建議修訂《公司章程》《股東大會議事規則》《董事會議事規則》 並取消監事會 香港交易及結算所有限公司及香港聯合交易所有限公司對本公告的內容概不負責，對其準確性或完 整性亦不發表任何聲明，並明確表示，概不對因本公告全部或任何部分內容而產生或因依賴該等內 容而引致的任何損失承擔任何責任。 本公告是由本公司根據《香港上市規則》第13.51(1)條發出的。 公司謹此宣佈，董事會已於2025年8月15日決議向股東建議對《公司章程》《股東大會議事規則》及《董 事會議事規則》作出若干修訂並取消監事會。 建議修訂《公司章程》 2024年7月1日，《公司法》生效實施。中國證監會發佈《關於新<公司法>配套制度規則實施相關過渡 期安排》以及《章程指引》等相關法律、行政法規和規範性文件，並自發佈之日起生效實施。鑒於上述 法律、行政法規和規範性文件的變化，並結合實際情況，本公司建議對現行《公司章程》進行修訂。 1 建議修訂《公司章程》主要包括(1)將《公司章程》中有關「股東大會」的表述統一調整為「股東會」；(2)進 一步明確股東會、董事會決策權限及範圍；(3)刪除監事會相關章節及內容；(4)將「審核委員會」更名 為「審計委員會」，並行使 ...

公司业绩 - 2025年上半年营业收入约418.35亿元 同比增长1.93% [1] - 归属于公司股东的净利润约25.16亿元 同比减少1.31% [1] - 基本每股收益1.548元 拟每股派发现金红利人民币0.40元(含税) [1] 业绩变动原因 - 利润同比下降主要受需求不足 行业竞争加剧及行业政策等因素持续影响 [1] - 集团部分业务经营业绩有所下降 [1]

股息派发 - 2025年中期股息A股每股派人民币0.40元（含税）[3] - H股每股2025年度中期股息为港币0.4399元（含税）[4] - H股2025年中期股息预计于2025年9月26日派发[4] 股份过户与税收 - 2025年9月2 - 8日暂停办理H股股份过户登记手续[3] - 向非居民企业和H股个人股东派息代扣10%税[4] - 内地个人投资者通过互联互通投资H股，按20%税率代扣个税[6] - 内地企业投资者通过互联互通投资H股，不代扣股息红利所得税[6] - 沪股通投资者派息安排与A股股东一致[6]

