从近五年的财务数据来看，南芯科技在营收与净利润的表现上持续增长。2023年，公司实现营业收入 17.80亿元，同比增长36.87%；归母净利润为2.61亿元，同比增长6.15%。尽管归母净利润增幅有所放 缓，但营业收入的持续增长仍显示出公司稳步扩展的良好势头。对比过去几年，2021年公司营业收入曾 大幅增长451.96%，但归母净利润同比增长高达3159.93%，这种急剧的增长主要源于公司初期业务扩展 和高基数效应。 南芯科技(688484)于2023年4月7日成功上市，至今已迎来2周年。作为国内领先的集成电路企业，南芯 科技主要从事半导体芯片的研发、生产与销售，业务涵盖了充电管理、电池管理、汽车电子等多个领 域。公司上市以来，凭借其在芯片研发和产业化方面的技术优势，迅速占据了市场的一席之地。然而， 近两年的市值变化和财务数据表现，让市场开始关注公司的未来发展潜力。 南芯科技的主营业务包括集成电路的设计与制造，核心产品涵盖充电管理芯片、DC-DC芯片、锂电池 管理芯片等。近年来，南芯科技持续加强对汽车电子、工业电源、AI等高增长领域的布局，并通过收 购珠海昇生微，进一步扩大了产品矩阵。此外，公司在浙江新设立的 ...

文章核心观点 南芯科技首次公开发行战略配售限售股将于2025年4月7日上市流通，上市股数为1,905,900股，占公司目前股份总数的比例为0.45% [1][2][4] 本次上市流通股的限售股类型 - 公司于2023年4月7日在上海证券交易所科创板上市，发行完成后总股本为42,353.0000万股，其中有限售条件流通股36,876.3597万股，无限售条件流通股5,476.6403万股 [1] - 本次上市流通的限售股为首次公开发行战略配售股份，限售股股东为1名，限售期24个月，股份数量为1,905,900股，占公司股本总数的0.45% [2] 本次上市流通的限售股形成后至今公司股本数量变化情况 - 2024年9月24日，公司2023年限制性股票激励计划首次授予部分第一类激励对象第一个归属期的股份1,927,743股完成归属登记，总股本由423,530,000股增加至425,457,743股 [2] 本次上市流通的限售股的有关承诺 - 中信建投投资有限公司承诺获配股票限售期为自公司首次公开发行并上市之日起24个月，限售期届满后减持适用相关规定 [2] - 本次申请上市流通的战略配售限售股股东无其他特别承诺，且在限售期内严格履行承诺 [2][3] 中介机构核查意见 - 保荐机构认为，限售股股份持有人遵守锁定承诺，上市流通数量及时间等符合相关法规要求，公司信息披露真实、准确、完整，对本次限售股上市流通事项无异议 [4] 本次上市流通的限售股情况 - 本次上市流通的限售股总数为1,905,900股，占公司目前股份总数的比例为0.45%，上市流通数量为该限售期的全部战略配售股份数量 [4] - 本次上市流通日期为2025年4月7日 [1][4] - 限售股上市流通明细清单显示，股东持有限售股数量为1,905,900股，本次上市流通数量为1,905,900股，剩余限售股数量为0 [4] - 限售股上市流通情况表显示，本次上市流通数量为1,905,900股 [4] 上网公告附件 《中信建投证券股份有限公司关于上海南芯半导体科技股份有限公司首次公开发行战略配售限售股上市流通的核查意见》 [4]

股本情况 - 2023年发行后总股本为42,353.0000万股[3] - 2024年9月12日，总股本增至425,457,743股[5] - 截至公告披露日，总股本为425,457,743股[5] 限售股情况 - 本次上市流通限售股为1,905,900股，占比0.45%[2][4][8] - 上市流通日期为2025年4月7日[2][4][8] - 限售股股东为中信建投投资有限公司，限售期24个月[3][4][6][8]

上市情况 - 公司2023年4月7日在科创板上市，发行6353万股，发行后总股本42353万股[1] 股本变化 - 2024年9月12日，激励计划股份完成归属登记，总股本增至425457743股[3][4] 限售股情况 - 本次上市流通限售股1905900股，占比0.45%，2025年4月7日上市流通[2][7][8] - 战略配售限售股股东为中信建投投资有限公司，持有限售股本次全部流通[5][9] 保荐意见 - 保荐机构认为限售股上市流通事项合规，无异议[11]

会议信息 - 2025年第一次临时股东会于3月25日在上海浦东新区召开[2] - 出席会议股东及代理人254人，所持表决权占比34.6490%[2] - 会议采用现场与网络投票结合，程序符合规定[3] 议案情况 - 变更部分募投项目等议案获通过[4] - 普通股股东同意票数占比99.6734%，5%以下股东占比97.0765%[4]

会议信息 - 股东会于2025年3月25日召开，董事会提前15日通知[3] - 现场会议下午14点召开，网络投票9:15 - 15:00[5] - 股权登记日为2025年3月18日[5] 参会情况 - 现场8名股东或代理人，持132,603,244股，占股本31.1672%[6] 议案情况 - 审议变更募投项目及用超募资金追加投资议案[5] - 议案合法表决通过，无特别决议事项[9]

