收入相关指标变化 - 2020年上半年客户佣金及手续费收入为1.77879148亿港元，2019年为1.83357227亿港元[9] - 2020年上半年利息收入为9906.4775万港元，2019年为1.43013021亿港元[9] - 2020年上半年投资收入及盈利或亏损净额为1.2897772亿港元，2019年为3.25535288亿港元[9] - 2020年上半年收入为4.05921643亿港元，2019年为6.51905536亿港元[9] - 2020年上半年客户佣金及手续费收入为177,879,148港元，2019年同期为183,357,227港元[36] - 2020年上半年利息收入为99,064,775港元，2019年同期为143,013,021港元[36] - 2020年上半年投资收入及盈利或亏损净额为128,977,720港元，2019年同期为325,535,288港元[39] - 2020年其他收益为79,062,057港元，2019年同期为44,783,227港元[39] - 2020年各经营分部外部客户收入：经纪83,964,664港元、贷款及融资78,896,657港元、企业融资83,918,945港元、资产管理9,995,539港元、金融产品及投资20,168,118港元[44] - 2020年各经营分部金融产品及投资收益净额：金融产品及投资为128,977,720港元[44] - 2020年各经营分部收入以及金融产品及投资收益净额总计405,921,643港元[44] - 2019年上半年公司综合收入为6.51905536亿港元，分部业绩为1.62435267亿港元，税前利润为1.48556105亿港元[47] - 截至2020年6月30日止六个月，公司取得营业收入405.92百万港元，同比减少37.73%；除税后净亏损为285.84百万港元，2019年为纯利131.48百万港元[144] - 截至2020年6月30日止六个月，公司自营业务收入同比下降54.22%；就保证金贷款计提减值拨备2.93亿港元[144] - 截至2020年6月30日止六个月，公司经纪、企业融资、资产管理、贷款及融资、金融产品及投资业务的营业收入同比分别下降7.55%、增长0.49%、增长10.78%、下降44.73%及下降54.22%[144] 利润相关指标变化 - 2020年上半年税前亏损3.24501345亿港元，2019年利润为1.48556105亿港元[9] - 2020年上半年期内亏损2.85841245亿港元，2019年利润为1.31482312亿港元[9] - 2020年上半年公司拥有人应占权益亏损2.85841245亿港元，权益总额降至35.53800671亿港元[19] - 2019年上半年公司拥有人应占权益利润1.31482312亿港元，权益总额达44.32983675亿港元[19] - 2020年各经营分部业绩：经纪34,016,213港元、贷款及融资 -273,640,828港元、企业融资59,511,794港元、资产管理4,580,914港元、金融产品及投资 -95,133,290港元[44] - 2020年未分配开支为53,836,148港元[44] - 2020年税前亏损为324,501,345港元[44] - 2020年上半年公司税前亏损2.85841245亿港元，2019年上半年税前利润为1.31482312亿港元[56] 资产相关指标变化 - 2020年6月30日非流动资产为4.92827888亿港元，2019年12月31日为4.30494046亿港元[12] - 2020年6月30日流动资产为24.746273642亿港元，2019年12月31日为23.874178663亿港元[12] - 2020年6月30日以公允价值计量并计入损益的金融资产为105.14992691亿港元，2019年12月31日为91.25934343亿港元[58] - 2020年6月30日证券交易业务有抵押保证金贷款应收款（减减值拨备）为23.40亿港元，2019年12月31日为38.43亿港元[61] - 2020年6月30日期货及期权合约交易业务应收款（减减值拨备）为1.44亿港元，2019年12月31日为1.66亿港元[61] - 2020年6月30日企业融资业务应收账款为2279.56万港元，2019年12月31日为1769.57万港元[61] - 2020年6月30日资产管理业务应收账款（减减值拨备）为1020.48万港元，2019年12月31日为2831.11万港元[61] - 2020年6月30日金融产品及投资业务应收经纪账款为4.93亿港元，2019年12月31日为1.57亿港元[61] - 2020年6月30日非上市以公允价值计量并计入损益的金融资产为207,448,169港元，2019年12月31日为241,171,753港元[108] - 2020年6月30日债务证券（于证券交易所交易及非上市）以公允价值计量并计入损益的金融资产为8,928,536,129港元，2019年12月31日为7,560,555,820港元[108] - 2020年6月30日可换股债券（于证券交易所交易及非上市）以公允价值计量并计入损益的金融资产为830,782,263港元，2019年12月31日为36,200,671港元[111] - 2020年以公允价值计量并计入损益的金融资产于12月31日（经审核）为310,414,419港元，于6月30日（未经审核）为265,210,701港元[119] - 2019年以公允价值计量并计入损益的金融资产于12月31日（经审核）为399,350,992港元，转移至第三级47,044,598港元[119] - 截至2020年6月30日，公司总资增加3.84%至25,239.10百万港元[153] 负债相关指标变化 - 2020年6月30日流动负债为17.890437074亿港元，2019年12月31日为16.136267645亿港元[12] - 