股份情况 - 会议记录日期已发行股份总数为749,477,334股，有投票权股份总数为749,477,334股（3,303,034股A股无投票权）[6] - 现场出席或参与网络投票的有投票权股东及授权代表868人，持有220,700,552股，占比29.5776%[6] 投票结果 - 股东周年大会2024年年度报告及摘要赞成票220,285,054股，占比99.8117%[10] - 建议董事薪酬赞成票数49,611,589，占比98.6658%；建议监事薪酬赞成票数219,926,293，占比99.6955%[11] - 建议更改公司注册股本赞成票数220,319,558，占比99.8274%[11] 股息分配 - 公司将向合格股东分配每股0.03元现金股息，按746,174,300股计算总额为22,385,229元[15] - 股息预计于2025年8月29日前派发，H股过户登记于2025年6月30日至7月3日暂停[16] 税务政策 - 公司向非居民企业H股股东分派股息时，代扣代缴10%企业所得税[17] - 内地个人投资者通过沪港通或深港通投资香港联交所上市H股取得的股息，公司按20%的税率代扣代缴个人所得税[19] 其他事项 - 修订公司组织章程细则的决议案已在股东周年大会获批，即时生效[21] - 董事会包括主席兼执行董事冯宇霞女士、执行董事高大鹏先生等[23]

会议信息 - 2025年6月18日将在北京市经济技术开发区瑞合西一路7号院会议室召开股东大会[7] - 2024年年度股东大会出席股东和代理人共868人，A股867人，H股1人[7] - 出席会议股东所持表决权股份总数为2.20700552亿股，占公司有表决权股份总数的29.5776%，A股占25.6045%，H股占3.9731%[7] 议案表决 - 《关于公司2024年度董事会工作报告的议案》普通股同意票数2.20274538亿股，占比99.8070%[13] - 《关于公司2024年度监事会工作报告的议案》普通股同意票数2.20271338亿股，占比99.8055%[13] - 《关于公司2024年度财务决算报告的议案》普通股同意票数2.20285054亿股，占比99.8117%[14] - 《关于公司2024年度利润分配的议案》普通股同意票数2.20255762亿股，占比99.7985%[15] - 2025年度董事薪酬方案议案普通股合计同意票数49,611,589，占比98.6658%[17] - 2025年度监事薪酬方案议案普通股合计同意票数219,926,293，占比99.6955%[17] - 公司变更注册资本议案普通股合计同意票数220,319,558，占比99.8274%[17] - 修订《公司章程》议案普通股合计同意票数220,314,940，占比99.8253%[18] - 提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权议案普通股合计同意票数220,339,354，占比99.8363%[18] - A股现金分红分段表决，持股5%以上普通股股东全票同意，持股1%以下普通股股东同意票数23,449,046，占比98.1384%[23] - 5%以下A股股东对2024年度利润分配议案同意票数20,055,007，占比97.8302%[25] - 5%以下A股股东对公司续聘2025年度会计师事务所议案同意票数20,116,805，占比98.1317%[25] 其他 - 2024年年度股东大会普通议案获出席会议有效表决权股份总数1/2以上通过，特别决议议案获2/3以上通过[26] - 本次股东大会由北京市天元律师事务所韩旭坤、鲍嘉骏律师见证，程序和结果合法有效[27]

