关联交易主体 - 关联法人含直接或间接控制公司的法人等[6] - 关联自然人含直接或间接持有公司5％以上股份的自然人等[7] 关联交易定价 - 遵循市场价格原则，无市场价格按成本加成定价，两者皆无则参照评估价值协商定价[10][11] 关联交易审批 - 与关联自然人成交金额不超过30万元、与关联法人成交金额未达标准的，由总裁、董事长审批[13] - 与关联自然人成交金额超30万元、与关联法人成交金额达一定标准但未达更高标准的，经全体独立董事过半数同意后履行董事会审议程序[13] - 董事会审议的关联交易金额达更高标准的，提交公司股东会审议并披露审计或评估报告，意向阶段征得同意可免提交[13] 关联交易表决 - 董事会审议关联交易时，关联董事应回避表决，非关联董事过半数出席且过半数通过决议，不足三人提交股东会[14] - 股东会审议关联交易时，关联股东应回避表决且不得代理其他股东行使表决权[15] 关联交易其他规定 - 经理层应制定日常关联交易实施细则且不得违背本制度[2] - 不得向关联人提供财务资助，向关联参股公司提供且其他股东按比例提供同等条件资助的情形除外[3] - 向关联人购买资产成交价格相比交易标的账面值溢价超100%，交易对方未提供盈利担保等承诺时应说明原因[19] - 与关联自然人成交金额超30万元的关联交易应及时披露[21] - 与关联法人成交金额超300万元且占最近一期经审计净资产绝对值超0.5％的关联交易，经独立董事同意后履行董事会审议程序并披露[21] - 与关联人成交（除担保）金额超3000万元且占最近一期经审计净资产绝对值超5％的关联交易，应提交股东会审议并披露审计或评估报告[21] - 交易标的为公司股权，达到审议标准应披露经审计的最近一年又一期财务会计报告，审计基准日距股东会召开日不超六个月[23] - 交易标的为公司股权以外资产，达到审议标准应披露评估报告，评估基准日距股东会召开日不超一年[23] - 与关联人进行日常关联交易，首次发生应订立书面协议并按金额提交审议，无具体金额提交股东会审议[24] - 已审议通过的日常关联交易协议，主要条款变化或期满续签，按金额提交审议，无具体金额提交股东会审议[24] - 可预计当年度日常关联交易总金额并提交审议披露，超预计金额重新提交审议披露[24] - 与关联人签订的日常关联交易协议期限超三年，每三年重新履行审议程序并披露[24] - 与关联人进行委托理财等交易，额度使用期限不超十二个月，任一时点交易金额不超投资额度[28] - 为关联人提供担保，需全体非关联董事过半数、出席董事会会议非关联董事三分之二以上审议通过并提交股东会审议；为控股股东等提供担保，对方应提供反担保[27] - 向前款规定的关联参股公司提供财务资助，需全体非关联董事过半数、出席董事会会议非关联董事三分之二以上审议通过并提交股东会审议[27] 子公司关联交易管理 - 各控股子公司应于每年初上报预计的年度日常关联交易总额，年内变化大时及时上报[30] - 各控股子公司其他关联交易应在发生前书面报告公司董事会秘书处及财务部[31] 关联交易监督与考核 - 董事会审计委员会下属审计部每年一季度结束前提交的工作报告须专章陈述关联交易管理并提纠偏建议[35] - 将关联交易规范管理作为相关人员绩效考核重要内容，关联交易失当或不履行申报程序将受处分[35] 制度生效与解释 - 本制度自股东会审议通过之日起生效并实施，修改时亦同[37] - 本制度由董事会制定并负责解释[37][38] 制度术语说明 - 本制度中“以上”“以内”含本数，“过”“以外”等不含本数[37]

广西柳工机械股份有限公司 董事会合规管理委员会工作细则 （2025年10月） 第一章 总则 第一条 为加强广西柳工机械股份有限公司（以下简称"公司"）合规管理，建立健 全合规管理体系，提升公司合规管理水平，有效防范合规风险，保障公司持续健康发展， 公司根据《中华人民共和国公司法》（以下简称"《公司法》"）、《上市公司治理准则》、 《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》等有关法律、 法规、规章、规范性文件和《广西柳工机械股份有限公司章程》（以下简称"《公司章程》"） 的规定，结合公司实际情况，公司设立董事会合规管理委员会（以下简称"合规委"）， 并制定本工作细则。 第二条 合规委为董事会下设的专门工作机构，在董事会领导下开展工作，向董事会 负责，承担合规管理的组织领导和统筹协调工作，定期召开会议，研究决定合规管理重大 事项或提出意见建议，指导、监督和评价合规管理工作。 第二章 合规管理委员会的人员组成 | 深 | | --- | | 第二章 | 合规管理委员会的人员组成 | 2 | | --- | --- | --- | | 第三章 | 合规管理委员会的职权和义务 | 3 | | ...

