房企债务重组加速推进 - 龙光集团完成219.6亿元境内债券重组，涉及21笔公司债券及资产支持证券，重组议案获投资人高度支持，大部分债券表决提前通过 [1] - 重组方案包含特定资产、资产抵债、现金购回、债转股及留债五大选项，其中资产抵债设计三种模式（以物抵债、单一资产信托、集合资产信托），均包含头部现金安排 [1] - 单一资产信托模式降低中小投资者参与门槛，"以物抵债"和"单一资产信托"模式不设收益上限，资产升值收益全归投资人 [1] - 龙光境外债重组此前已获大多数投资人支持，境内境外重组同步推进 [1] 行业债务重组态势明朗化 - 时代中国境外债务重组获97.5%出席债权人支持（547名），涉及90.08%投票债权总额（约29.1亿美元） [2] - 佳兆业、融创、金轮天地等10多家房企海外债重组基本通过，行业风险出清提速 [3] - 新城发展成功发行3亿美元2028年到期优先票据，被视为民营房企海外融资破冰之举 [3] 行业融资与经营展望 - 海外债融资或继续向少量民营房企开放，下半年房企销售压力仍大，政策支持或改善降幅 [3] - 下半年融资环境预计稳定但难大幅增长，企业需平衡投资人利益与可持续经营 [4] - 龙光重组方案创新性为行业提供范例，有望加速其他房企重组进程 [4]

泛海控股 - 截至2025年6月30日公司及子公司未能按期偿还债务总额328亿元其中境内债券未偿本金余额47.37亿元其他有息债务280.63亿元 [1] - 涉及两起强制执行案件金额分别为8.1亿元和8亿元北京市第二中级人民法院裁定终结本次执行程序 [2] - 公司有5只债券处于违约状态违约金额34.10亿元 [2] 时代中国控股 - 境外债重组获大多数计划债权人批准547名债权人持有投票债权总额29.049亿美元赞成计划 [3] - 2024年公司收入131.105亿元同比减少37.6%亏损168.709亿元较2023年增加125.263亿元 [3] - 公司拥有人应占亏损166.103亿元较2023年增加121.036亿元 [3] - 存续中资离岸债7只余额31.500亿美元 [3] 旭辉集团 - 子公司债务逾期规模达10.188亿元涉及9家公司逾期债务均为银行项目贷款 [4] - 因未履行法院判决被列为失信被执行人涉及执行标的5.035亿元 [4] - 存续债券9只存量规模113.60亿元 [5] 鸿坤伟业 - 因多项债务违约被列为失信被执行人涉及34起案件且全部未履行其中滁州市中级人民法院执行标的超2.5亿元 [6] - 被限制高消费多个持有股份被冻结申请人已撤回破产清算申请 [6] - 原计划2025年4月30日前披露2024年年度报告因财务数据问题延期披露 [6] - 存续中资离岸债券1只余额1.930亿美元已全部违约 [7] 当代科技产业 - 法定代表人艾路明被湖北省武汉市中级人民法院执行标的金额1.66亿元 [8] - 股东当代科技产业解除冻结、轮候冻结8287.413万股占总股本4.06%其中1014万股继续冻结占总股本0.50% [8] - 当代集团持有7870.509万股全部被标记、冻结或轮候冻结占总股本3.86% [8] - 存续中资离岸债3只余额7.439亿美元已全部违约 [9]

个股新闻 - 时代中国控股6月合同销售金额约为人民币3.80亿元，签约建筑面积约为27000平方米 [2] - 东风集团股份2025年1-6月累计汽车销量为823,911辆，同比下降约14.7%，其中新能源汽车销量为204,383辆，同比增长约33.0% [2] - 合景泰富集团6月预售额为人民币6.53亿元，同比减少34%，预售建筑面积约为21000平方米，同比减少61.7% [2] - 绿城中国2025年1-6月合同销售面积约229万平方米，合同销售金额约人民币803亿元，其中归属于绿城集团的权益金额约为人民币539亿元 [2] - 融信中国6月总合约销售额约为人民币250,549,896元，合约建筑面积约为27,636平方米，平均合约售价约为每平方米人民币9,066元 [2] 战略合作 - 金涌投资与AnchorX订立战略合作框架备忘录，探索在跨境支付与贸易、稳定币应用场景拓展、数字资产交易与管理、投资于区块链技术与金融科技领域等场景的潜在合作 [3]

融资策略 - 公司持续以合理成本寻求新融资渠道 [1] - 公司与相关贷款人积极磋商借贷续期、展期或重组事宜 [1]

公司重组进展 - 时代中国控股获香港法院批准就离岸重组计划举行债权人投票 [1]

公司动态 - 香港法院批准时代中国举行债权人投票 [1]

TIMES CHINA HOLDINGS LIMITED 時代中國控股有限公司 (Incorporated in the Cayman Islands with limited liability) (於開曼群島註冊成立的有限公司) Stock Code 股份代號：1233 ANNUAL REPORT 年度報告 2024 財務摘要 Financial Highlights 目錄 CONTENTS 公司所獲獎項 Awards Won by the Company 2 4 6 8 董事及高級管理層 Directors and Senior Management 12 16 18 27 獨立核數師報告 Independent Auditor's Report 90 201 公司大事紀要 Corporate Milestones 綜合財務報表 CONSOLIDATED FINANCIAL STATEMENTS 206 207 208 210 主席報告 Chairman's Statement 綜合權益變動表 Consolidated Statement of Changes in Equity 綜合財務狀況表 Con ...

