股东参会情况 - 出席本次股东大会的股东及代理人共511人，代表股份339,398,264股，占公司有表决权股份总数的51.1866%[3] - 出席现场会议的股东及代理人18人，代表股份253,730,669股，占公司有表决权股份总数的38.2665%[3] - 通过网络投票的股东493人，代表股份85,667,595股，占公司有表决权股份总数的12.9200%[3] - 参加投票的中小股东及代理人504人，代表股份122,645,134股，占公司有表决权股份总数的18.4968%[4] 人员选举 - 展波先生当选非独立董事，获选票314,636,959股，占出席会议有效表决权股份总数的92.7044%[6] - 纪翌女士当选非独立董事，获选票309,414,522股，占出席会议有效表决权股份总数的91.1656%[7] - 王蕾女士当选独立董事，获选票314,390,241股，占出席会议有效表决权股份总数的92.6317%[13] - 张坚先生当选独立董事，获选票309,191,446股，占出席会议有效表决权股份总数的91.0999%[14][15] 议案审议 - 《关于非独立董事及高级管理人员薪酬方案的议案》，150,969,261股回避表决，同意174,057,090股，占比92.3728%[17] - 《关于独立董事薪酬方案的议案》，同意321,593,951股，占出席会议有效表决权股份总数的94.7542%[18] - 为公司及董高监购买责任保险议案，217,275,390股回避表决，同意107,958,511股占88.4015%[19] - 修订《公司章程》议案，同意320,161,901股占94.3322%[20] - 修订《股东大会规则》议案，同意327,002,301股占96.3477%[20] - 修订《董事会议事规则》议案，同意321,995,201股占94.8724%[20] - 修订《独立董事工作制度》议案，同意325,125,901股占95.7948%[21] - 修订《控股股东和实际控制人行为规范》议案，同意320,146,201股占94.3276%[22] - 修订《高级管理人员薪酬管理制度》议案，150,969,261股回避表决，同意174,764,840股占92.7484%[25] - 公司符合向特定对象发行股票条件议案，193,889,698股回避表决，同意127,375,803股占87.5384%[26] - 2025年度向特定对象发行股票方案之发行股票种类和面值议案，193,889,698股回避表决，同意132,314,203股占90.9322%[27] - 2025年度向特定对象发行股票方案之发行方式和发行时间议案，193,889,698股回避表决，同意132,423,103股占91.0071%[29] - 发行对象及认购方式议案同意127,306,303股，占比87.4906%；反对1,616,900股，占比1.1112%；弃权16,585,363股，占比11.3982%[30] - 定价基准日、发行价格及定价原则议案同意127,105,203股，占比87.3524%；反对1,817,500股，占比1.2491%；弃权16,585,863股，占比11.3985%[32] - 发行数量议案同意132,225,203股，占比90.8711%；反对1,697,500股，占比1.1666%；弃权11,585,863股，占比7.9623%[33] - 限售期议案同意131,173,403股，占比90.1482%；反对2,749,700股，占比1.8897%；弃权11,585,463股，占比7.9620%[35] - 募集资金用途议案同意127,241,903股，占比87.4463%；反对1,685,100股，占比1.1581%；弃权16,581,563股，占比11.3956%[36] - 上市地点议案同意127,370,303股，占比87.5346%；反对1,539,000股，占比1.0577%；弃权16,599,263股，占比11.4078%[37] - 本次发行前的滚存未分配利润安排议案同意132,799,603股，占比91.2658%；反对1,227,900股，占比0.8439%；弃权11,481,063股，占比7.8903%[39] - 本次向特定对象发行股票决议的有效期限议案同意127,211,503股，占比87.4254%；反对1,697,100股，占比1.1663%；弃权16,599,963股，占比11.4082%[40] - 《关于公司2025年度向特定对象发行股票预案的议案》同意127,248,903股，占比87.4511%；反对1,715,200股，占比1.1788%；弃权16,544,463股，占比11.3701%[41] - 《关于公司2025年度向特定对象发行股票募集资金使用可行性分析报告的议案》：同意127,160,703股，占87.3905%；反对1,817,200股，占1.2489%；弃权16,530,663股，占11.3606%[43] - 《关于无需编制前次募集资金使用情况报告的议案》：同意132,328,503股，占90.9421%；反对1,634,600股，占1.1234%；弃权11,545,463股，占7.9346%[45] - 《关于公司2025年度向特定对象发行股票摊薄即期回报的风险提示及填补措施与相关主体承诺的议案》：同意127,155,603股，占87.3870%；反对1,809,400股，占1.2435%；弃权16,543,563股，占11.3695%[46] - 《关于公司与特定对象签署附生效条件的股份认购协议暨关联交易的议案》：同意132,150,503股，占90.8197%；反对1,812,200股，占1.2454%；弃权11,545,863股，占7.9348%[48] - 《关于未来三年（2025 - 2027年）股东分红回报规划的议案》：同意326,751,701股，占96.2738%；反对1,194,500股，占0.3519%；弃权11,452,063股，占3.3742%[49] - 《关于公司设立募集资金专项账户的议案》：同意132,761,403股，占91.2396%；反对1,189,700股，占0.8176%；弃权11,557,463股，占7.9428%[50][51] - 《关于提请公司股东大会授权董事会或董事会授权人士全权办理本次向特定对象发行股票相关事宜的议案》：同意127,232,803股，占87.4401%；反对1,715,200股，占1.1788%；弃权16,560,563股，占11.3812%[52] - 《关于提请股东大会审议同意特定对象免于发出收购要约的议案》：同意132,239,303股，占90.8808%；反对1,431,200股，占0.9836%；弃权11,838,063股，占8.1356%[53] 其他 - 所有议案均为特别决议事项，且已获得出席会议有效表决权股份总数的2/3以上通过[42,44,45,47,48,49,51,52,54] - 公司2025年第一次临时股东大会召集和召开程序等事宜符合相关规定，表决结果合法有效[55] - 备查文件包括公司2025年第一次临时股东大会决议[56] - 备查文件包括北京市中伦律师事务所关于公司2025年第一次临时股东大会的法律意见书[56] - 公告发布时间为2025年7月17日[57]