独立董事任职资格 - 独立董事占董事会成员比例不得低于三分之一，至少含一名会计专业人士[6] - 特定股东及其直系亲属不得担任独立董事[10] - 有违法违规等特定情况人员不得被提名为独立董事[12] - 候选人应具备五年以上相关工作经验[8] - 连任时间不得超过六年，期满36个月内不得被提名[15] 提名与选举 - 公司董事会、特定股东可提出独立董事候选人[13] - 因特定情形致比例不符或缺会计专业人士，公司60日内完成补选[16] 履职要求 - 每年对独立性自查，董事会评估并披露[11] - 原则上最多在三家境内上市公司任职[6] - 每年现场工作不少于15日[21] - 工作记录及资料保存至少十年[22] 会议相关 - 行使特定职权需全体过半数同意[19] - 特定事项经同意后提交董事会审议[20] - 专门会议由过半数推举召集人主持[20][21] - 公司按时提供会议资料，有问题可延期[23] 监督与罢免 - 特定股东可质疑或罢免，董事会讨论披露结果[27][28] - 受批评谴责或严重失职，取消收回津贴并披露[28][29] 津贴与制度 - 公司给予相适应津贴，标准经制订审议披露[25] - 制度经股东会审议生效修改，由董事会解释[29]

广西柳工机械股份有限公司 信息披露暂缓与豁免事务管理制度 （2025 年 10 月） 第一章 总则 第一条 为规范广西柳工机械股份有限公司（以下简称"公司"）信息披露暂缓与豁免事 务的管理，确保公司信息披露的合规性、及时性和公平性，保护投资者合法权益，根据《中 华人民共和国证券法》《上市公司信息披露管理办法》《深圳证券交易所股票上市规则》 （以下简称《上市规则》）《上市公司信息披露暂缓与豁免管理规定》等法律法规及《广西 柳工机械股份有限公司信息披露制度》，结合公司实际情况，制定本制度。 第二条 本制度适用于公司及相关信息披露义务人暂缓、豁免披露临时报告，在定期报告、 临时报告中豁免披露中国证券监督管理委员会（以下简称"证监会"）和深圳证券交易所 （以下简称"深交所"）规定或者要求披露的内容。公司董事、高级管理人员及其他相关人 员应严格遵守本制度。 第三条 公司信息披露暂缓与豁免事务的管理应遵循以下原则： （一）合法性原则：符合法律法规及监管机构的相关规定； （二）必要性原则：仅在确有必要时暂缓或豁免披露； （三）公平性原则：确保信息披露的公平性，避免选择性披露； （四）风险可控原则：确保暂缓或豁免披露的信息不 ...

独立董事工作时间 - 独立董事每年在公司现场工作时间不少于15日[6] 会议相关规定 - 公司应提前三日发通知并提供资料，紧急情况除外[3] - 由过半数独立董事推举一人召集和主持[3] - 表决实行一人一票，方式有举手表决等[5] - 会议记录至少保存10年[5] 审议事项 - 关联交易等经会议审议且过半数同意后提交董事会[4] - 行使特别职权前需会议审议且过半数同意[5] 协助与费用 - 董事会秘书处协助会议召开并处理日常工作[7] - 公司承担聘请专业机构及职权费用[7] 制度生效 - 制度经董事会审议通过后生效，由董事会解释修订[7]

业绩总结 - 2025年三季度末各项资产累计计提减值准备净额68,900.94万元[2][10] - 减值计提影响本年损益（税前）占2024年度经审计净利润的51.92%[2][10] 资产减值详情 - 应收账款坏账准备计提净额38,759.52万元[2][4] - 其他应收款坏账准备计提净额3,658.75万元[2][4] - 长期应收款坏账准备计提净额3,405.64万元[2][4] - 应收票据坏账准备冲回357.84万元[2][4] - 第三方融资担保风险准备金计提净额15,670.33万元[2][6] - 投资性房地产减值准备计提净额840.58万元[2][9] - 合同资产减值准备计提净额26.90万元[2][8] - 存货跌价准备计提净额6,897.05万元[2][4]

对外担保办法 对外担保办法 第一节 总 则 第一条 为依法规范广西柳工机械股份有限公司（以下简称"公司"）及控股 子公司的对外担保行为，防范财务风险，确保公司经营稳健，根据《中华人民共 和国民法典》（以下简称"《民法典》"）、《中华人民共和国公司法》、《中华人 民共和国证券法》、《深圳证券交易所股票上市规则》（以下简称"《股票上市规 则》"）、《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范 运作》、《上市公司监管指引第 8 号——上市公司资金往来、对外担保的监管要 求》等有关法律、法规、规章、规范性文件和《广西柳工机械股份有限公司章程》 （以下简称"《公司章程》"）的规定，结合本公司实际情况，制定本办法。 第二条 本办法所称"对外担保"，是指公司为他人提供的担保，包括公司对 控股子公司的担保。担保的债务种类包括但不限于银行授信额度、银行贷款、开 立信用证、银行承兑汇票、银行保函、销售融资等。"公司及控股子公司的对外 提供的担保总额"，是指包括公司对控股子公司担保在内的公司对外担保总额与 公司控股子公司对外担保总额之和。 第三条 本办法适用于公司及控股子公司的对外担保行为。控股子公司是指 纳 ...

