核心观点 - 云计算市场保持高速增长 2024年全球云计算市场规模达6929亿美元 同比增长20.3% 预计2030年将接近2万亿美元[4][9] 中国云计算市场2024年规模达8288亿元 同比增长34.4% 预计2030年突破3万亿元[17] - AI技术推动云计算向智算云体系转型 催生AlIaaS、AIPaaS、MaaS等创新服务模式[14] 中国MaaS市场2024上半年规模达2.5亿元 预计2024-2028年复合增长率64.8%[28] - 算力租赁成为重要解决方案 中国算力总规模2022年达302EFLOPS 位居世界第二 2018-2022年数据中心机架数量年复合增长率超30%[25] 云计算市场分析 - 全球云计算市场平稳增长 2024年规模6929亿美元[9] 亚洲市场快速发展 2023年与欧洲市场差距缩小至2个百分点以内[9] 云计算具备弹性服务、资源池化、按需服务、服务可计费和泛在接入五大特性[10] - 中国云计算市场保持高增长 2024年规模8288亿元[17] 其中公有云规模6216亿元（同比增长36.6%） 私有云规模2072亿元（同比增长29.3%）[17] 预计"十五五"期间保持20%以上增长[17] 云计算服务模式演进 - 传统云计算包含IaaS、PaaS、SaaS三层服务模式[14] AI技术推动向智算云体系架构转型 涌现AlIaaS、AIPaaS、MaaS、AISaaS、AIMSP等创新模式[14] - 中国公有云细分领域增长分化 2024年IaaS市场规模4201亿元 同比增长超800亿元[18] SaaS市场增长率从23.1%反弹至68.2%[18] PaaS市场规模突破千亿元[18] 产业链格局 - 云计算产业链涵盖基础设施提供商、云服务提供商、应用及终端用户[22] 中国公有云IaaS市场前五为阿里云(37%)、天翼云(17%)、移动云(14%)、华为云(9%)、腾讯云(6%)[27][29] - 中腰部厂商通过垂直行业AI云、高性能计算场景、云生态联合等差异化策略突破市场格局[27] 国内外云厂商在MaaS服务上差异化布局 国外侧重基础设施工具 国内强调生态建设[28][30] 应用场景拓展 - 云计算应用从互联网拓展至政务、金融、电信、工业等传统行业[31] 行业应用呈阶梯分布：政务/金融/电信进入成熟期 工业/交通/医疗处于成长期 石化/钢铁/建筑处于探索期[31] - 央国企上云覆盖率86% 重点推进专有云改造和信创兼容[31] 中小企业以SaaS模式为主 SaaS支出占比年均增长10%[31] 具体应用覆盖工业互联网、智慧交通、智慧医疗、智慧政企等领域[32] 算力基础设施 - 算力租赁解决高端GPU供需缺口问题[25] 2022年中国算力核心产业规模1.8万亿元[25] 在用标准机架超650万架[25] 预计2022-2027年中国智能算力规模以33.9%复合增长率增长[25] - 甲骨文2026Q1"剩余履约义务"达4550亿美元 同比增长359%[83] 云基础设施(IaaS)营收33亿美元 同比增长54%[83] 政策与产业动态 - 国务院印发《关于深入实施"人工智能+"行动的意见》[89] 北京、上海、深圳等数十城市出台专项行动计划[89][91] 工信部推动人工智能+制造专项行动[105] - 卫星互联网快速发展 工信部出台《关于优化业务准入促进卫星通信产业发展的指导意见》[96] 中国联通获卫星移动通信业务牌照 中国移动积极申请[96] - 中央网信办新增99款生成式AI服务备案 累计538款完成备案[102][104]

在苹果发布会后的几小时，苹果公司市值瞬间蒸发524亿美元，约合人民币3732亿元。对于发布会上推出的iPhone 17系列手 机以及纤薄型的Air产品，市场反应较为平淡，或因产品亮点有限，未能达到投资者的预期。 与其他上涨的大型科技股形成对比的是，谷歌涨超2%，Meta、奈飞、英伟达、亚马逊涨超1%。市场整体向好，而苹果的 股价表现凸显出资本市场对其新品及未来发展的谨慎态度。 当地时间9月9日晚间，美股三大指数集体收涨。然而，大型科技股中苹果却逆势收跌1.48%。 ...

苹果及Meta新品发布动态 - 苹果9月发布会推出iPhone 17系列手机及纤薄机型Air 同时发布具备AI实时翻译功能的AirPods Pro 3（暂不支持中文）[1] - Meta计划在9月18日Connect大会期间上新AI眼镜 预计提升市场热度[1] - 小米AI眼镜销量超预期 公司设定3年出货目标500万台 阿里夸克和字节跳动AI眼镜将于下半年发布[1] AI耳机市场发展前景 - 中国AI耳机2025年传统电商渠道总销量预计达152.7万副 同比增长超300%[1] - 苹果AI耳机发布有望进一步推动消费电子板块发展[1] 消费电子板块市场表现 - 中证消费电子主题指数（931494）截至9月11日上涨3.08% 成分股景旺电子涨停（10%） 工业富联涨9.93% 生益科技涨8.76%[2] - 消费电子ETF（561600）上涨3.01%至1.13元 近一月累计涨幅达24.15%[2] 指数成分与权重结构 - 中证消费电子主题指数选取50只消费电子相关上市公司证券 覆盖元器件生产与整机品牌设计等领域[2] - 前十大权重股包括寒武纪、立讯精密、中芯国际等 合计权重占比54.8%（截至8月29日数据）[2] 消费电子ETF产品信息 - 消费电子ETF（561600）设场外联接基金：平安中证消费电子主题ETF发起式联接A（015894）、C（015895）、E（024557）[3]