公司基本信息 - 公司于2007年11月14日在开曼群岛注册成立，最初名为Times Property (Holdings) Co., Limited，后更名为时代中国控股有限公司[9] - 公司股份于2013年12月11日在香港联合交易所有限公司主板上市[11] 财务数据关键指标变化 - 年度合同销售为94.16亿元，同比减幅34.4%[4] - 合同销售均价为每平方米11,889元，同比减幅25.1%[4] - 年度收入为131.105亿元，同比减幅37.6%[4] - 年度亏损为168.709亿元，同比增幅288.3%[4] - 年度公司拥有人应占核心净亏损为159.694亿元，同比增幅246.9%[4] - 2024年销售成本为160.96355亿元，2023年为184.23099亿元[5] - 2024年金融资产减值及撇销亏损为10.67315亿元，2023年为3.73547亿元[5] - 2024年融资成本为21.53717亿元，2023年为12.48297亿元[5] - 2024年年度全面亏损总额为173.03556亿元，2023年为47.03748亿元[6] - 2024年非流动资产总额为19,305,728千元，较2023年的27,136,261千元有所下降[7] - 2024年流动资产总额为69,239,242千元，较2023年的93,970,919千元减少[7] - 2024年流动负债总额为77,241,333千元，较2023年的86,543,133千元降低[7] - 2024年非流动负债总额为19,171,128千元，较2023年的23,906,339千元减少[8] - 2024年资产总额减流动负债为11,303,637千元，较2023年的34,564,047千元下降[7][8] - 2024年（负债净额）/资产净值为 - 7,867,491千元，2023年为10,657,708千元[8] - 2024年本公司拥有人应占权益为 - 16,419,401千元，2023年为633,383千元[8] - 2024年非控股权益为8,551,910千元，较2023年的10,024,325千元减少[8] - 截至2024年12月31日止年度，公司拥有人应占亏损为人民币166.10307亿元[17] - 2024年12月31日，集团流动负债超过流动资产人民币80.02091亿元[17] - 2024年12月31日，集团银行及其他借款及应付利息总额为人民币480.46911亿元，其中人民币333.36362亿元将在未来十二个月内到期偿还，现金及现金等价物为人民币8.40477亿元[17] - 2024年12月31日，集团到期未还款违约借款本金总额为人民币242.5068亿元，利息总额为人民币33.49558亿元，交叉违约总额为人民币2.2694亿元[17] - 2024年总收入为13110513千元，2023年为21010813千元，同比下降37.6%[32] - 2024年除税前亏损为17170669千元，2023年为3877666千元，亏损扩大342.8%[30][31] - 2024年资产总额为88544970千元，2023年为121107180千元，同比下降26.9%[30][31] - 2024年负债总额为96412461千元，2023年为110449472千元，同比下降12.7%[30][31] - 2024年其他收入总额为187539千元，2023年为325705千元，同比下降42.4%[33] - 2024年收益总额为190227千元，2023年为317505千元，同比下降40.1%[33] - 2024年其他收入及收益总额为377766千元，2023年为643210千元，同比下降41.3%[33] - 2024年计入报告期初合同负债于本报告期内确认的出售已竣工物业收入为10642479千元，2023年为17831755千元，同比下降40.3%[32] - 2024年投资物业的公允价值亏损净额为1340995千元，2023年为公允价值收益净额120716千元，由盈转亏[30][31] - 2024年已出售已竣工物业成本为15434900千元，2023年为17778278千元[34] - 2024年融资成本总计2153717千元，2023年为1248297千元[36] - 2024年度所得税项抵免为299764千元，2023年开支为466915千元[41] - 2024年每股基本及摊薄亏损为2.14元，2023年为7.90元[44] - 2024年应收贸易款项账面净额为798409千元，2023年为847016千元[46] - 2024年应付贸易款项及票据总计55.41517亿元，2023年为82.01955亿元[47] - 2024年度公司拥有人应占亏损166.10307亿元[49] - 2024年12月31日，集团流动负债超过流动资产80.02091亿元[49] - 2024年12月31日，集团银行及其他借款及应付利息总额为480.46911亿元，其中333.36362亿元将在未来十二个月内到期偿还，现金及现金等价物为8.40477亿元[49] - 2024年12月31日，集团到期未还违约借款本金总额242.5068亿元，利息总额33.49558亿元，交叉违约总额2.2694亿元[49] - 2024年集团业务收入为131.105亿元，较2023年减少37.6% [58] - 2024年亏损为168.709亿元，较2023年亏损增加125.263亿元 [58] - 2024年核心净亏损为162.3亿元，较2023年增加117.887亿元 [58] - 2024年公司拥有人应占亏损为166.103亿元，较2023年增加121.036亿元 [58] - 2024年每股基本亏损为7.90元，2023年为2.14元 [58] - 2024年公司收入为13110.5百万元，较2023年的21010.8百万元减少7900.3百万元，减幅37.6%，主要因已交付物业销售均价下降[79] - 销售成本2024年为16096.4百万元，较2023年的18423.1百万元减少2326.7百万元，减幅12.6%[84] - 2024年公司呈报毛损约2985.9百万元，2023年为毛利约2587.7百万元；2024年毛损率约为22.8%，2023年毛利率为12.3%，2024年出现毛损因售价下降[85] - 