文章核心观点 - 天津农商银行在“十四五”期间，通过将资源精准配置到科技创新、绿色产业、普惠小微、银发经济等重点领域，扎实做好科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融这“五篇大文章”，以支持天津经济社会高质量发展 [1][5] 科技金融 - 紧密对接天开园“一核两翼多点”战略，建立了四家总行级科技特色支行以提升服务能级 [1] - 围绕科创企业不同生命周期和行业需求，形成了涵盖“科创贷”、“专精特新贷”等29种特色产品的服务体系 [1] - 针对科技型初创企业特点，创新“贷款+外部直投”联动模式，以解决其缺乏抵押物的融资难题 [1] - 截至目前，科技贷款余额超过350亿元，并连续6个季度在中国人民银行科技金融服务评估中获评“优秀” [1] 绿色金融 - 结合支农支小特点，打造了“绿色+农业”、“绿色+资产盘活”、“绿色+制造业转型”等“绿色+”服务模式 [2] - 与河西区政府、联合赤道等建立战略合作，构建“政银研企”联动的绿色金融“服务圈” [2] - 加强与政策性银行、国有大行等同业合作，积极参与绿色领域银团项目 [2] - 截至目前，绿色贷款余额超过220亿元，绿色信贷增量位居全市前列 [2] 普惠金融 - 坚守支农支小市场定位，建立小微企业融资协调机制以提升服务效率 [3] - 截至目前，普惠型小微企业贷款余额超过430亿元，支农支小再贷款余额居本地法人机构首位 [3] - 在支持乡村振兴方面，持续升级服务方案，强化涉农金融服务，并在全域行政村实现“大村有站、小村设点” [3] - 截至目前，涉农贷款余额近350亿元，五年累计增幅40%，其中普惠型涉农贷款余额五年累计增幅67% [3] 养老金融 - 以打造老年友好型银行为目标，完成全行400家网点适老化改造，并建立11家银发特色支行 [4] - 为老年客户提供社保卡一站办理等4项金融服务，以及医疗义诊等4项非金融场景服务 [4] - 利用“津农养老汇”视频号发布系列短视频，打造线上陪伴式客户服务模式 [4] - 推广发行涵盖储蓄、理财、保险的“吉享人生”适老化系列产品，以满足中老年客户资产配置需求 [4] 数字金融 - 持续优化“3+N+1”场景金融数字生态服务体系，在本市金融机构中率先推出“吉祥·物业通”标准化场景金融服务 [5] - 首创“吉祥·财税通”场景，以创新普惠客群服务模式，助力小微企业简化操作流程、提高财务信息化水平 [5] - 推出“吉祥·园区通”服务，为园区公寓客群提供智能化综合服务，解决收款缴费难、运营效率低等问题 [5] - 推广“吉祥·助老通”场景，满足养老机构信息化管理需求，旨在打通金融服务“最后一公里” [5]

金融惠企政策实施成效 - 2025年7月3日至12月18日，广西全区金融机构累计投放金融惠企贴息贷款1328.55亿元，完成全年1500亿元目标的88.57%，惠及3.47万户经营主体，直接降低融资成本14.16亿元 [1][2] - 贴息贷款投放金额较2024年下半年增长近四成，加权平均利率为3.07%，贴息后加权平均利率降至1.99%，比2025年三季度广西新发放企业贷款加权平均利率低121个基点 [2] 贷款投放结构与重点领域 - 贴息贷款超六成投向小微企业，投向民营、小微企业的金额占比分别为69.87%和65.6%，户数占比分别达97.54%和98.68% [2] - 重点产业领域获得有效保障，投向工业、科技、重大项目的金额分别为767.38亿元、343.16亿元和410.82亿元，金额占比分别达57.76%、25.83%和30.92% [2] 科技金融与新质生产力支持 - 广西着力提升科技金融供给，截至2025年三季度末，全区科技贷款余额6921亿元，较年初增长10.89% [3] - 科技保险签单数量近14万件，提供风险保障6746亿元，同比增长42.84%，并对投保科技保险的科技型企业最高给予50%的保费补贴 [3] - 全区科技支行从2021年末的4家增设至目前的87家，构筑与新质生产力相匹配的金融服务体系 [3] 金融产品与服务创新 - 推出“金融惠企AI贷”创新产品，引导银行机构推出“科技研发贷”、“科技转化贷”、“基投贷”等20余款专属金融产品 [3] - 推动金融机构运用“股贷债保担”多元化组合，并推动大模型人工智能责任保险在广西落地 [3] 资本市场融资成效 - 2025年以来，广西新增境内IPO在审企业4家、辅导备案企业2家，并有2家企业在新三板挂牌 [4] - 2025年1月至11月，广西企业通过交易所债券市场直接融资736.16亿元，融资规模较去年同期增长近一倍 [4] - 截至2025年11月末，辖区私募股权投资和创业投资基金合计314只，规模合计1629.7亿元，同比增长10.13% [4]