消费电子ETF紧密跟踪中证消费电子主题指数，中证消费电子主题指数选取50只业务涉及元器件生产、 整机品牌设计及生产等消费电子相关的上市公司证券作为指数样本，以反映消费电子主题上市公司证券 的整体表现。 数据显示，截至2025年8月29日，中证消费电子主题指数(931494)前十大权重股分别为寒武纪(688256)、 立讯精密(002475)、中芯国际(688981)、工业富联(601138)、京东方A(000725)、澜起科技(688008)、豪 威集团(603501)、兆易创新(603986)、歌尔股份(002241)、东山精密(002384)，前十大权重股合计占比 54.8%。 消费电子ETF(561600)，场外联接(平安中证消费电子主题ETF发起式联接A：015894；平安中证消费电 子主题ETF发起式联接C：015895；平安中证消费电子主题ETF发起式联接E：024557)。 昨日苹果公司召开秋季发布会，推出iPhone 17系列手机以及纤薄款机型Air。此外，苹果还发布了具备 AI支持的实时翻译功能的AirPods Pro 3。国内市场来看，多家品牌（联想、红魔、红米、华为）在近期 发布了具有高 ...

业内首只浮动管理费医疗QDII基金发行 9月10日，业内首只浮动管理费医疗QDII基金-东方红医疗创新混合型证券投资基金（QDII）（A类 025070/C类025071）正式发行。该基金拟由基金经理江琦、高义共同担纲，托管行为浦发银行。据了 解，江琦在管的东方红医疗升级股票发起基金（A），截至9月8日年内收益率达84.26%，近一年收益率 达102.43%。（新浪财经） 知情人士：农业农村部畜牧兽医局拟于9月16日召开生猪产能调控企业座谈会 25家头部企业参会 从多个信源获悉，为贯彻今年中央一号文件要求，推动生猪产能调控措施落实落地，农业农村部畜牧兽 医局会同国家发展和改革委员会价格司拟于9月16日在北京召开生猪产能调控企业座谈会。会议邀请牧 原股份、温氏、双胞胎、新希望、德康、天邦、中粮、大北农等25家企业参会。会议将分析研判当前生 猪生产形势，交流生猪养殖企业落实产能调控要求的措施与成效，研究部署今年下半年及明年生猪产能 调控工作。（智通财经） IDC：预计2029年中国大数据总体市场规模将超730亿美元 国际数据公司（IDC）最新数据显示，2025年全球大数据IT总投资规模约为4134亿美元，2029 ...

510300掼压夯实3800点，新"五大天王""领科技股反弹 今日消息面： 【美股三大指数均创收盘新高】隔夜美股三大指数集体收涨，道琼斯指数涨0.43%，标普500指数涨0.27%，纳斯达克综 合指数涨0.37%，三大指数均创收盘新高。大型科技股多数上涨，谷歌涨超2%，Meta、奈飞、英伟达、亚马逊涨超1%， 刚刚发布iPhone 17系列手机的苹果收跌1.48%。热门中概股多数上涨，纳斯达克中国金龙指数收涨1.48%，年内狂飙 20%，中国资产深化"价值重估"。 【美联储9月降息25个基点的概率为93%】据CME"美联储观察"：美联储9月降息25个基点的概率为93%，降息50个基点 的概率为7%。美联储10月累计降息25个基点的概率为21.4%，累计降息50个基点的概率为73.2%，累计降息75个基点的概 率为5.4%。 今上午大盘低开1点3806点，冲高3824点，探底3794点，午前收3813点。上证50、沪深300、上证指数、深成指、创业 板、科创板、中证500、中证1000涨0.44%、0.22%、0.17%、0.24%、1.14%、1.16%、0.01%、0.06%。个股涨跌比为 2430：281 ...

全球股指期货表现 - 美国三大股指期货小幅上涨 纳指期货涨0.02% 标普500指数期货涨0.05% 道指期货涨0.05% [1] - 欧股主要指数涨跌不一 德国DAX指数跌0.23% 英国富时100指数跌0.04% 法国CAC指数涨0.65% 欧洲斯托克50指数涨0.33% [2] 科技行业动态 - 英伟达盘后将公布财报 市场预期营收同比增长52.4%至457.8亿美元 净利润同比增长约40%至231.75亿美元 [4] - 苹果秋季产品发布会定档9月9日 预计推出iPhone 17系列手机 [5] - 谷歌正式推出最先进图像生成与编辑模型Gemini 2.5 Flash Image [6] - Meta AI眼镜Hypernova预计三季度量产 售价约800美元 [7] - 网络安全公司Okta第二财季营收7.28亿美元 调整后每股收益91美分 均超预期 并上调全年业绩指引 [14] 制造业与运输业动态 - 美国总统特朗普表示家具关税将很快出台 关税将非常高 [3] - 美国FAA计划先与波音进行演练 再考虑解除737 MAX月产量限制 [8] - Stellantis搁置其首个Level 3自动驾驶辅助系统开发计划 [9] 企业财报与业绩 - 知乎Q2营收7.17亿元 经调整净利润9130万元 连续三个季度实现Non-GAAP盈利 [15] - 向上融科Q2营收1.39亿美元 同比增长58.7% non-GAAP净利润4451万美元 同比增长近八倍 均创新高 [16] 企业架构调整与资本运作 - 克罗格宣布裁员 受影响员工或少于1000人 [10] - 全球最大金矿商纽蒙特计划大幅裁员以推行成本削减计划 [11] - 力拓精简产品团队架构 整合为三大业务板块：铁矿石、铝与锂、铜 [12] - 法拉第未来宣布贾跃亭增持约20万美元的FF普通股(含手续费) [13]