其他收入及收益2024年为377.8百万元，较2023年的643.2百万元减少，因本年度无自有投资物业公允价值收益[86] - 销售及市场推广成本2024年为192.0百万元，较2023年的268.5百万元减少76.5百万元，减幅28.5%，因严格管控营销费用[87] - 行政开支2024年为603.2百万元，较2023年的808.1百万元减少204.9百万元，减幅25.4%，因严格管控行政开支[88] - 金融资产减值及撇销亏损从2023年的3.735亿元增至2024年的10.673亿元，增加6.938亿元，增幅185.8%[89] - 其他开支从2023年的48.251亿元增至2024年的93.622亿元，增加45.371亿元[90] - 融资成本从2023年的12.483亿元增至2024年的21.537亿元，增加9.054亿元，增幅72.5%[91] - 2024年所得税抵免为2.998亿元，2023年所得税开支为4.669亿元[92] - 2024年年度亏损为168.709亿元，较2023年增加125.263亿元，2024年每股基本亏损7.90元，2023年为2.14元[93] - 2024年公司拥有人应占亏损为166.103亿元，较2023年增加121.036亿元[94] - 2024年12月31日现金及银行存款账面结余约22.243亿元，较2023年12月31日减少44.0%，受限银行存款为13.838亿元[95] - 2024年12月31日计息应付款项为50.328亿元，部分以账面价值14.734亿元的物业存货作抵押[96] - 2024年12月31日计息银行贷款及其他借款合计约463.964亿元，一年内到期借款增至322.924亿元[97] - 2024年12月31日，国内银行按揭贷款相关未偿还担保约为138.793亿元（2023年12月31日约189.827亿元）[108] - 2024年12月31日，集团为合营企业及联营公司银行贷款约11.00602亿元（2023年约16.24912亿元）提供担保[109] - 截至2024年12月31日止年度，集团雇员福利开支约为人民币242.1百万元，2023年为人民币462.7百万元[115] 各条业务线数据关键指标变化 - 2024年物业开发外部客户销售为12415775千元，2023年为19654925千元，同比下降36.8%[30][31] - 2024年物业销售、城市更新业务收入、租赁收入分别为12415.8百万元、0百万元、694.7百万元，占比分别为94.7%、0%、5.3%；2023年对应数据为19654.9百万元、668.2百万元、687.7百万元，占比分别为93.5%、3.2%、3.3%[80] - 物业销售2024年收入较2023年减少7239.1百万元，减幅36.8%，主要因本年度已交付物业销售均价减少[81] - 2024年公司无城市更新业务收入，2023年为668.2百万元[82] - 租赁收入2024年增至694.7百万元，较2023年增加7.0百万元，增幅1.0%，租金收入保持稳定[83] 项目交付情况 - 2024年集团已交付30余个项目，近1.5万套[4] - 2024年公司在10余座城市实现近15000套高品质交付[54] 债务重组情况 - 截至2025年1月20日下午5时，持有超过85.33%现有离岸债务的参与债权人已加入重组支援协定（RSA）[18] - 拟议重组方案的听证会定于2025年4月11日在香港高等法院举行[18] - 公司成功完成离岸债务整体重组，与现有贷款人磋商重续或延期偿还银行及其他借款，获得项目开发贷款[21] - 2024年公司与现有优先票据若干持有人及顾问进行建设性接洽，11月22日与债权人小组若干成员签署重组支持协议[106] - 截至2025年1月20日下午五时正，持有范围内债务未偿还本金总额约85.33%的债权人已加入重组支持协议，高等法院聆讯定于2025年4月11日上午十时正进行[107] - 截至2025年1月20日下午5时，持有范围内债务未偿还本金总额约85.33%的债权人已加入重组支持协议，高等法院聆讯定于2025年4月11日上午10时进行[112] 公司债券发行及调整情况 - 2023年12月22日，公司发行2028年到期本金9950万美元的5.00%优先票据，年利率5.00% [98] - 2021年6月4日和7月27日，公司分别发行本金4亿美元和1亿美元的5.55%优先票据，整合为2024年到期的5.55%美元优先票据，年利率5.55% [98] - 2021年1月14日，公司发行2027年到期本金3.5亿美元的5.75%优先票据，年利率5.75% [99] - 2020年9月22日和2021年3月17日，公司分别发行本金3.5亿美元和1亿美元的6.20%优先票据，整合为2026年到期的6.20%美元优先票据，年利率6.20% [99] - 2020年8月21日，公司全资附属公司广州时代发行面值11亿元的5.94%人民币非公开发行境内公司债券，原2024年到期，后调整为2026年到期 [99] - 2022年8月24日，公司对2024年到期的5.94%人民币非公开发行境内公司债券进行第一次分期偿付，偿付本金的10%及全部应付未付利息 [99] - 2023年2月22日至4月20日，广州时代召开持有人

