募集资金基本情况 - 中国证监会于2025年4月9日批准公司首次公开发行股票注册，发行2500万股A股，每股发行价19.88元，募集资金总额4.97亿元，扣除发行费用后净额为4.44亿元 [1] - 募集资金到位情况经天健会计师事务所审验并于2025年6月16日出具验资报告 [1] - 公司与保荐人及银行签署募集资金监管协议，实行专户管理 [2] 募集资金投资项目 - 募集资金全部用于"年产8650万件电动工具智能零部件扩产项目"，项目总投资4.86亿元，调整后拟投入募集资金4.44亿元 [2] 使用自有资金及银行承兑汇票支付募投项目款项的原因 - 人员薪酬支付需通过基本户或一般户，直接使用募集资金专户支付不符合银行规定 [2] - 社保、税费及公积金缴纳需通过银行托收，多账户支付操作不便 [3] - 差旅费等零星开支从募集资金专户支付便利性低，影响管理效率 [3] - 使用自有资金及银行承兑汇票支付工程款、设备采购款等可加快票据周转，提高资金效率 [4] 募集资金等额置换操作流程 - 经办部门提出付款申请，经审批后以自有资金或银行承兑汇票先行支付 [4] - 财务部建立明细台账，按月汇总支付明细 [4] - 按月统计未置换金额，经审批后从募集资金专户等额划转至一般账户 [5] - 保荐人有权通过现场核查或书面问询方式监督资金使用情况 [5] 对公司的影响 - 优化支付方式提高募集资金使用效率，降低财务成本 [5] - 不影响日常资金周转和募投项目实施，不改变募集资金投向 [5] 审议程序 - 2025年8月14日召开董事会审计委员会会议审议通过相关议案 [5] - 董事会审计委员会认为该事项符合法律法规及公司章程规定 [6] 保荐人核查意见 - 该事项不影响募投项目实施，可提高资金利用效率并减少财务费用 [6] - 已履行必要决策程序，符合法律法规要求 [6] - 保荐人对该事项无异议 [7]

募集资金调整 - 公司对募投项目"年产8,650万件电动工具智能零部件扩产项目"的拟投入募集资金金额进行调整，从48,608.58万元下调至44,416.44万元，不足部分将通过自筹资金解决 [1] - 调整原因是实际募集资金净额低于拟投入总额，但不改变募集资金用途 [1] - 监事会认为调整符合相关法规且不会损害股东利益 [1] 发行费用置换 - 公司以自筹资金预先支付发行费用551.96万元（不含增值税），将用募集资金进行置换 [2] - 置换金额占发行费用总额5,283.56万元的10.44% [2] - 监事会确认置换程序合规且不影响募投项目实施 [2][3] 闲置资金管理 - 公司计划使用不超过3.5亿元闲置募集资金和2亿元闲置自有资金进行现金管理，可滚动使用 [4] - 投资范围限定为保本型理财产品，期限不超过12个月 [4] - 监事会认为该举措能提高资金使用效率 [4] 子公司借款 - 公司拟向全资子公司华捷电子提供不超过38,936.44万元无息借款，用于募投项目实施 [4] - 借款期限至项目完成日，可分期偿还或续借 [4] - 监事会确认该安排符合募集资金使用计划 [4][5] 公司变更事项 - 公司注册资本增加，类型变更为"股份有限公司（外商投资、已上市）" [5] - 经营范围新增电线电缆制造、电池制造、机器人制造等20余项业务 [6][7] - 将取消监事会设置，职能由董事会审计委员会承接 [7] 利润分配 - 公司拟每股派发现金红利0.40元（含税），合计4,000万元 [9] - 分红金额占2025年一季度归母净利润的90.27% [9] - 监事会认为方案符合分红政策和股东回报规划 [9]

募集资金基本情况 - 公司首次公开发行股票获中国证监会批准，发行2500万股A股，每股发行价19.88元，募集资金总额4.97亿元，扣除发行费用后净额4.44亿元 [1][2] - 募集资金到位情况经天健会计师事务所审验，并存放于专项账户，与保荐人及银行签署监管协议进行专户管理 [2] 募集资金投资项目 - 募投项目为"年产8650万件电动工具智能零部件扩产项目"，总投资4.86亿元，调整后拟投入募集资金4.44亿元 [2] - 项目由全资子公司华捷电子实施，公司将提供不超过3.89亿元无息借款支持项目建设，借款期限至项目完成 [2][3] 借款对象华捷电子概况 - 华捷电子为公司全资子公司，注册资本5221.21万元，主营电子设备制造及进出口业务 [3][4] - 2024年经审计总资产6.58亿元，净资产3.69亿元，营收7.22亿元，净利润7478.56万元 [4] - 2025年一季度未经审计总资产增至7.2亿元，净资产3.91亿元，营收2.01亿元，净利润2218.39万元 [4] 资金使用安排与监管 - 借款资金将存放于华捷电子专项账户，并签订三方监管协议，确保专款专用 [5][6] - 公司强调借款用途严格限定于募投项目，不会改变资金投向 [5][6] 决策程序与合规性 - 该事项已通过董事会、监事会审议，保荐人出具无异议核查意见，无需股东大会批准 [1][5][6] - 监事会认为借款符合募集资金使用计划，有利于项目推进且未损害股东利益 [5][6]