文章核心观点 企查查显示浙江南芯半导体有限公司近日成立，由南芯科技全资持股 [1] 公司信息 - 公司名称为浙江南芯半导体有限公司 [1] - 法定代表人为刘敏 [1] - 注册资本3000万元 [1] - 经营范围包含集成电路制造、销售，芯片设计及服务等 [1] - 由南芯科技全资持股 [1]

募投项目变更 - 拟将“测试中心建设项目”变更为“芯片测试产业园建设项目”[19] 项目投资 - 变更后项目总投资144,250.24万元，分两期建设[19] - 一期投入71,287.30万元，二期投入72,962.94万元[19] - 拟用原项目剩余资金及孳息28,219.00万元，超募资金及孳息31,237.36万元用于一期[19] 项目周期 - 项目计划建设周期为9年[19] 议案审议 - 本议案已通过相关董事会和监事会会议审议[20]

业绩相关 - 公司首次公开发行6353万股，每股39.99元，募集资金总额254056.47万元，净额237483.71万元[2] - 超募资金71684.23万元，两次各用21000万元永久补充流动资金，占比均为29.30%[4] - 截至2025年2月27日，剩余超募资金及其孳息31237.36万元[5] 项目进展 - 原测试中心建设项目总投资30910.82万元，截至2025年2月27日，投入3587.18万元，进度11.6%，剩余28219.00万元[6][9] - 原测试中心建设项目工程建设费用占比98.04%，其中设备购置占92.93%[9] 新项目规划 - 新项目芯片测试产业园建设项目总投资144250.24万元，分两期，一期71287.30万元，二期72962.94万元[13] - 新项目工程建设费98231.43万元，占比68.10%，其中设备购置费72740.67万元，占比50.43%[13] - 公司拟用原项目剩余资金28219.00万元和超募资金31237.36万元共59456.36万元用于一期投资[13] - 新项目计划整体建设周期9年，一期6年，二期3年[12] - 公司拟在嘉兴嘉善购置约30亩土地建设新项目[12] - 公司拟使用“测试中心建设项目”剩余募集资金及其孳息28219.00万元、剩余超募资金及其孳息31237.36万元向嘉善南芯半导体科技有限公司增资[30] 产品与研发 - 公司现有产品覆盖充电管理芯片等，应用于消费、汽车、工业等电子领域[16] - 公司近些年加强研发投入，重点布局汽车芯片等领域产品[16] 未来展望 - 自建芯片测试产业园可加强质量管控，降低不良率和售后成本[16] - 自建测试产能可管理供应链，减少委外测试成本[18] - 国家政策支持集成电路行业，项目实施政策上可行[19] 风险提示 - 公司缺乏建厂经验，存在无法实现最优建造成本的风险[24] - 新建产能投入使用有爬坡期，产能利用率爬坡慢会影响净利润[25] - 项目实施可能受多种因素影响，导致进度及效益不达预期[27] 决策审批 - 公司于2025年2月28日召开会议审议通过变更募投项目议案，尚需股东会审议[34] - 监事会同意公司变更部分募投项目、使用超募资金追加投资额事项并提交股东会审议[35] - 保荐机构认为公司变更部分募投项目、使用超募资金追加投资额事项已履行必要内部审批程序，尚需股东会审议[36] - 保荐机构对公司变更部分募投项目、使用超募资金追加投资额事项无异议[36]

业绩相关 - 公司首次公开发行股票募集资金总额为254,056.47万元，净额为237,483.71万元[5] - 原募投项目计划投入165,799.48万元，超募资金为71,684.23万元[7] 资金使用 - 公司两次使用超募资金各21,000万元永久补充流动资金，占比29.30%[8] - 截至2025年2月27日，剩余超募资金及其孳息为31,237.36万元[8] 项目投资 - 原测试中心建设项目预计投资30,910.82万元，已投入3,587.18万元，进度11.6%，剩余28,219.00万元[12] - 变更后芯片测试产业园建设项目总投资144,250.24万元，分两期建设[4] - 芯片测试产业园建设项目一期拟使用资金59,456.36万元[4] 产品与市场 - 公司产品覆盖多种芯片，应用于多领域[19] - 产品在消费电子和汽车电子领域供货给知名客户[19] 未来展望 - 国家政策支持，公司将享受行业红利[21] - 项目建成后预计取得较好投资效益[25] 风险提示 - 公司缺乏建厂经验，有成本风险[24] - 新建产能有爬坡期，利用率爬坡慢影响效益和净利润[24] - 项目建设受宏观政策等影响，有进度及效益风险[25] 资金管理 - 公司对募投项目单独建账核算，提高资金使用效率[26] - 新项目实施主体开设募集资金专户并签署监管协议[27] 决策进展 - 2025年2月28日会议审议通过相关议案，尚需股东会审议[29] - 监事会同意提交股东会审议[30] - 保荐机构对变更事项无异议[30]