据、模型驱动转型，通过端到端架构整合多模态基座模型与世界模型是技术前沿的合理探索方向 [4] - 大模型上车增加了车端需求，并引发云端算力的爆炸式增长，训练端到端模型需构建万卡级别的智算中心 [6] - 在硬件趋同背景下，AI大模型是通往自动驾驶的必经之路，也是决定品牌位阶与商业成败的终极变量 [6] - 2026年或是行业“含模量”的分水岭，具备全栈自研能力和大规模算力储备的企业将收割中高端市场红利，而研发不足的中小厂商可能被边缘化 [7] 产业发展挑战与战略方向 - 行业需警惕“军备竞赛”式内卷，若资源过度集中于模型规模而非数据闭环、仿真验证或安全冗余体系构建，可能造成结构性失衡 [1] - 当前L2—L4落地仍受限于算力成本、能耗约束与法规环境，过度追求“含模量”可能导致研发投入与商业化节奏脱节，高算力需求可能推高BOM成本并导致资源配置效率低下 [6] - 中国汽车产业需坚持“自主可控”底线，在核心AI模型、训练数据、安全机制等环节构建本土技术栈 [7] - 全球协作仍具价值，基础大模型、先进制程芯片等仍由欧美主导，建议采取“开放式自主创新”策略，在应用层强化自主研发，在基础层参与全球开源社区与标准制定 [9]

文章核心观点 - 中国汽车供应链在“十四五”期间于电动化、智能化等领域实现从跟跑到领跑的跨越，支撑了全球最完整的新能源汽车产业链体系[2] - “十五五”是中国从汽车大国迈向汽车强国的关键时期，汽车供应链将进入深度转型的攻坚阶段[2] 成果与经验 - **德赛西威**：近5年研发投入年复合增长率达34%，在全球部署12个研发机构，推动智能座舱、智能驾驶等领域多项创新技术规模化量产[3] - **蘑菇车联**：发布深度理解物理世界的大模型MogoMind，并中标新加坡首个L4级自动驾驶巴士官方项目，自动驾驶全栈技术获国际认可[4] - **时代智能**：推出磐石底盘，实现一体化智能底盘从0到1的突破，技术性能全球领先，并在乘用车领域率先量产[5] - **元戎启行**：其城市NOA系统量产车型累计交付超20万辆，2025年10月在城市NOA第三方供应商市场占有率接近40%[6][7] - **小马智行**：成为全球极少数实现完全无人L4级Robotaxi常态化运营的企业，累计完全无人公开道路驾驶里程超1000万公里，安全性超人类10倍以上[8] - **白犀牛**：L4级无人物流车完成从示范到规模化商业发展，活跃车辆超2000辆，服务覆盖全国170余座城市，年交付量居行业前列[9] 挑战与攻关 - **德赛西威**：面临从产品“出海”到综合能力落地的挑战，通过搭建“2+1+1”国际化组织模式应对[10] - **蘑菇车联**：挑战在于让自动驾驶车辆适应不同城市的复杂场景，通过融合AI与自动驾驶技术，采用端到端感知模型及混合架构提升能力[11] - **时代智能**：行业对一体化智能底盘认知未成熟，通过开放生态、明确平台边界与联合开发模式建立信任[12] - **元戎启行**：挑战是处理城市路况中的海量长尾场景，通过聚焦具备思维链能力的VLA模型和扩大量产规模积累数据来应对[13] - **小马智行**：行业面临技术、政策、市场接受度及产业链成熟度等挑战，将通过提升技术、推动政策制定及产业链合作来克服[14] - **白犀牛**：早期面临场景不明、商业化不确定等困境，通过聚焦快递物流场景，与顺丰、中国邮政等头部企业深度合作实现突破[15] 技术趋势前瞻 - **德赛西威**：最关注AI技术如何驱动智能汽车创新，已将AI融入研发、生产等全链路[16][17] - **蘑菇车联**：最关注L4级自动驾驶在公共交通领域的规模化落地，尤其是借助物理世界AI大模型破解长尾难题[18] - **时代智能**：关注L3～L4级自动驾驶落地及底盘全线控技术，致力于构建标准接口和全线控底盘方案[19] - **元戎启行**：最关注以VLA模型为代表的新一代技术路线，认为其能让系统具备理解与推理能力[20] - **小马智行**：认为人工智能将是“十五五”行业技术发展的关键驱动力[21] - **白犀牛**：最关注端到端架构和世界模型在无人物流车上的应用，计划2026年实现该架构在L4场景的突破[22] 