股东大会信息 - 2025年6月18日现场与网络投票结合召开股东大会，现场会议14：30开始，由董事长冯宇霞主持[8][11] - 交易系统投票时间为2025年6月18日9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00，互联网投票系统投票时间为9:15 - 15:00[12] 出席股东情况 - 出席股东大会的股东及代理人共868人，持有有表决权股份220,700,552股，占比29.4473%[13] - 出席现场会议的A股股东及代表13人，持有有表决权股份170,619,877股，占比22.7652%[13] - 参加网络投票的A股股东854人，持有有表决权股份20,434,592股，占比2.7265%[13] - 出席现场会议的H股股东及代理人1人，持有有表决权股份29,646,083股，占比3.9556%[13] - 中小投资者861人，代表有表决权股份数20,499,797股，占比2.7352%[14] - 出席A股类别股东会的A股股东及代理人共867人，持有有表决权股份191,054,469股，占公司A股股份总数的30.3029%[16] - 出席H股类别股东会的H股股东及代表1人，持有有表决权股份29,647,456股，占公司H股股份总数的24.9148%[17] 议案表决结果 - 《关于公司2024年年度报告全文及摘要的议案》同意220,285,054股，占比99.8117%通过[21] - 《关于公司2024年度董事会工作报告的议案》同意220,274,538股，占比99.8070%通过[22] - 《关于公司2024年度监事会工作报告的议案》同意220,271,338股，占比99.8055%通过[25] - 《关于公司2024年度财务决算报告的议案》同意220,271,178股，占比99.8054%通过[25] - 《关于公司2024年度利润分配的议案》同意220,255,762股，占比99.7985%，中小投资者同意20,055,007股，占比97.8302%通过[26][28] - 《关于公司续聘2025年度会计师事务所的议案》同意220,317,560股，占比99.8265%，中小投资者同意20,116,805股，占比98.1317%通过[29] - 《关于公司2025年度董事薪酬方案的议案》同意49,611,589股，占非关联股东表决权股份总数98.6658%，中小投资者同意19,828,921股，占比96.7274%通过[30][32] - 《关于公司2025年度监事薪酬方案的议案》同意219,926,293股，占非关联股东表决权股份总数99.6955%，中小投资者同意19,828,019股，占比96.7230%通过[34] - 《关于公司变更注册资本的议案》同意220,319,558股，占比99.8274%通过[38] - 《关于修订<公司章程>》议案同意220,314,940股，占比99.8253%；反对284,017股，占比0.1287%；弃权101,595股，占比0.0460%[39] - 《关于提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权》议案同意220,339,354股，占比99.8363%；反对290,457股，占比0.1316%；弃权70,741股，占比0.0321%[40] - A股类别股东会《关于公司变更注册资本》议案同意190,673,475股，占比99.8005%；反对286,073股，占比0.1497%；弃权94,921股，占比0.0498%[43] - A股类别股东会《关于修订<公司章程>》议案同意190,668,857股，占比99.7981%；反对284,017股，占比0.1486%；弃权101,595股，占比0.0533%[47] - A股类别股东会《关于提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权》议案同意190,693,271股，占比99.8109%；反对290,457股，占比0.1520%；弃权70,741股，占比0.0371%[48] - H股类别股东会《关于公司变更注册资本》议案同意29,647,456股，占比100.0000%；反对0股，占比0.0000%；弃权0股，占比0.0000%[50] - H股类别股东会《关于修订<公司章程>》议案同意29,647,456股，占比100.0000%；反对0股，占比0.0000%；弃权0股，占比0.0000%[54] - H股类别股东会《关于提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权》议案同意29,647,456股，占比100.0000%；反对0股，占比0.0000%；弃权0股，占比0.0000%[55] 其他 - 各议案均需获得出席对应股东会有表决权股份总数的三分之二以上审议通过[39][42][50] - 本所律师认为本次股东大会召集、召开、表决程序及结果合法有效[57][58]

股东大会信息 - 公司第四届董事会于2025年3月28日决议召集本次股东大会，5月27日公告召开通知[6] - 本次股东大会现场会议于2025年6月18日14:30召开，网络投票于同日9:15 - 15:00进行[6][7] 出席股东情况 - 出席本次年度股东大会的股东及股东代理人共868人，持有公司有表决权股份220,700,552股，占比29.4473%[8] - 出席本次A股类别股东会的A股股东及股东代理人共867人，持有公司有表决权股份191,054,469股，占公司A股股份总数的30.3029%[11] - 出席本次H股类别股东会的H股股东及股东代表共1人，持有公司有表决权股份29,647,456股，占公司H股股份总数的24.9148%[12] 议案表决情况 - 《关于公司2024年年度报告全文及摘要的议案》，同意220,285,054股，占出席会议股东所持有表决权股份总数的99.8117%[16] - 《关于公司2024年度董事会工作报告的议案》同意220,274,538股，占比99.8070%[17] - 《关于公司2024年度监事会工作报告的议案》同意220,271,338股，占比99.8055%[20] - 《关于公司2024年度财务决算报告的议案》同意220,271,178股，占比99.8054%[20] - 《关于公司2024年度利润分配的议案》同意220,255,762股，占比99.7985%，中小投资者同意20,055,007股，占比97.8302%[21][23] - 《关于公司续聘2025年度会计师事务所的议案》同意220,317,560股，占比99.8265%，中小投资者同意20,116,805股，占比98.1317%[24] - 《关于公司2025年度董事薪酬方案的议案》同意49,611,589股，占出席非关联股东表决权股份总数98.6658%，中小投资者同意19,828,921股，占比96.7274%[25][27] - 《关于公司2025年度监事薪酬方案的议案》同意219,926,293股，占出席非关联股东表决权股份总数99.6955%，中小投资者同意19,828,019股，占比96.7230%[29] - 《关于公司变更注册资本的议案》同意220,319,558股，占比99.8274%[33] - 《关于修订<公司章程>的议案》同意220,314,940股，占比99.8253%[34] - 《关于提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权的议案》同意220,339,354股，占比99.8363%[35] 律师意见 - 本所律师认为本次股东大会召集、召开程序符合规定[53] - 出席本次股东大会现场会议的人员资格及召集人资格合法有效[53] - 本次股东大会的表决程序、表决结果合法有效[53]