财务表现 - 公司2024年上半年已确认收入为6091.0百万元人民币，同比下降38.7%[9] - 公司2024年上半年毛利为537.3百万元人民币，同比下降29.3%[9] - 公司2024年上半年期内亏损为2831.4百万元人民币，同比扩大101.0%[9] - 公司2024年上半年核心净亏损为2827.9百万元人民币，同比扩大100.5%[9] - 公司2024年上半年收入为人民币60.91亿元，同比下降38.7%[13] - 2024年上半年亏损为人民币28.31亿元，同比增加14.22亿元[13] - 2024年上半年核心净亏损为人民币28.28亿元，同比增加14.18亿元[13] - 2024年上半年每股基本亏损为人民币144分，同比增加64分[13] - 公司2024年上半年毛利率为8.8%，同比提升1.1个百分点[11] - 公司2024年上半年负债比率为617.4%，同比上升174个百分点[11] - 公司2024年上半年流动比率为1.0，同比下降0.1[11] - 公司2024年上半年物业发展和物业租赁收入占比分别为94.4%和5.6%[44][48] - 物业发展收入减少36.2%，从2023年上半年的9,014.7百万元降至2024年上半年的5,752.9百万元[49][54] - 物业租赁和转租收入增加13.5%，从2023年上半年的298.0百万元增至2024年上半年的338.1百万元[51][56] - 销售成本减少39.5%，从2023年上半年的9,172.3百万元降至2024年上半年的5,553.7百万元[52][57] - 毛利减少29.3%，从2023年上半年的759.9百万元降至2024年上半年的537.3百万元，毛利率从7.7%增至8.8%[53][58] - 其他收入及收益减少至117.5百万元，主要由于银行利息收入减少[59] - 销售及市场推广成本减少28.1%，从2023年上半年的183.2百万元降至2024年上半年的131.8百万元[59] - 行政开支减少28.6%，从2023年上半年的309.3百万元降至2024年上半年的220.8百万元[59] - 其他开支增加158.0%，从2023年上半年的900.0百万元增至2024年上半年的2,322.3百万元，主要由于资产减值增加[59] - 期间亏损增加至2,831.4百万元，较2023年上半年增加1,421.7百万元，主要由于资产减值增加[60] - 公司拥有人应占亏损增加至3,017.9百万元，较2023年上半年增加1,328.4百万元，主要由于资产减值增加[61] - 公司2024年上半年亏损为人民币2,831.4百万元，同比增加人民币1,421.7百万元[63] - 公司2024年上半年每股基本及摊薄亏损为人民币144分，同比增加64分[63] - 公司2024年上半年归属于股东的亏损为人民币3,017.9百万元，同比增加人民币1,328.4百万元[64] - 公司2024年上半年核心净亏损为人民币3,014.4百万元，同比增加人民币1,324.3百万元[64] - 公司2024年上半年收入为6,091,008千元人民币，同比下降38.7%[134] - 2024年上半年公司毛利润为537,287千元人民币，同比下降29.3%[134] - 2024年上半年公司税前亏损为2,659,298千元人民币，同比增长135.4%[134] - 2024年上半年公司净亏损为2,831,362千元人民币，同比增长100.9%[134] - 2024年上半年公司每股亏损为144分人民币，同比增长80%[134] - 2024年上半年公司销售及市场推广成本为131,754千元人民币，同比下降28.1%[134] - 2024年上半年公司行政开支为220,771千元人民币，同比下降28.6%[134] - 2024年上半年公司融资成本为581,160千元人民币，同比增长5.2%[134] - 2024年上半年公司所得税开支为172,064千元人民币，同比下降38.6%[134] - 公司截至2024年6月30日的六个月期间亏损为2,831,362千元人民币，较2023年同期的1,409,675千元人民币增加了101%[135] - 公司2024年上半年来自客户合同的收入为5,752,900千元人民币，同比下降40.3%[175][176] - 公司2024年上半年物业开发业务收入为5,752,900千元人民币，同比下降36.2%[176][178] - 公司2024年上半年城市更新业务收入为0千元人民币，去年同期为619,511千元人民币[178] - 公司2024年上半年租赁收入总额为338,108千元人民币，同比下降1.7%[175] - 公司2024年上半年其他收入及收益为117,527千元人民币，同比下降8.0%[179] - 公司2024年上半年税前亏损为1,129,572千元人民币[168] - 公司2024年上半年的利息开支总额为1,889,939千元人民币，较2023年同期的1,792,550千元人民币有所增加[181] - 公司2024年上半年的企业所得税支出为49,777千元人民币，较2023年同期的279,223千元人民币大幅减少[192] - 公司2024年上半年的土地增值税支出为38,119千元人民币，而2023年同期为-274,941千元人民币[192] - 公司2024年上半年的递延税项支出为84,168千元人民币，较2023年同期的275,821千元人民币有所减少[192] - 公司2024年上半年的总税项支出为172,064千元人民币，较2023年同期的280,103千元人民币有所减少[192] - 公司2024年上半年未派发中期股息，与2023年同期一致[193] - 公司2024年上半年的员工福利开支为167,074千元人民币，较2023年同期的240,605千元人民币有所减少[180] - 公司2024年上半年的物业、厂房及设备折旧为50,866千元人民币，较2023年同期的44,662千元人民币有所增加[180] 资产负债情况 - 公司2024年上半年资产总额为115066.6百万元人民币，同比下降5.0%[10] - 公司2024年上半年负债总额为107354.9百万元人民币，同比下降2.8%[10] - 公司2024年上半年现金及银行结余为3370.1百万元人民币，同比下降15.2%[10] - 公司2024年上半年流动计息银行及其他借款为31121.5百万元人民币，同比增长13.4%[10] - 公司2024年上半年非流动计息银行及其他借款为14823.3百万元人民币，同比下降20.7%[10] - 公司2024年上半年权益总额为7711.7百万元人民币，同比下降27.6%[10] - 公司现金及银行存款账面余额为人民币3,370.1百万元，较2023年12月31日减少15.2%[62][65] - 公司受限制银行存款金额为人民币1,828.9百万元，较2023年12月31日减少18.3%[62][65] - 公司计息应付款项为人民币5,037.3百万元，部分以物业存货抵押，账面值为人民币1,688.8百万元[66] - 