未来发展预期 - **德赛西威**：将持续聚焦移动出行，以科技创新驱动，加速国际化布局[23] - **蘑菇车联**：将深化MogoMind大模型能力，加速Robobus多场景规模化落地，并以新加坡为起点拓展海外市场[24] - **时代智能**：期望技术产品在乘用车市场更大规模量产，构建开放标准化底盘生态，并推动产业链协同“出海”[24] - **元戎启行**：以量产车辅助驾驶为核心，扩大合作，力争2026年累计交付突破100万辆，并推进Robotaxi等业务商业化[25] - **小马智行**：将持续深耕核心技术，推动技术规模化应用，并计划在“十五五”期间实现公司盈亏平衡[25] - **白犀牛**：预计未来5年L4级无人物流车规模将达百万辆并呈现全球化趋势，公司有信心成为推动该浪潮的主力军[25] 差异化竞争力 - **德赛西威**：提出“开放、全栈、快速实现”的成长飞轮，以科技领先、生态开放和人文价值实现高质量增长[26][27] - **蘑菇车联**：强调结合AI大模型，深耕实战数据，打通数据壁垒，以运营数据反哺迭代，形成“技术-数据-场景”自进化闭环[28] - **时代智能**：认为前期需独特技术壁垒与商业模式，后期需稳定供应体系与产品质量，致力于从产品供应商转型为平台赋能伙伴[28] - **元戎启行**：认为竞争力来自前瞻的技术路线选择、扎实的工程化与量产能力以及对用户需求的深度理解[29] - **小马智行**：强调持续研发投入是关键，通过全栈自研打造完整技术体系，在软件算法和硬件层面构筑竞争壁垒[30] - **白犀牛**：指出竞争已转向生态整合能力，公司以领先的L4技术、车规级产品和全域运营能力构建了覆盖研发到运营的全链路闭环[31]

财务表现 - 2024财年销售额903亿欧元同比下降1.4% 息税前利润率从5.3%降至3.5% [4] - 汽车业务销售额558亿欧元持平 家电业务增长1.6%至203亿欧元 能源与建筑技术下跌2.7%至75亿欧元 机械制造业务同比降13%至64亿欧元 [4] - 2025年Q1销售额同比增长4% 中国市场增长1% [12] 中国市场战略 - 中国贡献20%销售额 2024年销售额1427亿人民币同比增长2.7% 智能出行占比82%达1166亿人民币增长4% [6] - 过去10年累计投资超600亿元 2024年投资约60亿元 计划50个电动出行新项目量产 [6] - 研发投入119亿人民币占销售额8% 35个制造基地和26个研发中心 [26] 技术布局 - 累计供应1700万件电动/混动部件含550万台电机 看好插混与氢能过渡 [18] - 终止固态燃料电池研发 推出Hybrion电堆 预计2030年氢能领域销售额达数十亿欧元 [19] - 高阶辅助驾驶聚焦L2城区方案 与奇瑞合作推出城区NOA功能 [24] 全球运营调整 - 全球员工数减少2.7%至417859人 欧洲裁员8624人 亚太裁员2318人 [13] - 计划2025年销售额自然增长1%-3% 2026年目标利润率7% 2030年年均增长目标6%-8% [12] - 关税影响约20亿人民币 占中国销售额比例不足2% [26] 行业趋势应对 - 上海车展推出110+新能源车型 纯电/混动仍为主流 [15][17] - 欧盟氢能税收政策抑制需求 呼吁德国政府豁免资源税 [18] - AI驱动辅助驾驶转型 中国快速发展端到端模型 [21][22]