会议信息 - 2025年6月18日股东大会在北京经开区瑞合西一路7号院会议室召开[3] - 出席2024年年度股东大会股东和代理人868人，A股867人，H股1人[3] - 出席会议股东所持表决权股份总数220,700,552股，占比29.5776%，A股占25.6045%，H股占3.9731%[3] - 公司9名董事、3名监事，总经理兼董秘高大鹏、财务总监于爱水出席会议[7] 议案表决 - 《关于公司2024年度董事会工作报告的议案》普通股同意票数220,274,538，比例99.8070%[9] - 《关于公司2024年度财务决算报告的议案》普通股同意票数220,285,054，比例99.8117%[10] - 《关于公司2024年度利润分配的议案》普通股同意票数220,255,762，比例99.7985%[11] - 《关于公司续聘2025年度会计师事务所的议案》普通股同意票数220,317,560，比例99.8265%[12] - 《关于修订<公司章程>的议案》普通股同意票数220,314,940，比例99.8253%[15] - 《关于提请股东大会给予董事会回购公司A股和/或H股股份一般性授权的议案》普通股同意票数220,339,354，比例99.8363%[15] - 《关于公司变更注册资本的议案》H股同意票数29,647,456，比例100.0000%[18] A股现金分红表决 - A股现金分红持股5%以上普通股股东同意票数167,160,633，比例100.0000%[21] - A股现金分红持股1%以下普通股股东同意票数23,449,046，比例98.1384%[21] - A股现金分红市值50万以下普通股股东同意票数5,628,479，比例93.7959%[21] - A股现金分红市值50万以上普通股股东同意票数17,820,567，比例99.5948%[21] 5%以下A股股东议案表决 - 《关于公司2024年度利润分配的议案》5%以下A股股东同意票数20,055,007，比例97.8302%[23] - 《关于公司续聘2025年度会计师事务所的议案》5%以下A股股东同意票数20,116,805，比例98.1317%[23] - 《关于公司2025年度董事薪酬方案的议案》5%以下A股股东同意票数19,828,921，比例96.7274%[23]

服贸基金二期设立 - 服贸基金二期总规模100亿元，存续期15年，由招商局资本管理（北京）有限公司作为基金管理人[2][3][4] - 财政部出资20亿元（占比20%），深圳市招服投资有限责任公司出资19亿元（19%），杭州产业投资有限公司出资15亿元（15%），锦波生物和昭衍新药各出资1亿元（1%）[4][5] - 基金采取"母基金+直投"模式，70%以上投向子基金，30%以内用于直接投资，重点支持有海外收入的服务贸易企业[5] 投资方向 - 重点投向健康科技、跨境电商、跨境物流、海外仓、数字经济等领域，符合《服务出口重点领域指导目录》和《服务外包产业重点发展领域指导目录》[6] - 目标为创新服务贸易机制、发展数字贸易，发挥财政资金杠杆效应，培育外贸新业态[7] 国家级母基金背景 - 服贸基金是外贸经济领域首支国家级母基金，2018年设立，总规模300亿元分三期募集，首期100.08亿元[8] - 2016年国务院批复在10省市试点设立服贸基金，支持服务贸易企业发展[8] 一级市场募资现状 - 2024年VC/PE新募集基金3981只，规模1.44万亿元，同比下滑43%和20.8%，较2021年峰值下降35%[11] - 政府资金LP成主力，社会化LP因DPI未达预期而退坡，中腰部机构面临压力[13] - 国家创业投资引导基金拟带动近1万亿元资金，科创债试点已落地东方富海、君联资本等机构[12]

产业基金设立 - 小商品城与招商局资本管理（北京）等合伙人签署《合伙协议》，设立产业基金，聚焦创新服务贸易和数字贸易发展，旨在培育外贸新业态新模式并推进贸易强国建设 [1] - 基金合伙期限最长15年，可经全体合伙人一致意见并报商务部、财政部批准后延长或提前终止 [1] 出资与投资策略 - 基金采用人民币现金出资方式，合伙人按认缴比例分期缴付出资，每期出资由普通合伙人提前通知具体金额、比例及到账日期 [2] - 基金认缴总额达100亿元，经营场所位于杭州市萧山区，存续期最长15年，招商局资本（北京）担任基金管理人 [2] - 投资策略包括：增资或新设服务贸易/数字贸易领域子基金、直接投资相关领域企业、受让子基金份额 [2] 行业动态 - 上市公司近期积极参与产业基金设立，反映行业对服务贸易和数字贸易领域的布局趋势 [1][2] - 基金设立符合国家推动贸易创新发展的政策导向，强调财政资金杠杆效应与社会资本协同 [1]