广西柳工机械股份有限公司 关于取消监事会暨修订《公司章程》及修订、制定部分治 理制度的公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假记载、 误导性陈述或重大遗漏。 广西柳工机械股份有限公司（以下简称"公司"）于 2025 年 10 月 23 日召开了第 十届董事会第四次会议和第十届监事会第四次会议，会议审议通过了《关于公司取消监 事会及修订〈公司章程〉的议案》和《关于公司修订部分治理制度的议案》，现将具体 情况公告如下： 证券代码：000528 证券简称：柳 工 公告编号：2025-79 债券代码：127084 债券简称：柳工转2 一、公司取消监事会并修订《公司章程》 为全面贯彻落实最新法律法规要求，进一步提升公司管理水平，完善公司治理结构， 根据《公司法》《关于新〈公司法〉配套制度规则实施相关过渡期安排》《上市公司章 程指引》《上市公司治理准则》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上 市公司自律监管指引第 1 号——主板上市公司规范运作》等相关法律法规和规范性文 件的规定，结合实际情况，公司拟不再设置监事会，监事会的职权由董事会审计委员会 行使，相应废止《公司监事会议事规 ...

业绩相关 - 2025年三季度末资产累计计提减值准备净额68900.94万元[3] - 计提减值影响当季损益（税前）-29967.41万元[3] - 计提减值影响本年损益（税前）-68900.94万元，占2024年净利润51.92%[3] 议案审议 - 监事会通过2025年三季度报告等三项议案[1][3][5] - 取消监事会及修订章程议案待股东大会审议[5][6]

行业整体销售表现 - 2025年9月我国挖掘机（含出口）销量为19858台，同比增长25.4%，其中内销9249台，同比增长21.5% [1] - 2025年1-9月我国挖掘机（含出口）销量为174039台，同比增长18.1%，其中内销89877台，同比增长21.5% [1] - 2025年9月非挖品类工程机械内销呈现明显复苏趋势，装载机内销同比增长25.6%，平地机内销同比增长6.5%，汽车起重机内销同比增长40.7%，履带起重机内销同比增长66.7%，随车起重机内销同比增长29.8% [1] 出口市场表现 - 2025年9月挖掘机出口销量为10609台，同比增长29.0%，2025年1-9月挖掘机出口销量为84162台，同比增长14.6% [4] - 2025年9月我国工程机械出口额为52.7亿美元，同比增长29.6%，2025年1-9月工程机械出口额为438.6亿美元，同比增长13.3% [4] 电动化进程 - 2025年9月电动装载机销量为2586台，同比增长176.0%，电动化率达到24.6%，同比提升13.0个百分点 [5] - 2025年1-9月电动装载机销量为21407台，同比增长157.2%，电动化率达到22.8%，同比提升13.6个百分点 [5] 政策支持与需求驱动 - 2025年政府工作报告提出拟发行超长期特别国债1.3万亿元，比上年增加3000亿元，并安排地方政府专项债券4.4万亿元，同比增加5000亿元 [3] - 政府工作报告提出深入实施新型城镇化战略，持续推进城市更新和城镇老旧小区改造，加快健全城市防洪排涝体系及地下管廊等建设 [3] - 考虑到工程机械使用寿命通常为8-10年，测算国内工程机械在2025年及后续几年存在复合30%左右的替换量增长 [2] 重大工程项目拉动 - 雅鲁藏布江下游水电工程已于2025年7月开工，项目总投资约1.2万亿元，是全球规划中最大的水电站项目 [7] - 依据大型水电项目经验，工程机械设备总投资约占项目投资的10%至15%，即雅下水电工程设备需求量可达1200亿至1800亿元人民币 [7] 行业发展趋势 - 工程机械行业国际化、电动化进程不断推进，龙头企业有望量利齐升 [1] - 绿色化、电动化是工程机械行业未来的重点发展方向之一，国内厂商借电动化东风不断超车 [5][6] 相关受益标的 - 推荐主机厂商包括三一重工、徐工机械、中联重科、柳工、山推股份、中国龙工等 [8] - 推荐零部件厂商如恒立液压，建议关注雅下水电工程相关受益标的如铁建重工、中铁工业、山河智能、广东宏大等 [8]