公司治理 - 2025年11月28日召开第三次临时股东大会，选举第三届董事会成员，任期三年[2] - 2025年11月29日召开第三届董事会第一次会议，选举周曦为董事长[3] - 第三届董事会审计等委员会中独立董事均过半数，审计委员会召集人徐欣为会计专业人士[4] 人员聘任 - 2025年11月29日聘任周曦为总经理等，任期至第三届董事会届满[5] - 董事会秘书杨桦已取得上交所科创板董事会秘书资格证书[5] 人员变动 - 换届选举后，刘佳等不再担任相关董事职务[8] 财务总监信息 - 高伟1983年出生，毕业于东北财大，获经济学硕士学位[11] - 截至披露日，高伟直接持股34,787股，有235,000股未归属限制性股票[11] 联系方式 - 公司董事会秘书联系电话、邮箱和地址[8]

2025年第三季度业绩说明会安排 - 公司计划于2025年12月8日16:00-17:00举行2025年第三季度业绩说明会 [2] - 说明会将以网络互动形式在上证路演中心召开 [3][5] - 投资者可在2025年12月1日至12月7日16:00前通过上证路演中心“提问预征集”栏目、公司邮箱或电话进行提问预征集 [2][7] - 公司董事长兼总经理周曦先生、董事兼董事会秘书杨桦女士及财务总监高伟女士将出席说明会 [4] 2025年第三次临时股东大会决议 - 股东大会于2025年11月28日在上海浦东张江人工智能岛召开 [11] - 会议采用现场与网络投票相结合方式 由董事长周曦主持 [11] - 所有在任9名董事及3名监事均出席了会议 [12][13] - 会议审议并通过了包括取消监事会、变更注册资本、修订《公司章程》在内的多项议案 [14] - 议案1、2.01、2.02为特别决议议案 均获得出席本次会议有效表决股份总数的2/3以上通过 [15] - 北京国枫律师事务所对会议进行见证 认为召集、召开程序及表决结果均合法有效 [15]

业绩说明会信息 - 2025年12月8日16:00 - 17:00举行2025年第三季度业绩说明会[2][4][5] - 2025年12月1日至12月7日16:00前投资者可提问[2][5] - 以网络互动形式在上海证券交易所上证路演中心召开[3][4][5] 参与及报告信息 - 董事长兼总经理周曦等参加[5] - 2025年10月29日已发布《2025年第三季度报告》[2] 后续查看及联系信息 - 会后可通过上证路演中心查看情况及内容[6] - 联系部门为董事会办公室，有电话和邮箱[6]

股东大会信息 - 2025年第三次临时股东大会于11月28日在上海浦东新区召开[2] - 出席会议股东和代理人共250人，其中普通股249人、特别表决权股东1人[2] - 出席会议股东所持表决权数量1246562524，占公司表决权数量60.3929%[2] - 普通股股东表决权数量占公司0.7711%，特别表决权股东占59.6218%[3] - 公司在任9名董事、3名监事均出席会议[4] 议案表决情况 - 《关于取消监事会等议案》中普通股同意票数14715583，占比92.4482%，特别表决权股同意率100%[5] - 《关于修订<董事会议事规则>的议案》普通股同意票数14651208，占比92.0438%，特别表决权股同意率100%[6] - 《关于选举徐欣为独立董事的议案》得票数216419615，占出席会议有效表决权的97.9162%[9] - 《关于选举周曦为非独立董事的议案》得票数1241927660，占出席会议有效表决权的99.6281%[10] - 《关于选举杨桦为非独立董事的议案》得票数1242337443，占出席会议有效表决权的99.6610%[10] 董事会选举情况 - 选举周曦为第三届董事会非独立董事议案同意票数11282780，比例70.8822%[12] - 选举杨桦为第三届董事会非独立董事议案同意票数11692563，比例73.4566%[12] - 选举李继伟为第三届董事会非独立董事议案同意票数11253779，比例70.7000%[12] - 选举李夏风为第三届董事会非独立董事议案同意票数11184761，比例70.2664%[12] - 选举游宇为第三届董事会非独立董事议案同意票数11245861，比例70.6502%[12] - 选举刘君为第三届董事会非独立董事议案同意票数11247856，比例70.6628%[12] - 选举徐欣为第三届董事会独立董事议案同意票数11312135，比例71.0666%[12] - 选举高慧为第三届董事会独立董事议案同意票数11521234，比例72.3802%[12] - 选举赵沛霖为第三届董事会独立董事议案同意票数11266344，比例70.7789%[12] 会议合法性 - 本次股东大会由北京国枫律师事务所池名、于小涵见证，会议合法有效[14]