财务数据关键指标变化（收入和利润） - 公司营业收入为418.35亿元人民币，同比增长1.93%[12][23] - 利润总额为30.90亿元人民币，同比下降4.30%[12] - 归属于公司股东的净利润为25.16亿元人民币，同比下降1.31%[12][62] - 基本每股收益为1.548元人民币，同比下降1.31%[13][63] - 加权平均净资产收益率为6.77%，同比下降0.27个百分点[13] - 公司2025年上半年营业收入41,834,546,113.81元，同比增长1.93%[61] - 公司2025年上半年营业利润3,026,530,250.48元，同比下降6.19%[61] - 公司2025年上半年净利润2,575,922,392.29元，同比下降3.45%[61] - 公司2025年上半年归属于母公司股东的净利润2,516,140,986.67元，同比下降1.31%[62] - 综合收益总额2025年6月30日止6个月为2,566,723,255.78元，同比下降4.0%[63] - 归属于母公司股东的綜合收益總額2025年6月30日止6个月为2,506,846,280.01元，同比下降1.9%[63] - 公司利润总额2025年1-6月为3,090,416,329.11元[66] - 公司2024年上半年营业毛利为77.98亿元，毛利率为19.0%，较2025年同期下降1.7个百分点[70] 财务数据关键指标变化（成本和费用） - 营业成本为341.71亿元人民币，同比增长2.79%[23] - 销售费用为30.28亿元人民币，同比下降2.92%[23] - 研发费用为2.85亿元人民币，同比下降27.06%[23][61] - 公司2025年上半年研发费用285,285,159.35元，同比下降27.06%[61] - 2025年上半年所得税费用为5.14亿元，实际税率16.6%，低于法定税率主要由于高新技术企业税收优惠[71][72] - 信用减值损失从2024年上半年的8212.86万元增至2025年同期的1.84亿元[67][68] 现金流量 - 经营活动产生的现金流量净额为-33.97亿元人民币，同比下降66.79%[12][14][23] - 每股经营活动产生的现金流量净额为-2.09元人民币，同比下降66.79%[12] - 投资活动产生的现金流量净额为-47.23亿元人民币，同比下降20.64%[25] - 筹资活动产生的现金流量净额为19.18亿元人民币，同比大幅上升222.36%[25] - 公司现金及现金等价物为101.07亿元人民币，较2024年末减少38.02%[33] - 截至2025年6月30日，公司货币资金为118.27亿元，较2024年末的182.73亿元减少64.46亿元[58] - 货币资金从2024年12月31日的18,273,150,113元下降至2025年6月30日的11,827,223,410元，降幅35.28%[36] 资产负债情况 - 归属于公司股东的净资产为377.60亿元人民币，同比增长5.17%[12] - 公司银行借款总额为152.71亿元人民币，较2024年末增长15.16%[33] - 公司流动负债为378.59亿元人民币，较期初下降2.71%[34] - 公司2025年6月30日归属于母公司股东权益合计37,760,172,339.64元，较2024年12月31日增长5.17%[60] - 公司2025年6月30日短期借款10,265,096,043.86元，较2024年12月31日增长12.52%[59] - 公司2025年6月30日未分配利润23,681,161,142.39元，较2024年12月31日增长8.56%[60] - 公司资产总额2025年6月30日为82,419,655,051.84元[66] - 公司负债总额2025年6月30日为42,608,420,884.32元[66] - 资产负债率从2024年12月31日的53.76%下降至2025年6月30日的51.70%[41] - 银行借款从2024年12月31日的13,260,568,854元增加至2025年6月30日的15,271,149,368元，增加2,010,580,514元[40] - 应收账款从2024年末的157.26亿元增至2025年6月30日的184.68亿元，增长17.43%[58] - 应付款项融资从2024年末的31.76亿元增至2025年6月30日的41.05亿元，增长29.19%[58] - 存货从2024年末的128.12亿元降至2025年6月30日的113.17亿元，减少11.66%[58] - 其他流动资产从2024年末的18.66亿元增至2025年6月30日的50.91亿元，增长172.83%[58] - 一年内到期的非流动资产从3,783,355,649元增加至5,065,732,895元，增幅33.90%[36] - 其他流动资产从1,866,475,672元大幅增加至5,090,989,660元，增幅172.76%[36] - 合同负债从5,071,977,259元下降至872,523,066元，降幅82.80%[36] - 公司2025年6月30日非流动资产合计24,185,380,073.21元，较2024年12月31日增长1.10%[59] - 公司2025年6月30日流动负债合计37,859,234,775.34元，较2024年12月31日下降2.72%[59] - 非流动资产总额从2024年底的140.22亿元增至2025年6月的141.33亿元，增长0.8%[67] - 应收账款总额从2024年底的157.26亿元增长至2025年6月的184.68亿元，其中1年以内账期占比从91.4%降至90.0%[68] - 应付账款从2024年底的117.35亿元增至2025年6月的132.44亿元，1年以内账期占比保持在95.9%左右[69] - 其他债权投资信用减值准备2025年6月30日止6个月为4,317,819.63元，同比增长6.2%[63] 业务线表现 - 大健康业务主营业务收入70.23亿元人民币，同比增长7.42%，毛利率提升1.69个百分点至44.67%[29] - 大商业业务主营业务收入290.00亿元人民币，同比增长4.25%，但毛利率下降0.26个百分点至6.13%[29] - 保济系列、消炎镇痛膏等产品销售收入实现较快增长[19] - 公司共有近80个规范化中药材种植基地，覆盖50多个品种[19] - 公司新增31家定点药店带动线下销售[20] - 公司成功收购采善堂，旗下老字号数量增至13个[21] - 大南药分部对外交易收入为5,294,414,393.80元，占总收入的12.7%[66] - 大健康分部对外交易收入为7,026,066,751.10元，占总收入的16.8%[66] - 大商业分部对外交易收入为29,063,050,627.74元，占总收入的69.5%[66] - 2024年1-6月公司对外交易收入总计410.43亿元，其中大商业分部占比最高为278.63亿元（67.9%）[67] - 大南药分部2024年上半年利润总额为11.59亿元，占公司总利润的35.9%[67] - 王老吉大健康公司主营业务收入为16,405,588,710元，净利润为1,295,435,638元[44] 地区表现 - 华南地区主营业务收入311.93亿元人民币，同比增长4.88%，占公司总收入主要部分[32] - 公司在中国大陆收入占比从2024年上半年的99.7%微降至2025年同期的99.7%，金额从409.03亿元增至417.13亿元[67] 投资和资本开支 - 公司对白云山生物增资人民币3亿元[21] - 公司2025年预计资本性开支20.20亿元人民币，上半年已支出6.49亿元人民币[35] - 对外股权投资额增加61,624,472元，达到1,568,883,546元[43] - 广州医药4期资产专项计划出售的应收账款账面值共计为人民币25.43亿元，收到的购买价款合计人民币25.09亿元[57] - 广州医药股票于2025年5月20日在新三板挂牌并公开转让[57] - 公司下属控股公司王老吉药业收购采善堂，认缴出资额占注册资本的67%，采善堂注册资本为人民币5,339.70万元[78] - 公司下属子公司采芝林药业设立广州采制药业有限公司，认缴出资额占注册资本的51%，注册资本为人民币5,000.00万元[78] - 公司下属控股公司广州白云山壹护健康科技转让广州裕丰健护医疗用品有限公司股权，不再纳入合并范围[78] - 公司合并范围新增2户，减少2户[77] - 下属子公司广药白云山香港公司以固定资产和投资性房地产作为抵押，取得信用额度100,300,000港元[39] 股东分红 - 公司拟向全体股东每股派发现金红利人民币0.40元（含税），总股本为1,625,790,949股，合计拟派发现金红利人民币650,316,379.60元（含税）[4] - 公司总股本为1,625,790,949股[4] - 现金红利总额为人民币650,316,379.60元（含税）[4] - 公司全年现金红利金额（含中期分红）达13.01亿元人民币，占2024年归属于股东的净利润比例为45.87%[21] - 公司拟每10股派发现金红利4.00元，总计650,316,379.60元[46] - 公司向全体股东派发现金股利每股人民币0.40元（含税），总计人民币650,316,379.60元[75] - 公司2024期末已发行股份为1,625,790,949股[75] 公司基本信息 - 公司股票代码为600332（A股）和00874（H股），分别在上海证券交易所和香港联合交易所上市[11] - 公司注册及办公地址为中国广东省广州市荔湾區沙面北街45号[11] - 公司香港主要营业地点为香港金钟道89號力宝中心第2座20樓2005室[11] - 公司董事会秘书为黄雪贞，证券事务代表为黄瑞媚[11] - 公司电子信箱为huangxz@gybys.com.cn和huangrm@gybys.com.cn[11] - 公司互联网网址为http://www.gybys.com.cn[11] - 公司电话为(8620) 6628 1218（董事会秘书）和(8620) 6628 1216（证券事务代表）[11] - 公司员工总数为27,425人，2025年上半年员工工资总额约为人民币20.13亿元[55] 其他重要事项 - 公司未进行任何附属公司、联营及合营企业的重大收购或出售事项[49] - 公司确认所有现任董事及监事在报告期内均遵守证券交易的相关规范和标准[50] - 公司旗下23家子公司享受15%高新技术企业所得税优惠，部分企业还享受5%增值税加计抵减政策[73][74]