2020年6月30日非流动负债为37.94863785亿港元，2019年12月31日为43.28763148亿港元[14] - 2020年6月30日持作交易的以公允价值计量并计入损益的金融负债为4386.73万港元，2019年12月31日为3940.10万港元[75] - 2020年6月30日指定以公允价值计量并计入损益的金融负债为2.47亿港元，2019年12月31日为6.79亿港元[75] - 2020年6月30日证券交易业务应付账款为46.18亿港元，2019年12月31日为30.13亿港元[78] - 2020年6月30日期货及期权合约交易业务应付账款为3.77亿港元，2019年12月31日为3.25亿港元[78] - 2020年6月30日金融产品及投资业务应付账款为3.48亿港元，2019年12月31日为7398.09万港元[78] - 2020年6月30日，集团证券交易业务结欠直接控股公司的应付账款为78,718,717港元，2019年12月31日为98,718,717港元[82] - 2020年6月30日，集团可变利率银行借款为5,888,358,062港元，2019年12月31日为9,719,608,306港元[83] - 2020年6月30日，集团银行借款利率介乎HIBOR+1.3%至HIBOR+2.4%，2019年12月31日为HIBOR+1.4%至HIBOR+2.3%[84] - 2020年6月30日，集团从9,740,000,000港元银行融通额中已提取5,630,000,000港元，2019年12月31日从13,160,000,000港元中已提取9,703,599,612港元[84] - 2020年6月30日，兴业证券提供安慰函支持6,100,000,000港元银行融通额，其中3,780,000,000港元已提取，2019年12月31日支持9,790,000,000港元，其中8,090,000,000港元已提取[84] - 2020年6月30日，集团可变利率其他借款为58,755,859港元，固定利率其他借款为1,661,399,665港元，2019年12月31日固定利率其他借款为196,217,064港元[88] - 2020年6月30日，集团其他借款须于三年（2019年12月31日为一年）内偿还，354,656,145港元客户证券及2,279,943,757港元金融资产已质押[88] - 2020年以公允价值计量并计入损益的金融负债于12月31日（经审核）为(8,460,016)港元，于6月30日（未经审核）为(6,849,781)港元[119] - 2019年以公允价值计量并计入损益的金融负债于12月31日（经审核）为(680,767)港元，终止确认680,767港元[119] - 2020年6月30日持作买卖之金融负债中上市股本证券之淡仓为37,017,500港元，2019年12月31日为30,853,500港元[114] - 2020年6月30日指定以公允价值计量并计入损益之金融负债中非上市结构性产品（具有有关上市债务证券之相关投资）为120,374,982港元，2019年12月31日为80,696,680港元[114] - 截至2020年6月30日，公司总负债增加5.96%至21,685.30百万港元[153] - 截至2020年6月30日，公司银行及其他借款总额降低23.27%至7,608.51百万港元[154] 现金流量相关指标变化 - 2020年上半年经营活动所用现金净额为1.04129975亿港元，2019年为25.58524131亿港元[25] - 2020年上半年投资活动所用现金净额为3898.0375万港元，2019年为569.692万港元[25] - 2020年上半年融资活动所用现金净额为3.75595286亿港元，2019年为36.13528992亿港元[25] - 2020年上半年现金及现金等价物减少净额为5.18705636亿港元，2019年增加61.66356203亿港元[25] - 2020年6月30日期末现金及现金等价物为48.41244697亿港元，2019年为76.83583033亿港元[25] - 2020年上半年已收利息4.15179169亿港元，已收股息1140.392万港元[25] - 收购合并结构化实体现金流入净额为30.2964万港元，所收购现金及现金等价物结余为530.2964万港元，现金支付代价为500万港元[128] - 截至2020年6月30日止六个月，公司现金流出净额为518.71百万港元；银行结余为4,841.24百万港元[154] 税务相关指标变化 - 2020年上半年香港利得税即期为40.1044万港元，2019年上半年为1631.3329万港元[49] - 2020年上半年递延税项即期为 - 3906.1144万港元，2019年上半年为76.0464万港元[49] - 2020年和2019年香港利得税估计全年实际税率均为16.5%，一家附属公司首200万港元应课税利润按8.25%计税，余下按16.5%计税[53] 股息相关情况 - 2019年6月30日止六个月宣派及派付的2018年末期股息总额为9200万港元[54] - 2020年和2019年上半年董事会均未宣派中期股息[55] 人员薪酬相关指标变化 - 2020年上半年员工成本7919.8981万港元，2019年上半年为9033.6866万港元[49]