公司2024年6月30日计息银行贷款及其他借款总额为人民币45,944.8百万元[66] - 公司2024年6月30日一年内到期借款为人民币31,121.5百万元，较2023年12月31日增加13.4%[66] - 公司2024年6月30日的非流动资产总额为25,864,026千元人民币，较2023年12月31日的27,136,261千元人民币减少了4.7%[136] - 公司2024年6月30日的流动资产总额为89,202,579千元人民币，较2023年12月31日的93,970,919千元人民币减少了5.1%[136] - 公司2024年6月30日的流动负债总额为87,241,000千元人民币，较2023年12月31日的86,543,133千元人民币增加了0.8%[136] - 公司2024年6月30日的非流动负债总额为20,113,921千元人民币，较2023年12月31日的23,906,339千元人民币减少了15.9%[138] - 公司2024年6月30日的资产净值为7,711,684千元人民币，较2023年12月31日的10,657,708千元人民币减少了27.6%[138] - 公司2024年6月30日的权益总额为7,711,684千元人民币，较2023年12月31日的10,657,708千元人民币减少了27.6%[139] - 公司2024年6月30日的非控股权益为10,210,846千元人民币，较2023年12月31日的10,024,325千元人民币增加了1.9%[139] - 截至2024年6月30日，公司总权益为7,711,684千元人民币[151] - 2024年上半年公司总综合亏损为2,946,024千元人民币[151] - 2024年上半年公司留存利润为10,210,846千元人民币[151] - 2024年上半年公司其他全面亏损为3,132,545千元人民币[151] - 2024年上半年公司股本为2,601,800千元人民币[151] - 2024年上半年公司法定盈余为167,656千元人民币[151] - 2024年上半年公司股份溢价为714,718千元人民币[151] - 2024年上半年公司汇兑结余为59,420千元人民币[151] - 2024年上半年公司公允价值变动为-149,982千元人民币[151] - 2024年上半年公司资本公积为8,113千元人民币[151] - 公司2024年上半年总资产为115,066,605千元人民币，较2023年底下降5.0%[171] - 公司2024年上半年总负债为107,354,921千元人民币，较2023年底下降2.8%[174] - 公司2024年上半年物业开发业务资产为74,996,789千元人民币，较2023年底下降4.2%[171] - 公司2024年上半年城市更新业务资产为7,106,908千元人民币，较2023年底增长1.0%[171] 债务与融资 - 公司于2023年12月22日发行2028年到期的5.00%美元优先票据，本金为99,500,000美元[67][68] - 公司于2021年6月4日发行了2024年到期的5.55%美元优先票据，本金金额为4亿美元，相当于约人民币28.5亿元[69] - 公司于2021年7月27日再次发行2024年到期的5.55%美元优先票据，本金金额为1亿美元，相当于约人民币7.13亿元[69] - 公司于2021年1月14日发行了2027年到期的5.75%美元优先票据，本金金额为3.5亿美元，相当于约人民币24.94亿元[69] - 公司于2020年9月22日发行了2026年到期的6.20%美元优先票据，本金金额为3.5亿美元，相当于约人民币24.94亿元[70] - 公司于2021年3月17日再次发行2026年到期的6.20%美元优先票据，本金金额为1亿美元，相当于约人民币7.13亿元[70] - 公司全资附属公司广州时代于2020年8月21日发行了2024年到期的5.94%人民币非公开发行境内公司债券，面值为人民币11亿元[70] - 公司于2022年8月24日偿还了2024年到期的5.94%人民币非公开发行境内公司债券本金的10%及全部应付未付利息[70] - 公司于2023年2月22日至4月20日期间调整了2024年到期的5.94%人民币非公开发行境内公司债券的到期日为2026年[70] - 公司发行了2026年到期的5.68%人民币非公开发行境内公司债券，面值为5亿元人民币，年利率5.68%，并于2022年8月4日偿还了10%的本金及全部应付利息[71][73] - 公司发行了2027年到期的5.94%人民币公开发行境内公司债券，面值为16亿元人民币，年利率5.94%，并于2023年调整了到期日[72][74] - 公司发行了2025年到期的6.75%美元优先票据，总金额为5.5亿美元（约合人民币39.2亿元），年利率6.75%，每半年支付一次利息[75][77] - 公司发行了2027年到期的5.24%人民币公开发行境内公司债券，面值为25亿元人民币，年利率5.24%，并于2023年调整了到期日[76][78] - 公司发行了2027年到期的5.10%人民币公开发行境内公司债券，面值为15.5亿元人民币，年利率5.10%，并于2023年调整了到期日[79] - 广州时代于2020年3月26日发行了面值为15.5亿元人民币、年利率为5.10%的境内公司债券，期限为5年，并于2023年调整到期日至2027年[80] - 广州时代于2020年3月26日发行了面值为9.5亿元人民币、年利率为6.30%的境内公司债券，期限为7年，并于2023年调整到期日至2027年[81][82] - 广州时代于2020年2月21日发行了面值为7.4亿元人民币、年利率为5.00%的境内公司债券，期限为5年，并于2023年调整到期日至2027年[83] - 广州时代于2020年2月21日发行了面值为5.75亿元人民币、年利率为6.20%的境内公司债券，期限为7年，并于2023年调整到期日至2027年[83] - 公司于2019年7月16日发行了本金为4亿美元、年利率为6.75%的优先票据，并于2019年9月4日发行了本金为1亿美元、年利率为6.75%的优先票据，整合为2023年到期的6.75%美元优先票据[84][85] - 