董事会会议 - 公司第七届董事会第一次会议于2025年7月16日召开[3] - 应参加董事9名，实际出席9名[3] 人事任免 - 选举展波为董事长，纪翌为副董事长[4][5] - 聘任刘长文为总经理暨变更法定代表人[7] - 聘任李安为副总经理、财务总监[7] - 聘任刘菁为副总经理、董事会秘书[12] - 聘任万正行为证券事务代表[13] 委员会设置 - 董事会下设审计等四个专门委员会[6] 人员比例 - 董事会中兼任高管及职工代表董事人数未超董事总数二分之一[14]

市场表现 - 科创人工智能ETF华夏(589010)收涨0.30%，持仓股中石头科技领涨9.61%，奥比中光上涨4.18%，天准科技上涨2.97% [1] - 机器人ETF(562500)收涨1.78%，步科股份领涨11.52%，新时达、科沃斯、中大力德收获10%涨停，当日交易金额11.35亿元，换手率7.57% [1] - 机器人概念股全天强势，PEEK材料、宇树机器人、减速器概念指数分别上涨5.31%、3.13%、2.90%，包揽市场前三 [1] 行业动态 - 智元、宇树科技中标人形机器人大单，印证人形机器人商业化加速趋势，PEEK材料、电机、灵巧手等相关产业细分率先受益 [1] - Meta计划投资数千亿美元建设超大规模AI数据中心，首个集群"普罗米修斯"预计2026年上线，另一集群"海伯里安"未来将扩展至5吉瓦规模 [2] - 具身机器人供应商朗毅机器人完成数千万元天使轮融资，资金将用于具身导航模组量产与技术升级，加速自主导览、安防巡检等场景落地 [2] 技术创新 - 亚马逊推出AI编程工具Kiro预览版，该工具能与程序员合作定义需求与系统设计，直接竞争GitHub智能体模式和谷歌Gemini Code Assist [2] 机构观点 - 人形机器人行业处于技术验证到产业化的关键转折，商业化进程呈现中外共振态势，供应链变革与技术突破并行 [3] - 具备量产能力、成本控制、场景适配的企业，以及核心零部件、AI算法领域领先者将抢占先机 [3] 产品聚焦 - 机器人ETF(562500)是全市场唯一规模破百亿、流动性最佳、覆盖中国机器人产业链最全的主题ETF [4] - 科创人工智能ETF华夏(589010)聚焦AI产业，具有20%涨跌幅和中小盘弹性特点 [5]