公司整体财务数据关键指标变化 - 2019年公司收入为12.62亿港元，较2018年的10.11亿港元增长24.8%[7] - 2019年公司年内亏损4.62亿港元，较2018年的盈利1.44亿港元下降421.2%[7] - 2019年公司每股基本亏损0.1155港元，较2018年的每股盈利0.0360港元下降420.8%[7] - 2019年公司总资为243.05亿港元，较2018年的233.44亿港元增长4.1%[15] - 2019年公司本公司拥有人应占权益为38.40亿港元，较2018年的43.91亿港元下降12.6%[15] - 2019年公司实现营业收入12.6156亿港元，较上一年度增加24.8%；除税后净亏损为4.6186亿港元，2018年溢利为1.438亿港元[31] - 2019年末总资产243.0467亿港元，较2018年末的233.4384亿港元增加4.1%；总负债204.6503亿港元，较2018年末的189.5277亿港元增加8.0%[46] - 2019年末流动资产净值77.3791亿港元，较2018年末的75.7108亿港元增加2.2%；流动比率为1.5倍，与2018年末持平[47] - 2019年度现金流入净额38.4272亿港元，2018年末为3.3586亿港元；2019年末银行结余53.5995亿港元，2018年末为15.1723亿港元[47] - 2019年末银行及其他借款总额99.1583亿港元，较2018年末的103.9496亿港元降低4.6%[47] - 2019年末未偿还票据3130万港元，2018年末为6285万港元；未偿还债券21.7367亿港元，2018年末无；资本负债比率增加约32.5%至3.157，2018年末为2.382[50] - 2019年末公司拥有人应占权益总额38.3964亿港元，2018年末为43.9107亿港元[50] 各业务线收入关键指标变化 - 2019年经纪服务的佣金及手续费收入为1.68亿港元，较2018年的2.12亿港元下降21.0%[7] - 2019年企业融资服务的佣金及顾问费收入为1.55亿港元，较2018年的2.11亿港元下降26.8%[7] - 2019年资产管理服务的管理费及顾问费收入为3607.61万港元，较2018年的1922.57万港元增长87.6%[7] - 2019年贷款及融资服务的利息收入为4.79亿港元，较2018年的4.28亿港元增长11.9%[7] - 2019年金融产品及投资收入为4.24亿港元，较2018年的1.40亿港元增长203.0%[7] - 公司经纪服务、企业融资服务收入同比分别下降21.0%、26.8%；资产管理服务、贷款及融资服务、金融产品及投资业务收入同比分别上升87.6%、11.9%及203.0%[31] - 2019年集团经纪服务佣金及手续费收入16780万港元，同比下降21.0%；证券经纪佣金及手续费收入13755万港元，同比下降24.5%；年末机构客户数量较年初增加32%，机构客户资产较年初大幅上升约84%[37] - 2019年集团企业融资业务收入15478万港元，同比下降26.8%；债务证券的配售、包销及分包销佣金收入为6258万港元，较上一年度下降49.9%；股本证券的配售、包销及分包销佣金收入为5382万港元，较上一年度增加7.2%[40] - 2019年集团资产管理业务收入3608万港元，较上一年度增长87.6%；年末管理客户资产规模达89.5亿港元[42][43] - 2019年集团贷款及融资业务收入较上一年度增长11.9%至47920万港元[44] - 2019年金融产品及投资收入42372万港元，较2018年的13982万港元大幅增加203.0%[45] 市场行情数据 - 2019年末香港恒生指数报28,189.8点，相比2018年末上涨约9.1%；全年日均股票交易额872亿港元，较2018年下降18.9%；香港证券市场市价总值于2019年底为38.2万亿港元，按年上升27.6%[33] - 2019年美股道琼斯指数、标普500指数及纳斯达克指数分别上涨22.3%、28.9%、35.2%；欧洲英国富时指数、德国DAX指数及法国CAC指数分别上升12.1%、25.5%及26.4%；亚洲上证综合指数上涨22.3%，深证综合指数上升35.9%[33] - 2019年北向交易合计平均每日成交额为417亿元人民币，占内地市场成交额的4.0%，2018年分别为204亿元人民币和2.8%；南向交易平均每日成交额为96亿元人民币，占香港市场成交额的6.2%，2018年分别为108亿元人民币和5.9%；债券通日均成交金额达107亿元人民币，较2018年增加近200%[34] - 2019年港交所新上市公司183家，较2018年的218家下跌16.1%；全年累计股份集资总额4520亿港元，较2018年的5441亿港元下降约16.9%，其中IPO集资金额为3129亿港元，较2018年的2880亿港元上升8.6%[34] - 截至2019年12月底，香港证券市场市值达38万亿港元，较2018年底上升超27%；606家持牌法团是香港联交所参与者，较2018年底增加29家，增幅约5%[35] 公司业务发展情况 - 2020年初公司作为独家保荐人完成2单港交所主板IPO保荐业务[23] - 2019年公司机构客户业务快速增长，对经纪业务收入构成有力支撑[23] - 2019年公司资产管理业务设立首支公募基金“中国核心资产基金”，并与多家银行达成产品上架协议[23] - 2019年公司金融产品及投资业务在有效控制风险的前提下取得较好投资收益[23] - 公司旗下兴证国际期货有限公司获香港交易所颁“2019模范中资期货商”奖项[23] - 2019年集团完成48支公募及私募G3货币计价债券（含优先股）的发行及承销，协助企业融资约22.63亿美元；固定收益类结构性产品发行业务录得安排费收入2974万港元[40] - 2019年集团股权融资业务通过一、二级市场共协助企业融资金额约为21.19亿港元[41] 公司亏损原因 - 2019年公司因对相关保证金贷款作出减值拨备，导致全年除税后溢利由盈转亏[25] - 2019年集团就相关保证金贷款作出减值拨备，并采取清收动作[44] 公司人员及薪酬情况 - 截至2019年末，集团聘任219名全职雇员，2018年末为202名；2019年度薪酬总额2.321亿港元，2018年为1.8704亿港元[55] 