核心观点 - 烟台金融监管分局通过构建新生态、督导银行创新、引导建立多层次服务体系等措施 推动辖区大型银行科技金融业务快速发展 显著提升了对科技企业的信贷支持力度和服务广度[1][2] 监管举措与政策支持 - 烟台金融监管分局通过座谈调研、定期监测、差异化监管等措施持续构建科技金融新生态[1] - 分局与烟台市财政局联合下发《关于做好金融资产投资公司股权投资试点工作有关事项的通知》加强对金融机构、产业项目的政策指导[1] - 以金融资产投资公司股权投资试点范围扩展到全省为契机 推动相关工作[1] 科技信贷规模与增长 - 截至2025年11月末 辖区大型银行科技贷款余额突破1400亿元 较年初增长27%[1] - 截至2025年11月末 辖区大型银行科技贷款存量贷款户数突破5000户 较年初增长达35%[1] - 农业银行烟台分行截至2025年11月末科技贷款较年初增加32.12亿元 居全省农行系统前列[1] 银行产品与服务创新 - 建设银行烟台分行设计推广“技术流”科创评价体系 覆盖域内80%的科技企业[1] - 农业银行烟台分行加大“鲁科e贷”“火炬积分贷”“认股安排投（融）资顾问”等创新产品服务推广力度[1] - 交通银行烟台分行借助“新苗计划” 推动3户企业成功通过交银投资股权直投基金标的筛选系统评级 进入被投企业储备户[1] - 工商银行烟台分行审批办理科技企业并购贷款2亿元 为全市率先发放成功的科技企业并购贷款[2] - 交通银行烟台分行开展试点将科技企业并购交易价款中并购贷款所占比例最高扩大至70% 并购贷款期限拉长至不超过7年[2] 专营机构与体系建设 - 辖区大型银行均已设立科技金融专营机构、专班小组等[2] - 邮储银行烟台市分行成功入选邮储总行科技金融服务试点分行[2] - 中国银行烟台分行将辖内开发区支行设为科技金融特色支行[2] - 建设银行烟台分行在系统内率先成立科技金融直营中心 促进金融、科技、企业高质量互动[2]

公司战略与业务重点 - 公司贷款投放紧密围绕金融"五篇大文章"展开，聚焦于科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融和数字金融等领域 [1] - 公司持续优化信贷结构，坚持做小做散，不断提升对普惠小微客户的支持力度 [1] - 公司旨在强化实体经济服务质效，为地方经济和社会发展提供优质金融服务 [1]