收入和利润（同比环比） - 预计2025年上半年归属于上市公司股东的净利润为盈利155万元至230万元，上年同期为亏损1,875.05万元，实现扭亏为盈[3] - 扣除非经常性损益后的净利润预计亏损1,525.35万元至1,600.35万元，比上年同期减亏50.49%至52.81%[3] - 基本每股收益预计盈利0.0023元/股至0.0035元/股，上年同期为亏损0.0284元/股[3] 成本和费用（同比环比） - 公司通过强化全面预算管理和开源节流，提升了经营费用效率[4] - 公司通过提升资金周转效率和降低融资规模，实现了融资成本下降[4] 其他重要内容 - 业绩预告未经审计机构审计，具体财务数据以2025年半年度报告为准[5]

机器人板块市场表现 - 沪深两市震荡上行 机器人板块高开领涨 机器人产业ETF（159551）涨幅超1.2% [1] - 持仓股科沃斯涨停 中大力德、石头科技和新时达涨幅超过6% [1] - 机器人产业ETF（159551）基金份额年内上涨超116% 自年初以来涨幅年化为24.22% 优于同期沪深300指数 [5] 人形机器人行业动态 - 北京人形机器人创新中心与李宁体育签署战略合作 成立全国首个人形机器人运动科学联合实验室 [3] - 实验室将围绕人形机器人运动科学前沿理论与关键技术展开联合攻关 推动科研成果向智能运动装备及机器人产品转化 [3] - 多路资金涌入人形机器人领域 创投机构、股权投资基金加速布局 武汉、深圳、南京等多地加大财政资金支持力度 [3] 产业链合作与商业化进展 - 优必选、开普勒等企业与产业链上下游建立战略合作 加速商业化进程 [4] - 英伟达与富士康联手布局人形机器人生产场景 计划2026年实现投产 [4] - 优必选Walker S1工业人形机器人下线并参与造车 商业化落地迈出关键一步 [4] 机器人产业ETF概况 - 机器人产业ETF（159551）紧密跟踪中证机器人指数 覆盖工业机器人、服务机器人及相关自动化技术软硬件的上市公司 [4] - 中证机器人指数覆盖机器人全产业链企业 包括核心零部件供应商、本体制造商和系统集成商等行业上下游环节 [4] - 指数在行业配置上主要聚焦制造业和信息技术领域 旨在全面反映中国机器人产业相关上市公司整体表现 [4] 相关个股 - 机器人产业相关个股包括科沃斯、中大力德、石头科技、新时达、瑞松科技、步科股份、汇川技术、科大讯飞、大华股份、柏楚电子、中控技术 [8]

收购背景与战略意义 - 海尔以25亿元战略入股连续三年累计亏损17亿元的新时达 旨在补齐卡奥斯工业互联网生态的关键硬件能力 [1][2][12] - 新时达在工业控制 机器人研发等OT层技术实力雄厚 其SCARA机器人出货量位居国产第二 全球第四 拥有全自主可控控制技术 [6][12] - 收购后双方将形成"硬件执行+软件集成+平台赋能"的一体化能力 助力海尔从大规模制造向个性化定制转型 [6][14] 业务整合路径 - 整合框架围绕战略定位 供应链协同 技术融合三大维度推进 新时达明确为"工业自动化解决方案服务商" [12][14] - 海尔将引入"人单合一"管理模式 通过股权激励等改革激活新时达团队 专注硬件研发制造 [14] - 供应链协同方面 海尔将优化新时达成本结构 提升毛利率 缩短交货期 并开放全球工厂作为实验场地 [15] 工业互联网市场前景 - 中国工业互联网市场规模预计2026年达14862.5亿元 卡奥斯已赋能15个行业 16万家企业 超200个场景 [5][8] - 机器人技术是智能家居 工业4.0等领域的核心技术 收购将提升海尔产品智能化水平与服务能力 [9][10] - 海尔2024年营收4016亿元 利润302亿元 同比增长13% 具备整合新时达的资金实力 [14] 机器人赛道布局 - 海尔成立机器人事业部 形成工业机器人和服务机器人双线格局 1999年即开始布局 2025年将推出家庭人形机器人"夸父" [19][21] - 收购后联合7家具身智能企业成立创新生态联盟 并与上海嘉定区签署战略协议 强化产学研合作 [18] - 家电三巨头中 海尔聚焦"工业+家庭"双场景 美的通过收购库卡布局全球 格力以自主研发为主 [22] 竞争格局与挑战 - 海尔拥有覆盖70%制造业大类的卡奥斯平台及122个全球工厂 资源整合能力突出 [23] - 新时达2022-2024年营收分别为30.97亿元 33.87亿元 33.57亿元 归母净利润持续亏损 [12] - 工业机器人行业竞争白热化 技术迭代快 海尔需持续投入研发以保持创新优势 [16][23]