股息分配情况 - 报告期后，董事会不建议就2019年度派付末期股息[57] - 董事会不建议就截至2019年12月31日止年度派付任何末期股息[90] 重大收购及出售情况 - 2019年度集团未作出任何涉及附属公司及联属公司的重大收购及出售[53] 公司风险管理情况 - 合规部门严密监察持牌业务运营，确保符合监管规定并安排牌照续期，还为员工安排持续专业培训[63] - 集团制定政策程序监控市场价格风险，各业务线评估新交易和新业务市场风险，审查业务线市场风险限制[64] - 金融产品及投资业务制定债券等选择标准，多元化固定收益投资组合，控制投资期限和建立止盈止损机制[64] - 外汇风险主要来自港元以外货币交易，集团关注汇率走势并采取对冲措施[65] - 利率风险来自固定利率应收贷款和债务证券，集团采用美元国债期货等工具对冲利率风险[67] - 集团管理层密切监察利率风险敞口，现金流量利率风险集中在香港和伦敦银行同业拆借利率[67] - 运营风险方面，集团设专人监督经营、控制合规，制定更新运营手册，设授权等级和监控系统[68] 公司董事信息 - 非执行董事黄奕林51岁，1998年7月获武汉大学西方经济学博士学位，金融服务业经验逾19年[70][71] - 执行董事李宝臣42岁，2003年7月获南开大学经济学硕士学位，金融服务业经验逾16年[72][73] - 执行董事汪详40岁，2006年3月获英国赫特福德大学会计与金融管理硕士学位，金融服务业经验逾11年[73][74] - 曾艳霞43岁，2016年6月1日及6月8日分别获委任为执行董事及副行政总裁，金融服务业经验逾13年[76] - 张春娟36岁，2019年7月17日及8月2日分别获委任为副行政总裁、财务总监及执行董事，金融服务业经验逾11年[76] - 洪瑛69岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及审核委员会主席，会计行业经验逾41年[81] - 田力51岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及薪酬委员会主席等，金融服务业经验逾19年[82] - 秦朔51岁，2016年7月27日及9月30日分别获委任为独立非执行董事及薪酬委员会等成员[84] 公司股本及股东情况 - 公司法定及已发行股本详情载于综合财务报表附注34[91] - 2019年12月31日，公司可供分派储备约为3,368,534,784港元[93] - 本年度集团来自5大客户的收入占集团外部客户收入不足11%[96] - 2019年12月31日，黄奕林持有公司2,264,384股普通股，占比0.06%[105] - 2019年12月31日，金光（2020年2月6日辞任）持有公司9,263,389股普通股，占比0.23%[105] - 2019年12月31日，汪详持有公司8,131,197股普通股，占比0.20%[105] - 2019年12月31日，曾艳霞持有公司7,204,858股普通股，占比0.18%[105] - 2019年12月31日，兴证（香港）金融控股有限公司持有公司2,077,337,644股股份，占股51.93%[108] - 2019年12月31日，兴业证券股份有限公司持有公司2,077,337,644股股份，占股51.93%[108] - 2019年12月31日，嘉实资本管理有限公司持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] - 2019年12月31日，嘉实基金管理有限公司持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] - 2019年12月31日，China Credit Trust Co., Ltd持有公司293,232,000股股份，占股7.33%[108] 公司融资协议情况 - 2018年9月26日，公司与金融机构订立33.8亿港元、为期36个月的贷款融资协议[121] - 2019年5月15日，公司与银行订立3000万美元非承诺性循环贷款融资的融资函件甲[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立2亿港元非承诺性循环贷款融资的融资函件乙[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立3亿港元非承诺性循环贷款融资的融资协议甲，期限12个月[122] - 2019年5月15日，公司与银行订立8000万美元非承诺性循环贷款融资的融资协议乙[124] - 2019年7月9日，公司及附属公司与银行订立最高为12亿港元非承诺性循环贷款融资的融资函件[124] - 2020年2月26日，公司确认接纳银行修订最多合共3亿港元的融资函件乙[125] - 融资协议要求兴业证券需直接或间接合法及实益拥有公司已发行股本至少51%[121][122][124][125] - 融资协议要求兴业证券需拥有公司的管理控制权，即多数在任董事由其提名且对管理策略及政策有控制权[121][124] 公司咨询服务协议情况 - 截至2018年12月31日止三个年度，兴证咨询服务（深圳）有限公司向公司提供服务的建议上限金额分别约为820万港元、1020万港元及1210万港元[127] - 2018年4月3日公司与兴证咨询服务（深圳）有限公司订立补充服务协议，2018年度咨询服务或新服务应付年度上限由1210万港元修订为3600万港元[128] - 2018年4月3日公司与兴证咨询服务（深圳）有限公司重续服务协议，2019 - 2021年各年服务建议上限金额分别为6800万港元、1.05亿港元及1.53亿港元[131] - 截至2019年12月31日止年度，集团向兴证咨询服务（深圳）有限公司支付咨询服务费1966.8087万港元[132] - 兴证（香港）金融控股有限公司持有公司51.93%权益，持有兴证咨询服务（深圳）有限公司100%权益[132] 控股股东相关规定 - 各控股股东在不竞争契据生效期间，在获认可证券交易所上市的公司持有不超5%股权（个别或连同其联系人）[137] 慈善捐款情况 - 2019年集团支付约2.4万港元慈善捐款[139] 股份过户登记