财务表现 - 2024财年销售额903亿欧元，同比下降1.4%（调整汇率后降幅0.5%）[1] - 息税前利润31亿欧元（2023财年48亿欧元），息税前利润率3.5%[1] - 正自由现金流9亿欧元，流动资金82亿欧元（2023财年74亿欧元）[1] - 前瞻性投资约130亿欧元（资本支出51亿欧元+研发支出78亿欧元）[1] 区域市场表现 - 欧洲市场销售额445亿欧元（下降5%）[2] - 北美市场销售额160亿欧元（增长5%）[2] - 南美市场销售额18亿欧元（增长6%，调整汇率后12%）[2] - 亚太市场销售额281亿欧元（增长1%，调整汇率后3%）[2] - 中国市场销售额1428亿元人民币（约183亿欧元，增长2.7%）[2] 业务板块表现 - 智能出行板块销售额558亿欧元[4] - 消费品业务销售额203亿欧元（增长1.6%）[4] - 工业技术业务销售额64亿欧元（下降13%）[4] - 能源与建筑技术业务销售额75亿欧元（下降2.7%）[4] 战略目标与调整 - 2030年目标：年均销售额增长≥6%，利润率≥7%[1] - 2026年目标利润率7%[3] - 全球员工总数41.79万人（减少2.7%），欧洲/德国为主要调整区域[3] - 深化本土化战略，提升供应链韧性[3] 中国市场动态 - 预测2024年中国汽车市场增速3%~4%[3] - 电机/电桥/电控等核心产品在中国研发量产[3] - 开发高阶辅助驾驶系统（中国团队主导）[7] - 考虑支持国外同类产品需求[3] 技术布局 - 2024年50个电动出行项目投产（主要在欧洲和中国）[7] - 推出纵横辅助驾驶系统及AI智能座舱平台[7] - 秋季将推出液压线控制动解决方案[7] - 软件业务具备全栈技术优势[7] 行业挑战 - 全球汽车产量从2023年9400万辆降至2024年9300万辆[1] - 电动出行/辅助驾驶业务增长未达预期[5] - 新技术盈利面临痛苦期[7] - 中国市场竞争激烈需持续优化成本[1]

财务表现 - 2024财年实现销售额903亿欧元，息税前利润为31亿欧元，息税前利润率为3.5% [1] - 2024年在中国市场的销售额达1427亿元人民币，同比增长2.7% [1] - 2025年一季度销售额同比增长4% [1] - 目标到2030年实现销售额6%至8%的年均增长 [1] - 计划2025年实现销售额1%至3%的自然增长，息税前利润率将较2024年显著提升 [2] 战略规划 - 坚持2030战略目标，致力于业务持续增长并提升财务独立性 [1] - 目标在未来五年内成为核心市场中排名前三的供应商 [1] - 致力于到2026年实现7%的目标利润率 [1] - 将继续专注于成本优化、架构调整，同时聚焦盈利性业务 [1] - 计划通过投资、创新和并购推进增长战略，深化区域化战略 [2] 业务发展 - 在智能出行领域，电动出行、氢能以及软件定义汽车将是业务增长的重要驱动力 [2] - 2025年将有50个新电动出行项目投入量产，主要在欧洲和中国 [2] - 在电动工具领域计划推出大约90款新产品 [2] - 正在将新的Matter连接标准应用于家电产品 [2] - 在非洲筹建首个家电工厂，计划年产35万台烤箱 [2] 并购与投资 - 计划收购江森自控全球家用和轻型商用暖通空调业务及日立40%股权，金额为80亿美元（74亿欧元） [3] - 收购完成后预计带来额外1%至2%的销售额增长 [3] - 罗伯特·博世创业投资有限公司将设立新一轮2.5亿欧元的创投基金 [1] 中国市场 - 2024年在中国研发投入达119亿元人民币 [3] - 中国正日益成为集团的创新基地之一，技术创新成果将分享至全球网络 [3] - 博世舒适科技上海嘉定工厂将投产国产冷凝壁挂炉，达到欧洲同等质量和生产工艺 [3] 产品与技术 - 展示了最新的博世纵横辅助驾驶系统及AI智能座舱平台 [2] - 消费者的全新需求将为消费品业务带来重要增长机遇 [2]

