公司治理 - 拟取消监事会，审计委员会行使其职权，相关议案已通过董事会审议，尚需股东大会审议[1][5] - 拟增加经营范围“房地产开发经营、物业管理”[2] - 拟全面修订《公司章程》，涉及多项内容调整[4] - 拟制定、修订25项管理制度，6项修订需股东大会审议，相关制度已通过董事会审议[6] 股份与股东 - 已发行股份总数为68104.2231万股，均为普通股，每股面值人民币1元[11] - 为他人取得本公司或其母公司股份提供财务资助，累计总额不得超过已发行股本总额的10%[12] 股东权利与义务 - 连续180日以上单独或合计持股3%以上股东可查会计账簿等，查复制材料需遵守规定[15] - 股东可在决议作出之日起60日内请求法院撤销召集程序、表决方式违法或决议内容违反章程的股东大会、董事会决议[16] 股东大会 - 年度股东会每年召开1次，应于上一会计年度结束后的6个月内举行[21] - 董事人数不足规定人数的2/3等情形下，公司应在2个月内召开临时股东会[21] - 股东会普通决议需出席股东所持表决权1/2以上通过，特别决议需2/3以上通过[29] 董事会 - 董事会由9名董事组成，独立董事占比不低于1/3，且至少含1名会计专业人士[40] - 董事会每年至少召开2次会议，由董事长召集，于会议召开10个工作日以前书面通知全体董事[47] 利润分配 - 公司每年以现金方式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的20%[59] - 每次利润分配时，现金分红在该次利润分配中所占比例最低应达到40％[59] 财务报告 - 公司在会计年度结束之日起4个月内报送年度财报，前6个月结束之日起2个月内报送半年度财报，前3个月和前9个月结束之日起1个月内报送季度财报[57] 公司变更 - 公司合并支付价款不超过本公司净资产10%的，可不经股东会决议，但需经董事会决议[65] - 公司分立、减少注册资本需编制资产负债表及财产清单，通知债权人并公告[65]

股东大会时间 - 2025年第四次临时股东大会现场会议时间为12月3日15:00[2] - 网络投票时间为12月3日9:15 - 9:25、9:30 - 11:30、13:00 - 15:00（深交所系统）和9:15至15:00（深交所互联网系统）[2] - 股权登记日为2025年11月27日[2] 会议地点与登记 - 会议地点为安徽省合肥市高新区创新大道2688号中新网安大厦16楼会议室[3] - 登记时间为2025年11月28日9:00 - 11:30、13:30 - 16:00[6] - 登记地点为合肥市高新区创新大道2688号中新网安大厦1619室董事会办公室[6] 议案相关 - 议案1、2和3的子议案3.01、3.02为特别决议事项，需2/3以上表决权通过[5] - 网络投票代码为350388，投票简称为国祯投票[13] - 以集中竞价交易方式回购公司股份方案有9个子议案[21] - 修订公司部分管理制度议案有6个子议案[23]

会议信息 - 公司第八届监事会第四次会议于2025年11月11日通讯表决召开[2] - 会议通知于2025年10月28日多种方式发出[2] - 会议由监事会主席戴斌召集，5名监事实际表决[2] 议案情况 - 会议审议通过取消监事会及废止《监事会议事规则》议案[3] - 监事会职权由董事会审计委员会行使[3] - 议案表决结果为5票同意，0票反对，0票弃权[3]

证券代码：300388 证券简称：节能国祯 公告编号：2025-056 一、董事会会议召开情况 中节能国祯环保科技股份有限公司（以下简称"公司"）第八届董事会第五 次会议于 2025 年 11 月 11 日以通讯表决方式召开，本次会议通知于 2025 年 10 月 28 日以电话、邮件以及当面送达的方式向全体董事发出。 本次会议由董事长彭云清先生召集，本次会议应参与表决董事 9 人，实际表 决董事 9 人，会议召开符合《中华人民共和国公司法》《公司章程》的有关规定， 会议决议合法有效。 二、董事会会议审议情况 经全体参会董事认真讨论，审议通过了以下议案： （一）审议通过《关于以集中竞价交易方式回购公司股份方案的议案》 基于对公司未来持续稳定发展的信心和对公司价值的认可，增强公司股票 长期投资价值，切实保护全体股东的利益，提振投资者对公司的投资信心，并 树立公司良好的资本市场形象，董事会同意公司使用自有资金或自筹资金不低 于人民币 5,000 万元（含），不超过人民币 10,000 万元（含），通过集中竞 价交易方式进行股份回购。本次回购的股份将全部予以注销并减少公司注册资 本。本次回购价格不超过 14.00 ...

节能国祯公告，拟以5000万元-1亿元回购公司股份，回购价格不超过14元/股。 ...

板块整体表现 - 11月6日环境治理板块整体上涨0.33%，领先个股为清水源，涨幅达20.04% [1] - 当日上证指数上涨0.97%至4007.76点，深证成指上涨1.73%至13452.42点 [1] - 板块内资金呈现分化，主力资金净流出5.93亿元，游资资金净流出9861.47万元，而散户资金净流入6.92亿元 [2] 领涨个股表现 - 清水源收盘价12.22元，成交48.07万手，成交额5.73亿元，主力资金净流入8982.53万元，占成交额比例15.67% [1][3] - 福鞍股份上涨5.25%至15.03元，成交47.81万手，成交额6.99亿元，主力资金净流入4087.85万元，占比5.85% [1][3] - 上海洗霸上涨4.04%至84.54元，成交12.34万手，成交额10.61亿元，主力资金净流入2813.29万元，占比2.65% [1][3] - 远达环保上涨3.79%至15.33元，成交60.19万手，成交额9.17亿元，主力资金净流入1.41亿元，占比15.38% [1][3] 领跌个股表现 - 福龙马跌幅最大，下跌10.00%至30.87元，成交量98.93万手 [2] - 海峡环保下跌6.24%至7.51元，成交76.28万手，成交额5.82亿元 [2] - 飞马国际下跌3.64%至4.24元，成交量达338.41万手，成交额14.48亿元 [2] 个股资金流向 - 玉禾田主力资金净流入2420.80万元，占成交额比例高达11.80% [3] - 创业环保主力资金净流入2318.63万元，占比15.31% [3] - 华新环保主力资金净流入1498.95万元，占比达24.70% [3] - 维尔利虽股价下跌3.59%，但主力资金净流入1099.62万元，占比10.63% [2][3]