财务数据关键指标变化 - 截至2019年6月30日止六个月，客户佣金及手续费收入为1.83357227亿港元，2018年同期为2.53462068亿港元[14] - 截至2019年6月30日止六个月，利息收入为1.43013021亿港元，2018年同期为1.97382074亿港元[14] - 截至2019年6月30日止六个月，投资收入及盈利或亏损净额为3.25535288亿港元，2018年同期为1.09462675亿港元[14] - 截至2019年6月30日止六个月，收入为6.51905536亿港元，2018年同期为5.60306817亿港元[14] - 2019年基本每股盈利为0.0329港元，2018年为0.0142港元[14] - 2019年6月30日非流动负债为3340435305港元，2018年12月31日为3324599564港元[20] - 2019年6月30日资产净值为4432983675港元，2018年12月31日为4391073572港元[20] - 2019年上半年保留盈利调整后为159586274港元，确认分派股息后为199068586港元[24] - 2018年上半年保留盈利调整后为133357812港元，确认分派股息后为70031051港元[24] - 2019年经营活动所得现金净额为2558524131港元，2018年为 - 3860549647港元[27] - 2019年投资活动所用现金净额为 - 5696920港元，2018年为 - 7271780港元[27] - 2019年融资活动所得现金净额为3613528992港元，2018年为4533301919港元[27] - 2019年现金及现金等价物增加净额为6166356203港元，2018年为665480492港元[27] - 2019年期末现金及现金等价物为7683583033港元，2018年为1846851422港元[27] - 2019年上半年融资成本为2.38716593亿港元，较2018年的1.85230055亿港元增加约28.9%[53] - 2019年上半年其他经营开支为8527.7056万港元，较2018年的7470.9398万港元增加约14.1%[53] - 2019年上半年税前利润为1.48556105亿港元，较2018年的1.03274748亿港元增加约43.8%[53] - 2019年上半年期内利润为1.31482312亿港元，较2018年的5667.3239万港元增加约131.9%[53] - 2019年上半年经营活动所得现金净额为25.58524131亿港元，2018年为 - 38.60549647亿港元[53] - 2019年上半年投资活动所用现金净额为569.692万港元，较2018年的727.178万港元减少约21.7%[53] - 2019年上半年融资活动所得现金净额为36.13528992亿港元，较2018年的45.33301919亿港元减少约20.3%[53] - 2019年上半年客户佣金及手续费收入为9082.5946万港元，较2018年的1.13300538亿港元减少约20.0%[59] - 2019年上半年利息收入为1.83357227亿港元，较2018年的2.53462068亿港元减少约27.7%[59] - 2019年上半年投资收入及盈利或亏损净额为6.51905536亿港元，较2018年的5.60306817亿港元增加约16.4%[61] - 2019年上半年公司拥有人应占期内利润为1.31482312亿港元，2018年同期为5667.3239万港元[76] - 2019年6月30日以公允价值计量并计入损益的金融资产为82.01343971亿港元，2018年12月31日为87.81097139亿港元[78] - 2019年6月30日应收固定利率贷款为2539.6411万港元，2018年12月31日为7161.4048万港元[80] - 2019年6月30日应收贷款中未逾期亦无信贷减值为2539.6411万港元，2018年12月31日为7161.4048万港元[80] - 2019年6月30日一年以内应收固定利率贷款实际利率为每年6.13%至8.38%，2018年12月31日为每年3.00%至8.38%[81] - 2019年6月30日证券交易业务有抵押保证金贷款应收账款为59.34094397亿港元，2018年12月31日为62.26035162亿港元[83] - 2019年6月30日期货及期权合约交易业务应收账款为1.98944479亿港元，2018年12月31日为2.23822678亿港元[83] - 2019年6月30日企业融资业务应收账款为4692.3006万港元，2018年12月31日为2052.6889万港元[83] - 2019年6月30日资产管理业务应收账款为7468.902万港元，2018年12月31日为1.2125025亿港元[83] - 2019年6月30日金融产品及投资业务应收账款为73.38358997亿港元，2018年12月31日为69.07207392亿港元[83] - 2019年6月30日企业融资客户应收账款总额为20,526,889港元，2018年12月31日为46,923,006港元[92] - 2019年6月30日资产管理客户应收账款总额为12,637,892港元，2018年12月31日为7,981,769港元[93] - 2019年6月30日以公允价值计量并计入损益的金融负债为449,819,373港元，2018年12月31日为288,701,100港元[96] - 