广州时代于2019年6月6日发行了面值为5亿元人民币、年利率为6.80%的境内公司债券，期限为5年，并于2023年调整到期日至2027年[86] - 公司发行了2027年到期的6.80%人民币公开发行境内公司债券，面值为人民币500,000,000元，年利率为6.80%，每年支付一次利息[87] - 公司发行了2023年到期的6.60%美元优先票据，本金为300,000,000美元（约人民币2,138,040,000元），年利率为6.60%，每半年支付一次利息[88] - 公司调整了2026年到期的5.50%人民币非公开发行境内公司债券的到期日，并设置了小额兑付机制及按比例还本节点，新增利息利随本清[88] - 公司暂停偿还部分离岸债务，并积极与债权人进行磋商，以实现整体管理其离岸债务[89] - 公司于2024年6月28日与离岸债权人小组就重组现有优先票据及双币可转让定期贷款融资达成原则性共识[89] - 公司银行及其他借款总额为人民币45,944,794,000元，其中31,121,495,000元将在未来12个月内到期[158] - 公司因到期未还款导致违约借款本金总额为人民币22,343,901,000元，利息总额为人民币2,529,338,000元[158] - 违约事件引发交叉违约借款总额为人民币228,800,000元[158] - 公司已委任财务顾问协助重组优先票据及公司债券[158] - 公司正与现有金融机构磋商重续借款[158] - 公司正在与现有贷款人协商违约借款和交叉违约借款的重组，以避免立即支付本金和利息[159] - 公司正在与借款人协商银行及其他借款的续期或延期偿还[159] 项目进展 - 公司2024年上半年合同销售额为人民币42.91亿元，总建筑面积为33.7万平方米[14] - 公司截至2024年6月30日拥有136个主要项目，其中124个位于广东省[14] - 截至2024年6月30日，公司总合同销售面积为337,000平方米，总合同销售金额为42.91亿元人民币，平均售价为12,733元/平方米[21] - 公司租赁收入为3.381亿元人民币，占总收入的5.6%，租赁物业总建筑面积为883,154平方米[24][25] - 公司总土地储备为12.8百万平方米，其中广州占比21.0%，清远占比19.9%，佛山占比15.5%[26] - 公司物业开发项目中，广州时代外滩项目建筑面积为92,123平方米，竣工时间为2013年至2016年[27] - 公司物业开发项目中，时代南海项目建筑面积为354,156平方米，竣工时间为2011年至2015年[27] - 公司物业开发项目中，时代云图（广州）项目建筑面积为45,593平方米，竣工时间为2016年[27] - 公司物业开发项目中，时代郎桥（增城）项目建筑面积为93,756平方米，竣工时间为2017年[27] - 公司物业开发项目中，时代柏林（广州）项目建筑面积为45,537平方米

财务表现 - 期间合同销售为人民币42.91亿元，相比2023年同期减幅为54.5%[2] - 合同销售均价为每平方米人民币12,733元，相比2023年同期减幅为22.9%[2] - 期间收入为人民币6,091.0百万元，相比2023年同期减幅为38.7%[2] - 期间亏损为人民币2,831.4百万元，相比2023年同期增幅为100.9%[2] - 期间本公司拥有人应占亏损为人民币3,017.9百万元，相比2023年同期增加人民币1,328.4百万元[2] - 期间其他开支为人民币2,322,334千元，相比2023年同期增加人民币1,422,367千元[3] - 期间融资成本为人民币581,160千元，相比2023年同期增加人民币28,655千元[3] - 期间本公司普通权益持有人应占每股亏损为人民币(144)分，相比2023年同期增加人民币(64)分[4] - 期间全面亏损总额为人民币2,946,024千元，相比2023年同期增加人民币761,530千元[4] - 公司2024年上半年录得本公司拥有人应占亏损3,017,883,000人民币元[9] - 公司截至2024年6月30日止六个月的收入为人民币60.91亿元，同比下降38.7%[36] - 公司截至2024年6月30日止六个月的亏损为人民币28.314亿元，同比增加人民币14.217亿元[36] - 公司截至2024年6月30日止六个月的核心净亏损为人民币28.279亿元，同比增加人民币14.176亿元[36] - 公司截至2024年6月30日止六个月的本公司拥有人应占亏损为人民币30.179亿元，同比增加人民币13.284亿元[36] - 公司截至2024年6月30日止六个月的每股基本及摊薄亏损为人民币144分，去年同期为人民币80分[36] - 公司截至2024年6月30日止六个月的收入为60.91亿元人民币，同比下降38.7%，主要由于物业销售交付面积减少[52] - 物业销售收入从2023年上半年的9,014.7百万元减少至2024年上半年的5,752.9百万元，降幅为36.2%[53] - 物业租赁和转租收入从2023年上半年的298.0百万元增加至2024年上半年的338.1百万元，增幅为13.5%[53] - 销售成本从2023年上半年的9,172.3百万元减少至2024年上半年的5,553.7百万元，降幅为39.5%[54] - 毛利从2023年上半年的759.9百万元减少至2024年上半年的537.3百万元，降幅为29.3%，毛利率为8.8%[55] - 其他收入及收益从2023年上半年的127.8百万元减少至2024年上半年的117.5百万元[56] - 销售及市场推广成本从2023年上半年的183.2百万元减少至2024年上半年的131.8百万元，降幅为28.1%[56] - 行政开支从2023年上半年的309.3百万元减少至2024年上半年的220.8百万元，降幅为28.6%[57] - 其他开支从2023年上半年的900.0百万元增加至2024年上半年的2,322.3百万元，增幅为158.0%[58] - 期间亏损从2023年上半年的1,409.7百万元增加至2024年上半年的2,831.4百万元[61] - 