会议信息 - 会议由公司第二届董事会第三十次会议决定召开，2025年11月13日发布通知[4] - 2025年11月28日以现场和网络投票表决相结合方式召开，现场在上海浦东新区[5][6] 参会股东 - 本次会议通过现场和网络投票的股东（股东代理人）250人，代表股份1,246,562,524股，占比60.3929%[7] - 出席会议并持特别表决权股份的股东为常州云从信息科技有限公司，所持股份205,107,480股，对应表决权占比59.6217%[7] 议案表决 - 《关于取消监事会等议案》同意表决权数量219,823,063，占比99.4561%[10] - 《关于修订<股东会议事规则>的议案》同意表决权数量1,245,297,458，占比99.8985%[11] - 《关于修订<董事会议事规则>的议案》同意表决权数量1,245,296,088，占比99.8984%[13] - 《关于制定<董事、高级管理人员薪酬管理制度>的议案》同意表决权数量1,245,218,161，占比99.8922%[14] - 《关于修订<会计师事务所选聘制度>的议案》同意表决权数量1,245,323,954，占比99.9006%[15] 董事选举 - 周曦得票数1,241,927,660票，占比99.6281%当选第三届董事会非独立董事[16][17] - 游宇得票占比99.6252%[21] - 刘君得票占比99.6253%[22] - 徐欣得票占比97.9162%当选第三届董事会独立董事[23] - 高慧得票占比98.0109%当选第三届董事会独立董事[25] - 赵沛霖得票占比97.8955%当选第三届董事会独立董事[26] 会议结果 - 第（一）项议案及第（二）项议案中子议案2.01、子议案2.02经出席会议股东有效表决权三分之二以上通过[26] - 第（二）项议案子议案2.03至子议案2.04经出席会议股东有效表决权过半数通过[26] - 周曦等6人当选第三届董事会非独立董事[26] - 徐欣等3人当选第三届董事会独立董事[26] - 本次会议召集、召开程序及表决程序和结果合法有效[28][29]

公司股权结构 - 公司通过全资子公司广州云从持有众数信科32.21%的股权 [1] 公司与参股公司业务关系 - 公司与众数信科主营业务不存在同业竞争关系 [1] - 双方业务具备明确的战略协同与生态互补 [1] - 公司核心业务是提供高效人机协同操作系统和行业解决方案 聚焦于智慧金融 智慧治理等核心领域 [1] - 公司的CWOS作为底层技术平台和操作系统 具备全面的感知 认知和决策技术能力 [1] - 众数信科定位是企业AI智能体解决方案提供商 专注于为船舶海洋 智慧水务 教育等特定垂直行业提供定制化AI产品及解决方案 [1] - 双方合作模式为“平台+应用” 是公司核心技术的有力延伸与商业化落地 [1] - 双方业务领域差异化显著 不构成实质性竞争 [1]

行业投资评级 - 报告未明确给出计算机行业的整体投资评级 [1][3][31] 核心观点 - 人工智能大模型竞争持续，巨头公司积极布局 [4][5] - OpenAI发布GPT-5.1系列模型，优化用户体验 [4][11] - 阿里巴巴启动C端AI应用"千问"项目，腾讯计划在微信内部推出AI智能体 [4][15][17] - 国产模型Kimi K2 Thinking发布，在多项基准测试中表现优异 [5][20][21][23] - AI应用发展将带动算力需求增长 [5][31] 行情回顾 - 本周（2025年11月10日至11月16日）申万计算机行业指数下跌3.03%，在31个申万一级行业中排名第29位 [3][27] - 截至11月14日，计算机行业指数较年初上涨18.24%，跑赢沪深300指数0.62个百分点 [3][27] - 本周涨幅前五公司：海峡创新（+33.1%）、英方软件（+19.3%）、恒银科技（+17.94%）、ST赛为（+16.59%）、安博通（+15.29%） [29][31] - 本周跌幅前五公司：方直科技（-19.91%）、淳中科技（-17.43%）、鼎捷数智（-16.04%）、莱斯信息（-15.39%）、格尔软件（-13%） [29][31] 行业重点事件回顾 OpenAI发布GPT-5.1 - 推出GPT-5.1 Instant与GPT-5.1 Thinking两款模型，分别针对日常交互与高级推理场景优化 [4][11] - GPT-5.1 Instant在保持快速响应基础上提升指令遵循能力 [14] - GPT-5.1 Thinking引入"自适应推理"机制，可主动分配更多思考时间处理复杂问题 [14] 阿里腾讯AI布局 - 阿里巴巴基于Qwen模型打造"千问"APP，全面对标ChatGPT [4][15] - Qwen全球下载量超过6亿次，衍生模型超过17万个，位居全球第一开源模型 [15] - 腾讯计划在微信内部推出AI智能体，通过多路径探索AI能力集成 [4][17] Kimi K2 Thinking发布 - 总参数量1万亿，激活参数320亿，支持256K上下文窗口 [20] - 在Artificial Analysis智能指数中获得67分，仅次于GPT-5，领先其他开源模型 [5][23] - 在Humanity's Last Exam基准评测中取得44.9%的成绩，超过GPT-5的41.7% [21] - 网络浏览能力测试得分60.2%，超越GPT-5的54.9% [21] - 支持原生INT4量化技术，生成速度提升约2倍 [26] 投资建议 - 重点推荐AI应用相关公司：金山办公、蜂助手、用友网络、合合信息、熵基科技、云从科技 [5][31] - 重点推荐算力相关公司：海光信息、智微智能、协创数据、联想集团、卡莱特 [5][31] - 看好AI应用发展带来的算力需求增长 [5][31]