2019年6月30日应付账款总额为4,876,421,489港元，2018年12月31日为5,991,194,627港元[99] - 2019年6月30日银行借款总额为12,484,452,057港元，2018年12月31日为8,909,661,292港元[103] - 2019年6月30日银行借款利率介乎香港银行同业拆息 + 1.3%至HIBOR + 2.3%，2018年12月31日为HIBOR + 1.4%至HIBOR + 2.3%[104] - 2019年6月30日从银行融通额15,341,200,000港元中提取12,413,306,644港元，2018年12月31日从15,017,200,000港元中提取8,902,863,676港元[104] - 2019年6月30日兴业证券支持银行融通额达10,004,000,000港元，2018年12月31日为9,180,000,000港元[104] - 2019年6月30日其他借款总额为1,786,868,070港元，2018年12月31日为1,485,297,574港元[106] - 2019年6月30日票据按3%固定利率计息，2018年12月31日亦为3%[108] - 2019年6月30日，交易所交易的股本证券公允价值为236,070,743港元，较2018年12月31日的250,488,074港元有所下降[118] - 2019年6月30日，非上市的股本证券公允价值为371,086,904港元，较2018年12月31日的374,529,995港元略有下降[118] - 2019年6月30日，交易所交易的债务证券公允价值为5,224,675,825港元，较2018年12月31日的4,642,934,840港元有所上升[118] - 2019年6月30日，非上市的债务证券公允价值为1,987,820,828港元，较2018年12月31日的1,784,955,456港元有所上升[118] - 2019年6月30日，持作买卖的上市股本证券淡仓公允价值为46,962,750港元，较2018年12月31日的104,522,000港元大幅下降[123] - 2019年6月30日，指定以公允价值计量并计入损益的非上市结构性产品（具有有关上市债务证券之相关投资）公允价值为365,994,494港元，较2018年12月31日的148,930,662港元大幅上升[123] - 2019年6月30日，按经常性基准以公允价值计量的金融资产公允价值为8,201,343,971港元，较2018年12月31日的8,781,097,139港元有所下降[120] - 2019年6月30日，持作买卖的金融负债公允价值为60,382,317港元，较2018年12月31日的116,401,526港元有所下降[123] - 截至2019年6月30日，以公允价值计量并计入损益的金融资产为442,899,080港元，2018年12月31日为399,350,992港元；以公允价值计量并计入损益的金融负债2019年6月30日为0，2018年12月31日为(680,767)港元[126] - 截至2019年6月30日，恒生指数期货名义金额为92,837,000港元，2018年12月31日为96,952,500港元；货币兑换期货名义金额为308,580,846港元，2018年无；利率期货名义金额为1,555,589,641港元，2018年12月31日为3,693,376,000港元[130] - 截至2019年6月30日止六个月，主要管理人员薪酬及短期福利为13,295,952港元，2018年同期为9,342,729港元；离职后福利为78,000港元，2018年同期为63,000港元[142] - 截至2019年6月30日止六个月，公司根据服务协议支付咨询服务费7,266,666港元，2018年为9,713,488港元，收费按成本加6%溢价[143] - 截至2019年及2018年6月30日止六个月，第一级及第二级之间并无转拨[125] - 截至2018年6月30日止六个月，并无金融工具被分类为第三级[126] - 2019年6月30日及2018年12月31日，国债期货衍生工具合约净持仓为零[131] - 截至2019年6月30日，集团在合并结构化实体的第三方权益达5.51亿港元，2018年12月31日为3.99亿港元[144] - 截至2019年6月30日止六个月，集团取得营业收入6.52亿港元，同比增长16.35%；除税后溢利为1.31亿港元，同比增长132.00%[147] - 2019年6月30日，集团总资产增加16.57%至272.1206亿港元（2018年12月31日：233.4384亿港元）[164] - 2019年6月30日，集团总负债增加20.19%为227.7908亿港元（2018年12月31日：189.5277亿港元）[164] - 2019年6月30日，集团流动资产净值增加0.40%至76.0106亿港元（2018年12月31日：75.7108亿港元）[165] - 2019年上半年，集团现金流入净额为61.6636亿港元（2018年：6.6548亿港元），2019年6月30日银行结余为76.8358亿港元（2018年12月31日：15.1723亿港元）[165] - 2019年6月30日，集团银行及其他借款总额增加36.71%至142.1132亿港元（2018年12月31日：103.9496亿港元）[165] - 2019年6月30日，集团资本负债比率增加35.20%，为3.220（2018年12月31日：2.3