公司投资动态 - 昭衍新药通过全资子公司北京昭衍管理科技有限公司以不超过1亿元人民币投资参与服务贸易创新发展引导基金二期的发起设立[1] - 公司签署《合伙协议》与其他合伙人共同参与服贸二期基金 认缴出资额为10,000万元 占基金总认缴出资额的1%[1][7] 基金基本情况 - 服贸二期基金认缴出资总额为100亿元人民币 存续期限最长为15年 主要经营场所位于杭州市萧山区[4] - 基金围绕创新服务贸易发展机制 发展数字贸易 培育外贸新业态新模式 推进贸易强国建设[4] - 招商局资本管理（北京）有限公司担任基金管理人 提供投资管理服务[4] 出资人结构 - 财政部为最大出资方 认缴200,000万元 占比20%[7] - 深圳市招服投资有限责任公司认缴190,000万元 占比19% 杭州产业投资有限公司认缴150,000万元 占比15%[7] - 浙江省及杭州市级政府平台合计认缴250,000万元 包括浙江省产业基金有限公司50,000万元 杭州萧山产业基金有限公司50,000万元 杭州市钱江合晟控股发展有限公司100,000万元[7] - 多地政府引导基金参与 包括宁波（40,000万元）、石家庄（30,000万元）、大连（20,000万元）、济宁（20,000万元）和邯郸（10,000万元）[7][8] - 上市公司除昭衍新药外 山西锦波生物医药股份有限公司认缴10,000万元 占比1%[7][8] 基金背景 - 服务贸易创新发展引导基金成立于2017年11月 是经国务院批准设立的国家级产业投资基金[8] - 基金总规模300亿元人民币 首期规模100.08亿元 是国家首只投向服务贸易领域的政府投资引导基金[8] - 重点投资领域包括《服务出口重点领域指导目录》和《服务外包产业重点发展领域指导目录》列明的重点领域[8]

医疗医药板块行情 - 港股医疗ETF（159366）早盘一度上涨超2% 冲击3连涨 成分股凯莱英上涨5 90% 微创医疗上涨5 47% 昭衍新药上涨4 73% 微创脑科学 心泰医疗等个股跟涨 [1] - 截至2025年6月9日 港股医疗ETF近1周累计上涨6 32% [1] 政策利好 - 中共中央办公厅 国务院办公厅印发《关于进一步保障和改善民生 着力解决群众急难愁盼的意见》 提出制定药品目录调整机制 推进优质医疗卫生资源共享 扩大社会保障覆盖面 [1] - 药品目录调整机制完善有望拓宽创新药械支付渠道 结合《关于完善药品价格形成机制的意见》征求意见稿和《支持创新药高质量发展意见》第二稿 加速创新药械进入医保/商保覆盖范围 促进市场拓展和可及性提高 激励企业加大新药研发投入 [1] 创新药行业前景 - 2025年为创新药至少3年行情的元年 三大因素共振：创新药重磅BD首付款屡创新高 2026年更多公司盈利 国内创新药环境边际变好 [2] - 中国创新药市场产业逻辑向上 政策支持和出海突破推动市场规模快速爆发 成为医药行业最具想象力空间和蓬勃发展的子版块 也是科技板块"新质生产力"中极具成长性的重要创新赛道 [2] 港股医疗ETF特点 - 港股医疗ETF（159366）汇聚内地稀缺的特色医疗细分龙头 布局互联网医疗 CXO 医疗器械 产品为纯港股通ETF 支持T+0交易 [2]

产业基金合作概况 - 公司全资子公司北京昭衍管理科技有限公司与招商局资本管理（北京）有限公司及其他合伙人签署《合伙协议》，共同设立服务贸易创新发展引导基金二期（有限合伙）[3][15] - 公司或指定子公司以不超过1亿元人民币参与投资，招商局资本担任普通合伙人及基金管理人[2][7] - 基金目标为支持服务贸易、数字贸易领域发展，通过子基金投资、直接股权投资等方式培育新业态[9] 基金运营细节 - 基金期限最长15年，可经全体合伙人一致意见并报商务部、财政部批准后延长或提前终止[4][15] - 出资方式为人民币现金，分期缴付，各合伙人按认缴比例响应缴付出资通知书[5] - 管理费计算基于收费基数、约定费率及实际天数，公式为：管理费金额=收费基数×费率×实际天数/365（或366）[8] 投资与分配机制 - 投资方式包括股权或股权相关债权，重点投向服务贸易、数字贸易企业及子基金[9][10] - 收益分配顺序为：返还实缴出资→分配门槛收益→分配超额收益[11] - 设立投资决策委员会负责投资及退出决策，由管理人招商局资本管理[12] 基金基本情况 - 组织形式为有限合伙企业，注册于杭州萧山区，经营范围涵盖股权投资、资产管理等（需完成基金业协会备案）[15] - 执行事务合伙人为招商局资本管理（北京）有限公司，与公司无关联关系或利益安排[15]