募集资金基本情况 - 中国证监会于2025年4月9日批准公司首次公开发行股票注册，发行人民币普通股25,000,000股，每股发行价19.88元，募集资金总额4.97亿元[1][2] - 募集资金扣除发行费用后净额未披露具体数值，但已由天健会计师事务所审验并设立专项账户管理[2] 募集资金投资项目 - 募集资金拟全部用于"年产8,650万件电动工具智能零部件扩产项目"，调整后拟投入募集资金金额为4.4416亿元，项目总投资额4.8608亿元[2][3] 现金管理计划 - 现金管理目的为提高资金使用效率，在确保不影响募投项目前提下进行保值增值，涉及资金包括闲置募集资金和自有资金[3][4] - 投资产品类型限定为保本型理财产品（如结构性存款、大额存单等），期限不超过12个月，不得质押或用于证券投资[3][4] - 现金管理额度：闲置募集资金单日最高余额不超过3.5亿元（可滚动使用），自有资金不超过2亿元（可滚动使用）[3][4][6] 审议程序与实施 - 该议案已通过第三届董事会第十五次会议和监事会第十一次会议审议，尚需股东大会批准，有效期12个月[3][6] - 实施方式为授权管理层在额度内行使决策权，由财务部具体执行[4] 专项意见 - 监事会认为该计划符合股东利益，审议程序合法合规[7] - 保荐人核查确认该事项符合监管要求，不影响募投项目正常进行[7]

公司概况 - 苏州华之杰电讯股份有限公司成立于2001年，总部位于苏州，是一家专注于电动工具、消费电子等领域智能、安全、精密关键功能零部件的高新技术企业 [1] - 公司主要产品包括电动工具的智能开关、智能控制器、无刷电机及精密结构件，以及消费电子的精密结构件和开关 [1] - 公司拥有32项底层技术组合，涵盖"低电阻、低热量双 MOSFET电路技术"、"非拆卸式更新程序烧录技术"等，可拓展至智能家居、新能源汽车等领域 [1] 全球化布局 - 公司在苏州、张家港、越南平阳及墨西哥蒙特雷设有四大制造基地，并在美国巴尔斯顿设立分公司，形成全球化"研发-生产-销售"布局 [3] - 总占地面积近10万平方米，员工超千人 [3] - 2015年开始实施"走出去"战略，提前完成海外分支机构布局，为长期竞争力奠定基础 [6] 技术实力与认证 - 累计获得授权有效专利280余项，参与起草近20项行业标准 [3] - 建有UL的WTDP和TUV的WMT认证实验室，以及江苏省"机电一体化智能开关工程技术中心" [3] - 通过IATF16949、ISO9001等质量管理认证，获评江苏省企业技术中心、制造业转型升级先进企业等荣誉 [3] 客户与市场 - 产品应用于电动工具、消费电子、家用电器、园林工具、新能源储能、工业控制等多元化领域 [3] - 与百得集团、TTI集团、佳世达集团、牧田集团、台达集团等国内外知名品牌建立长期稳定合作 [3] - 成为"中国电子元件百强企业"之一，智能控制领域"中国智造"标杆 [3] 上市与募资用途 - 2025年6月20日登陆上交所主板市场，证券代码603400 [1] - 本次公开发行新股募集资金用于年产8650万件电动工具智能零部件扩产等项目 [4] - 募投项目将推动智能开关、无刷电机、智能控制器等产品升级迭代及产能提升 [4] 行业地位与发展 - 公司上市是中国智能控制产业崛起的缩影，在新能源与智能化浪潮下推动中国智控技术全球化 [4] - 以资本为纽带深化海外研发与本土化服务能力，为中国制造业全球化提供范本 [4] - 毅达资本2022年投资该公司，看好其企业家精神和国际化视野 [6]