公司截至2024年6月30日的除稅前虧損為人民幣3,017,883千元，較2023年同期的1,689,480千元增加78.6%[31] - 已出售物業成本從2023年的8,657,900千元下降至2024年的5,385,158千元，降幅為37.8%[22] - 融資成本中，利息開支從2023年的1,685,753千元增加至2024年的1,764,466千元，增幅為4.7%[23] - 公司2024年6月30日的期間稅項支出總額為172,064千元，較2023年同期的280,103千元下降38.6%[28] - 公司2024年6月30日的每股基本虧損為人民幣144分，較2023年同期的80分增加80%[31] - 公司2024年6月30日的租賃物業轉租成本為146,180千元，較2023年同期的135,548千元增加7.8%[22] 资产负债情况 - 非流动资产总额为人民币25,864,026千元，相比2023年12月31日减少人民币1,272,235千元[5] - 公司流动负债总额为87,241,000人民币千元，较2023年底的86,543,133人民币千元略有增加[6] - 公司流动资产净值为1,961,579人民币千元，较2023年底的7,427,786人民币千元大幅下降[6] - 公司非流动负债总额为20,113,921人民币千元，较2023年底的23,906,339人民币千元有所减少[6] - 公司权益总额为7,711,684人民币千元，较2023年底的10,657,708人民币千元显著下降[6] - 公司银行及其他借款总额为45,944,794,000人民币元，其中31,121,495,000人民币元将在未来12个月内到期偿还[9] - 公司现金及现金等价物为1,541,204,000人民币元，远低于即将到期的借款金额[9] - 公司因到期未还款对借款本金总额22,343,901,000人民币元及利息总额2,529,338,000人民币元违约[9] - 违约事件引发若干银行及其他借款的交叉违约，总额为228,800,000人民币元[9] - 公司截至2024年6月30日的总资产为115,066,605千元，较2023年底的121,107,180千元下降5.0%[16] - 公司截至2024年6月30日的总负债为107,354,921千元，较2023年底的110,449,472千元下降2.8%[17] - 公司2024年6月30日的應收貿易款項為人民幣946,198千元，較2023年12月31日的869,658千元增加8.8%[33] - 公司2024年6月30日的六個月內應收貿易款項為544,601千元，較2023年12月31日的535,308千元增加1.7%[34] - 公司2024年6月30日的七至十二個月應收貿易款項為223,967千元，較2023年12月31日的26,582千元大幅增加742.6%[34] - 公司2024年6月30日的一年後應收貿易款項為164,569千元，較2023年12月31日的285,126千元下降42.3%[34] - 现金及银行存款从2023年底的3,972.1百万元减少至2024年6月30日的3,370.1百万元，降幅为15.2%[63] - 公司计息应付款项为人民币5,037.3百万元，较2023年12月31日的人民币5,082.9百万元略有下降[64] - 公司计息银行贷款及其他借款总额为人民币45,944.8百万元，其中一年内到期借款增加至人民币31,121.5百万元[64] - 公司为物业购房者提供的按揭贷款未偿担保约为人民币14,467.5百万元，较2023年12月31日的人民币18,982.7百万元有所下降[82] - 公司为合营企业及联营公司提供的银行贷款担保约为人民币1,580.9百万元，较2023年12月31日的人民币1,624.9百万元有所下降[82] 债务与融资 - 公司已委任财务顾问协助重组优先票据及公司债券，以尽快与利益相关者达成一致解决方案[10] - 公司正积极与现有金融机构磋商重续若干借款[10] - 公司发行了2028年到期的5.00%美元优先票据，本金额为99,500,000美元，年利率为5.00%[64] - 公司发行了2024年到期的5.55%美元优先票据，本金额为400,000,000美元，年利率为5.55%[65] - 公司发行了2027年到期的5.75%美元优先票据，本金额为350,000,000美元，年利率为5.75%[66] - 公司发行了2026年到期的6.20%美元优先票据，本金额为350,000,000美元，年利率为6.20%[67] - 公司发行了2026年到期的5.94%人民币非公开发行境内公司债券，面值为人民币1,100,000,000元，年利率为5.94%[68] - 公司发行了2026年到期的5.68%人民币非公开发行境内公司债券，面值为人民币500,000,000元，年利率为5.68%，并于2022年8月4日偿还了本金的10%及全部应付未付利息[69] - 公司发行了2027年到期的5.94%人民币公开发行境内公司债券，面值为人民币1,600,000,000元，年利率为5.94%，并于2023年调整到期日为2027年[70] - 公司发行了2025年到期的6.75%美元优先票据，总本金为550,000,000美元（约合人民币3,919,740,000元），年利率为6.75%，每半年支付一次利息[71] - 公司发行了2027年到期的5.24%人民币公开发行境内公司债券，面值为人民币2,500,000,000元，年利率为5.24%，并于2023年调整到期日为2027年[72] - 公司发行了2027年到期的5.10%人民币公开发行境内公司债券，面值为人民币1,550,000,000元，年利率为5.10%，并于2023年调整到期日为2027年[73] - 公司发行了2027年到期的6.30%人民币公开发行境内公司债券，面值为人民币950,000,000元，年利率为6.30%，并于2023年调整到期日为2027年[74] - 广州时代发行2027年到期的5.00%人民币公开发行境内公司债券，面值为740,000,000元，年利率5.00%，期限五年[75] - 广州时代发行2027年到期的6.20%人民币公开发行境内公司债券，面值为575,000,000元，年利率6.20%，期限七年[76] - 