股价表现 - 截至2025年8月13日15时，白云山股价报26.78元，较前一交易日下跌0.03元，跌幅0.11% [1] - 当日成交量为79641手，成交金额达2.13亿元 [1] 主营业务 - 公司主营业务涵盖中西成药、化学原料药、生物医药等研发制造，以及大健康产品、医疗服务等业务领域 [1] - 公司拥有王老吉、陈李济等知名品牌，在医药行业具有重要地位 [1] 公司治理 - 白云山及广药集团前董事长李楚源、前董事张春波等高管因涉嫌违法违规被立案调查 [1] - 涉及问题包括虚增药价套取资金、品牌授权管理腐败等 [1] - 这是近期医药反腐风暴中的重要案件之一 [1] 资金流向 - 8月13日白云山主力资金净流出68.02万元 [1] - 近五日主力资金累计净流出795.89万元 [1]

公司股价及交易数据 - 截至2025年8月11日收盘 白云山股价报收于26 75元 上涨0 26% 换手率0 55% 成交量7 77万手 成交金额2 07亿元 [1] - 主力资金净流出1842 55万元 占比成交额8 88% 其中超大单净流出2579 70万元 占成交额12 43% 大单净流入737 15万元 占成交额3 55% [1] - 中单净流出1474 90万元 占成交额7 11% 小单净流入367 66万元 占成交额1 77% [1] 公司财务表现 - 2025年一季报显示 公司营业总收入224 73亿元 同比减少2 06% 归属净利润18 21亿元 同比减少6 99% [1] - 扣非净利润16 75亿元 同比减少8 67% 流动比率1 542 速动比率1 242 资产负债率50 48% [1] 公司基本信息 - 广州白云山医药集团股份有限公司成立于1997年 位于广州市 主要从事医药制造业 [1] - 注册资本162579 0949万人民币 实缴资本73230 5103万人民币 法定代表人为李小军 [1] 公司商业活动及资产 - 公司对外投资57家企业 参与招投标项目491次 [2] - 拥有商标信息2450条 专利信息26条 行政许可83个 [2]