公司整体财务数据关键指标变化 - 2018年公司收入为10.11045602亿港元，较2017年的9.27724226亿港元增长9.0%[9] - 2018年公司年内利润为1.43800671亿港元，较2017年的1.52831841亿港元下降5.9%[9] - 2018年公司总资为233.43840317亿港元，较2017年的170.53775016亿港元增长36.9%[16] - 2018年公司纯利率为14.2%，较2017年的16.5%下降13.9%[16] - 2018年公司资本负债比率为238.2%，较2017年的151.7%增长57.0%[16] - 2018年公司实现营业收入10.1105亿港元，较上一年度增加9.0%；税前利润为2.0055亿港元，较上一年度增长12.6%；除税后利润为1.438亿港元，较上一年度减少5.9%[31] - 2018年末总资产233.4384亿港元，较2017年末的170.5378亿港元增加36.9%；总负债189.5277亿港元，较2017年末的126.5651亿港元增加49.7%[52] - 2018年末流动资产净值75.7108亿港元，较2017年末的43.6302亿港元增加73.5%；流动比率约为1.5倍，2017年末为1.3倍[53] - 2018年度现金流入净额33586万港元，2017年为20848万港元；2018年末银行结余15.1723亿港元，2017年末为11.8137亿港元[53] - 2018年末银行及其他借款总额103.9496亿港元，较2017年末的66.0847亿港元增加57.3%[53] - 2018年末资本负债比率为2.382，较2017年末的1.517增加57.0%；公司拥有人应占权益总额43.9107亿港元，2017年末为43.9727亿港元[54] - 2018年公司融资成本为3.8695亿港元，较上一年度增加132.0%[32] 各业务线收入关键指标变化 - 2018年经纪服务的佣金及手续费收入为2.12494664亿港元，较2017年的1.82234697亿港元增长16.6%[9] - 2018年企业融资服务的佣金及顾问费收入为2.11332207亿港元，较2017年的1.23288298亿港元增长71.4%[9] - 2018年资产管理服务的管理费及顾问费收入为1922.5687万港元，较2017年的1291.6407万港元增长48.8%[9] - 2018年贷款及融资服务的利息收入为4.28170359亿港元，较2017年的3.10521831亿港元增长37.9%[9] - 2018年金融产品及投资收入为1.39822685亿港元，较2017年的2.98762993亿港元下降53.2%[9] - 公司经纪服务、企业融资服务、资产管理服务、贷款及融资服务收入同比分别增长16.6%、71.4%、48.8%、37.9%，金融产品及投资业务收入同比下降53.2%[32] - 2018年公司客户佣金及手续费收入4.4305亿港元，占营业收入总额43.8%（2017年：34.3%）；利息收入4.3314亿港元，占营业收入总额42.8%（2017年：33.5%）；投资收入及收益或亏损净额1.3486亿港元收益，占营业收入总额13.3%（2017年：32.2%）[31] - 2018年公司经纪服务佣金及手续费收入2.1249亿港元，同比增长16.6%，证券经纪佣金及手续费收入1.822亿港元，同比增长13.6%[41] - 2018年公司企业融资业务收入2.1133亿港元，同比增长71.4%，债务证券配售等佣金收入1.2499亿港元，增幅292.2%，股权融资相关业务股本证券配售等佣金收入5022万港元，增幅143.0%[42] - 2018年公司完成56支公募及私募G3货币计价债券发行及承销，协助融资约23.36亿美元，固定收益类结构性产品发行安排费收入2499万港元[42] - 2018年公司完成1个保荐业务，3个已递交申请保荐项目，4个新签署顾问项目，16个首次公开招股承销项目及8个二级市场配售项目，股权融资协助企业融资约34.46亿港元[45] - 2018年资产管理业务收入1923万港元，较2017年的1292万港元增长48.8%，年末管理资产规模达77.69亿港元[46] - 2018年贷款及融资业务收入4.2817亿港元，较2017年的3.1052亿港元增长37.9%[47] - 2018年金融产品及投资收入1.3982亿港元，较2017年的2.9876亿港元下降53.2%[49] 公司上市及荣誉相关 - 2019年1月3日，公司成功转主板上市[29] - 2018年公司期货经纪业务获港交所“2018期货内地经纪最快增长奖”，资产管理业务获中国《证券时报》“2018香港优秀财富管理机构君鼎奖”[27] - 2018年公司获“2018港股上市公司金狮奖”、“金吾奖 — 最具投资价值上市公司”、“2018年金港股最具价值金融股公司”等荣誉[27] 公司发展战略 - 2018年公司控股股东制定未来五年国际化发展战略规划，将国际化作未来五年最重要发展战略之一[28] - 公司将立足香港、辐射全球，建设具有国际竞争力的一流中资海外证券金融集团[29] - 公司将坚持发展与风险平衡，稳健与创新并存，取得可持续、高品质发展[29] 市场环境数据 - 2018年港股平均每日成交金额1074.1亿港元，创历史新高，较2017年上升21.7%[37] - 2018年香港有218家新上市公司，较2017年上升25.3%，首次公开招股总额2865.0亿港元，较2017年上升122.9%，股本证券市场总集资额5417.1亿港元，较2017年减少6.8%[37] - 截至2018年12月底，香港证券市场市值达38万亿港元，较2017年底上升超11%，全球排名从第7提升至第5，亚洲排名维持第3[39] - 截至2018年底，577家持牌法团是联交所参与者，较2017年底增加22家，增幅3.9%，低于2017年的10.8%增幅[39] - 2018年沪股通、深股通合计平均每日成交额204亿元，占内地市场成交额2.8%（2017年为96亿元，占1.1%），港股通平均每日成交额108亿元，占香港市场成交额5.9%（2017年为86亿元，占5.6%）[37] - 