核心观点 - 恒丰银行自2019年底改革重组后转向高质量发展，经营指标显著改善，预计2025年末资产总额达1.6万亿元左右 [3] - 公司核心蜕变在于将金融资源向服务实体经济和国家战略倾斜，八成以上存量贷款投向国家重点区域 [3][4] - 公司坚持“做强本土”战略，全力服务山东省发展，承销山东债金额位居股份制银行首位 [3][4] 战略定位与区域聚焦 - 全行八成以上存量贷款投放在沿黄、京津冀、长三角、粤港澳等区域 [3][4] - 坚持“做强本土”战略，全力服务山东“走在前、挑大梁”，全年承销山东债金额位居股份行首位 [3][4] - 通过“商行+投行”等服务模式，纵深推进服务京津冀协同发展、长三角一体化建设等国家重大战略 [11] 财务与经营表现 - 截至2024年末，实现营业收入257.75亿元，较2019年末增长87% [6] - 截至2024年末，实现净利润54亿元，较2019年末增长约8倍 [6] - 2024年末净利差为1.41%，净息差为1.52%，较2019年末的1.17%和1.19%显著提升 [6] - 截至2025年三季度末，资产总额1.56万亿元，较2019年末的1.03万亿元增加5000多亿元 [8] - 2024年末客户存款平均成本率降低12个基点，零售存款占比提升1.83个百分点 [8] 资产质量与风险管理 - 不良贷款率连续24个季度下降至1.42%，为近年来最低 [8] - 资本充足率、拨备覆盖率指标持续提升 [8] 对公业务与重点领域投放 - 科技金融贷款同比增幅21%，科技型企业客户数增幅45% [4][12] - 制造业贷款同比增幅17%，占各项贷款比重较年初提升0.8个百分点 [4] - 民营制造业贷款余额占制造业贷款比重超过一半，增幅达到22% [13] - 普惠金融领域，小微贷款增幅27%，普惠型涉农贷款增幅19% [4][12] 绿色金融 - 全行绿色融资余额已超1300亿元，近三年复合增长率超40% [16] - 2024年支持的清洁能源类项目带动年度碳减排量60154吨二氧化碳当量，较上一年度增加27330吨，增幅83% [16] - 2024年末绿色债券投资余额114亿元，较年初增长26% [16] - 2024年承销绿色债券金额25.2亿元，较年初增长78% [16] - 恒丰理财2024年理财产品投资绿色债券余额合计29亿元，较年初增长15% [16] 养老金融 - 截至2024年末，服务“岁享”客户220万户，管理“岁享”客户金融资产余额达2110亿元 [19] - 公司成立“养老金融”领导小组并制定实施方案，明确未来五年发展目标及六大类27条具体举措 [18] 消费金融与新市民金融 - 截至2024年末，全行个人消费贷款余额1021亿元，增幅12.34%，增量增幅均居股份行前列 [21] - 公司针对新市民在创业、就业、住房等重点领域的金融需求，强化产品和服务创新 [22] 产品与服务创新 - 打造“恒惠-科创贷”、“恒业-科创贷”等科技金融专属信贷产品 [12] - 推出全国首单知识产权挂钩“节水贷”，为招金膜天公司提供3000万元融资 [14] - 打造“恒融E”数字化供应链金融系列产品，通过“绿色金融+供应链金融”融合模式服务绿色领域客群 [17] - 投产上线“恒银e贷”、数字信用卡产品，完善线上+线下自营消费贷款产品体系 [21]

行业宏观背景与发展阶段 - 中国金融业正处于历史交汇点 已从规模扩张转向质量提升的关键转型阶段[1] - 金融供给侧结构性改革成效显著 服务实体经济能力持续增强[1] - “五篇大文章”（科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融）已从政策框架落地为行业共识和实际行动 形成了多层次、广覆盖、差异化的金融服务体系[1] - “十五五”开局之年 行业面临新形势与新任务 核心课题包括提升金融服务质效、支持创新驱动发展、促进共同富裕及维护金融稳定[1] 领航金融机构的实践与应对策略 - 2025年 面对国际贸易竞争加剧、国内息差持续收窄等复杂经营压力 领航金融机构通过拓宽服务半径和增强差异化竞争能力来应对挑战[2] - 在技术创新层面 人工智能、大数据模型等金融数字化应用不断深化 为降低运营成本、提升服务质效打下技术基础 金融服务实现线上线下全渠道协同[2] - 在服务国家战略层面 金融机构聚焦乡村振兴、区域协调发展 通过农村数字普惠金融、产业扶持贷款、基础设施建设融资等创新实践 为地方经济发展注入金融活水[2] - 在责任践行层面 领航机构将ESG理念系统整合于决策流程 在追求经济效益的同时 将环境友好、社会责任和治理效能置于战略优先级 金融消费者权益保护机制日趋完善[2] 行业标杆评选与展望 - 为总结2025年金融业创新成果与实践经验 发掘在复杂环境下保持战略定力、实现高质量发展的金融机构典范 开启了领航企业案例征集与评估活动[3] - 站在“十五五”起点 金融业需在宏观经济动能转换、金融需求结构深刻变化、金融监管日益精细的背景下 于保持战略定力、强化风险管控、持续技术创新等多个目标间寻找新的平衡[4] - 金融业发展方向已然明晰 期待更多金融机构在“十五五”新征程中脱颖而出 实现跨越式高质量发展 书写中国式现代化的金融新篇章[4]