海尔战略入股新时达 - 公司以超25亿元完成对新时达的战略入股交割，将这家连续三年亏损的工业机器人龙头纳入卡奥斯工业互联网生态 [2] - 收购基于构建卡奥斯工业互联网生态的"综合考量"，核心在于补齐公司的关键硬件能力 [3] - 新时达在工业自动化硬件技术领域有深厚积累，可加强卡奥斯平台在硬件设备的自主研发与生产方面的能力，形成软硬件互补的生态格局 [2] 收购的战略意义 - 机器人产业是未来家庭与工业场景的核心方向，新时达的技术积累符合公司在工业自动化、国产化替代领域的战略布局 [2] - 通过"硬件技术整合+软件生态协同"的差异化路径，双方有望打破行业壁垒，重构工业互联网赛道的竞争版图 [2] - 收购后公司将形成"硬件执行+软件集成+平台赋能"的一体化能力，提升在工业自动化领域的一站式服务竞争力 [4] 新时达的业务状况 - 新时达连续3年累计亏损超17亿元，2022-2024年营收分别为30.97亿元、33.87亿元、33.57亿元，归母净利润分别为-10.57亿元、-3.79亿元、-2.88亿元 [6] - 公司电梯控制器业务出货量居全球第二，SCARA机器人出货量处于国产第二、全球第四，是国产头部机器人厂商中最早拥有全自主可控控制技术的企业 [3] 整合计划 - 双方将围绕战略定位、供应链协同、技术融合三大维度推进整合 [6] - 公司将新时达定位为"工业自动化解决方案服务商"，引入"人单合一"管理模式，激活团队专注于硬件研发制造 [7] - 通过供应链协同改善新时达经营状况，优化成本结构、提升毛利率、缩短交货期和提高运营效率 [7] - 搭建运营管理体系，实现收益核算与激励分配的精准化管理，新时达设备数据将全面接入数字化平台 [8] 机器人领域布局 - 公司已成立机器人事业部，研发工业机器人和家政服务相关领域 [9] - 26年前开始布局机器人赛道，已形成工业机器人和服务机器人双线并行的格局 [10] - 2025年推出国内首款家庭人形机器人"夸父"，标志着其机器人业务从功能化向具身智能升级 [10] 行业背景 - 中国工业互联网已进入高质量发展阶段，预计2026年市场规模将达到14,862.5亿元 [5] - 传统家电市场增长见顶，公司正加速从"家电制造商"向"工业生态构建者"转型 [2] - 工业机器人企业普遍陷入亏损困境，主要由于下游市场需求下滑和行业竞争白热化 [6]

海尔战略入股新时达 - 海尔卡奥斯完成收购新时达10%股份并获得19.24%表决权，转让价款约13亿元，成为控股股东 [1] - 海尔计划投入超12亿元参与新时达定向增发，进一步巩固控制权 [1] - 新时达正式加入海尔卡奥斯工业互联网生态，双方将实现IT层与OT层能力深度融合 [1] 新时达核心业务与技术优势 - 公司拥有30年工业自动化经验，业务涵盖控制与驱动、机器人产品、电梯控制三大板块 [2] - 电梯控制器出货量全球第二，SCARA机器人出货量国产第二、全球第四 [2] - 控制技术实现四层自主可控（硬件、操作系统、算法、应用软件），其中算法积累达30年 [3] - 公司是国内少数实现控制技术横向迭代的企业，非实时操作系统采用Linux，其余均为自研 [3] 战略协同与行业影响 - 海尔通过入股拓展工业自动化及机器人生态布局，新时达技术将强化卡奥斯行业连接能力 [5] - 合作推动"云—边—端一体"数字化解决方案，加速制造业"泛机器人化"趋势 [1][4] - 双方整合将提升智能制造竞争力，为工业互联网生态系统注入新动能 [5] 未来发展定位 - 新时达将基于控制技术（"大脑"）优势，引领AI赋能制造业的产品变革 [4] - 公司聚焦具身智能时代，推动"机器人+"形态的自主决策产品创新 [4]