新股申购与上市概况 - 6月20日有一只深市主板新股信通电子（001388 SZ）申购，两只新股上市分别为沪市主板华之杰（603400 SH）与创业板新恒汇（301678 SZ）[1] 信通电子（001388 SZ） 公司业务与产品 - 公司是工业物联网智能终端及系统解决方案提供商，专注于电力、通信等行业运维，主要产品包括输电线路智能巡检系统、变电站智能辅控系统及移动智能终端，被评为国家级专精特新"小巨人"企业[2] - 2024年主营收入结构：输电线路智能巡检系统（6 51亿元，64 88%）、变电站智能辅控系统（1 53亿元，15 24%）、移动智能终端（1 02亿元，10 17%）、其他产品（0 97亿元，9 72%），输电线路智能巡检系统收入占比连续三年超50%且逐年增长[5] 客户与市场 - 与国家电网合作15年，2024年来自国家电网的收入占比近50%，同时与南方电网等头部企业建立长期合作，市场从山东省扩展至全国及部分海外地区[5] 募投项目 - 募集资金投向：输电线路立体化巡检与大数据分析平台技术研发及产业化项目（2 094亿元，44 10%）、维保基地及服务网点建设项目（0 527亿元，11 09%）、研发中心项目（0 528亿元，11 12%）、补充流动资金（1 600亿元，33 69%）[4][5] 华之杰（603400 SH） 公司业务与产品 - 公司是智能控制行业供应商，为电动工具、消费电子领域提供智能开关、智能控制器、无刷电机及精密结构件等产品[7] 市场与客户 - 境外收入占比60%，境内收入集中在华东及华南地区，主要客户包括百得集团、TTI集团、佳世达集团等国际知名企业[11][12] - 参与起草电子开关领域多项行业标准[11] 募投项目与财务数据 - 募集资金投向：电动工具智能零部件扩产项目（4 26亿元，87 66%）、补充流动资金（0 60亿元，12 34%）[11] - 发行价19 88元/股，发行市盈率13 05倍，低于行业市盈率34 45倍，可比公司市盈率区间16 93-119 35倍[8] 新恒汇（301678 SZ） 公司业务与产品 - 公司是集成电路企业，业务涵盖智能卡材料、蚀刻引线框架及物联网eSIM芯片封测，柔性引线框架产品2023年全球市占率32 32%排名第二，智能卡模块年产能23 42亿颗[13][14] 市场与客户 - 智能卡业务合作客户包括紫光国微、中电华大等芯片设计厂商及恒宝股份、楚天龙等智能卡制造商[13] - 蚀刻引线框架业务2023年全球市占率仅0 45%[14] 股权结构与募投项目 - 实控人虞仁荣（韦尔股份实控人）与任志军合计持股51 25%，虞仁荣以950亿元财富位列2022年胡润全球富豪榜第132名[14][15] - 募集资金投向：高密度QFN/DFN封装材料产业化项目（4 56亿元，87 92%）、研发中心扩建项目（0 63亿元，12 08%）[13] - 发行价12 80元/股，发行市盈率17 76倍，低于行业市盈率37 99倍，可比公司市盈率区间16 93-69 61倍[13]

华之杰（603400.SH）新股申购 - 公司定位于智能控制行业，为电动工具、消费电子等领域提供智能、安全、精密的关键功能零部件 [2] - 主要产品包括电动工具的智能开关、智能控制器、无刷电机及精密结构件，以及消费电子的精密结构件、开关等 [2] - 发行价为19.88元/股，机构报价19.98元/股，市值14.91亿元，所属行业为通用零部件制造 [4] - 发行市盈率13.05倍，低于行业市盈率34.45倍，可比公司动态市盈率分别为山东威达18.04倍、康平科技30.64倍、贝仕达克124.87倍 [4] - 募集资金主要用于年产8,650万件电动工具智能零部件扩产项目（4.26亿元，占比87.66%）和补充流动资金（0.60亿元，占比12.34%） [7] - 公司参与起草我国电子开关领域多项行业标准，并在越南、墨西哥、美国等国家设立子公司拓展国际市场 [7] - 客户包括百得集团、TTI集团、佳世达集团、牧田集团、台达集团等知名企业 [7] - 境内业务收入占比约40%，境外业务收入占比约60%，主要因电动工具行业境外品牌众多且终端消费市场在境外 [8] 交大铁发（920027.BJ）新股上市 - 公司专业从事轨道交通智能产品及装备的研发、生产、销售，并提供专业技术服务 [9] - 主要产品和服务包括安全监测检测类产品、铁路信息化系统、新型材料、智能装备、测绘服务、运维服务等 [9] - 募集资金投向：轨道交通智能产品及装备生产新建项目（0.60亿元，占比35.39%）、研发中心建设项目（0.51亿元，占比30.21%）、营销及售后服务网络建设项目（0.25亿元，占比14.79%）、补充流动资金（0.33亿元，占比19.60%） [11] - 产品和服务应用于京张高铁、京沪高铁、京广高铁、哈大高铁、兰新高铁、雅万高铁、川藏铁路、大秦重载铁路、广州地铁、深圳地铁等 [11] - 主要客户为国铁集团、中国铁建、中国中铁等大型国有集团的下属企业 [11] - 实际控制人王鹏翔合计控制41.05%表决权，直接持股13.99%，通过成都景圣间接支配9.59%股份 [12] - 王鹏翔曾在西南交通大学系统内担任多项职务，2022年7月起离岗创业并全职担任公司董事长 [12]