文章核心观点 - 在国家政策引导下，光大理财作为国内认股权业务的先行者，通过创新产品设计，将银行理财资金精准投向“专精特新”等科创企业，并成功完成全国首笔专精特新企业认股权行权投资，标志着公司打通了对科创企业的全链条金融股权服务，实现了从融资支持到深度赋能的历史性跨越 [1][4][6] 政策与行业背景 - 2025年中央经济工作会议指出要坚持创新驱动，发展科技金融是促进科技创新与产业创新深度融合的必由之路 [1] - 2025年5月印发的政策文件为构建覆盖科技创新全生命周期、全链条的金融服务体系提供了明确指引 [1] - 金融机构正积极探索服务科技创新的新模式、新生态，金融“活水”持续浇灌科技创新 [2] 公司战略与定位 - 光大理财始终坚持金融服务实体经济的根本宗旨，将支持科技创新作为战略重点 [2] - 公司以认股权业务为切入点构建综合金融服务模式，成为国内认股权业务的先行者 [2] - 公司立足银行理财定位，充分发挥母行协同优势，以专业服务培育耐心资本 [8] 产品创新与设计 - 银行理财资金凭借灵活的期限设计，能够发行1年、3年甚至5年以上的中长期产品，为科技创新项目提供适配的长期资本 [3] - 光大理财构建了“债权融资+认股权投资”的综合金融服务模式，将科技金融理念深度融入产品设计 [3] - 2024年1月，公司在业内首创“阳光紫鑫享”系列私募产品，以项目类债权资产打底，并创新性地嵌入持有的认股权项目 [3] - 该产品设计既能保障本金安全，也能让投资者共享科创企业未来成长带来的超额收益 [3] - 截至2025年11月末，光大理财已累计发行8期“阳光紫鑫享”系列产品，共纳入37笔认股权项目 [4] 关键业务进展与案例 - 2025年8月，光大理财成功发行“阳光蓝智享5期”私募股权理财产品，并与“阳光紫鑫享8期（数科智优）”混合理财产品共同出资0.69亿元，以认股权行权投资方式投向某国产制造EDA领军企业 [4] - 此笔业务标志着光大理财全面打通对专精特新企业的全链条金融股权服务 [4] - 该投资标的是一家专注于智能制造一体化解决方案的EDA软件领军企业，属于国家重点战略支持的“硬科技”工程 [6] - 2023年8月，光大理财在北京股权交易中心登记挂牌首批认股权项目 [6] - 2024年1月，公司成为上海认股权综合服务试点平台首家开展认股权登记托管的银行理财公司 [6] - 2025年，公司完成全国首笔专精特新企业认股权行权投资，实现了从债权融资到股权投资的闭环操作 [6] 业务规模与影响 - 截至2025年11月末，光大理财累计与280余家科创企业签署了认股权合作协议，其中国家级“小巨人”、制造业单项冠军等企业占比超过半数 [7] - 公司通过个人与机构双渠道完成资金募集，打通了科技金融、资产管理与财富管理间的良性循环 [4] - 认股权业务为投资者提供了锁定份额和风险对冲工具，以及潜在的未来收益增厚可能 [5] - 对于被投企业，认股权有助于拓宽引资渠道、吸引权益投资者，助力战略新兴企业发展壮大 [5] 未来展望 - 光大理财未来将继续加强产品创设与业务创新，深入打造股权和认股权产品体系 [7] - 公司将增进与光大银行在科技金融方向上的协同联动，通过认股权业务、可转债综合金融服务等创新模式，拓展与科创类企业合作的广度和深度 [7] - 公司致力于用全融资品种的创新，服务于企业全生命周期，为科技企业提供全链条、全生命周期的金融服务 [7]