公司发行2023年到期的6.75%美元优先票据，本金总额为500,000,000美元，年利率6.75%，每半年支付一次利息[77] - 广州时代发行2027年到期的6.80%人民币公开发行境内公司债券，面值为500,000,000元，年利率6.80%，期限五年[78] - 公司发行2023年到期的6.60%美元优先票据，本金总额为300,000,000美元，年利率6.60%，每半年支付一次利息[79] - 广州时代发行2026年到期的5.50%人民币非公开发行境内公司债券，面值为1,100,000,000元，年利率5.50%，期限五年[80] - 公司已暂停偿还若干离岸债务，境外美元计值优先票据自2023年1月5日起暂停买卖[81] - 公司于2024年6月28日与离岸债权人小组就重组优先票据及双币可转让定期贷款融资达成原则共识[81] 项目与土地储备 - 公司截至2024年6月30日止六个月的合同销售约为人民币42.91亿元，总建筑面积约为337,000平方米[37] - 公司截至2024年6月30日的总土地储备约为12.8百万平方米，足以应付未来两至三年的发展所需[40] - 广州时代外签项目建筑面积为92,123平方米[41] - 广州时代南湾项目建筑面积为354,156平方米，已竣工面积为22,764平方米[41] - 广州时代云图项目建筑面积为45,593平方米，已竣工面积为6,019平方米[41] - 广州时代廊桥项目建筑面积为93,756平方米，已竣工面积为67,913平方米[41] - 广州时代春树皇项目建筑面积为70,648平方米，已竣工面积为67,047平方米[41] - 广州时代柏林项目建筑面积为45,537平方米，已竣工面积为9,201平方米[41] - 广州时代天康项目建筑面积为64,374平方米，已竣工面积为332平方米[41] - 广州时代城项目建筑面积为178,038平方米，已竣工面积为154,595平方米[42] - 广州时代云来项目建筑面积为67,695平方米，已竣工面积为79,036平方米[42] - 广州时代天境项目建筑面积为44,995平方米，已竣工面积为55,174平方米[42] - 佛山三水南山紧賢項目已竣工供出售面積為45,883平方米，佔地盤面積49,125平方米的93.4%[44] - 佛山市三水區大塘镇奥利花園已竣工供出售面積為64,262平方米，佔地盤面積91,760平方米的70%[44] - 佛山南海新亞項目已竣工供出售面積為15,152平方米，佔地盤面積41,772平方米的36.3%[44] - 時代星英御島(佛山)已竣工供出售面積為34,133平方米，佔地盤面積37,835平方米的90.2%[44] - 時代招商天禧(佛山)已竣工供出售面積為14,612平方米，佔地盤面積43,518平方米的33.6%[44] - 時代天境(佛山)已竣工供出售面積為71,947平方米，佔地盤面積67,579平方米的106.5%[44] - 保利 時代(房山)已竣工供出售面積為10,705平方米，佔地盤面積48,498平方米的22.1%[44] - 保利時代天 班(佛山)已竣工供出售面積為67,477平方米，佔地盤面積120,487平方米的56%[44] - 時代印記(佛山)已竣工供出售面積為75,320平方米，佔地盤面積62,063平方米的121.3%[44] - 佛山大遷沿江路項目已竣工供出售面積為15,765平方米，佔地盤面積36,313平方米的43.4%[44] - 时代倾城(清寇)项目已竣工面积为301,368平方米，未来开发面积为87,893平方米[46] - 时代花城(清速)一期已竣工面积为70,650平方米，供出售面积为35,917平方米[46] - 时代花城(清速)二期已竣工面积为84,440平方米，供出售面积为4,778平方米[46] - 佛间黄花湖项目已竣工面积为477,020平方米，未来开发面积为490,363平方米[46] - 时代香海彼岸(清速)荔建飛來湖项目已竣工面积为91,127平方米，未来开发面积为331,466平方米[46] - 时代天境(东莞)项目已竣工面积为79,190平方米，供出售面积为39,024平方米[47] - 时代天会(东莞)项目已竣工面积为42,519平方米，供出售面积为7,216平方米[47] - 邀滔镇小河路收购项目(东莞)已竣工面积为56,298平方米，供出售面积为19,013平方米[47] - 常平镇盧屋村合作项目(东莞)已竣工面积为26,345平方米，供出售面积为6,192平方米[47] - 石蟒镇合作项目(东莞)已竣工面积为95,977平方米，供出售面积为22,404平方米[47] 市场与行业环境 - 全国新建商品房销售面积同比下降19.0%至47,916万平方米，成交金额同比下降25.0%至47,133亿元人民币[50] - 全国300城住宅土地成交面积同比下降38.1%至8,607万平方米，成交金额同比下降44.3%至5,354亿元人民币[50] - 公司预计2024年下半年房地产市场将继续低迷，新房库存消化仍需时间，价格承压[51] - 公司预计存量二手房成交表现将优于新房[51] 公司战略与未来计划 - 公司将加快开发中物业及已竣工物业的销售，并加快收回未偿还的销售款项及其他应收款项[10] - 公司将采取措施控制行政成本并控制资本支出[10] - 公司将继续物色机会出售其资产或城市更新项目[10] - 公司预计在2024年6月30日起的12个月内将有足够的营运资金履行财务责任[10] - 公司能否持续经营取决于成功完成违约借款重组及与贷款人达成协议[10] - 公司将继续优化城市更新项目结构，加快项目转化及投资回收[51] - 公司计划主动进行债务管理，优化债务结构，加快处置非核心资产[51] - 公司将继续积极销售，紧抓回款，降本增效，保持稳定的经营现金流[51] 公司运营与业务 - 公司运营分部包括物业开发、城市更新业务及物业租赁[13] - 公司物业开发项目均位于中国内地[13] - 截至2024年6月30日，公司物业开发分部收入为5,752,900千元，同比下降36.2%[14][19] - 2024年上半年，公司来自客户合同总收入为5,752,900千元，较2023年同期的9,