股东协议转让股份完成过户 - 公司实际控制人纪德法、刘丽萍、纪翌通过协议转让方式将其持有的66,306,129股股份（占公司总股本10%）转让给海尔卡奥斯工业智能 [1] - 转让方剩余127,583,569股股份（占公司总股本19.24%）的表决权委托给海尔卡奥斯工业智能行使，委托期限为协议转让股份交割日起至定向发行股票完成登记或满18个月孰晚者 [1] - 交易各方签署一致行动协议，在表决权委托期限内保持一致行动关系 [1] 定向发行股票安排 - 海尔卡奥斯工业智能拟以现金认购公司向特定对象发行的152,504,097股股票（不超过发行前总股本30%） [2] - 若定向发行完成，海尔卡奥斯工业智能将直接持有公司29.24%股份 [2] - 各方承诺尽最大努力推进定向发行，若未能在18个月内完成，表决权委托期限将延长至定向发行完成登记之日 [2] 股权变动及控制权变更 - 本次交易完成后，海尔卡奥斯工业智能持有公司10%股份并获得29.24%表决权，成为控股股东 [5] - 海尔集团公司取代原实际控制人成为公司新实际控制人 [5] - 原实际控制人纪德法、刘丽萍、纪翌持股比例分别降至13.42%、1.77%、4.06% [5] 股份锁定承诺 - 海尔卡奥斯工业智能承诺通过协议转让取得的股份18个月内不转让 [6] - 若定向发行在18个月内完成，则锁定期延长至定向发行完成后18个月 [6] - 资本公积转增股本等衍生股份也需遵守相同锁定安排 [6] 交易进展及合规性 - 股份协议转让已于2025年6月24日完成过户登记手续 [3] - 表决权委托与一致行动安排已同步生效 [3] - 交易符合《公司法》《证券法》《上市公司收购管理办法》等法律法规要求 [6]

公司章程修订情况 - 公司拟对《公司章程》进行修订，修订内容包括第一条、第三条、第四条、第八条等条款，涉及公司权益、股份转让、法定代表人等规定 [1][5][6] - 修订后的章程明确公司董事长为法定代表人，总经理辞任视为同时辞去法定代表人，并规定新任法定代表人的确定时限 [6] - 公司股份总数明确为66,306.1291万股，每股面值人民币1元，均为普通股 [11] 股东权利与义务 - 股东享有股利分配、表决权、监督权、查阅公司文件等权利，同时承担遵守法律、按期缴纳股款等义务 [12][13][20] - 控股股东和实际控制人需依法行使权利，不得占用公司资金或通过关联交易损害公司利益 [22][23] - 股东会审议关联交易时，关联股东需回避表决，非关联股东所持表决权过半数通过方为有效 [44] 股东会与董事会职权 - 股东会职权包括选举董事、审议利润分配、增减注册资本、合并分立等重大事项 [24][25] - 董事会可经股东会授权决定向特定对象发行融资总额不超过3亿元且不超过净资产20%的股票 [25] - 公司对外担保行为需经股东会审议，单笔担保额超过净资产10%或总额超过净资产50%的担保需特别决议通过 [27][28] 董事选举与任职资格 - 董事候选人需披露教育背景、工作经历、持股情况等信息，选举可采用累积投票制 [46][47] - 董事任职资格要求包括无民事行为能力、未涉及经济犯罪、未被列为失信被执行人等 [52][53] - 董事任期3年，可连选连任，任期届满未改选时原董事需继续履职 [54] 股东会议事规则 - 股东会通知需提前20日公告，内容包括会议时间、议程、股权登记日等 [33][34] - 股东会决议分为普通决议和特别决议，普通决议需过半数通过，特别决议需2/3以上通过 [40][42] - 股东会审议提案时不得修改提案，否则视为新提案 [50]