文章核心观点 - 恒丰银行通过构建“敢贷愿贷”的机制根基、“能贷会贷”的专业能力以及“共创共赢”的服务生态，为科技企业提供全周期金融服务，致力于打造“科技-产业-金融”的良性循环，以金融赋能粤港澳大湾区科技创新与高质量发展 [1] 筑牢敢贷愿贷机制根基 - 针对科技企业“三高一轻”特征导致的融资鸿沟，公司建立了尽职免责机制，只要流程合规履职到位，即便风险评估出现偏差也可免予追责，该机制与总行重点任务、专项考核及FTP补贴政策联动，从制度上激活经营部门的积极性 [2] - 截至2025年11月末，公司科技贷款余额较年初增长约10%，成为信贷结构转型的重要着力点，下一步将聚焦能源金融、园区金融、港口金融等重点场景深化布局 [2][3] - 在园区金融领域，公司与粤浦科技广州增城数创中心等硬科技平台深度协同，利用其“二优三审四有五好”筛选体系作为精准获客的“第一道过滤网”，该体系通过实地核查、核验税收专利、交叉验证经营数据等多层审核，为银行授信决策提供扎实基础 [3] - 通过园区推荐结合深度尽调，公司已为增城数创中心24家小微企业投放贷款超1亿元，其中50%的企业实现了首次获得银行贷款的突破 [3] - 广州玛太电子是上述协同模式的受益者，2024年该公司因抵押资产不足遭遇首贷难题，公司为其量身定制766万元厂房按揭贷，助其扩产增效，目前其产品已远销全球20余个国家和地区，并规划在美国建仓推广自有品牌 [4] 夯实能贷会贷专业能力 - 公司认为科技金融与传统信贷的核心差异在于从“看过去、看押品、看报表”转向“看技术、看产业、看未来”，科技型企业的价值在于专利、技术和人才 [5] - 面对“重潜力、轻资产”的科技型中小企业，公司的信任基础立足于三点：深入研究行业趋势和企业未来潜力；精准测算信贷资金具体用途；依托专利等核心资产质押建立双向信任与风险共担保障 [5] - 在服务龙头科技企业方面，公司通过创新供应链融资模式服务其上下游中小企业，例如为大族激光的供应商提供票据融资贴现，为终端客户提供融资，资金直达核心企业账户，以此打通产业链资金链 [6] - 供应链金融的具体产品包括“恒银E链”、“网络应收贷”等一系列线上产品 [6] - 专业能力的背后是对产业的深度理解，公司以储能、冷链物流、电气集群、人形机器人、低空经济等重点领域的行业策略研究为基础，主动链接产业链客户，精准识别业务机会，目标是实现行业研究与成熟产业链条的匹配，让“懂行”转化为服务硬实力 [6] 构建共创共赢服务生态 - 公司以企业全生命周期需求为核心，构建“融资+融智”的综合金融服务体系，旨在成为科技企业创新征途上的同行者 [7][8] - 面对企业，尤其是深圳地区民营、初创及成长型科技企业对金融服务“个性化、综合化、高效率”的新要求，公司认为仅靠传统存贷业务无法跟上企业创新脚步，需构建人才、产品、业务协同配套的综合服务体系 [8] - 在生态资源对接方面，公司依托全国性客户网络，联动总行及投行部门搭建并购项目库，整合有意出售或并购的企业信息，打破区域壁垒，实现资源跨域联通，此类精准信息服务有时比贷款更受企业青睐 [8] - 公司同时积极整合投行、PE、资管机构等资源，搭建交流与合作平台，助力企业对接资本、盘活资产、拓展战略合作 [8] - 在跨境服务领域，公司自9月获批成为人民币跨境支付系统直接参与者以来，实现了跨境支付“点对点”直通处理，提升效率与体验；联合股东新加坡大华银行推出贸易直通车项目，为东南亚企业提供投融资一站式服务 [9] - 深圳分行加入“湾区跨境并购联盟”，联动境内外机构资源，为企业“走出去”提供并购融资等综合服务 [9] - 未来规划重点在投贷联动、资产证券化、并购金融等领域深耕，并探索优先股、可转债、可交债等与资本市场紧密相关的金融工具，致力于构建更高效、更智能的“股债贷一体化”综合金融服务体系 [9]

中共安徽省委关于制定国民经济和社会发展第十五个五年规划的建议发布，其中提出，健全现代地方财 税金融管理体制。推进财政科学管理试点，加强财政资源和预算统筹，持续深化零基预算改革。完善国 有资本经营预算和绩效评价制度。加强财会监督。健全政府债务管理制度，加强专项债券"借用管还"全 生命周期管理。全面落实税收法定原则，规范税收优惠政策，完善对重点领域和关键环节支持机制。扎 实推进金融体制改革，发挥全国融资信用服务平台作用，积极发展科技金融、绿色金融、普惠金融、养 老金融、数字金融。壮大多层次资本市场安徽板块，推动企业上市"迎客松行动"计划和"科创100"上市 专项行动扩围提质。全面加强金融监管，促进各类金融机构专注主业、完善治理、错位发展，丰富风险 处置资源和手段，构建风险防范化解体系，保障金融稳健运行。 ...

财政管理体制改革 - 推进财政科学管理试点，加强财政资源和预算统筹，持续深化零基预算改革 [1] - 完善国有资本经营预算和绩效评价制度，加强财会监督 [1] - 健全政府债务管理制度，加强专项债券“借用管还”全生命周期管理 [1] - 全面落实税收法定原则，规范税收优惠政策，完善对重点领域和关键环节支持机制 [1] 金融体制改革与发展 - 扎实推进金融体制改革，发挥全国融资信用服务平台作用 [1] - 积极发展科技金融、绿色金融、普惠金融、养老金融、数字金融 [1] - 全面加强金融监管，促进各类金融机构专注主业、完善治理、错位发展 [1] - 丰富风险处置资源和手段，构建风险防范化解体系，保障金融稳健运行 [1] 资本市场建设 - 壮大多层次资本市场安徽板块 [1] - 推动企业上市“迎客松行动”计划和“科创100”上市专项行动扩围提质 [1]