董事会换届选举 - 公司第二届董事会任期即将届满，计划选举第三届董事会，新董事会将由9名董事组成，包括6名非独立董事和3名独立董事 [1] - 公司于2025年11月12日召开第二届董事会第三十二次会议，审议通过了董事候选人提名议案 [1] - 第三届董事会非独立董事候选人为周曦、杨桦、李继伟、李夏风、游宇、刘君，独立董事候选人为徐欣、高慧、赵沛霖 [1] - 董事候选人尚需提交公司2025年第三次临时股东大会审议，选举将采用累积投票制，任期自股东大会审议通过之日起三年 [2] 公司治理结构重大调整 - 公司第二届监事会第二十八次会议审议通过《关于取消监事会、变更注册资本、修订〈公司章程〉并办理工商变更登记的议案》 [19] - 取消监事会后，将由公司董事会审计委员会行使《公司法》规定的监事会职权，《监事会议事规则》同步废止 [19] - 此项重大公司治理结构调整议案尚需提交公司2025年第三次临时股东大会审议 [21] 关键管理人员背景 - 实际控制人周曦先生通过控股股东常州云从信息科技有限公司控制公司59.62%的表决权，并担任公司董事长、总经理及核心技术人员 [5] - 核心技术人员李继伟先生直接持有公司股份137,940股，并获授尚未归属的第二类限制性股票530,000股，担任公司董事、副总经理及感知研究院院长 [7] - 多位高管拥有深厚的技术背景，如李夏风先生曾任中科院助理研究员，现任视觉产品线负责人；游宇先生曾任中科院助理研究员，现任金融行业总经理 [8][9] - 新任独立董事具备多元专业背景，徐欣先生为会计学教授，高慧先生为律师事务所首席合伙人，赵沛霖先生为人工智能领域教授 [13][14][15] 股东大会安排 - 公司定于2025年11月28日召开2025年第三次临时股东大会，审议董事会换届及取消监事会等重要议案 [24] - 本次股东大会将涉及特别表决权股份的表决权数量调整，采用上海证券交易所股东大会网络投票系统进行网络投票 [24]

制度适用 - 适用对象为董事会全体成员和经选举产生的高管[2] 薪酬管理 - 遵循长远利益结合等原则[4] - 董事会审议高管薪酬，股东会审议董事薪酬[6] 薪酬制定 - 薪酬与考核委员会制定考核标准和政策[7] 薪酬发放 - 按公司工资制度发放税前薪酬[11] - 公司代扣代缴相关费用[11] 其他规定 - 离任人员按实际任期和绩效算薪酬[12] - 经营环境变化可调整薪酬标准[14] - 制度经股东会审议通过生效，董事会解释修订[16]

内部审计部门设置与职责 - 设立独立内部审计部门，对董事会负责，向审计委员会报告[4] - 对公司经济活动、内部控制等多方面审计[7] - 拟订年度审计工作计划，报董事会和审计委员会批准后实施[12] 内部审计工作流程 - 内部审计人员至少每季度向审计委员会报告一次工作[7] - 会计年度和半年度结束后提交内部审计工作报告[8] - 审计通知书一般在审计实施两日前以邮件形式送达[12] 审计报告相关 - 被审计单位对征求意见稿有异议，3个工作日内提书面意见[12] - 审计委员会根据报告出具内部控制年度评价报告，提交董事会审议[17] 审计档案管理 - 审计档案长期保存，销毁需经审计委员会同意并董事长签字[15] 违规处理 - 内部审计人员违规视情节处分或处罚，涉嫌犯罪移交司法机关[18][19] - 被审计单位或个人阻碍审计工作，公司追究责任，涉嫌犯罪移交司法机关[19] 制度相关 - 制度由董事会授权内部审计部门负责解释[21] - 自董事会审议通过之日起生效[21] - 由云从科技集团股份有限公司董事会于2025年11月发布[22]