博世辅助驾驶新方案发布 - 公司发布全新辅助驾驶品牌"博世纵横辅助驾驶"，涵盖基础版、升级版和至尊版三大产品线，形成完整覆盖SAE L2级的全系辅助驾驶矩阵 [1] - 纵横辅助驾驶至尊版是面向SAE L2级城区辅助驾驶市场的量产解决方案，基于双Orin-X的方案已于2023年底实现量产，2025年初推送两段式无图端到端 [2] - 基于Orin-Y的方案将于2025年第三季度量产，Orin-Y售价比Orin-X低20%左右，定位为"入门级城区智能驾驶芯片" [2] - 2025年初推出基于端到端模型的城区辅助驾驶方案，年底将端到端模型拓展至高快路及城市记忆行车辅助驾驶方案 [2] - 公司正在研发视觉语言模型，提升辅助驾驶系统对语言与交通场景的理解能力 [3] 博世AI智能座舱平台 - 公司首展AI智能座舱平台，融合多个技术生态中的大语言模型，计划于2026年正式推出 [3] - 在中国市场获得首个具备舱驾融合能力的高性能座舱域控制器项目，支持AI功能的智能座舱和辅助驾驶等多个系统功能集成于单个SoC芯片 [3] - 软件正成为智能辅助驾驶的核心驱动力，协调优化硬件功能，实现持续迭代、功能拓展与个性化服务 [3] 博世智能底盘和商用车解决方案 - 线控制动方面，BWA+ESP®10方案将在中国某主流主机厂的车型中应用 [4] - 本土研发的线控转向解决方案已获得三家中国主机厂订单，计划自2025年第四季度起开始量产 [4] - 推出全新的超级重卡和超级轻卡智能解决方案，分别面向长途重载运输和城市或短途物流配送两大应用场景 [4] - 自2025年初起对商用车业务进行战略重组，产品组合从多元化动力系统拓展至智能底盘、辅助驾驶与跨域软件平台 [4] 博世48伏低压电网解决方案 - 推出全新一代48伏低压电网架构解决方案 [4] - 预测未来三至五年内中国市场以48伏为主干低压电网、并辅以特定功能的12伏分支电网的车辆将逐步投入量产 [4] 博世业务表现 - 智能出行业务是公司最大业务领域，2024财年创造559亿欧元销售额，占集团总销售额的近62% [4] - 2024年智能出行集团在华销售额增长4%至1166亿人民币，占全球智能出行业务销售额的1/4 [5] - 在中国获得的未来五年新业务中有65%与智能化及电气化解决方案相关 [5]

2025上海车展供应链企业参展情况 - 供应链企业展位数量达23家，覆盖智驾方案、智能座舱、车规级芯片、动力电池、充电桩等领域 [1] - 汽车科技及供应链展区展出面积约10万平方米 [1] - Momenta、小马智行等企业首次参展 [1] 智驾领域动态 - Momenta首次进入整车馆参展 [1] - 小马智行全球首发第七代Robotaxi家族及自动驾驶系统 [1] - 商汤绝影发布全场景量产智驾方案和4D世界模型，覆盖高速NOA、城区NOA等场景 [1] - 博世展出基于端到端模型的城区辅助驾驶方案，计划2025年初推出 [2][3] 车规级芯片与动力电池进展 - 黑芝麻智能发布华山A2000家族芯片，赋能高阶智驾 [2] - 宁德时代展出第二代神行超充钠离子电池，突破续航与安全 [2] - 欣旺达发布智能电芯2.0及全场景电池产品 [2] 跨国供应商竞争策略 - 博世推出AI智能座舱平台，融合多技术生态大语言模型，计划2026年推出 [2] - 博世采取个性化定制路线，2023年底至今获得大量订单 [3] - 博世认为L2级辅助驾驶性价比更高，L3落地需满足法规冗余要求 [3] 法雷奥中国市场战略 - 法雷奥提出三大方法论：Go newer（80%订单来自近两年产品）、Go deeper（强化系统集成）、Go together（内外部协作） [5] - 法雷奥中国90%产品供应本土客户，10%出口 [6] - 中国占法雷奥全球销售17%，本土主机厂贡献超60%在华订单 [6] 伟世通技术布局 - 伟世通联合火山引擎、高通推出端云协同AI智能座舱解决方案及高性能计算平台 [7] - 新一代智能座舱系统搭载骁龙SA8397平台，支持终端侧AI及3D图形渲染 [7] - "电网到电池"解决方案实现98%能量转换效率，重量优化20%以上 [8] 大陆集团组织调整 - 汽车子集团分拆为Aumovio，聚焦软件定义汽车与自动驾驶，目标2029年单车价值年均增长4.7% [9] - 三大核心战略：提升成本竞争力、优化响应体系、加速本土研发 [9] - 采用AI工具优化研发流程，工厂运用AI大数据提升检测效率 [10]