2018年美国股市全年下跌，道琼斯指数、标普500指数及纳斯达克指数分别下跌5.6%、6.2%及3.9%，亚洲区除印度外主要市场报跌，内地股市表现逊于海外市场，港股恒生指数及恒生中国企业指数分别下滑13.6%及13.5%[36] 上市所得款项使用情况 - 2016年10月20日上市所得款项净额12.882亿港元，截至2018年末已按招股章程100%分配使用[58][59] 公司重大收购及出售情况 - 2018年度未作出涉及附属公司及联属公司的重大收购及出售[62] 公司人员及薪酬情况 - 截至2018年12月31日，集团全职雇员202名，2017年为165名[65] - 2018年度薪酬总额为1.8704亿港元，2017年为1.6356亿港元[65] 股息分配情况 - 报告期末后，公司董事建议派付每股0.023港元末期股息[67] - 公司建议向2019年5月15日名列股东名册的股东派付2018年末期股息，每股0.023港元，将于2019年6月5日或前后派付[103] - 2018年12月31日，公司可供分派储备约为3,935,336,356港元[106] 公司董事相关情况 - 杨华辉先生53岁，2018年1月30日获委任为非执行董事等职，在金融服务业有逾二十八年经验[81] - 黄奕林先生50岁，2017年7月12日获委任为非执行董事，在金融服务业有逾十八年经验[81] - 黄先生49岁，2015年7月21日获委任为董事，2016年6月1日调任执行董事，6月8日获委任为公司行政总裁，金融服务业经验逾二十八年[84] - 汪先生39岁，2016年6月1日及6月8日分别获委任为执行董事及公司副行政总裁，金融服务业经验逾十年[85] - 曾女士42岁，2016年6月1日获委任为执行董事，6月8日获委任为公司副行政总裁及财务总监，金融服务业经验约十二年[89] - 洪女士68岁，2016年7月27日获委任为独立非执行董事，9月30日获委任为审核委员会主席，会计行业经验逾四十年[90] - 黄先生于2019年2月25日获委任为香港中资证券业协会有限公司之董事兼副会长[84] - 洪女士于2018年12月19日获委任为杭州万事利丝绸文化股份有限公司之独立董事[90] - 黄先生于2010年5月取得新加坡南洋理工大学工商管理硕士学位[85] - 汪先生于2006年3月取得英国赫特福德大学会计与金融管理硕士学位[86] - 执行董事黄金光月薪自2019年1月1日起修订为250,000港元[118] - 执行董事汪详月薪自2019年1月1日起修订为200,000港元[120] - 执行董事曾艳霞月薪自2019年1月1日起修订为180,000港元[121] - 公司执行董事服务合约为期三年，非执行及独立非执行董事按固定委任年期三年委任，均可提前三个月书面通知终止[121] - 2018年1月30日杨华辉获委任为非执行董事主席，兰荣辞任非执行董事[112] - 2018年12月19日洪瑛获委任为杭州万事利丝绸文化股份有限公司独立董事[117] - 截至2018年12月31日，董事黄奕林持有公司2,264,384股普通股，占比0.06%；黄金光持有9,263,389股，占比0.23%；汪详持有8,131,197股，占比0.20%；曾艳霞持有7,204,858股，占比0.18%[125] 公司股东持股情况 - 截至2018年12月31日，兴证国际控股有限公司持有公司2,073,653,644股股份，占股51.84%；兴证（香港）金融控股有限公司通过受控法团权益持有相同数量股份，占比51.84%；兴业证券股份有限公司同样通过受控法团权益持有，占比51.84%[127] - 截至2018年12月31日，嘉实资本管理有限公司以投资经理身份持有公司293,232,000股股份，占比7.33%；嘉实基金管理有限公司和China Credit Trust Co., Ltd通过受控法团权益持有相同数量股份，占比7.33%[127] - 截至2018年12月31日，豪康金融控股（集团）有限公司持有公司205,853,089股股份，占比5.15%；崇业控股有限公司通过受控法团权益持有相同数量股份，占比5.15%；陈家泉通过受控法团权益持有，占比5.15%；杨志英通过配偶权益持有，占比5.15%[127] - 兴证国际控股有限公司持有公司51.84%权益[147] 公司关联交易及协议情况 - 公司于2018年9月26日与金融机构订立33.8亿港元为期36个月的贷款融资协议[141] - 截至2018年12月31日止三个年度，兴证咨询服务（深圳）有限公司向公司提供服务建议上限金额分别约为820万港元、1020万港元及1210万港元[145] - 2018年4月3日，公司将2018年应付兴证咨询服务（深圳）有限公司年度上限由1210万港元修订为3600万港元[146] - 兴证咨询服务（深圳）有限公司于2019 - 2021年各年提供服务建议上限金额分别为6800万港元、1.05亿港元及1.53亿港元[146] - 截至2018年12月31日止年度，公司向兴证咨询服务（深圳）有限公司支付咨询服务费2161.5877万港元[147] 公司股份相关安排 - 本年度内，公司、附属公司或其他相联法团未订立使董事或最高行政人员可通过购入股份或相关股份或债权证获利的安排[133] - 公司将在2019年4月30日至5月6日暂停办理股份过户登记以确定出席股东大会投票资格，未登记股份持有人需在4月29日下午4时30分前送达转让文件；在2019年5月10日至5月15日暂停办理以确定享有末期股息资格，未登记股份持有人需在5月9日下午4时30分前送达转让文件[156] - 本年度公司或附属公司无购买、出售或赎回公司上市证券[157] - 截至2018年12月31日及报告日期，已发行股份25%由公众人士持有，维持上市规则规定的足够公众持股量[163] 公司核数师相关 - 德勤•关黄陈方会计师行将在公司应届股东大会结束时退任，委任毕马威会计师事务所为