公司股价表现 - 11月5日股价上涨5.38%，报收9.41元/股 [1] - 当日成交额9334.35万元，换手率1.51% [1] - 公司总市值64.09亿元 [1] 公司业务概况 - 公司主营业务为生活污水处理投资运营、环境工程EPC、污水处理设备生产销售 [1] - 水务运营服务是核心收入来源，占主营业务收入72.64% [1] - 环境工程建造服务收入占比24.30%，环保设备销售及服务收入占比2.60% [1] 基金持仓情况 - 汇添富中证环境治理指数(LOF)A（501030）三季度重仓持有公司股票63.03万股，占基金净值比例2.32%，为第七大重仓股 [2] - 基于当日股价涨幅，该基金持仓浮盈约30.25万元 [2] - 该基金最新规模1.82亿元，今年以来收益率为22.19% [2]

诉讼仲裁金额 - 连续十二个月累计涉案金额57968.36万元，占最近一期经审计净资产12.95%[1] - 单个超1000万元案件涉案金额合计49826.86万元[9][10] - 单个1000万元以内案件累计涉案金额8141.51万元[11] 具体案件情况 - 2025年5月7日建设工程施工案涉案1463.46万元[9] - 2025年10月25 - 29日建设工程施工案涉案18290.49万元[9] - 超1000万元案件中合同纠纷案涉及多起[9] - 1000万元以内原告为公司及子公司案件27个，累计4208.59万元[11] - 1000万元以内原告为第三方案件18个，累计3932.92万元[11] 其他情况 - 截至披露日无应披露未披露重大诉讼仲裁事项[2] - 诉讼仲裁对利润影响不确定[3]

财务业绩 - 2025年前三季度营收25.17亿元 [2] - 2025年前三季度归母净利润与2024年同期基本持平 [2] - 2025年第三季度单季营收8.8亿元，环比增长10.5% [2] - 2025年上半年营收16.37亿元 [2] - 2024年全年营收38.37亿元，归母净利润3.67亿元 [2] - 2025年前三季度综合毛利率约30% [3] - 2024年同期存在道真项目化债投资损失2960万元及莆田项目在建工程减值损失2224万元 [2] 业务板块与运营 - 工程业务板块是第三季度环比增长主要来源，新增项目平均合同周期1至2年 [2] - 主要业务包括水处理与运营、环保工程建设、专业环保设备生产与销售三大模式 [2] - 水务运营、环保工程建设及设备销售业务盈利水平存在差异 [3] - 大多数投资运营类项目已进入商业运营期，在手项目规模27.3亿元 [1] 技术与竞争力 - 麦王环境针对高浓度难降解废水处理技术可满足客户需求及达标要求 [2] - 公司聚焦绿色低碳-智慧型市政污水厂关键技术、城镇污水泥水协同治理技术等探索 [2] - 致力于打造“技术+运营”核心优势，通过绿色低碳化与智慧化运营提升竞争力 [1][2] 市场与战略布局 - 海外市场通过“借船出海”策略推进，与中地海外集团合作签约埃塞俄比亚污水处理厂项目 [3] - 在挪威拥有全资子公司BIOVAC运营独立业务 [3] - 公司已建立完善的风险评估与应对机制应对环保领域PPP项目政策调整 [1]

财务业绩 - 第三季度实现营收8.80亿元，同比增长6.76%，环比下降6.07% [1] - 第三季度归母净利润7339.76万元，同比增长12.27%，环比下降35.15%，高于市场预期6200-6900万元 [1] - 前三季度累计营收25.17亿元，同比下降7.79%，归母净利润2.54亿元，同比下降1.50% [1] - 前三季度经营活动现金流净额3.63亿元，同比显著增加32.27% [1] 业务运营 - 水务运营业务稳健，通过提升数字化、智能化、精细化管控水平以改善盈利和现金流 [1] - 投资活动现金流净流出7.88亿元，同比增加86.15%，主要因特许经营权在建项目投入增加 [1] - 公司融资成本得到有效控制，中节能协同效应有望逐步显现 [1] 海外拓展 - 通过“借船出海”模式与中地海外集团合作，签约埃塞俄比亚东区污水处理厂DBO项目，并中标KF污水处理厂工程项目 [2] - 在挪威拥有全资子公司BIOVAC，上半年实现收入4687万元，净利润116万元 [2] 股东回报与信心 - 公司发布上市以来首次三季报分红预案，每股派发现金红利0.065元，占前三季度归母净利润的17.40% [3] - 主要股东安徽生态持股17.18%，计划6个月内增持不低于2%的公司股份，展现对公司长期价值的信心 [3] 未来展望与估值 - 考虑到水务和环境工程市场趋于饱和，下调工程收入预测，预计25-27年归母净利润分别为3.68、3.78、3.90亿元，下调幅度4%、6%、8% [4] - 基于可比公司26年Wind一致预期PE均值17.9倍，给予公司26年17.9倍PE，目标价10.02元 [4]