公司动态 - 广药白云山于8月9日召开星群二天油防蚊虫研究成果发布会暨非遗保护学术研讨会 [1] - 会议重点展示星群二天油在防蚊虫领域的最新科研突破 [1] - 会议同时探讨传统中医药非遗文化保护议题 [1] 产品研发 - 星群二天油作为公司重点产品在防蚊虫功能方面取得新进展 [1] 行业趋势 - 中医药企业正通过学术研讨会形式推动传统产品功能创新 [1] - 中医药非遗保护与产品研发相结合成为行业发展新方向 [1]

公司应急响应行动 - 公司启动应急响应机制并精准研判灾区需求，在48小时内完成价值50万元的药品及生活物资调配，包括2750盒白云山感冒灵颗粒和板蓝根颗粒、7040瓶橘红痰咳煎膏、9600只医用防护口罩及1000瓶酒精消毒喷雾[1] - 在湖南沅陵县七甲坪镇紧急调配6500余份针对性药品，包括板蓝根颗粒、感冒灵颗粒和橘红痰咳煎膏[1] - 北京遭遇极端强降雨后，公司联合公益基金会在48小时内向密云区、怀柔区捐赠3650包板蓝根颗粒、3300盒感冒灵颗粒及生活物资[1] 公益行动规模 - 公司联动全国战略合作伙伴开展多线并进的公益行动，累计捐赠价值近百万元的药品及生活物资[2] - 捐赠对象覆盖受灾地区及部队官兵、民兵、退役军人等群体[2] - 通过中医药产品构筑"健康屏障"，体现企业社会责任[2] 产品调配细节 - 主要调配产品包括白云山感冒灵颗粒、板蓝根颗粒和橘红痰咳煎膏三类核心中成药[1][2] - 物资组合包含药品与防护用品（口罩、消毒喷雾）的协同配置[1] - 不同灾区接收药品数量差异体现需求导向的精准调配策略[1]

股价及交易表现 - 2025年8月8日收盘价26.68元 单日下跌0.07% 换手率0.41% 成交量5.71万手 成交金额1.53亿元 [1] - 主力资金净流出1261.69万元 占成交额8.27% 其中超大单净流出534.90万元(占比3.51%) 大单净流出726.79万元(占比4.76%) [1] - 中小单资金呈现分化 中单净流出87.10万元(占比0.57%) 小单净流入1348.79万元(占比8.84%) [1] 财务业绩表现 - 2025年一季度营业总收入224.73亿元 同比减少2.06% 归属净利润18.21亿元 同比减少6.99% [1] - 扣非净利润16.75亿元 同比下滑8.67% 盈利能力出现同比收缩 [1] - 流动比率1.542 速动比率1.242 资产负债率50.48% 显示中等财务杠杆水平 [1] 公司基本情况 - 成立于1997年 总部位于广州市 主要从事医药制造业 [1] - 注册资本16.26亿元人民币 实缴资本7.32亿元人民币 法定代表人李小军 [1] - 对外投资57家企业 参与招投标491次 显示活跃的投资和业务拓展活动 [2] 知识产权与资质 - 拥有商标信息2450条 专利信息26条 体现品牌和技术储备 [2] - 获得行政许可83个 显示合规经营和行业准入资格 [2]

事件概述 - 广州市白云区大源街大源村黄庄片区因连日大雨引发山体滑坡 导致房屋受损[1] - 截至6日17时 14名被困人员中已救出7名并送医院救治 周边996名居民全部转移安置[1] - 搜救工作仍在紧张进行中[2] 应急响应措施 - 广州市成立现场指挥部 组织调集精锐专业力量开展抢险救援、伤员救治、人员转移等工作[1] - 白云区共出动应急、消防、公安、住建等救援力量607人次[1] - 调集生命探测仪、液压扩张器等专业救援设备733台[1] - 调集11家医院救护车10车次56人参与救治[1] - 调拨帐篷、雨衣等应急及防疫物资2200份[1]